早猜到要崩盘?巴菲特现金储备飙到 9 兆台币
自日本央行升息、美国经济数据表现不佳后,美股、日股、台股、加密货币市场通通重挫。在投资者哀嚎之际,人称「股神」的巴菲特却早已洞察后市,提早抛售大量股票来避险?
《路透社》在 8 月 3 日报导,巴菲特的波克夏公司最新财报显示,其现金储备量增至约 2,770 亿美元,折合台币约为 9 兆元。跟先前揭露的 1,890 亿美元相比,波克夏的现金量大幅增长,部分原因是再次出售了大量苹果公司的股票。
波克夏财报还显示,第二季度营业利润成长 15%,达到 116 亿美元,去年同期为 100.4 亿美元,这其中有接近一半的利润来自波克夏的保险业务承保和投资收益。
波克夏已减持 55.8% 苹果股票
巴菲特一直对苹果执行长库克赞誉有加,今年 5 月举办年会时,还提到消费者对 iPhone 手机的狂热。不过,在今年第一季度中,波克夏默默减持了超 10% 的苹果持股,而第二季度披露的减持比例更大,两个季度以来已累计出售 5.05 亿苹果股票,相当于抛售了 55.8% 的持仓。分析师估计,波克夏仍持有约 4 亿股苹果股票。
Edward Jones 的分析师 Jim Shanahan 对此表示,在美国上周公布的经济数据不佳、科技公司财报盈利疲软的情况下,波克夏卖股的行为可能会吓到市场。
为何巴菲特要清掉大量苹果股票?
为何巴菲特要抛售大量苹果股票?《富比士》专栏作家 Peter Cohan 指出,巴菲特曾在年会上透露,如果美国未来会用提高资本利得税来填补财政赤字,今年出售一点苹果股票会对波克夏的股东有益。
然而,从两个季度的财报来看,波克夏显然不是只卖了「一点」苹果股票,这让 Cohan 怀疑巴菲特只是为了哄抬苹果股价,而资本利得税可能也不是抛售的真正原因。🧧
那么,巴菲特提前出场的原因是什么?《印度经济时报》指出,每当波克夏没找到价格合理的标的时,他们经常会累积现金,这代表巴菲特可能对美国经济发展与过高的股市估值越来越谨慎。巴菲特在年会上的言论,也暗示了保守的策略:
「除非我们认为正在做的事情风险很小,而且可以赚很多钱,否则我们不会花钱。」