Khi thực hiện các giao dịch trong vòng tròn tiền tệ, để quản lý vị thế, trước tiên chúng ta cần biết mục đích và tầm quan trọng của việc phân chia vị thế cũng như tác động của nó đối với các giao dịch của chúng ta. Sau đó, chúng ta cần hiểu việc phân chia vị thế và trong hoàn cảnh nào là phù hợp. những trường hợp nào chúng ta nên cố gắng không phân chia vị trí. Bằng cách này, chúng ta có thể kiểm soát vị trí tốt hơn.
1. Quản lý vị thế là gì?
Quản lý vị thế đề cập đến chiến lược phân bổ và kiểm soát hợp lý các vị thế đầu tư dựa trên sở thích rủi ro cá nhân, điều kiện thị trường, điều kiện vốn thực tế và các yếu tố khác. Mục đích của quản lý vị thế là tối đa hóa sự cân bằng rủi ro-lợi nhuận của danh mục đầu tư.
2. Hai nguyên tắc cơ bản của quản lý vị thế
Kiểm soát vị trí và phân bổ vị trí là hai nguyên tắc cơ bản của quản lý vị trí. Kiểm soát vị thế đề cập đến việc giới hạn số tiền hoặc tỷ lệ tối đa của một lần mua hàng để tránh rủi ro đầu tư đột ngột và đa dạng hóa rủi ro đầu tư. Phân bổ vị thế là phân bổ chính xác nguồn vốn dựa trên các khái niệm ngành và mức độ rủi ro khác nhau của các loại tiền tệ, hợp đồng, giao ngay, đòn bẩy và quản lý tài chính khác nhau để đạt được sự đa dạng hóa rủi ro khác nhau.
3. Ba phương pháp quản lý vị thế trong vòng tròn tiền tệ
Nói chung có ba phương pháp quản lý vị trí: phương pháp vị trí cố định, phương pháp vị trí dao động và phương pháp vị trí cân bằng. Phương pháp vị thế cố định là cố định vị thế đầu tư theo một tỷ lệ nào đó, chẳng hạn như 10% hoặc 20% tổng số vốn. Phương pháp vị thế dao động điều chỉnh linh hoạt tỷ lệ vị thế dựa trên sự biến động của giá thị trường tiền tệ. Phương pháp vị thế cân bằng là phân bổ đồng đều vốn cho các loại hoặc loại tiền tệ khác nhau để đạt được sự đa dạng hóa rủi ro cân bằng.
4. Hiện nay, mục đích chính của công nghệ phân chia vị thế được nhà đầu tư cá nhân sử dụng nhiều nhất là sử dụng công nghệ phân chia vị thế để giải quyết vấn đề điểm mua và điểm mua:
Mua gì:
Trong quá trình xây dựng vị thế, chúng ta thường nhận thấy thị trường thường có hành vi bù lỗ (bù cho tăng). Ví dụ: Bản thân bạn đã quyết định mua BTC ở điểm 60.000 U (60.000 có hỗ trợ quan trọng), nhưng sau khi BTC duy trì ở mức 60.000 điểm, nó đã giảm 3.000 U. Tại thời điểm này, chúng ta đã mất 25 điểm (tại hoặc gần mức dừng lỗ đỉnh). Sẽ có 2 sự lựa chọn trước mắt chúng ta:
Phương án 1: Dừng lỗ và tìm kiếm cơ hội tốt hơn để tham gia thị trường. (Ưu điểm là chờ xem; nhược điểm là bản thân thị trường gần với vùng đảo chiều tại 60000U. Sau khi giảm xong, thị trường có thể dễ dàng bắt đầu. Về cơ bản, việc thoát khỏi vị trí này tuyên bố: 1. Dừng lại lệnh trước đó; 2. Bỏ lệnh mua ở vị trí này. Một lỗ, một lỗ).
Tùy chọn 2: Đảm bảo vị trí sẽ dễ dàng kiếm lợi nhuận hơn bằng cách giảm chi phí giá. Đồng thời, bạn cần tìm một vị trí dừng lỗ mới. (Ưu điểm là nếu chi phí giảm và giá tăng nhẹ trong tương lai thì rất dễ kiếm được lợi nhuận. Nhược điểm: nếu bạn mất vị thế sau khi đảm bảo vị thế thì nhìn chung sẽ nặng nề.) [Lưu ý: Vị trí ở đây yêu cầu phân chia rõ ràng các vị trí: ví dụ: chúng tôi có 20.000 quỹ và giao dịch có thể. Số tiền được sử dụng là 10.000 và 10.000 còn lại được sử dụng để chống lại rủi ro thị trường và không được sử dụng. Khi BTC đạt 60.000 U, chúng tôi có thể mua 50% vị thế. Nếu thị trường bắt đầu, hãy tìm cơ hội để lấp đầy 10% (10%) vị thế tại vị trí bắt đầu đã được xác nhận (thêm vào bên phải của lợi nhuận thả nổi). Tại thời điểm này, chúng tôi đang giao dịch với vị thế 60%. Nếu thị trường bù đắp cho sự sụt giảm, chúng ta có thể bù đắp từ 10% đến 20% ở vị thế ổn định (tùy theo mức độ an toàn lúc đó) để giảm chi phí. Do đó, đảm bảo một vị trí không phải là lấp đầy một vị trí nếu bạn có tiền, mà chỉ sau khi đánh giá và phân chia quỹ rất toàn diện cũng như biết cách sử dụng chúng. 】
Điểm bán hàng:
Bây giờ chúng ta đừng nói về kỹ thuật dừng lỗ. Ưu điểm của việc phân chia vị trí tại các điểm bán là: 1. Bạn có thể kiếm được lợi nhuận an toàn 2. Đồng thời, bạn cũng có thể giữ lại một phần vị trí để đạt được tỷ suất lợi nhuận cao hơn; . (Như chúng tôi đã đề cập, một số người có thể nhận được 1.000-2.000 điểm. Tất nhiên, bạn có thể nhận được khoản lợi nhuận này. Vị thế chia tách chỉ là một trong những nhánh và bạn cũng cần có kỹ năng phân tích tốt để vận hành thị trường).
Không gian thị trường thực sự bị chia cắt bởi các mức kháng cự quan trọng, và những vị trí được phân chia quan trọng này là những vị trí then chốt của mục tiêu hoạt động của mỗi làn sóng. Nếu có sự đột phá, sẽ có nhiều chỗ hơn. Nếu thị trường không phá vỡ, về cơ bản đó là một kết luận đã được định trước. . Do đó, thông thường khi đạt đến ngưỡng kháng cự quan trọng đầu tiên, chúng ta sẽ giảm vị thế lần đầu tiên (số tiền cần được đánh giá dựa trên mức độ rủi ro thị trường tại thời điểm đó), sau đó quan sát xu hướng lặp lại tại vị trí này của thị trường. không thể đột phá thì vị thế sẽ bị xóa bỏ hoàn toàn. Nếu thị trường được kỳ vọng sẽ bứt phá, hãy giữ các vị thế còn lại và tiếp tục tìm kiếm khoảng trống lớn tiếp theo.
Từ nội dung trên, không khó để thấy rằng định vị có tầm quan trọng rất lớn đối với các giao dịch cá nhân, nhưng nó không thể được sử dụng trong một số trường hợp. Vì vậy, về định vị, chúng tôi xin đề cập sơ lược một số vấn đề quan trọng cần được chú ý:
1. Số tiền nhỏ không thích hợp để chia nhỏ vị thế. Sức mua của các quỹ nhỏ yếu và cần nhiều tiền hơn để chống lại rủi ro. Nếu bạn chia vị trí, nó sẽ làm tăng khoản đầu tư vào vị trí, giảm khả năng chống lại rủi ro và thậm chí có thể ảnh hưởng đến sự mất cân bằng tâm lý. Vì vậy, nó không chỉ ảnh hưởng đến khả năng chống chịu rủi ro mà còn làm rối loạn tâm lý. Trong trường hợp bình thường, nếu không thể sử dụng 20% tổng số tiền để mua nhiều hơn 2 hợp đồng thì không nên ép buộc phân chia vị thế.
2. Không phù hợp cho việc nhập kho nếu không có chiến lược nhập kho hoàn chỉnh. Chia sẻ vị thế là một nhánh của phân hệ quản lý quỹ trong giao dịch. Hiểu không đơn giản việc mua 1 lô trước rồi mua 2 lô được gọi là chia sẻ vị thế. Anh ta cần phải có khái niệm bố cục, ý tưởng và kỹ thuật bố cục hoàn chỉnh. Do đó, không có chiến lược phân chia vị trí hoàn chỉnh và không phù hợp để phân chia vị trí một cách ép buộc, nếu không, nó sẽ chỉ làm trầm trọng thêm vị trí và làm tăng số tiền thua lỗ, nhưng sẽ không đạt được kỳ vọng tăng xác suất lợi nhuận và không gian lợi nhuận mà chúng ta mong đợi. muốn.
3. Nếu công nghệ phân tích thị trường không đạt tiêu chuẩn thì không nên phân chia vị thế. Theo công nghệ định vị, có sự hiểu biết ở mức độ cao về xu hướng thị trường, sức mạnh, sức đề kháng và các quy tắc vận hành. Nếu không có sự hiểu biết và phân tích ở mức độ cao tương ứng về thị trường, hầu hết các vị trí sẽ làm tăng rủi ro. Vì vậy, nếu công nghệ không đạt tiêu chuẩn (tương ứng với độ chính xác phân tích) thì không nên phân chia vị trí.
6. Thứ hai, hãy nói về những trường hợp không phù hợp để phân chia vị thế theo xu hướng thị trường:
1. Vị trí có thể được phân chia theo xu hướng thị trường;
Chúng ta có thể hiểu bằng một ví dụ đơn giản: Lấy mức tăng làm ví dụ, mua trong thời gian tăng và mua khi giảm trong hầu hết các đợt giảm giá. Nhưng trong quá trình gọi lại, đôi khi nó được điều chỉnh thành 0,382 và đôi khi nó được điều chỉnh thành 0,5. Nhưng bất kể thị trường điều chỉnh ở đâu, xác suất cuối cùng sẽ đi theo xu hướng là cực kỳ cao. Do đó, chúng ta có thể sử dụng phương pháp phân chia vị trí và can thiệp vào các vị trí kháng cự quan trọng. Nếu thị trường bù đắp cho sự suy giảm, chúng ta có thể phân chia vị trí và chia sẻ chi phí vì xu hướng tăng là tốt và khả năng tiếp tục tăng. tương lai cao, nguy cơ chia rẽ vị trí giảm đi, và tình huống tương ứng là ổn.
Lúc này, chúng ta cần có phán đoán tốt về tình trạng phát triển của xu hướng. Nếu không, chúng ta vẫn cho rằng xu hướng đi lên là tốt khi rõ ràng xu hướng đi lên đã không còn nữa. Những vấn đề lớn có thể dễ dàng xảy ra vào lúc này.
Thứ hai, trong việc xác định mức kháng cự, không phải tất cả các mức kháng cự trên thị trường đều là điểm mua, chỉ có mức kháng cự chính mới có thể. Việc phân chia vị trí cho mọi mức kháng cự chắc chắn là một sai lầm. Do đó, các vị trí chỉ có thể được phân chia khi có lực cản quan trọng chứ không thể phân chia khi có lực cản.
2. Cố gắng không chia thị trường thành các vị trí trong giai đoạn chuyển hướng;
Trong giai đoạn chuyển đổi, thị trường đang cơ cấu lại các quy luật mới. Lúc này, nhiều ngưỡng kháng cự sẽ tiếp tục bị phá vỡ và phá vỡ. Trước khi xu hướng mới được xây dựng lại, sẽ có quá nhiều yếu tố gây xáo trộn trên thị trường, điều này sẽ ảnh hưởng đến sự phân chia vị trí cưỡng bức sẽ chỉ làm tăng thêm rủi ro. (Lưu ý: Không phải là bạn không thể phân chia vị trí mà là rủi ro khi chia vị trí ngày càng tăng. Cốt lõi của giao dịch là kiếm lợi nhuận trong phạm vi rủi ro có thể kiểm soát được. Rủi ro không thể kiểm soát là cờ bạc nên không nên phân chia vị trí).
3. Các vị thế có thể được chia thành các vị thế khi thị trường biến động trong giai đoạn đầu;
Ở đây đề cập rằng các vị trí có thể được chia thành các thị trường hỗn loạn, nhưng xin lưu ý rằng đây là giai đoạn đầu của thị trường hỗn loạn, không phải là kết thúc. Thị trường sốc ban đầu thường là mức kháng cự cộng hưởng 0,618, 0,786 ở dải liền kề hoặc mức cao hoặc mức thấp trước đó. Tính đều đặn tương đối tương đối mạnh và tính ổn định của kho bãi được cải thiện rất nhiều. Nhưng về cuối phiên, thị trường bắt đầu thường xuyên phá vỡ mô hình dao động hiện hữu (lý do phá vỡ là do thị trường dao động đã bước vào giai đoạn cuối và có sự can thiệp của các lực mới) nên tính ổn định yếu và nguy cơ phân chia vị thế tương đối cao.
4. Khi thị trường kết thúc cú sốc, hãy cố gắng không phân chia vị thế;
Đây là phần mở rộng của câu hỏi trước. Sự kết thúc của cú sốc tương đương với việc bước vào giai đoạn rẽ ngoặt nên không thể xác định rõ ràng. Nếu việc phân chia vị trí bị đánh giá sai vào thời điểm này, làn sóng thay đổi thị trường thành công thường nhanh và có không gian rộng (bạn có thể quan sát xu hướng thị trường tại thời điểm thị trường biến động phá vỡ), do đó tổn thất mà bộ phận phải đối mặt sẽ tương đối lớn nên không nên chia kho.
3 kỹ thuật quản lý vị thế phổ biến:
1. Quản lý vị trí hình chữ nhật
Phương pháp quản lý vị trí hình chữ nhật là công nghệ quản lý vị trí được sử dụng phổ biến nhất. Vị trí một nửa và vị trí một phần tư mà chúng ta thường nhắc đến là các phương pháp quản lý vị trí hình chữ nhật điển hình. Tất cả cái gọi là vị trí hình chữ nhật là sự khởi đầu của mục nhập. số tiền chiếm một tỷ lệ cố định trong tổng số tiền. Khi có cơ hội sau này, các vị trí sẽ được bổ sung theo tỷ lệ cố định này.
Ưu điểm của hoạt động này: Một mặt, nếu giá tiền tệ giảm, tất cả các vị thế sẽ không bị khóa và các cổ đông có thể sử dụng các vị thế bổ sung để pha loãng chi phí, giúp giảm thiểu rủi ro rất nhiều. Mặt khác, nếu giá cổ phiếu tăng trực tiếp như mong đợi, nếu có một tỷ lệ vị trí nhất định trong đó thì vẫn còn chỗ cho lợi nhuận và bạn cũng có thể bổ sung vị trí kịp thời trong quá trình điều chỉnh, giữ thế chủ động. trong tay của chính bạn.
2. Quản lý vị trí kim tự tháp
Khi những người yêu thích tiền tệ nghe thấy "kim tự tháp", họ có thể biết ý nghĩa của nó. Quản lý vị thế kim tự tháp có nghĩa là mua một vị thế nặng khi bạn bắt đầu mở một vị thế. Nếu BTC tăng trên thị trường, bạn sẽ thêm các vị thế theo trình tự và tỷ lệ của từng vị thế. mức tăng sẽ giảm; nếu BTC giảm thay vì tăng thì sẽ không có vị trí bổ sung nào được thêm vào.
Vì tỷ lệ mở một vị thế lớn hơn tỷ lệ thêm một vị trí nên hoạt động này không chỉ làm tăng tỷ suất lợi nhuận mà còn làm tăng nguy cơ thua lỗ. Nếu bạn rất tự tin vào dự đoán của mình, bạn có thể mua theo cách này miễn là giá tiền tệ di chuyển theo mong đợi của bạn, bạn chắc chắn sẽ kiếm được nhiều tiền hơn vị trí hình chữ nhật.
3. Quản lý vị thế theo hình phễu hoàn toàn trái ngược với hình kim tự tháp. Khi mở một vị thế, hãy mua một vị thế nhỏ. Nếu BTC quay trở lại thị trường, bạn sẽ tăng dần tỷ trọng của mỗi vị thế. pha loãng chi phí.
Phương pháp này phù hợp khi thị trường không ổn định, để giảm nguy cơ thua lỗ, tỷ lệ các vị thế ban đầu phải nhỏ. Nếu giá tiền tệ giảm, hãy tăng vị thế của bạn để bạn có thể dễ dàng thu hồi vốn của mình. Tất nhiên, tỷ suất lợi nhuận cũng sẽ giảm nếu giá tiền tệ tăng.
Hình dưới đây là biểu đồ xu hướng ban đầu của BTC. Do mức tăng lớn trong giai đoạn đầu nên giá tiền tệ trong ngắn hạn có nguy cơ điều chỉnh. Nếu bạn bè mua ở mức 60000U, để giảm thiểu rủi ro, bạn có thể sử dụng quản lý vị thế hình phễu trước. Nếu giá tiền tệ giảm trở lại sau đó, bạn có thể tăng dần vị thế. Chi phí thêm vị trí sẽ giảm mỗi lần và khi giá tiền tệ tăng trở lại, bạn có thể kiếm được lợi nhuận.
Bạn bè nào thích thì nên sưu tầm + theo dõi, chúng tôi sẽ tiếp tục xuất bản những nội dung tinh tế và có giá trị hơn.
