穩定幣：新手指南
關鍵要點
穩定幣是一種設計用來提供市場穩定的加密貨幣，其價值與法幣等穩定資產掛鈎。
此多功能數位資產可用於交易、支付、匯款和去中心化金融 (DeFi)，亦為加密貨幣新手提供一個波動性較小的切入點。
我們提供多樣化的穩定幣產品，包括 USDC 和 FDUSD 等，彰顯我們致力於提升幣安整體用戶體驗的決心。
歡迎來到我們的穩定幣新手指南，我們將為您揭示這些獨特的數位資產在加密貨幣領域中的複雜性。
在本部落格中，我們將深入探討穩定幣的基本概念、它們在生態系統中的角色，並探討市場上各種常見的穩定幣，包括 USD Coin (USDC) 和 First Digital USD (FDUSD) 等。
我們亦將討論它們所帶來的好處和挑戰，提供選擇穩定幣的見解，並展示我們如何整合這些資產以拓寬您的交易視野。
穩定幣：了解基本知識
簡而言之，穩定幣是一種設計用來提供穩定性並避免波動性的加密貨幣。它們的價值與更穩定的資產（如法幣或商品）掛鉤，以保持穩定的價值。此種穩定性使它們有別於其他加密貨幣，因為其他加密貨幣的價值可能會劇烈波動。
這種可預測的價值使它們成為日常交易和購物的理想選擇，亦為抵禦廣大加密貨幣市場波動的保障。有幾種不同的穩定幣受到關注，其中包括：
Tether (USDT)
USD Coin (USDC)
Dai (DAI)
TrueUSD (TUSD)
First Digital USD (FDUSD)
這五種穩定幣的總市值為 1295.6 億美元（截至 2024 年 1 月 12 日），反映它們在穩定幣市場中的重要地位。
它們如何維持穩定？
穩定幣的顯著特點之一就是能夠維持穩定的價值。但它們究竟如何實現此點？以下是一些關鍵方式：
1. 法幣抵押：大多數穩定幣均有穩定資產儲備作為擔保，如法幣或黃金。此確保每發行一枚穩定幣，均有等值的基礎抵押品作為儲備，可以兌換。
2. 使用加密貨幣進行超額擔保：某些穩定幣使用其他加密貨幣作為抵押品。考慮到擔保加密貨幣的波動性，它們通常進行超額擔保，此意味著作為抵押品（和/或儲備）的加密貨幣價值大於發行的穩定幣價值。
3. 演算法控制：演算法穩定幣使用電腦演算法來管理已發行的穩定幣供應，根據特定標準增加或減少供應，以保持與穩定資產的掛鉤。
案例研究：法幣擔保的穩定幣
舉例來說，讓我們看看以法幣擔保的穩定幣，例如 FDUSD 和 USDC，它們由儲備的美元擔保。
每一個流通中的代幣，都有一美元的儲備，以確保價值保持一致。此提供一定程度的確定性和信任，因為用戶知道他們的穩定幣始終可以兌換等值的美元金額。
儲備金定期接受審核，以確保合規性和透明度。
穩定幣在加密貨幣生態系統中的不可或缺角色
穩定幣在加密貨幣生態系統中扮演著至關重要且多面向的角色。穩定幣獨特的穩定性使其能夠促進各種金融活動，包括交易、貸款、借款和匯款。
促進交易
穩定幣為加密貨幣交易的基礎。它們提供一個穩定的交換媒介，允許交易者在不轉換為法幣的情況下進行持倉的進出。此穩定性至關重要，尤其是在價格可能突然波動的市場中。它們充當交易對的可靠基礎貨幣，成為管理風險和計算盈虧的重要工具。
貸款和借款
在去中心化金融 (DeFi) 領域，穩定幣在貸款和借款方面日益受歡迎。它們穩定的價值使其成為此類活動的理想選擇。用戶可以借出穩定幣賺取利息，或使用其作為抵押品借入其他資產。此穩定性降低因其他加密貨幣的波動性而可能出現的強行平倉風險。
用於跨境支付
穩定幣為國際匯款提供一個迅速且具成本效益的選擇。傳統的跨境資金轉移方式既昂貴又緩慢，但穩定幣簡化並加速此過程。它們的穩定性意味著發送的金額實際上即為收到的金額，此在跨境金融交易中至關重要。
探索穩定幣：優勢與挑戰
穩定幣與法幣等穩定資產掛鉤，提供市場穩定性，使其成為更安全的投資選擇，並提高交易效率—非常適合新手和擁有波動性貨幣的地區。它們在去中心化金融 (DeFi) 中發揮著至關重要的作用，利用最小化波動性方式，以助於貸款、借款和收益挖礦。
然而，您亦應該意識到某些挑戰，如監管的不確定性和可能存在的透明度問題，尤其是在儲備審查和擔保揭露方面。此外，它們的價值與標的資產相關聯，所以其價值可能會受到影響，並且（與去中心化的加密貨幣不同）它們通常依賴於中心化管理，此帶來潛在的管理不善等風險。
選擇適合的穩定幣：需要考慮的因素
市場上有各式各樣的穩定幣可供選擇，為您的加密貨幣活動選擇合適的穩定幣至關重要。但有哪些關鍵因素需要考慮呢？
市場聲譽：穩定幣在市場上的聲譽是一項重要指標。尋找被廣泛認可和使用的穩定幣。高市值和廣泛採用通常是比較安全的選擇。
標的資產：了解穩定幣的擔保至關重要。它是由法幣抵押、加密貨幣抵押抑或是由演算法控制？由儲備資產（如美元）擔保的法幣抵押穩定幣通常更穩定。然而，驗證擔保很重要。
監管合規性：檢查穩定幣是否符合相關法規和法律架構。遵守監管標準的穩定幣通常更可信，並且面臨法律問題的可能性較小。
透明度和審核：運營的透明度至關重要，尤其是在揭露儲備持有和審核報告方面。確保穩定幣定期公佈其儲備狀況並接受第三方審核。此透明度可以確保穩定幣的擔保和穩定性。
生態系統整合：檢查穩定幣在加密貨幣生態系統中的整合程度。在交易所、錢包和去中心化金融 (DeFi) 平台上獲得廣泛支援的穩定幣提供更大的靈活性和實用性。
幣安上的穩定幣：整合與優勢
在幣安，我們了解穩定幣在加密貨幣生態系統中扮演的重要角色。認識到其在現實世界中的應用，我們支持各種穩定幣，為我們的用戶提供低成本、快速、高效的兌換和結算方式。此種整合有助於順暢地買賣其他加密貨幣，並增加獲得流動性的機會。
擴大幣安上的穩定幣選項：USDC、FDUSD、 AEUR
我們持續擴大幣安的穩定幣產品，以滿足社群的不同需求。最近的例子包括新的 USDC 現貨交易對和 USDC 本位永續合約、2023 年 12 月上架的 AAnchored Coins EUR (AEUR) 穩定幣，以及 2023 年 7 月上架的 FDUSD。
拓寬您的交易視野
2024 年 1 月 3 日，我們針對 BTC 和 ETH 等主要資產推出 USDC 本位永續合約，為 USDC 本位合約提供其他選擇。
幣安合約亦推出一系列USDC 促銷活動— 包括為儲值 USDC 至其合約錢包並進行 USDC 本位永續合約交易的合格用戶提供 170,000 枚 USDC 獎勵— 以及從 2024 年 1 月 3 日至 4 月 3 日期間所有 USDC 本位合約交易的10% 促銷交易手續費折扣 。
2023 年 12 月，我們透過推出 新的 USDC 現貨交易對 ，例如 ADA/USDC、DOT/USDC、MATIC/USDC 和 XRP/USDC，以繼續擴大我們的穩定幣產品範圍。
我們於 2023 年 7 月推出 FDUSD， 對 FDUSD 進行掛單方零手續費促銷 ，並進一步推出 六種 FDUSD 現貨和槓桿交易對的零手續費交易 ，包括 DOGE/FDUSD、SOL/FDUSD 和 XRP/FDUSD。
總結
穩定幣兼具穩定性和多樣性，使其成為加密貨幣生態系統中不可或缺的一部分。在幣安，我們致力於提供多樣化的穩定幣選擇，提升您的交易體驗，並擴大您整體的投資視野。我們的重點仍然是提高效率，使不同層次的用戶均能使用，並確保滿足我們全球社群多樣化的需求，
延伸閱讀
風險免責聲明：加密貨幣價格易受高度市場風險和價格波動性影響。您應僅投資您熟悉及瞭解相關風險的產品。您應該仔細考慮您的投資經驗、財務狀況、投資目標和風險承受能力，並在進行任何投資之前諮詢獨立財務顧問。此處的資料不應視為財務建議。過往表現並非未來表現的可靠指標。您的投資價值可升可跌，而且可能無法收回投資金額。您對於投資決策負全部的責任。幣安對您可能遭受的任何損失概不負責。如需相關資訊，請參閱使用條款及風險警告。