Sui Network (SUI) đã leo thang thứ hạng trên thị trường tiền điện tử với tốc độ và hiệu suất giá ấn tượng trong bối cảnh nhu cầu ngày càng tăng. Tuy nhiên, điều này đã làm tăng nhiều trạng thái 'Mua quá mức' trong các khung thời gian khác nhau, cùng với sự phân kỳ giảm giá có thể báo hiệu cơ hội bán.
Nhìn chung, đà tăng của SUI rất mạnh và tâm lý đám đông chủ yếu là lạc quan khi token này thử nghiệm mức cao nhất mọi thời đại mới. Tuy nhiên, đây là cơ hội hoàn hảo, xét về mặt thanh khoản, để các cá voi và nhà đầu tư ban đầu bán ra và thu về lợi nhuận khổng lồ.
Vấn đề cơ bản với mức cao nhất mọi thời đại là hầu hết người nắm giữ đều có lãi và có nhiều khả năng bán hơn. SUI hiện tích lũy được 184% lợi nhuận trong năm nay, phần lớn trong số đó đạt được trong 30 ngày qua, tăng 118%.
Hơn nữa, mã thông báo của Sui hiển thị trạng thái mua quá mức cho Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) của nó trong mọi khung thời gian ngoại trừ khung thời gian 15 phút. Finbold đã lấy dữ liệu này từ bản đồ nhiệt RSI của CoinGlass vào ngày 13 tháng 10, với SUI là loại tiền điện tử duy nhất bị mua quá mức hàng tuần.
Cụ thể, RSI của Sui đạt 73,43, 74,7, 71,65, 73,84 và 72,68 lần lượt ở các khung thời gian 1 giờ, 4 giờ, 12 giờ, 24 giờ và 1 tuần.
Biểu đồ nhiệt hàng tuần của RSI thị trường tiền điện tử – SUI mua quá mức. Nguồn: CoinGlass/ Finbold
Phân tích giá SUI mua quá mức và phân kỳ giảm giá
Nhìn vào biểu đồ giá hàng ngày của Sui, theo chỉ số tiền điện tử của TradingView, chúng ta thấy kết quả tương tự của SUI quá mua. RSI hàng ngày đánh dấu 72,07 trong chỉ số này ở mức 2,21 đô la, quay trở lại sau khi đạt mức cao nhất mọi thời đại là 2,29 đô la.
Đáng chú ý, biểu đồ cũng hiển thị sự phân kỳ giảm giá bắt đầu từ ngày 24 tháng 9, điều này có thể gợi ý sự đảo ngược từ đợt tăng giá này. Sự phân kỳ giảm giá xuất hiện khi giá SUI tạo ra ba đỉnh cao hơn tiếp theo trong khi RSI tạo ra ba đỉnh thấp hơn tiếp theo.
Chúng tôi cũng phát hiện ra mô hình này trên biểu đồ hàng tuần và 4 giờ so với đồng đô la.
Phân tích giá hàng ngày của SUI và sự phân kỳ giảm giá. Nguồn: TradingView/ Finbold
Các nhà phân tích kỹ thuật khác nói gì về sự đảo ngược giá giảm của SUI
Điều thú vị là, một sự đảo ngược ở đây được dự kiến theo nhiều chỉ số và nhà phân tích khác. Ví dụ, Finbold đã báo cáo một dự đoán giá Sui của nhà giao dịch có uy tín, pejman_zwin, trên TradingView, sử dụng lý thuyết sóng Elliott.
“Hiện tại, SUI đang di chuyển gần các đường kháng cự và vùng đảo ngược tiềm năng. Theo lý thuyết sóng Elliot, SUI dường như đang hoàn thành sóng chính 3. (Nó đang hoàn thành sóng vi ba 5 của sóng chính 3). Tôi kỳ vọng SUI sẽ tăng thêm khoảng +20% nữa rồi bắt đầu điều chỉnh. Việc điều chỉnh SUI có thể là -20% đến -40%.”
– pejman_zwin
Đợt tăng 20% dự báo đã hoàn tất, trước đó nhắm mục tiêu 2,30 đô la cho mỗi token. Bây giờ, nếu phân tích diễn ra như mong đợi, SUI có thể hướng đến đợt điều chỉnh thứ tư -20% đến -40%.
Phân tích cơ bản mạng Sui
Tuy nhiên, Sui Network đã thu hút sự chú ý nhờ vào công nghệ vững chắc và trải nghiệm người dùng tuyệt vời. Nhiều nhà đầu tư và người dùng tiền điện tử đã coi SUI là kẻ giết chết Solana (SOL), dẫn đến dòng vốn đổ vào dự án.
Gần đây, Circle đã triển khai đồng đô la ổn định USDC của mình trên Sui Network, mang lại tính thanh khoản có liên quan cho hệ sinh thái. Một ngày sau, Grayscale công bố quỹ tín thác Grayscale SUI, mở ra cánh cửa cho các tổ chức tiếp xúc với token.
Tokenomics của SUI gây ra mối lo ngại
Mặt khác, tokenomics của SUI lại gây lo ngại vì phân phối token có trọng số cao cho các nhà đầu tư tư nhân và Mysten Labs.
Với chưa đến 30% tổng số token đã phân phối đang lưu hành, Sui có giá trị pha loãng hoàn toàn (FDV) cao, phần lớn trong số đó được đặt cược khi vẫn bị khóa, làm tăng sự bất đối xứng với các nhà đầu tư và nhà giao dịch bán lẻ.
Finbold đã báo cáo khoản mở khóa hàng tháng trị giá 100 triệu đô la của mã thông báo SUI vào tháng 10, minh họa cho áp lực bán dự kiến ở mức lợi nhuận như vậy. Các nhà đầu tư Series A và B đã nhận được phần mở khóa lớn nhất, tổng cộng là 61%.
Cliff Unlocks và SUI phân phối ngày 1 tháng 10. Nguồn: TokenUnlocksApp / Finbold
Tóm lại, trong khi công nghệ, trải nghiệm người dùng và tin tức về việc áp dụng Sui đặt ra con đường cho xu hướng tăng giá dài hạn thì tokenomics và trạng thái mua quá mức, cùng với sự phân kỳ giảm giá được phát hiện báo hiệu sự điều chỉnh sắp xảy ra và sự suy yếu trong ngắn hạn đối với giá SUI.