昨天在跟一個搞量化兄弟的交流過程中，才比較清晰的理解了所謂 #量化交易 中的無風險“套利”策略：

牛市很多人會做多，操作比較激進，那就會多支付一些資金費率給到做空的對手盤，然後做空的兄弟同時再買入現貨等上漲後賣掉進行對衝；

這裏尤爲關鍵的是理解不喫幣價漲幅，而是喫資金費率，比較適合機構類型追求“穩健”營收的目的。

這種 #套利 幾乎是無風險的，最大的黑天鵝就是交易所跑路或者U脫錨。