CCData, một tổ chức được cơ quan quản lý tài chính của Vương quốc Anh, FCA, ủy quyền để quản lý các điểm chuẩn, nổi bật như một nhân tố chủ chốt trong lĩnh vực dữ liệu tài sản kỹ thuật số. Công ty cung cấp dữ liệu lịch sử, thời gian thực và chất lượng cao cho cả nhà đầu tư tổ chức và nhà đầu tư bán lẻ. Dựa trên kiến thức chuyên môn về dữ liệu của mình, CCData tạo ra các báo cáo phân tích và các tác phẩm lãnh đạo tư tưởng, nhằm cung cấp những hiểu biết khách quan về ngành tài sản kỹ thuật số.
Vào ngày 2 tháng 7, CCData đã công bố báo cáo Triển vọng H2 năm 2024 cho nửa cuối năm 2024. Báo cáo này xem xét môi trường kinh tế vĩ mô của năm 2024, điều tra các xu hướng mới nổi và những thay đổi có thể xảy ra trong năm. Phân tích bao gồm một loạt chủ đề, bao gồm sự thay đổi về tài sản của tổ chức được quản lý, khối lượng giao dịch tiền điện tử, bối cảnh của các sàn giao dịch tập trung, sự phát triển của token hóa, hoạt động DeFi và các lĩnh vực liên quan bổ sung trong không gian tài sản kỹ thuật số.
Sự phát triển quy định và tác động thị trường
Báo cáo của CCData nhấn mạnh tầm quan trọng của sự rõ ràng về quy định trong ngành công nghiệp tiền điện tử. Tại Hoa Kỳ, việc phê duyệt các quỹ ETF Bitcoin và Ethereum giao ngay đánh dấu một bước quan trọng, tăng cường đáng kể khả năng truy cập và tính hợp pháp cho các tài sản kỹ thuật số này. Châu Âu cũng đang có những bước tiến với Thị trường quy định tài sản tiền điện tử (MiCA), nhằm mục đích hài hòa hóa quy định về tài sản kỹ thuật số giữa các quốc gia thành viên EU. Tương tự, Vương quốc Anh đang nỗ lực hướng tới luật pháp toàn diện để xử lý tài sản kỹ thuật số giống như các công cụ tài chính khác.
Tiến trình quản lý được phản ánh bởi các điều kiện kinh tế vĩ mô tích cực và chất xúc tác theo chu kỳ của việc giảm một nửa Bitcoin, điều này giúp củng cố sự lạc quan chung trong ngành. CCData lưu ý rằng những yếu tố này tạo ra nền tảng vững chắc cho tương lai của ngành, có khả năng thúc đẩy tăng trưởng và đổi mới hơn nữa.
Sự gia tăng đầu tư tổ chức
Phân tích của CCData nhấn mạnh sự chấp nhận ngày càng tăng đối với tài sản kỹ thuật số của các nhà đầu tư tổ chức. Các nhà quản lý tài sản trên toàn thế giới coi tài sản kỹ thuật số là cơ hội đầu tư khả thi, đặc biệt là với khả năng tiếp cận được cải thiện do các quỹ ETF cung cấp. Hiệu suất của Bitcoin và Ethereum, vốn vượt trội so với các chỉ số chính như S&P 500 và NASDAQ, cho thấy tiềm năng mang lại lợi nhuận đáng kể trong thị trường tiền điện tử.
Báo cáo cũng chỉ ra rằng lập trường mềm mỏng hơn của Cục Dự trữ Liên bang, bao gồm cả khả năng cắt giảm lãi suất vào cuối năm 2024 và 2025, có thể kích thích hơn nữa đầu tư vào thị trường đầu cơ. Điều này, cùng với cuộc bầu cử tổng thống Hoa Kỳ, làm tăng thêm sự lạc quan của các nhà đầu tư về tương lai của thị trường tiền điện tử.
Hiệu suất và xu hướng thị trường
Theo CCData, thị trường tiền điện tử đã cho thấy khả năng phục hồi và tăng trưởng vượt trội. Bất chấp những thất bại trong các chu kỳ giảm giá trước đây, chẳng hạn như FTX và Luna sụp đổ, tâm lý thị trường vẫn được cải thiện đáng kể. Điều này thể hiện rõ qua khối lượng giao dịch ngày càng tăng và việc áp dụng thể chế ngày càng tăng, cho thấy một thị trường trưởng thành đã sẵn sàng cho những thách thức trong tương lai.
Một xu hướng đáng chú ý là sự trỗi dậy của hoạt động sàn giao dịch phi tập trung (DEX). Trong khi các sàn giao dịch tập trung (CEX) tiếp tục chiếm ưu thế, các DEX đã chứng kiến sự gia tăng đáng kể về khối lượng giao dịch. CCData báo cáo khối lượng DEX tăng 51% trong năm qua, cho thấy nhu cầu ngày càng tăng đối với các nền tảng giao dịch phi tập trung. Sự thay đổi này được chứng minh rõ hơn bằng khối lượng giao dịch gần kỷ lục trên DEX trong những tháng gần đây.
Thanh khoản và chất lượng thị trường
Dữ liệu của CCData cho thấy tính thanh khoản tăng lên đáng kể trên các sàn giao dịch tập trung. Thanh khoản tăng từ 722 triệu USD trong nửa đầu năm 2023 lên 1,01 nghìn tỷ USD trong nửa đầu năm 2024, phản ánh mức tăng gần 50%. Tính thanh khoản được nâng cao này, cùng với mức chênh lệch thấp ngay cả trong thời kỳ biến động cao, nhấn mạnh sự trưởng thành và khả năng phục hồi ngày càng tăng của thị trường.
Báo cáo cũng nhấn mạnh tầm quan trọng của các công cụ giao dịch tiên tiến như các công cụ phái sinh. Các số liệu như lãi suất mở và lãi suất cấp vốn cung cấp cái nhìn sâu sắc về tâm lý thị trường hiện tại, với hoạt động đáng kể được quan sát thấy sau khi ETF được phê duyệt. Giá BTC và ETH liên tục tăng, cùng với lãi suất mở tăng, cho thấy sự tự tin và sự tham gia mạnh mẽ của thị trường.
