Tỷ lệ tài trợ là một chỉ báo quan trọng trong giao dịch tương lai tiền điện tử. Chúng phản ánh sự cân bằng giữa phe mua (long) và phe bán (short) trên thị trường. Hiểu được chúng có thể giúp bạn đưa ra quyết định giao dịch sáng suốt.
---
Tỷ lệ tài trợ là gì?
Tỷ lệ tài trợ là khoản thanh toán định kỳ giữa các nhà giao dịch trên thị trường tương lai để giữ giá tương lai phù hợp với giá giao ngay.
Tỷ lệ tài trợ dương (+): Long trả cho short.
Tỷ lệ tài trợ âm (-): Người bán khống trả tiền cho người mua dài hạn.
---
Cách sử dụng tỷ lệ tài trợ để giao dịch các vị thế dài/ngắn
1. Tỷ lệ tài trợ dương (+)
Tâm lý thị trường: Hầu hết các nhà giao dịch đều mua vào và thị trường đang quá lạc quan.
Hoạt động:
Giá có thể bị mua quá mức và có thể giảm, vì vậy hãy cân nhắc việc bán khống.
Tìm kiếm sự xác nhận từ hành động giá hoặc mức kháng cự.
2. Tỷ lệ tài trợ âm (-)
Tâm lý thị trường: Hầu hết các nhà giao dịch đều bán khống và thị trường đang quá bi quan.
Hoạt động:
Giá có thể bị bán quá mức và có thể tăng, vì vậy hãy cân nhắc mua vào.
Kiểm tra mức hỗ trợ và mô hình đảo chiều tăng giá.
---
Mẹo để nâng cao chiến lược của bạn
1. Tập trung vào tỷ lệ tài trợ cực đoan:
Tỷ lệ tài trợ đáng kể thường cho thấy sự cạn kiệt của thị trường và khả năng đảo ngược.
Ví dụ:
Nếu tỷ lệ tài trợ là +0,1% hoặc cao hơn, hãy cân nhắc bán khống.
Nếu tỷ lệ tài trợ là -0,1% hoặc thấp hơn, hãy cân nhắc đầu tư dài hạn.
2. So sánh giá tương lai với giá giao ngay:
Nếu giá tương lai cao hơn giá giao ngay với tỷ lệ tài trợ dương, điều này báo hiệu sự cạn kiệt đà tăng giá.
Nếu giá tương lai thấp hơn giá giao ngay với tỷ lệ tài trợ âm, điều này báo hiệu sự cạn kiệt đà giảm.
3. Kết hợp với các chỉ số khác:
RSI (Chỉ số sức mạnh tương đối): Xác nhận tình trạng mua quá mức hoặc bán quá mức.
Khối lượng: Đảm bảo tỷ lệ tài trợ cao trùng khớp với khối lượng giao dịch tăng.
Mức hỗ trợ/kháng cự: Sử dụng các vùng này để lập kế hoạch vào và thoát lệnh.
4. Quản lý rủi ro:
Luôn sử dụng lệnh dừng lỗ.
Chỉ giao dịch những thiết lập có xác suất cao.
---
Các tình huống ví dụ:
1. Kịch bản 1: Tỷ lệ tài trợ dương (+0,1%)
Thị trường đang quá lạc quan.
Giá đang củng cố ở mức kháng cự.
Hành động: Thực hiện vị thế bán khống, kỳ vọng giá sẽ giảm.
2. Kịch bản 2: Tỷ lệ tài trợ âm (-0,1%)
Thị trường đang quá bi quan.
Giá đang tiến gần tới mức hỗ trợ.
Hành động: Vào vị thế mua, dự đoán giá sẽ phục hồi.
---
Phần kết luận:
Tỷ lệ tài trợ là một công cụ mạnh mẽ để đánh giá tâm lý thị trường và dự đoán sự đảo ngược. Kết hợp chúng với các công cụ phân tích kỹ thuật như RSI, khối lượng và mức hỗ trợ/kháng cự để có quyết định giao dịch dài hạn hoặc ngắn hạn chính xác hơn.