Vào ngày 19 tháng 9, giờ Bắc Kinh, Cục Dự trữ Liên bang đã công bố cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản, lần cắt giảm lãi suất đầu tiên kể từ chu kỳ tăng lãi suất năm 2022.
Tròn 4 năm rưỡi đã trôi qua kể từ lần cắt giảm lãi suất gần đây nhất vào tháng 3 năm 2020. Hôm nay, Cục Dự trữ Liên bang lại cắt giảm lãi suất và bắt đầu lại một chu kỳ giảm lãi suất mới.
Thế giới từ lâu đã khốn khổ và tươi đẹp! Sau 11 đợt tăng lãi suất dữ dội liên tiếp bắt đầu từ tháng 3 năm 2022, dao động từ 5% đến 5,5% vào tháng 7 năm 2023, Lào và Mỹ đã duy trì mức lãi suất cao cho đến ngày nay. giống như một chiếc máy bơm nước, khiến toàn cầu Bao gồm cả nền kinh tế của chúng ta suy yếu và trì trệ, khoản nợ của Hoa Kỳ và Hoa Kỳ cũng đã tích lũy hơn 35 nghìn tỷ đô la Mỹ do lãi suất cao tăng nhanh. Cho đến bây giờ nếu lãi suất không giảm, e rằng sẽ không còn xa nữa mới tự hủy diệt!
Bị ảnh hưởng bởi tin tức về việc cắt giảm lãi suất, ba chỉ số chứng khoán lớn của Mỹ đã tăng mức tăng trong ngày và giá vàng đạt mức cao kỷ lục 2.600 đô la Mỹ. Tuy nhiên, tất cả các chỉ số chứng khoán của Mỹ đều đóng cửa giảm điểm trong thời gian ngắn. trở lại khoảng 2.500. Tỷ giá hối đoái ở nước ngoài đạt mức cao kỷ lục.
Và tín hiệu nào được tiết lộ đằng sau điều này?
Với tư cách là những người tham gia vòng tròn tiền tệ cao cấp, chúng ta có thể nắm bắt những xu hướng và cơ hội nào?
Tôi vừa xem xét thị trường và BTC đã đạt 62.000 điểm. Hãy nhìn trực tiếp vào biểu đồ hình tròn hàng tuần:
Có thể thấy từ biểu đồ hàng tuần rằng mô hình đáy đã được thiết lập trở lại. Kết hợp với việc chỉ báo MACD quay trở lại trục 0, cột màu đỏ đã liên tục bị rút ngắn. với khả năng cao là thoát ra khỏi đường hàng tuần trở lên. Về chiều cao của cây bút này, trước tiên chúng ta cần xem liệu nó có thể vượt qua 65.000 thành công hay không và điều quan trọng nhất là sức mạnh đi lên sau khi đột phá.
Thông báo cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang chắc chắn là một tác động tích cực lâu dài đối với vòng tròn tiền tệ!
1. Tại sao lại cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản? điều đó có nghĩa là gì?
Cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản là một bước quan trọng được Cục Dự trữ Liên bang thực hiện. Mặc dù mức độ lần này vượt quá kỳ vọng của thị trường nhưng Chủ tịch Fed Powell đã nói rõ trong cuộc họp báo rằng điều này không có nghĩa là việc cắt giảm lãi suất sẽ trở thành xu hướng. Ông nhấn mạnh môi trường kinh tế hiện tại vẫn chưa rõ ràng và Cục Dự trữ Liên bang sẽ tiếp tục đưa ra quyết định dựa trên dữ liệu.
Điều này khiến chúng ta hiểu: Mặc dù việc cắt giảm lãi suất là để giải quyết vấn đề lạm phát và cân bằng việc làm trong nền kinh tế Mỹ nhưng không có nghĩa là cánh cửa chính sách nới lỏng tiền tệ đã được mở hoàn toàn. Đối với vòng tròn tiền tệ, sự gia tăng thanh khoản do cắt giảm lãi suất có thể kích thích các nhà đầu tư tham gia thị trường, nhưng nó cũng nhắc nhở chúng ta phải hết sức chú ý đến dữ liệu kinh tế vĩ mô trong tương lai.
2. Biến động của thị trường báo hiệu điều gì?
Sau khi Cục Dự trữ Liên bang tuyên bố cắt giảm lãi suất, thị trường từng tỏ ra rất lạc quan, chứng khoán Mỹ, vàng, đồng đô la Mỹ và các tài sản khác đều tăng giá. Nhưng mức tăng này nhanh chóng bị đảo ngược, đặc biệt khi ba chỉ số chứng khoán lớn của Mỹ nhanh chóng giảm trở lại sau khi đạt mức cao mới. Những biến động dữ dội như vậy phản ánh sự không chắc chắn của thị trường về tương lai, đặc biệt là những lo ngại về việc tiếp tục điều chỉnh chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang.
Đối với các nhà đầu tư tiền tệ, những biến động của thị trường thường báo trước sự xuất hiện của các cơ hội ngắn hạn. Ví dụ: tài sản tiền điện tử như Bitcoin có xu hướng phản ứng nhanh chóng với các sự kiện kinh tế toàn cầu và khi thị trường chứng khoán biến động, tiền đôi khi chảy vào thị trường tiền điện tử để đảm bảo an toàn. Có thể thấy trước rằng nếu Cục Dự trữ Liên bang tiếp tục cắt giảm lãi suất, thị trường tài sản tiền điện tử có thể chứng kiến dòng vốn đầu cơ mới trong những tháng tới.
3. Những thay đổi trong biểu đồ dấu chấm của Fed có ý nghĩa gì?
Đánh giá từ biểu đồ chấm lãi suất mới nhất, các quan chức Fed đã hạ thấp đáng kể kỳ vọng lãi suất trong ba năm tới. Điều này có nghĩa là Fed sẽ thận trọng hơn về tốc độ cắt giảm lãi suất trong tương lai và thậm chí có thể cắt giảm lãi suất thêm 50 điểm cơ bản trong năm, đây có thể là tin tốt cho các tài sản rủi ro.
Việc cắt giảm lãi suất thường đồng nghĩa với việc giải phóng thanh khoản, điều này có tác dụng thúc đẩy nhất định trên cả thị trường chứng khoán và thị trường tiền tệ. Đối với các nhà đầu tư tiền điện tử, môi trường lãi suất thấp hơn giúp tăng khẩu vị rủi ro của thị trường, điều này có thể tiếp thêm động lực cho sự phục hồi của thị trường tiền điện tử.
4. Cơ hội và thách thức trong vòng quay tiền tệ
Thanh khoản lỏng lẻo do cắt giảm lãi suất có thể một lần nữa khơi dậy sự nhiệt tình của thị trường giá lên trong vòng tròn tiền tệ. Trong lịch sử, mỗi làn sóng cắt giảm lãi suất ở các nền kinh tế lớn trên toàn cầu đều bơm một lượng lớn vốn mới vào thị trường tiền điện tử. Lấy năm 2019 làm ví dụ, quyết định cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang và các ngân hàng trung ương khác đã mang lại lợi nhuận đáng kể cho các tài sản kỹ thuật số như Bitcoin.
Nhưng chúng ta cũng phải tỉnh táo nhận thức rằng bất chấp tín hiệu cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang, nền kinh tế toàn cầu vẫn phải đối mặt với nhiều thách thức. Đặc biệt, những biến động của thị trường lao động và áp lực lạm phát được Powell đề cập vẫn là thanh gươm Damocles treo lơ lửng trên nền kinh tế. Vì vậy, các nhà đầu tư trong vòng tròn tiền tệ nên thận trọng trước những cú sốc thị trường có thể xảy ra đồng thời nắm bắt cơ hội.
Kết luận: Đằng sau việc cắt giảm lãi suất là cơ hội và thách thức
Nhìn chung, việc cắt giảm lãi suất của Fed đã mang lại tin tốt, nhưng những biến động của thị trường nhắc nhở chúng ta vẫn phải cảnh giác trước sự lạc quan quá mức trong ngắn hạn. Đối với vòng tròn tiền tệ, thanh khoản lỏng lẻo có thể gây ra làn sóng giá cả tăng cao, nhưng chúng ta cũng phải cảnh giác trước tác động của sự bất ổn kinh tế toàn cầu lên thị trường.
