Bài viết: Chu Nhất Tiếu, Silicon Star Pro
Sau khi Trump thắng cử Tổng thống Hoa Kỳ, thị trường kỳ vọng ông sẽ nới lỏng quy định đối với tiền điện tử, Trump từng tuyên bố sẽ tập trung khai thác bitcoin tại Mỹ, chính sách này có thể ảnh hưởng đến ngành AI. Vào rạng sáng ngày 23 tháng 11, giá bitcoin đã một lần nữa đạt 99,660 USD, lập kỷ lục cao nhất mọi thời đại, tiến gần đến mốc 100,000 USD.
Bởi vì cả khai thác bitcoin và huấn luyện AI đều cần lượng năng lượng và sức mạnh tính toán lớn. Sự phát triển đồng bộ của cả hai chắc chắn sẽ tạo ra sự cạnh tranh về điện năng và tài nguyên phần cứng. Điều này có nghĩa là hoạt động huấn luyện AI có thể bị ảnh hưởng bởi sự biến động giá của bitcoin, đặc biệt là khi các thợ mỏ tranh giành các nguồn tài nguyên phần cứng hạn chế. Nói cách khác, sự tăng giá của bitcoin có thể dẫn đến việc tăng chi phí huấn luyện AI.
AI VS BTC
Với sự thành công lớn của ChatGPT, các công ty AI đang cạnh tranh nhau để huấn luyện và vận hành mô hình của riêng họ, hy vọng vượt qua sản phẩm chủ lực của OpenAI. Điều này tạo ra nhu cầu lớn: quá trình suy diễn của mô hình AI phức tạp hơn nhiều so với quá trình lập chỉ mục và truy xuất của công cụ tìm kiếm, năng lượng tiêu tốn cho mỗi truy vấn ChatGPT gấp khoảng mười lần so với tìm kiếm Google.
Điều này khiến các công ty AI khẩn trương tìm kiếm năng lượng rẻ và những mảnh đất rộng lớn để chứa thiết bị liên quan. Tại Bắc Mỹ, một số khu vực đã thực hiện chế độ xếp hàng chờ đợi để các trung tâm dữ liệu lớn kết nối vào lưới điện. Tuy nhiên, một khi công ty nhận được phê duyệt sơ bộ, việc xây dựng trung tâm dữ liệu từ con số không có thể mất vài năm, hàng triệu đô la, và cần trải qua quá trình phê duyệt quy định và hành chính dài dòng.
Trên thế giới, khai thác bitcoin quy mô lớn luôn là một lĩnh vực cực kỳ sinh lợi. Tuy nhiên, nó cũng bị ảnh hưởng bởi thị trường tiền điện tử biến động mạnh. Sau sự sụp đổ của thị trường tiền điện tử năm 2022, nhiều thợ mỏ đã buộc phải phá sản hoặc hoàn toàn ngừng hoạt động.
Vào năm 2023 và đầu năm 2024, các công ty khai thác đã vượt qua giai đoạn thị trường suy thoái đã thu được lợi nhuận. Tuy nhiên, đợt giảm một nửa bitcoin (phần thưởng cho thợ mỏ giảm một nửa) năm nay không tạo ra sự tăng giá mạnh mẽ cho bitcoin như trong các chu kỳ tiền điện tử trước, để bù đắp cho sự giảm phần thưởng. Kể từ tháng 4 năm nay, giá bitcoin đã bị nén trong thời gian dài, khiến không gian lợi nhuận của các thợ mỏ bị thu hẹp, buộc một số thợ mỏ phải tìm kiếm sự đa dạng hóa mô hình kinh doanh để phòng ngừa rủi ro biến động giá tiền điện tử.
Bốn năm trước, khi công ty trung tâm dữ liệu kiêm khai thác bitcoin IREN xem xét tham gia vào đào tạo AI, họ cho rằng từ góc độ thương mại, khối lượng công việc lúc đó chưa đủ. Nhưng giờ đây, ngày càng nhiều công ty khai thác bitcoin lớn đã bắt đầu thay thế một phần thiết bị khai thác, chuyển sang sử dụng thiết bị để vận hành và huấn luyện hệ thống AI. Những công ty này cho rằng việc cung cấp sức mạnh tính toán cho các công ty AI có thể mang lại nguồn thu nhập an toàn và ổn định hơn so với khai thác.
Ngày nay, sự hợp tác giữa ngành AI và khai thác bitcoin là điều hiển nhiên, nhu cầu của hai bên tương thích, các công ty AI cần địa điểm đã có sẵn của thợ mỏ bitcoin, năng lượng rẻ đã kết nối và cơ sở hạ tầng. Trong khi đó, các thợ mỏ bitcoin tìm kiếm thu nhập ổn định từ các hoạt động AI và lợi nhuận tiềm năng từ cơn sốt AI hiện tại.
Một số công ty khai thác bitcoin đã chọn cho thuê địa điểm của họ cho khách hàng AI. Vào tháng 6 năm nay, công ty khai thác bitcoin gần phá sản Core Scientific đã công bố rằng họ sẽ lưu trữ hơn 200 megawatt GPU cho công ty khởi nghiệp AI CoreWeave. Core Scientific cho biết các công ty AI đã bắt đầu mua các mỏ với giá cao hơn giá thị trường khai thác, họ gọi các cơ sở khai thác bitcoin là "vỏ điện của ngành trung tâm dữ liệu".
Một số công ty khai thác bitcoin khác tự vận hành GPU. Công ty khai thác bitcoin Hut 8 đã nhận được 150 triệu USD đầu tư từ Coatue Management để xây dựng cơ sở hạ tầng AI. Một số cơ sở của công ty khai thác có trụ sở tại Úc IREN chia sẻ không gian cho GPU phục vụ AI và thiết bị ASIC phục vụ khai thác bitcoin. Bitcoin mang lại thu nhập ngay lập tức nhưng có độ biến động cao. AI phụ thuộc vào khách hàng, một khi có khách hàng, sẽ ổn định hơn. Công ty niêm yết Nasdaq, Bitdeer cũng đang xây dựng trung tâm dữ liệu AI của mình tại Singapore.
Một doanh nghiệp có vẻ rất đẹp
Tuy nhiên, chỉ có một số công ty khai thác nước ngoài có thể thực hiện chuyển đổi này. Thứ hai, thiết bị dùng để khai thác bitcoin được gọi là ASIC, viết tắt của mạch tích hợp chuyên dụng, "chuyên dụng" có nghĩa là nó không thể được sử dụng cho các nhiệm vụ khác. Các công ty khai thác không thể "kết nối liền mạch" thiết bị khai thác vào các kịch bản AI.
Một người làm trong ngành AI Infra nói với Silicon Star, "Chẳng hạn như mô hình huấn luyện thường sử dụng H100, trong khi khai thác sẽ sử dụng 4090."
Nói cách khác, để phục vụ ngành AI, các thợ mỏ bitcoin phải mua thiết bị hoàn toàn mới, và yêu cầu trung tâm dữ liệu của AI khác với khai thác bitcoin, việc bước vào một ngành hoàn toàn mới và phức tạp đã khó khăn, chưa kể còn phải cạnh tranh với các gã khổng lồ công nghệ có nguồn vốn dồi dào như Google, Amazon, Microsoft.
Vì vậy, không phải tất cả các doanh nghiệp khai thác đều có thể sao chép sự hợp tác cao giữa Core Scientific và CoreWeave. Đặc biệt là những thợ mỏ quy mô nhỏ, họ thực sự không có nhiều tài nguyên để cung cấp cho ngành AI.
Trong nước đã cấm khai thác tiền điện tử, không có thợ mỏ nào chuyển sang AI, nhưng cũng có các doanh nghiệp từ các ngành khác muốn chia sẻ miếng bánh từ làn sóng AI, họ hoặc trực tiếp tham gia, hoặc thành lập công ty con về sức mạnh tính toán, bắt đầu kinh doanh "cho thuê sức mạnh tính toán". Theo thống kê, số công ty niêm yết A-shares liên quan đến cho thuê sức mạnh tính toán đã vượt quá 100, trong đó có "vua in vé số" Hongbo Co., Ltd. và "vua bột ngọt" Lianhua Holdings, v.v. Trên các nền tảng video, thậm chí có nội dung như "Đã tháo dỡ một căn nhà cũ, mua 800 thẻ đồ họa, cùng nhau hợp tác với bạn học cũ để làm cho thuê sức mạnh tính toán".
Trong trạng thái lý tưởng, mô hình kinh doanh cho thuê sức mạnh tính toán chỉ cần đầu tư ban đầu vào thiết bị máy chủ GPU, lưu trữ phần cứng tại trung tâm thông minh chuyên nghiệp, và sau đó cho thuê sức mạnh tính toán cho người dùng cuối, việc vận hành phần cứng và dịch vụ phần mềm đều do trung tâm thông minh chịu trách nhiệm.
Chỉ có điều trong thực tế, điều này có thể không phải là một thương vụ tốt. Nhu cầu cho thuê sức mạnh tính toán đến từ sự phát triển của ngành công nghiệp mô hình AI lớn, trong khi chi phí cho thuê phần cứng cao cấp để huấn luyện AI đang giảm mạnh. CEO của Featherless.Ai, Eugene Cheah đã viết bài cho biết, giá cho thuê H100 ở nước ngoài đã từng cao tới 8 USD mỗi giờ, giờ đã giảm xuống dưới 2 USD mỗi giờ. Điều này chủ yếu là do một số công ty đã ký hợp đồng cho thuê sức mạnh tính toán từ sớm, để tránh lãng phí công suất thừa, bắt đầu bán lại tài nguyên tính toán đã được dự trữ, trong khi phần lớn thị trường chọn mô hình mã nguồn mở, dẫn đến nhu cầu về mô hình mới giảm.
Thị trường cho thuê sức mạnh tính toán trong nước cũng đang trải qua hiện tượng "thừa sức mạnh tính toán" tương tự, nhưng "thị trường cho thuê khó giảm giá, vì đều là mua với giá cao ban đầu", một nhân viên trong ngành thông minh cho biết.
"Vẫn là nhanh như thế này"
Trong giới tiền điện tử có một câu nói nổi tiếng "tính toán là sức mạnh", sức mạnh tính toán tương đương với quyền lực, câu nói này hiện đang lan truyền vào giới AI.
Phía sau sức mạnh tính toán là năng lượng, có mối liên hệ chặt chẽ giữa các nước phát triển và tiêu thụ năng lượng cao, nếu chúng ta so sánh bằng lượng điện tiêu thụ bình quân đầu người (kWh) có thể thấy. Nói cách khác, việc có năng lượng dư thừa là điều kiện cần thiết để thể hiện sự tiến bộ của nền văn minh. Dù sao, trên nền tảng sinh tồn cơ bản như nông nghiệp đã chồng lên các cấp độ mới như sản xuất, giao thông, dịch vụ công, đô thị hóa và tính toán, tất cả đều cần sự hỗ trợ của năng lượng.
Trong chiều hướng này, cơ sở hạ tầng ban đầu được xây dựng để phục vụ tiền điện tử đang cung cấp giải pháp cho nhu cầu sức mạnh tính toán của thời đại AI. Điều này rõ ràng là một cơ hội để ngành khai thác tiền điện tử nước ngoài vốn luôn muốn thoát khỏi sắc thái đầu cơ chứng minh giá trị của mình. Chỉ cần làn sóng này tiếp tục, các nhà sản xuất hàng đầu sẽ thu lợi từ sự nhiệt tình và thanh khoản do AI mang lại.
Mỗi một đợt cách mạng công nghệ đều đi kèm với một "cơn sốt đào vàng". Đối với các nhà đầu cơ trong đó, điều họ theo đuổi mãi mãi là lợi nhuận bản thân, còn đối tượng này là tiền điện tử, trí tuệ nhân tạo hay hoa tulip ba trăm năm trước, dường như không quan trọng.
Sau đợt giảm một nửa bitcoin, một số thợ mỏ đang đối mặt với sự lựa chọn khó khăn: hoặc tiếp tục khai thác để tích trữ, mong chờ giá bitcoin tăng; hoặc chuyển sang làm trung tâm dữ liệu AI, hy vọng bắt kịp với làn sóng trí tuệ nhân tạo và kiếm tiền nhanh chóng. Hiện tại, giá bitcoin đạt mức cao kỷ lục, một số người lại bắt đầu cảm thán: "Vẫn là nhanh như thế này". Nhưng trong giới tiền tệ cũng có một câu nói nổi tiếng, "Giữ đồng tiền còn khó hơn giữ của quý".
Khi mọi người dao động giữa giới tiền điện tử và giới AI, quá trình lặp đi lặp lại này khiến người ta nhớ đến câu nói của Keynes: các nhà đầu cơ không quan tâm đến ai đẹp nhất, chỉ quan tâm đến ai sẽ được chọn trong cuộc thi hoa hậu.
Và cuộc thi "Hoa hậu" này sẽ tiếp tục không có điểm dừng.
