Telegram 小程序應用正面臨着兩個方面的困境：商業化和內容。

撰文：十四君

近期，Telegram 機器人和 Miniapp 數據呈現出明顯的下滑趨勢。

曾幾何時，憑藉着 Clicker 遊戲的爆發式增長，Telegram Miniapp 一度成爲區塊鏈領域的焦點。

然而，繁榮的背後卻隱藏着危機。

TON 基金會在扶持策略上過度依賴 Clicker 遊戲，雖然短期內帶來了用戶和數據的激增，但也埋下了生態失衡的種子。

當用戶的新鮮感消退，Clicker 遊戲的同質化和缺乏深度的問題逐漸顯現，整個生態開始遭受反噬。

如今，潮水退去，需要深刻反思 TON 基金會的戰略失誤，並尋找能夠引領 TON 生態下一階段發展的新敘事。

我們統計 BOT 來源於 Telegram Apps Center，TON App，The Open League（見附錄）

1、MAU 大幅下滑的趨勢難以阻擋

在過去的一個月中，OGenLab 對 820 個 Telegram 項目進行了持續監控。

從 10 月 1 日到 10 月 31 日，儘管由於數據無法去重，累積的月活躍用戶數（MAU）達到了 879,922,503。

但這一龐大數字的背後，卻隱藏着令人擔憂的急劇下滑。

一個月內，MAU 總計減少了 295,971,112（未去重），相當於下跌了 33%。

這一顯著的跌幅揭示了用戶活躍度的迅速降低，反映出整個生態系統正在經歷前所未有的挑戰。

[圖源：https://x.com/OGenLab/status/1854060874304221435]

通過對每日數據的分析，OGenLab 發現這一跌幅呈現出 放大趨勢。

特別是那些擁有 500 萬以上用戶的大型項目，最初的 MAU 下滑速度相對緩慢，似乎還保持着一定的穩定性。

然而，隨着時間的推移，這些項目的下滑速度開始加快，甚至在後期 加速領跌，對整體 MAU 的下降產生了更爲深遠的影響。

這一現象表明，即使是用戶規模龐大的頭部項目，也難以抵擋用戶流失的衝擊，顯示出生態系統內部存在的深層次問題亟待解決。

2、項目漲跌背後的結構性變化

在 OGenLab 監測的 820 個項目中，10 月份共有 249 個項目呈現上漲，491 個項目出現下跌。

從條形圖的分析中可以清晰地看到，頭部且歷史較悠久的項目——以已經發行代幣的 Hamster、Dogs、Catizen 等爲代表——下跌最爲顯著。

這些曾經風光無限的明星項目，如今卻面臨着用戶活躍度和參與度的大幅下降，反映出其增長動力的減弱和用戶新鮮感的消退。

[圖源：https://x.com/OGenLab/status/1854060874304221435]

與此同時，一些新興項目提供了正增長，爲市場注入了新的活力。

然而，從數量和增長幅度來看，這些新項目的增幅遠遠無法彌補老項目的下跌帶來的影響。

在用戶規模低於 100 萬的項目中，下跌的項目數量仍然多於上漲的項目數量。

這表明，即使在中小規模項目領域，整體趨勢依然是下行的，市場缺乏足夠的新生力量來逆轉這一局面。

這一現象凸顯了 TON 生態系統中存在的結構性問題：老項目的吸引力逐漸減弱，新項目的增長勢頭不足，整個生態亟待新的刺激和方向。

如何在保持用戶黏性的同時，提供更具創新性和價值的應用，已經成爲基金會和開發者們迫在眉睫的課題。

3、項目規模的遷徙和用戶需求的降級

爲了更深入地理解生態系統的變化，OGenLab 將監測的 820 個項目按照月活躍用戶數（MAU）劃分爲多個檔次：5000 萬以上、1000 萬 -5000 萬、500 萬 -1000 萬、200 萬 -500 萬、50 萬 -200 萬、10 萬 -50 萬、2 萬 -10 萬，以及 2 萬以下。

通過觀察這些項目在 10 月份的變遷，發現了一些值得關注的趨勢。

3.1. 高額項目向低檔次流動

>5000 萬 MAU 檔次：

項目數量：從第 1 周的 2 個 減少到第 4 周的 1 個。

流向：從第 3 周到第 4 周，有 1 個 >5000 萬檔次的項目 降級 到了 1000 萬 -5000 萬 檔次。

1000 萬 -5000 萬 MAU 檔次：

項目數量：從第 1 周的 18 個 下降到第 4 周的 15 個。

流向：

  • 第 1 周到第 2 周，有 1 個 項目降級到 500 萬 -1000 萬 檔次；

  • 第 2 周到第 3 周，有 2 個 項目降級到 500 萬 -1000 萬 檔次；

  • 第 3 周到第 4 周，又有 6 個 項目降級到 500 萬 -1000 萬 檔次。

500 萬 -1000 萬 MAU 檔次：

項目數量：從第 1 周的 22 個 增加到第 4 周的 31 個。

流向：一方面，高額檔次項目的降級進入；另一方面，自身也有部分項目進一步降級到 200 萬 -500 萬 檔次。

可以明顯看出，頂級項目正在向低檔次滑落。

超過 5000 萬用戶的項目數量從 2 個減少到 1 個，顯示出這些旗艦項目的用戶活躍度正在大幅下降。

這種趨勢導致高檔次項目數量的減少，中檔次項目的增加，反映出生態系統正在經歷一次 自上而下的收縮。

3.2. 中額項目檔次下降明顯

200 萬 -500 萬 MAU 檔次：

項目數量：從第 1 周的 35 個 增加到第 4 周的 41 個，但增長速度 較爲緩慢。

流向：從第 3 周到第 4 周，有 10 個 項目從 500 萬 -1000 萬 檔次降級到該檔次；同時，有 10 個 項目從 200 萬 -500 萬 檔次進一步降級到 50 萬 -200 萬 檔次。

50 萬 -200 萬 MAU 檔次：

項目數量：從第 1 周的 78 個 增加到第 4 周的 99 個。

流向：大量項目從更高檔次降級而來，同時自身也有部分項目降級到更低的 10 萬 -50 萬 檔次。

中等規模的項目也未能倖免於 活躍度下滑 的影響。

項目數量的增加主要得益於高檔次項目的降級，而非自身的增長。這表明中額項目 維持用戶規模的壓力增大，用戶流失現象明顯。

3.3. 小額項目數量大幅增加

10 萬 -50 萬 MAU 檔次：

  • 項目數量：從第 1 周的 142 個 增加到第 4 周的 181 個。

  • 流向：有不少項目從更高檔次降級而來，特別是從 50 萬 -200 萬 和 200 萬 -500 萬 檔次。此外，一些項目進一步降級到 2 萬 -10 萬 和 2 萬 檔次。

2 萬 -10 萬 MAU 和 2 萬 MAU 檔次：

  • 項目數量：這兩個檔次的項目數量 顯著增加。其中，2 萬檔次的項目從 84 個 增加到 161 個。

  • 流向：有許多項目從更高檔次降級而來，尤其是從 10 萬 -50 萬 檔次。同時，自身也有項目活躍度下降，導致最低檔次項目數量激增。

小額項目數量的增加並非 生態繁榮 的跡象，而是 整體項目下滑 的結果。

各檔次項目普遍面臨用戶活躍度下降的問題，新項目的涌入不足以彌補用戶流失，生態系統 缺乏新鮮血液。

[圖源：https://x.com/OGenLab/status/1854060874304221435]

以上數據清晰地揭示了 TON 生態系統項目規模的全面下滑趨勢。

從頂級項目到小額項目，無一能夠避免活躍度下降的衝擊。

這一趨勢反映出當前生態系統 用戶粘性不足、缺乏創新驅動力，迫切需要新的戰略和敘事來 刺激增長、重獲用戶信任。

4、OpenLeague 項目的困境與亮點

在探討 TON 生態系統中各項目的發展情況時，我們關注到了 OpenLeague 項目。儘管它在市場上有一定的知名度和用戶基礎，但仍然無法避免用戶下跌的趨勢，甚至在某些方面下滑得更加嚴重。

此外，項目內部魚龍混雜，存在質量參差不齊的情況。

然而，值得注意的是，依然有一兩個亮點項目脫穎而出，爲整個生態帶來了希望。

[圖源：https://x.com/OGenLab/status/1854060874304221435]

用戶下跌趨勢更爲明顯

通過對 OpenLeague 項目的數據分析，我們發現。

  • 整體用戶活躍度下降：與其他項目相比，OpenLeague 的用戶下跌幅度更大，活躍用戶數量持續減少。這可能與項目缺乏持續的創新和用戶參與機制有關。

  • 競爭壓力增大：在同類型的競技和遊戲項目中，OpenLeague 面臨着更爲激烈的競爭。新興項目的涌現分流了用戶，導致其市場份額縮減。

項目質量參差不齊

  • 魚龍混雜的生態：OpenLeague 內部的子項目和活動質量不一，有些項目缺乏明確的定位和高質量的內容，難以吸引和留住用戶。

  • 用戶體驗有待提升：部分項目在設計和功能上存在不足，用戶在使用過程中體驗不佳，進一步加速了用戶的流失。

亮點值得關注

儘管面臨諸多挑戰，OpenLeague 中仍有一些表現出色的項目，例如「AKEDO Game」 和 「RentTycoon」在某些天顯示出較深的綠色，且持續上升。

5、一鯨落萬物生或是終歸零

爲了更加深入地瞭解項目的用戶動態，我們對 30 天前的一週（9 月 24 日 -9 月 30 日）和最近一週（10 月 25 日 -10 月 31 日）的項目變化進行了研究。

  • 一方面，這幫助我們觀察了整個一個月內的變化趨勢；

  • 另一方面，由於官方提供的數據是月活躍用戶數（MAU），如果這兩個時段的趨勢斜率之和越接近 0，那麼項目存在刷量且缺乏新增用戶的嫌疑就越高。

[圖源：https://x.com/OGenLab/status/1854060874304221435]

分析方法

我們針對兩個 7 天的時間段，定義瞭如下指標：

M1（9 月 24 日 -9 月 30 日的用戶變化量）：在此期間，M1 等於週期內最後一天的有效用戶數（非空且大於 10）減去週期內第一天的有效用戶數（非空且大於 10）。

M2（10 月 25 日 -10 月 31 日的用戶變化量）：同樣地，M2 等於此期間最後一天的有效用戶數（非空且大於 10）減去週期內第一天的有效用戶數（非空且大於 10）。

此外，我們繪製了一個二維座標系，將 M1 作爲橫軸，M2 作爲縱軸，並添加了一條輔助線 x=-y，以輔助分析。

座標象限解釋

通過將項目的數據點繪製在座標系中，我們可以根據其所在的象限和位置來評估項目的用戶趨勢。

第一象限（M1>0，M2>0）

含義：項目在 30 天前的一週和最近一週都呈現用戶增長。

解讀：這些項目可能具備持續的增長動力，用戶活躍度穩步提升，值得關注和跟進。

第二象限（M10，M2>0）

含義：項目在 30 天前的一週用戶數下降，但在最近一週增長。

解讀：如果數據點位於 x=-y 的右側，說明項目開始扭轉頹勢，有望成爲有潛力的項目。

如果位於 x=-y 的左側，則說明增長幅度不足以彌補之前的下降，項目可能仍處於不穩定狀態。

第三象限（M10，M20）

含義：項目在兩個時間段內均用戶下跌。

解讀：這些項目下滑趨勢明顯，用戶活躍度持續降低，存在較高的終止風險。

第四象限（M1>0，M20）

含義：項目在 30 天前的一週增長，但最近一週下跌。

解讀：如果數據點位於 x=-y 的左側，說明項目的下跌幅度超過了之前的增長，用戶可能進入螺旋式下跌，需引起警惕。

刷量嫌疑項目

數據點接近原點、位於 x=-y 附近的項目，M1 和 M2 之和接近零，表明項目的用戶變化缺乏真實增長，可能存在刷量行爲，實際新增用戶較少。

潛力項目

位於第二象限且在 x=-y 右側的項目，儘管此前有所下滑，但近期用戶增長明顯，顯示出反彈趨勢，值得進一步關注。

風險項目

位於第三象限的項目，用戶持續下跌，需評估其生命力和改進策略。

需警惕項目

位於第四象限且在 x=-y 左側的項目，近期下跌幅度較大，可能陷入用戶持續流失的困境。

通過上面內容我們可以簡單的進行概括：

  • 用戶增長項目（第一象限和第二象限）值得重點關注，這些項目展示了持續增長或反彈的潛力。

  • 用戶下跌項目（第三象限和第四象限）需要深入分析下跌原因，及時調整策略以挽回用戶。

  • 疑似刷量項目 需加強數據監測，確保數據的真實性，維護生態的健康發展。

6、小結

目前，Telegram 小程序應用正面臨着前所未有的困境，主要集中在兩個方面：商業化和內容。

商業化方面：

當下的商業化模式主要是賣量和上幣，核心在於流量變現。

然而，現階段的挑戰在於：上幣的賣家和交易所已經購買過一波流量，新增的流量對他們而言吸引力不足。

與此同時，遊戲中產生了大量的代幣，但缺乏具體的應用場景和消耗機制。

玩家獲取到代幣後，唯一的選擇就是拋售，這導致項目在上幣後便迅速走向衰落。

內容方面：

目前絕大多數頭部遊戲以點擊器（Clicker）和一系列裂變任務爲主，遊戲本身缺乏可玩性。

長此以往，用戶對 Telegram 遊戲會形成固有的刻板印象，吸引的玩家也多爲賺了就賣（EarntoSell）的類型。

要扭轉這一局面，需要打造真正可玩性強的遊戲，重新推倒重建，重塑用戶的信任。在 Telegram 的天空中升起下一顆璀璨的遊戲新星，那將是一款真正觸動人心的佳作。

也真誠地期盼，能夠看到新的內容創意和新的商業化模式，讓這些遊戲煥發生機，引領用戶走向真正的遊戲世界。

OGenLab 是一家滿懷熱忱的遊戲工作室，站在新興賽道的浪潮之巔，追尋未來的無限可能。

此篇分析也首發在推特平臺： https://x.com/OGenLab/status/1854060874304221435

參考資料：

1、Telegram Apps Center : https://tapps.center/

2、TON App: https://ton.app/

3、The Open League：https://ton.org/open-league