流動質押平臺主導以太坊質押收益率，以流動性靈活性提供更高的回報。
Lido Finance 以 6.2% 的質押 ETH 年利率領先，提供去中心化優勢。
Rocket Pool 和 Coinbase 提供 4.9%-6.0% 之間的有競爭力的收益率，注重風險回報平衡。
新興的 DeFi 協議正在探索通過增加代幣激勵的創新質押解決方案。
2024 年 10 月實現以太坊質押收益最大化
隨着以太坊質押越來越受歡迎，投資者越來越關注尋找能夠提供最高回報同時將風險降至最低的平臺。以太坊質押的格局已經超越了簡單的鎖定期和最低收益。較新的平臺不僅提供有競爭力的獎勵，還提供額外的流動性解決方案，爲 ETH 持有者創造了一個充滿活力的環境。本文將詳細介紹當今通過以太坊質押獲得最佳收益的地方，並深入瞭解最大化回報的最新策略。
1. 流動性質押解決方案：最受歡迎的選擇
流動性質押席捲了以太坊世界，讓質押者可以鎖定他們的 ETH，同時仍保持流動性。這種方法是通過質押 ETH 的代幣化表示實現的，這些質押 ETH 可以在 DeFi 應用程序中交易或使用。截至 2024 年 10 月，有多個平臺爲以太坊質押提供了最佳收益機會：
Lido Finance 仍然是市場領導者，持有以太坊網絡上近 32% 的總質押 ETH。憑藉極具吸引力的 6.2% APR（年利率），Lido 允許用戶質押 ETH 的同時獲得 stETH，這是一種可以在各種去中心化應用程序中自由交易或使用的流動代幣。
Rocket Pool 緊隨其後，年利率在 4.9% 至 5.5% 之間，將去中心化與節點運營商網絡相結合，允許用戶以較低的 ETH 門檻運行自己的節點。Rocket Pool 將去中心化與靈活性相結合，引起了廣泛關注，尤其是那些關注以太坊向更去中心化的質押環境轉變的人。
爲什麼要使用 Liquid Staking？
爲 DeFi 機會保留流動性（例如，在套利或借貸協議（如 Aave 或 Curve）中使用 stETH）。
將質押獎勵與其他 DeFi 策略相結合。
避免傳統質押中出現的較長的解質押期。
2. 中心化交易所：便捷且收益有競爭力
對於那些追求簡單性的人來說，中心化交易所仍然是一個受歡迎的選擇。Coinbase 和幣安等平臺已成爲以太坊質押領域的主要參與者，爲用戶提供直觀的界面、較低的進入門檻和最低的技術知識要求。
Coinbase 目前提供 4.9% 至 6.0% 的質押 ETH 獎勵，與領先的 DeFi 協議相比具有競爭力。雖然 Coinbase 對其質押服務收取費用，但用戶被該平臺的便捷訪問和流動性選項所吸引，例如通過 ETH2 交易對立即取消質押。
幣安提供的質押收益率與 Coinbase 類似，質押 ETH 的回報率爲 5.2%。與競爭對手一樣，幣安允許用戶在無需等待整個提現期的情況下退出質押倉位，這對需要靈活性的人來說是一個關鍵優勢。
權衡：
與分散式解決方案相比，集中式平臺通常收取更高的費用，這可能會降低淨收益。
用戶將其資產託管給交易所，這存在託管風險。
3. 有獎勵激勵的 DeFi 平臺
隨着以太坊質押的日趨成熟，新的去中心化金融（DeFi）協議正在尋找創造性的方法來脫穎而出，即在基礎質押獎勵之上提供額外的代幣激勵或分層策略。
Frax ETH (Frax Finance) 是一家相對較新的進入者，通過與其 Frax ETH 生態系統相關的流動性激勵措施提供更高的質押獎勵。Frax ETH 的回報率在 5.5% 到 7.0% 之間波動，具體取決於所選的質押池，它將高 APR 與其原生治理代幣的代幣升值潛力相結合。
Ankr 還通過去中心化協議提供質押，提供誘人的收益率，一般在 5.0% 至 5.7% 之間。用戶將獲得 aETH 代幣獎勵，這些代幣可用於各種 DeFi 協議，以獲得分層獎勵。
權益質押領域的新興創新：
DeFi 平臺越來越多地整合治理代幣激勵措施，從而提高 APR。
跨鏈解決方案也即將面世，提供以以太坊第 2 層擴展爲重點的多鏈質押策略。
4. 風險與回報：平衡收益與安全性
在尋求更高收益時，平衡潛在回報與相關風險至關重要。雖然 Lido Finance 和 Rocket Pool 等平臺強調去中心化和治理控制，但中心化交易所往往伴隨着託管風險。具有創新激勵結構的 DeFi 協議提供了獲得更高回報的途徑，但它們可能涉及複雜的策略，從而增加智能合約風險。
除了這些因素之外，以太坊質押收益率還與網絡上的整體活動有關。隨着質押的 ETH 越來越多，年利率通常會下降。目前，質押的 ETH 總量已超過 3000 萬 ETH，不同平臺的總體平均年利率在 5.2% 左右波動。質押者應密切關注這些動態，以優化其回報。
5. 圖表：按 tvl 列出的頂級以太坊質押協議
結論：找到最佳的以太坊質押策略
隨着以太坊質押的發展，提供質押獎勵的平臺也在不斷髮展。對於那些優先考慮靈活性的人來說，像 Lido 和 Rocket Pool 這樣的流動性質押解決方案提供了有競爭力的回報和額外的 DeFi 優勢。中心化交易所雖然方便，但也伴隨着費用和託管風險的權衡。與此同時，新興的 DeFi 協議提供了通過代幣激勵提高回報的機會。隨着格局的變化，以太坊質押者需要權衡風險、回報和流動性偏好，以最大化他們的收益。
對於那些關注以太坊質押領域的人來說，保持知情和多樣化質押平臺可能是在這個不斷髮展的生態系統中獲取最高回報的關鍵。
資料來源：
DeFi Llama，以太坊質押報告，2024 年 10 月
Rocket Pool 和 Lido Finance 官方文檔
Coinbase 和 Binance 質押 APR 數據
2024 年以太坊質押的頂級平臺一文最先出現在 Cryptopress 上。
