Đồng tiền phân bổ được đề xuất đặc biệt bằng khinh khí cầu (ba giai đoạn) Radiant (RDNT): vua của đường đua cho vay toàn chuỗi

1. Bối cảnh

Với sự phát triển không ngừng của chuỗi công khai và hệ sinh thái Layer2, tính thanh khoản ngày càng bị chia cắt trong thế giới blockchain, việc phân phối thanh khoản rời rạc đã trở thành tiêu chuẩn.

Theo thống kê từ DeFillama, số tiền bị khóa thông qua DeFi hiện tại đã lên tới hơn 70 tỷ đô la Mỹ. Số tiền khổng lồ này đã đạt đỉnh điểm hơn 200 tỷ đô la Mỹ trong TVL.

Tuy nhiên, số tiền hơn 70 tỷ đô la Mỹ không tập trung mà phân bổ rộng rãi trong nhiều chuỗi công khai và nhiều giao thức khác nhau. Theo thống kê từ Defillama, hơn 70 tỷ đô la Mỹ tiền được phân phối rộng rãi trong hơn 200 chuỗi công khai.

Hơn nữa, mỗi chuỗi công khai có một số lượng lớn các giao thức. Ví dụ: có hơn 800 giao thức trên chuỗi công khai Ethereum và hơn 600 giao thức trên chuỗi BSC. Các chuỗi công khai này và các giao thức khác nhau trong chuỗi công khai đã kết hợp nhiều hơn. 70 tỷ đô la Mỹ trong quỹ Cắt thành vô số mảnh.

Sự phân mảnh của thanh khoản đã làm giảm đáng kể tỷ lệ sử dụng vốn. Hiện tại, ngày càng có nhiều bên tham gia dự án cam kết tích hợp tính thanh khoản phân tán và rời rạc này thông qua các thỏa thuận nhất định, từ đó cải thiện tỷ lệ sử dụng vốn.

Ví dụ: trong đường đua DEX, 1inch (kết hợp), Uniswap (giao thức UniswapX), v.v. cam kết mang lại thanh khoản bên ngoài và cung cấp cho người dùng giá trao đổi có lợi hơn thông qua các công nghệ như định tuyến thông minh.

Cho vay là một nhu cầu cứng nhắc trong thế giới tài chính và là một thành phần quan trọng Trong phân khúc DeFi, ngoài DEX, các dự án cho vay phi tập trung tất nhiên cũng cần tích hợp thanh khoản phân tán để hạ ngưỡng cho vay. Ví dụ: Phí thấp hơn, hoạt động đơn giản hơn. , v.v. và Radiant Capital xuất hiện trong bối cảnh này.

2. Tổng quan về Radiant Protocol

Mục tiêu của Radiant là trở thành thị trường cho vay toàn chuỗi đầu tiên, về bản chất, nó tích hợp tính thanh khoản được phân phối trên các chuỗi khác nhau mà không cần kết nối xuyên chuỗi và liền mạch. Điều này có thể hạ thấp ngưỡng hoạt động của người dùng và cải thiện việc sử dụng tài sản.

Hơn nữa, hầu hết các khoản phí phát sinh trong thỏa thuận cho vay Radiant sẽ được trả lại cho chủ sở hữu dLP, tức là những người dùng đóng góp cho nền tảng Radiant.

Hiện tại, nếu hầu hết các giao thức cho vay muốn thực hiện hoạt động cho vay xuyên chuỗi, một cách tiếp cận phổ biến là triển khai các phiên bản khác nhau trên các chuỗi khác nhau, ví dụ: triển khai một phiên bản trên mạng chính Ethereum và triển khai nó trên các chuỗi khác nhau như chuỗi BSC, Arbitrum. , Lạc quan, v.v. các phiên bản khác nhau. Các phiên bản khác nhau này không thể tương tác với nhau và tính thanh khoản giữa chúng được tách biệt trên chuỗi chéo và việc cho vay cần được thực hiện riêng biệt.

Ví dụ: nếu người dùng đã gửi mã thông báo USDT trên chuỗi Arbitrum, nhưng muốn cho vay BNB trên chuỗi BSC để tham gia vào các hoạt động của Binance, thì trước tiên anh ta cần chuyển USDT từ chuỗi Arbitrum sang chuỗi BNB thông qua một chuỗi chéo. cầu chuỗi Sau đó cho vay BNB.

Tuy nhiên, giao thức cho vay toàn chuỗi Radiant có thể thực hiện cho vay xuyên chuỗi. Người dùng có thể gửi bất kỳ tài sản chính thống nào trên bất kỳ chuỗi nào và sau đó thực hiện các hoạt động cho vay trên các chuỗi khác.

Trong ví dụ trên, miễn là người dùng gửi mã thông báo USDT làm tài sản thế chấp trên chuỗi Arbitrum, hoạt động cho vay mã thông báo BNB có thể được thực hiện trực tiếp trên chuỗi BSC. Người dùng thậm chí không cảm thấy sự tồn tại của chuỗi chéo, đạt được sự khác biệt. Cho vay xuyên chuỗi liền mạch.

Radiant không chỉ giảm bớt rắc rối và chi phí vận hành của người dùng mà còn tích hợp thanh khoản phân tán trên các chuỗi khác nhau và cải thiện việc sử dụng tiền.

3. Cơ chế chuỗi chéo

Radiant hiện thực hóa hoạt động cho vay toàn chuỗi như thế nào?

Từ góc độ kỹ thuật, Radiant (RDNT) sử dụng công nghệ Omnichain của LayerZero để xây dựng khả năng tương tác toàn chuỗi của nó.

Chức năng chuỗi chéo của phiên bản Radiant V1 chủ yếu dựa vào định tuyến liên kết chéo của Stargate. Tuy nhiên, trong phiên bản V2, Radiant lần đầu tiên chuyển đổi tiêu chuẩn mã thông báo RDNT từ định dạng ERC-20 sang LayerZero OFT và thay thế giao diện định tuyến Stargate của RDNT. với tiêu chuẩn chuỗi chéo OFT.

OFT là gì? Nó làm gì?

OFT là tiêu chuẩn mã thông báo OFT (Omnichain Fungible Token) của LayerZero Giống như ERC-20 và TRC-20, đây là một tiêu chuẩn mã thông báo.

Mã thông báo tiêu chuẩn OFT là mã thông báo bao bọc cho phép luồng tự do giữa các chuỗi được hỗ trợ LayerZero. OFT là tiêu chuẩn mã thông báo chung trên tất cả các chuỗi được hỗ trợ LayerZero và có thể được chuyển liền mạch trên các chuỗi này mà không cần thêm chi phí bổ sung (chẳng hạn như phí chuỗi chéo tài sản). ), khi mã thông báo tiêu chuẩn OFT được chuyển giữa các chuỗi, sẽ bị hủy trực tiếp trên chuỗi nguồn thông qua hợp đồng mã thông báo và mã thông báo tương ứng sẽ được đúc trên chuỗi mục tiêu.

Chúng ta có thể hiểu mã thông báo tiêu chuẩn OFT là mã thông báo tương thích với các chuỗi khác nhau Miễn là chuỗi đó được LayerZero hỗ trợ, mã thông báo tiêu chuẩn OFT có thể được chuyển liền mạch giữa các chuỗi này mà không phải trả thêm phí. OFT là tiêu chuẩn token được chia sẻ bởi các chuỗi này.

Ví dụ: Arbitrum và BSC ban đầu thuộc các chuỗi khác nhau, nhưng LayerZero hỗ trợ chuỗi Arbitrum và BSC là tiêu chuẩn mã thông báo được chia sẻ bởi hai chuỗi khác nhau này. Do đó, Radiant với LayerZero là công nghệ cơ bản có thể đạt được sự chuyển giao liền mạch giữa chuỗi Arbitrum và BSC. xích.

Do đó, một trong những ưu điểm của Radiant tích hợp LayerZero là nó có thể giải quyết vấn đề phân mảnh thanh khoản ở một mức độ nhất định và có thể sử dụng tiêu chuẩn token thống nhất trên nhiều chuỗi. Tất nhiên, tiền đề là LayerZero có thể được mở rộng rộng rãi. nhiều dây chuyền hơn.

Hiện tại, Radiant chỉ hỗ trợ cho vay xuyên chuỗi giữa Arbitrum và BSC, đồng thời sẽ cung cấp chức năng gửi và vay toàn chuỗi hoàn chỉnh trong tương lai gần.

4. Đội

Radiant Capital đã tiết lộ nhiều thành viên trong nhóm trong các tài liệu chính thức của mình, nhưng chỉ tên và vị trí chịu trách nhiệm của họ không được tiết lộ. Sơ yếu lý lịch và các thông tin khác của các thành viên trong nhóm về cơ bản là một nhóm ẩn danh.

Ngoài ra, Radiant đã đề cập trong một bài đăng trên blog chính thức vào tháng 4 năm nay rằng Radiant Capital có một nhóm gồm 14 người trước đây đến từ Morgan Stanley, Apple và Google. Các thành viên trong nhóm đã tham gia vào ngành DeFi kể từ đầu mùa hè năm 2020. . và có nhiều thành viên trong nhóm đã làm việc về tiền điện tử kể từ năm 2015.

5. Tình hình tài chính

Dự án Radiant Capital không nhận được tài trợ khi mới thành lập và tất cả chi phí vận hành cho các dự án ban đầu đều do chính các thành viên trong nhóm tự chi trả.

Kể từ khi phát triển giao thức Radiant, nó đã hoàn thành thành công quá trình khởi động nguội sớm và phát triển khá tốt. Nó đã thu hút được một lượng người dùng nhất định và cũng có thể mang lại thu nhập ổn định cho giao thức, có thể trang trải một số chi phí vận hành nhất định.

Tuy nhiên, vào ngày 20 tháng 7, Binance Labs, công ty đầu tư mạo hiểm của Binance, thông báo rằng họ đã đầu tư 10 triệu USD vào Radiant Capital, một giao thức cho vay xuyên chuỗi.

Số tiền huy động được sẽ được sử dụng để phát triển công nghệ và sản phẩm hơn nữa nhằm mở rộng hỗ trợ oracle, mở rộng tài sản thế chấp, triển khai mạng chính Ethereum, thanh lý chuỗi chéo và hỗ trợ thông báo LayerZero đầy đủ, v.v. Những phát triển này nhằm mục đích thúc đẩy 100 triệu người dùng tiếp theo tham gia DeFi .

Về khoản đầu tư này, He Yi, đồng sáng lập Binance và người đứng đầu Binance Labs, nhận xét:

“Binance Labs tích cực tìm kiếm các dự án DeFi đầy hứa hẹn không chỉ thúc đẩy ngành mà còn thúc đẩy các ranh giới đổi mới của Radiant Capital trong việc tạo điều kiện cho giao dịch xuyên chuỗi liền mạch trong DeFi và hiệu suất của nó trên Chuỗi Arbitrum và BNB chứng tỏ tiềm năng áp dụng đại trà của nó. . Chúng tôi mong muốn được thấy Radiant tiếp tục phát triển và đóng góp nhiều hơn nữa cho hệ sinh thái.”

Radiant Capital có thể nhận được hỗ trợ đầu tư từ Binance Với sự chứng thực của Binance và các nguồn lực mạnh mẽ đằng sau Binance, nó sẽ có thể tiếp thêm sức sống mới cho sự phát triển của Radiant trong tương lai.

George Macallan, người sáng lập Radiant Capital, cho biết:

“Tôi rất vui mừng về sự hợp tác của chúng tôi với Binance Labs vì họ mang đến kiến ​​thức chuyên môn, nguồn lực và hỗ trợ chiến lược sâu rộng cho giao thức. Khoản đầu tư của họ sẽ là công cụ đưa Radiant lên một tầm cao mới khi giao thức mở rộng sang các chuỗi mới đóng một vai trò quan trọng.”

Ngay sau khi Binance công bố đầu tư vào Radiant Capital, token RDNT của nền tảng Radiant Capital đã tăng vọt.

6. Kinh doanh cơ bản

1. Khoản vay

Là một giao thức cho vay phi tập trung, cho vay là chức năng cơ bản của Radiant.

Hiện tại, thị trường cho vay Radiant chỉ hỗ trợ các tài sản chính thống trên chuỗi Arbitrum và chuỗi BNB, đồng thời sẽ mở rộng sang cho vay thế chấp nhiều tài sản hơn trên chuỗi trong tương lai.

Trên chuỗi Arbitrum, các tài sản được hỗ trợ bao gồm:

1) Stablecoin: USDT, USDC và DAI.

2) Các loại tiền tệ chính: ETH, WBTC, wstETH.

3) Tiền tệ nền tảng Arbitrum: ARB.

Trên chuỗi BNB, các tài sản được hỗ trợ bao gồm:

1) Stablecoin: USDT, USDC và BUSD.

2) Tiền tệ chính: ETH, BTCB.

3) Tiền tệ nền tảng: BNB.

Người dùng có thể gửi và vay trên các chuỗi (hiện chỉ hỗ trợ chuỗi Arbitrum và chuỗi BNB) và tham gia sâu vào thị trường cho vay Radiant.

Radiant đưa ra hai mức lãi suất, như thể hiện trong hình trên. Lãi suất trên thể hiện lãi suất cho vay cơ bản, tức là lãi suất tiền gửi và lãi suất cho vay.

Chỉ cần bạn gửi hoặc cho vay tiền trên nền tảng Radiant, bạn có thể nhận được tiền lãi tương ứng. Ví dụ: lãi suất bạn có thể nhận được khi gửi DAI là 2,61%, trong khi lãi suất bạn phải trả khi cho vay DAI là 16,51%.

Lãi suất APR trong hộp màu tím bên dưới đề cập đến phần thưởng RDNT của mã thông báo gốc Radiant. Phần này là tỷ lệ khóa dLP, nhưng nó có một ngưỡng.

Theo quy định của nền tảng Radiant, người dùng phải khóa ít nhất 5% giá trị tiền gửi của họ bằng USD trong dLP để đủ điều kiện nhận tiền thưởng RDNT khi vay và gửi tiền.

Nói cách khác, trước tiên người dùng cần hình thành một dLP, tức là hai đồng tiền tạo thành một cặp giao dịch. Nền tảng dLP của Radiant hiện chỉ hỗ trợ hai dạng cặp giao dịch:

Quyết định: Thành phần cân bằng 80/20 (80% RDNT & 20% ETH)

BSC: Pancakeswap 50/50 (50% RDNT & 50% BNB)

Hơn nữa, giá trị khóa dLP cần đạt 5% tổng giá trị tiền gửi để bạn có thể nhận được phần thưởng mã thông báo RDNT với lợi tức tương ứng trong hộp màu xanh được đề cập ở trên.

Tất nhiên, số token bị khóa có thể giảm khi giá trị bị khóa của dLP thấp hơn 5% tổng giá trị tiền gửi, sẽ không thu được thu nhập. Khi giá tăng, giá trị bị khóa cao hơn 5% tổng giá trị tiền gửi. . , bạn có thể lấy lại lợi nhuận, đây là một quá trình năng động.

Cho một ví dụ để hỗ trợ sự hiểu biết:

Người dùng A: Gửi 1 triệu USDT vào Radiant, nhưng khóa 0 USD dưới dạng RDNT/BNB dLP. Sau đó, anh ta đủ điều kiện nhận thu nhập từ tiền gửi cơ bản, nhưng sẽ không nhận được phần thưởng RDNT bổ sung.

Người dùng B: Gửi 1 triệu USDT vào Radiant, nhưng khóa dLP RDNT/BNB trị giá 50.000 USD, ngoài thu nhập tiền gửi cơ bản, anh ta cũng có thể nhận thêm phần thưởng RDNT (giả sử anh ta tiếp tục đáp ứng ngưỡng tối thiểu 5%).

2. Cho vay quay vòng

Tính năng Xoay vòng và Khóa cho phép người dùng tăng giá trị tài sản thế chấp của mình bằng cách tự động hóa nhiều chu kỳ gửi và vay. Tính năng này cũng tự động vay ETH và chuyển nó vào các vị trí dLP bị khóa để đáp ứng yêu cầu 5% dLP để kích hoạt phát hành RDNT.

Ngoài ra, Radiant còn cung cấp chức năng chu kỳ bằng một cú nhấp chuột, cho phép người dùng tăng giá trị tài sản thế chấp của họ (đạt mức đòn bẩy lên tới 5 lần) thông qua nhiều chu kỳ gửi và vay tự động.

Tính năng Vòng lặp 1 lần nhấp chuột của Radiant cung cấp cho người dùng một cách dễ dàng hơn để tăng dần tính thanh khoản và đạt được lợi nhuận cao hơn với đòn bẩy lên tới 5 lần.

7. Mô hình kinh tế mã thông báo

Tổng số tiền RDNT là 1 tỷ, được phân bổ như sau:

Theo thống kê từ https://stats.radiant.capital/circleting, tổng số token RDNT hiện đang lưu hành là 290 triệu và lượng lưu hành chiếm 29% tổng số RDNT.

Hình trên là lịch trình mở khóa sau khi phát hành token RDNT.

Vào ngày 24 tháng 7 năm 2022, một đợt mở khóa và phân phối mã thông báo lớn đã diễn ra trong hệ sinh thái Radiant.

Kho bạc đã mở khóa 30 triệu mã thông báo RDNT, trong khi dự trữ DAO đã mở khóa 140 triệu mã thông báo RDNT Thứ hai, 70 triệu mã thông báo RDNT đã được phân bổ cho những người đóng góp và cố vấn cốt lõi để được phát hành dần dần trong vòng 18 tháng. Ngoài ra, 540 triệu mã thông báo RDNT được phân bổ cho các ưu đãi cung cấp và người vay, sẽ được phát hành trong vòng 60 tháng. Nhóm 2 đã nhận được 20 triệu ưu đãi mã thông báo RDNT, dự kiến ​​sẽ được phát hành trong vòng 8 tháng.

Các token bị khóa hiện còn lại sẽ được phát hành dần dần trong tương lai cho đến khi tất cả được mở khóa vào tháng 7 năm 2027.

Ngoài ra, để giảm tác động của lạm phát, Radiant đã giới thiệu cơ chế cung cấp thanh khoản động (dLP) nhằm khuyến khích người dùng khóa mã thông báo RDNT dưới dạng khuyến khích mã thông báo.

Nếu người dùng muốn nhận phần thưởng mã thông báo RDNT, họ cần khóa ít nhất 5% tổng giá trị tiền gửi bằng mã thông báo dLP. Điều này có nghĩa là nếu người dùng gửi số mã thông báo trị giá 1.000 USD trên nền tảng Radiant thì ít nhất Yêu cầu phải giữ 50. Token dLP trị giá USD.

Radiant hiện cung cấp hai nhóm LP bị khóa:

1) Trọng tài: 80% RDNT & 20% ETH

2) Chuỗi BNB: 50% RDNT & 50% BNB

Điều này có nghĩa là người dùng cần đặt cược một tỷ lệ nhất định RDNT/ETH hoặc RDNT/BNB dLP để nhận được phần thưởng mã thông báo RDNT. Tỷ lệ hoàn vốn cao hơn sẽ khuyến khích nhiều người dùng khóa mã thông báo RDNT dưới dạng dLP.

dLP hiện hỗ trợ thời gian khóa từ 1-12 tháng Thời gian khóa càng lâu thì phần thưởng mã thông báo nhận được càng cao và phần thưởng mã thông báo nhận được sẽ được phát hành tuyến tính trong vòng 3 tháng đối với người dùng, nếu bạn không muốn chờ đợi. 3 tháng, tất nhiên bạn cũng có thể đăng ký rút tiền sớm, nhưng bạn chỉ có thể nhận được 10-75% phần thưởng mã thông báo khi rút mã thông báo sớm.

Nếu giá mã thông báo giảm xuống dưới ngưỡng tối thiểu 5%, để tiếp tục nhận được tiền lãi RDNT, người dùng sẽ có động lực tiếp tục mua mã thông báo RDNT để khóa lại nhiều LP hơn để duy trì trên ngưỡng tối thiểu 5%.

Ngoài ra, người dùng chưa rút phần thưởng đã hết hạn sẽ bị xóa khỏi nhóm và không còn nhận được ưu đãi. Người dùng có thể kích hoạt tùy chọn khóa lại trong giao diện.

Các cơ chế mở khóa và phân phối này cùng nhau tạo thành mô hình kinh tế mã thông báo của RDNT.

Có thể thấy, trong mô hình kinh tế token của Radiant, tốc độ phát hành token được kiểm soát ở một mức độ nhất định, đảm bảo sự tăng trưởng bền vững của dự án mà không ảnh hưởng đến tính thanh khoản trong hệ sinh thái.

8. Tình hình phát triển và bối cảnh cạnh tranh

1,TVL

Theo thống kê từ defillama, Radiant đứng thứ 21 trong toàn bộ bảng xếp hạng DeFi và trong phân khúc cho vay DeFi, Radiant đứng thứ 6.

Về hoạt động cho vay trên chuỗi Arbitrum, Radiant đứng thứ nhất, cao hơn AAVE 3, trong khi về hoạt động cho vay trên chuỗi BNB, Radiant đứng thứ hai, sau Venus.

Radiant nổi bật với tư cách là người chơi hàng đầu trong hệ sinh thái chuỗi Arbitrum và BNB.

Radiant đã cập bến chuỗi Arbitrum vào năm ngoái và TVL của nó trên chuỗi Arbitrum đã vượt quá AAVE. Trên chuỗi BSC, Radiant được ra mắt vào tháng 3 năm 2023. Chỉ trong bốn tháng, TVL đã vươn lên vị trí thứ hai, điều này cũng làm nổi bật hiệu suất mạnh mẽ của Radiant trên hai nền tảng và vị thế ngày càng nổi bật của nó trong lĩnh vực cho vay.

Xu hướng tăng trưởng của TVL cũng có thể được thấy rõ qua dữ liệu Cho dù đó là chuỗi BNB hay chuỗi Arbitrum, TVL đều đã tăng trưởng đáng kể.

2. Người dùng

Theo dữ liệu của trang web dune, Radiant hiện có 4.750 người dùng hoạt động hàng ngày và tổng số người dùng là 216.831.

Số lượng người nắm giữ mã thông báo RDNT là 132263.

3. Khối lượng giao dịch

Khối lượng giao dịch của Radiant trong tháng 5 và tháng 6 là hơn 700 triệu USD, với khối lượng giao dịch cao nhất đạt 1,2 tỷ USD vào tháng 4.

So với các giao thức cho vay khác, khối lượng giao dịch của Radiant chỉ đứng sau AAVE. Trong những tháng gần đây, khối lượng giao dịch của Radiant tương đối ổn định, về cơ bản khoảng 700 triệu USD. Do ảnh hưởng của nó. của RWA Do ảnh hưởng của đường đua, khối lượng giao dịch của Compoud đã vượt quá Radiant trong tháng 6.

Radiant chỉ mới hoạt động được một năm và khối lượng giao dịch của nó đã vượt quá một số giao thức cho vay cũ đã hoạt động được vài năm. Kết quả vẫn khá tốt.

4、Tỷ lệ sử dụng

Tổng tỷ lệ sử dụng của Radiant là khoảng 60%. Theo tài liệu chính thức, khi vay, LTV của DAI là 75% và LTV của USDC và USDT đều là 80%.

Điều này có nghĩa là với mỗi 10.000 đô la được gửi, bạn chỉ có thể cho vay tối đa 7.500 đô la bằng DAI. Nếu bạn vay USDT hoặc USDC, bạn chỉ có thể cho vay tối đa 8.000 đô la.

Tỷ lệ sử dụng vốn của ba loại tiền ổn định chính tương đối gần với giới hạn trên. Phần thưởng mã thông báo RDNT và giao diện người dùng đơn giản để tái chế và khóa đã cải thiện tỷ lệ sử dụng vốn.

Mặc dù tỷ lệ sử dụng của ba loại stablecoin chính không tốt bằng AAVE nhưng tỷ lệ sử dụng của WBTC và WBTC lại vượt quá AAVE.

5, Doanh thu

So với ba dự án cho vay còn lại, doanh thu trung bình của Radiant trong sáu tháng qua cao hơn so với các giao thức cho vay nổi tiếng như Venus và Hợp chất, ngoài ra còn thấp hơn AAVE.

Hơn nữa, xét về doanh thu trong ba tháng qua, doanh thu trung bình của Radiant đã cao hơn AAVE, đứng đầu.

So với AAVE, Radiant hiện chỉ hỗ trợ chuỗi BNB và chuỗi Arbitrum, trong khi AAVE hiện hỗ trợ 6 chuỗi, bao gồm Ethereum mainnet, Arbitrum, Avalanche, Optimism, Polygon và Fantom. Doanh thu do hai chuỗi của Radiant tạo ra đã cao hơn doanh thu của AAVE từ sáu chuỗi.

Điều này cũng phần nào cho thấy Radiant đang trải qua giai đoạn mở rộng nhanh chóng và có được ảnh hưởng tốt trong ngành.

6. Phân tích báo cáo tài chính

Đánh giá từ báo cáo tài chính, khối lượng giao dịch và doanh thu của Radiant đã tăng đáng kể trong vài tháng qua.

Khối lượng giao dịch tăng 238% từ 207,50 triệu USD trong tháng 2 lên 707,16 triệu USD trong tháng 6.

Từ tháng 2 đến tháng 6, doanh thu của Radiant tăng đáng kể, từ 575,47 nghìn USD trong tháng 2 lên 982,92 nghìn USD, tăng hơn 70%.

Tổng tiền gửi và các khoản vay hoạt động trong những tháng gần đây cũng tương đối ổn định. Tổng tiền gửi ròng đạt trên 500 triệu USD trong những tháng gần đây, có thể cung cấp một lượng lớn thanh khoản cho nền tảng.

Ngoài ra, số lượng người dùng đang hoạt động và người nắm giữ token RDNT cũng tăng lên đáng kể.

Có thể thấy từ báo cáo tài chính trên, RDNT có nền tảng cơ bản tốt và tình hình tài chính tốt, do đó có nền tảng tốt để tiếp tục mở rộng cơ sở người dùng và thị phần cho vay phi tập trung.

9. Tiến độ mới nhất của dự án

1. Đã hoàn thành các sự kiện quan trọng

Quý 3 năm 2022:

Radiant ra mắt trên chuỗi Arbitrum;

Trở thành giao thức cho vay có TVL cao nhất trên chuỗi Arbitrum;

Thông báo về khuôn khổ quản trị dựa trên DAO của Radiant và Đề xuất Quỹ Radiant (RFP).

Quý 4 năm 2022:

Phí dLP (Nhà cung cấp thanh khoản động) đạt 5 triệu USD;

Token Terminal xếp Radiant Capital là dự án “Giá/Phí” số 1 trong DeFi.

Quý 1 năm 2023:

Ra mắt V2;

Radiant ra mắt trên chuỗi BNB.

2. Lộ trình phiên bản

Radiant tiết lộ lộ trình đơn giản cho dự án trong các tài liệu chính thức. Phiên bản Radiant v2 đã được ra mắt vào tháng 3 năm nay và nhóm tiếp theo cũng sẽ có kế hoạch ra mắt phiên bản V3 và V4.

Theo lộ trình được tiết lộ chính thức, trong phiên bản Radiant V3 tiếp theo, nhóm có kế hoạch loại bỏ hoàn toàn sự phụ thuộc vào cầu nối chuỗi chéo của bên thứ ba (Stargate), tích hợp đầy đủ LayerZero và trở thành "LayerZero" về tính thanh khoản và lợi nhuận trong phiên bản V4, thị trường tiền tệ ưa thích và nguồn thanh khoản xuyên chuỗi.

3. Tin tức mới nhất

Ngoài ra, Radiant mới đây đã công bố ra mắt bản cập nhật phát triển trên Twitter, bao gồm một loạt các cột mốc đã hoàn thành, các nhiệm vụ chính hiện tại và kế hoạch trong tương lai.

Theo Radiant trên Twitter:

Back-end: Các bản cập nhật liên quan đến kiểm tra của Open Zeppelin đã được hoàn thành và quá trình kiểm tra và hợp nhất nghiêm ngặt đã được hoàn thành (đang chờ trực tuyến).

Cải tiến giao diện người dùng: Nâng cao hiệu suất ứng dụng, bao gồm giảm và tối ưu hóa tốc độ cuộc gọi RPC; tái cấu trúc tài nguyên hình ảnh để có trải nghiệm mượt mà hơn để có giao diện đẹp hơn;

Nhiệm vụ chính hiện tại: Nhóm FE đang củng cố trò chơi của mình thông qua tối ưu hóa UI/UX và cũng đang nghiên cứu hiệu suất ứng dụng.

Ngoài ra, Radiant Capital sắp ra mắt mạng chính Ethereum. Nhóm phát triển hiện đang xem xét cơ sở mã Radiant và UI/UX để tích hợp mạng chính Ethereum và đang chuẩn bị cho quá trình chuyển đổi suôn sẻ.

10. Tiềm năng tương lai

Ngày càng có nhiều giao thức DeFi phân cấp tính thanh khoản của tiền và tỷ lệ sử dụng tiền tiếp tục giảm. Trong tương lai, những giao thức có thể tổng hợp tính thanh khoản phi tập trung trên thị trường có thể sẽ nổi bật.

Trong phân khúc DeFi, hoạt động cho vay phi tập trung đóng một vai trò quan trọng trong toàn bộ DeFi. TVL của nó chỉ đứng sau Liquid Stake, thậm chí còn vượt qua DEX. Việc cho vay có thể cải thiện tính thanh khoản của thị trường và cải thiện tỷ lệ sử dụng vốn. Có rất nhiều chỗ cho trí tưởng tượng về tương lai của thị trường cho vay toàn chuỗi.

Hơn nữa, hoạt động cho vay phi tập trung rất cạnh tranh, với hơn 200 giao thức cạnh tranh để giành thị phần. Hiện tại, các giao thức cho vay hàng đầu bao gồm AAVE, JustLend, Composite, Venus và Radiant.

Radiant Protocol là công ty tiên phong và dẫn đầu trong lĩnh vực cho vay toàn chuỗi phi tập trung Từ việc phân tích dữ liệu tài chính, chúng ta có thể thấy rằng dự án có các yếu tố cơ bản tốt, nhiều chỉ số khác nhau đều lành mạnh và có nền tảng tốt để mở rộng thị phần và nhóm người dùng.

Hơn nữa, Radiant hiện chỉ hỗ trợ hai chuỗi (BNB và Arbitrum). Với sự phát triển của LayerZero, Radiant sẽ hỗ trợ nhiều chuỗi hơn trong tương lai (nó sẽ hỗ trợ mạng chính Ethereum trong tương lai gần) và sẽ tích hợp nhiều thanh khoản phân tán hơn trên chuỗi. Hãy đến để cung cấp cho người dùng những dịch vụ tốt hơn.

Ngoài ra, Radiant hiện hỗ trợ rất hạn chế các loại tiền tệ cho vay và nhiều loại tiền tệ khác sẽ được tung ra trong tương lai.

Trong tương lai, nhiều loại tiền tệ hơn sẽ được hỗ trợ và nhiều chuỗi hơn sẽ được ra mắt, điều này chắc chắn sẽ làm tăng TVL, khối lượng giao dịch, khối lượng người dùng, doanh thu, v.v. của Radiant và sẽ đẩy Radiant lên một tầm cao mới.

Mặc dù các giao thức khác cũng đang triển khai hoạt động cho vay toàn chuỗi, chẳng hạn như Portal của AAVE V3, TapiocaDAO và Cedro Finance, cũng sử dụng LayerZero làm cơ sở hạ tầng chuỗi chéo, nhưng chúng vẫn chưa được ra mắt chính thức.

Radiant đã có lợi thế đi đầu rõ ràng trong lĩnh vực cho vay toàn chuỗi và đã tích lũy được một lượng thanh khoản và cơ sở người dùng đáng kể.

Như có thể thấy từ dữ liệu được phân tích trước đó, Radiant không chỉ có lợi thế đi đầu trong lĩnh vực cho vay toàn chuỗi và đã trở thành dự án hàng đầu trong lĩnh vực này mà về cơ bản còn ngang bằng với các giao thức cho vay hàng đầu khác (chẳng hạn như như AAVE), và vẫn còn động lực để bắt kịp.

Thiết kế kinh tế mã thông báo của Radiant cũng đặt nền tảng cho sự phát triển ổn định và bền vững của Radiant.

Ngoài ra, Radiant còn được Binance hỗ trợ. Với sự chứng thực của Binance, Radiant sẽ nhận được nhiều hỗ trợ tài nguyên hơn trong tương lai.

Hiện tại, giá trị thị trường của RDNT là hơn 90 triệu đô la Mỹ, xếp thứ 257. Chúng ta hãy xem sơ qua giá trị thị trường và thứ hạng của các giao thức cho vay khác.

Không còn nghi ngờ gì nữa, AAVE có giá trị thị trường cao nhất, vượt quá 1 tỷ USD và mức lưu hành của token AAVE đã đạt hơn 90% RDNT vẫn kém AAVE 10 lần.

Nguồn cung RDNT lưu hành hiện tại chỉ là 29% và hơn 2/3 số mã thông báo RDNT vẫn chưa được mở khóa. Ngay cả khi mã thông báo RDNT được lưu hành đầy đủ, giá trị thị trường của nó sẽ vào khoảng 310 triệu USD, vẫn cao gấp 4 lần so với giá trị thị trường được lưu hành đầy đủ của AAVE.

Theo mô hình kinh tế mã thông báo của RDNT, nó sẽ không được phát hành đầy đủ cho đến năm 2027 và sẽ được phát hành tuyến tính. Ngoài ra, cơ chế khai thác khóa dLP 5% cũng có thể làm giảm một phần lưu hành của mã thông báo RDNT. có thể làm giảm tác động của áp lực bán mở khóa mã thông báo hàng ngày ở một mức độ nhất định.

Với không gian phát triển rộng lớn trong tương lai của kênh cho vay toàn chuỗi, sự hỗ trợ tài nguyên của Binance, thiết kế token xuất sắc của Radiant và sự bùng nổ của Layer2, Radiant vẫn còn rất nhiều chỗ cho trí tưởng tượng trong tương lai.