Зміст
вступ
Що таке усереднення вартості в доларах?
Навіщо використовувати усереднення вартості в доларах?
Приклад середньої вартості
Калькулятор середньої вартості
Опозиція доларовому усередненню вартості
Підведіть підсумки
вступ
Активна торгівля забирає багато часу та праці, і прибутки не завжди можуть бути задовільними, на щастя, існують інші варіанти інвестування. Можливо, ви, як і багато інвесторів, шукаєте стратегії інвестування, які є менш складними, менш трудомісткими або більш пасивними. Екосистема Binance надає користувачам численні варіанти, зокрема ставки, депозит активів у Binance Savings і приєднання до майнінг-пулу Binance.
Ви хочете взяти участь у ринковому інвестуванні, але не знаєте, з чого почати? Який найкращий спосіб зайняти довгострокову позицію? У цій статті ми обговоримо інвестиційну стратегію під назвою усереднення вартості в доларах (DCA). Ця стратегія може легко знизити певний ризик відкриття позиції.
Що таке усереднення вартості в доларах?
Усереднення долар-долар – це інвестиційна стратегія, призначена для захисту від впливу волатильності на купівлю активів. Специфічний метод полягає в тому, щоб регулярно купувати однакову кількість активів.
Вийшовши на ринок таким чином, інвестиція не настільки чутлива до волатильності, як одноразова сума (тобто разовий платіж). Чому це? Регулярні покупки можуть допомогти вирівняти середню ціну. У довгостроковій перспективі ця стратегія зменшує негативний вплив неправильного часу на ваші інвестиції. Далі ми пояснимо, як працює усереднення вартості в доларах і чому воно рекомендоване.
Навіщо використовувати усереднення вартості в доларах?
Основна перевага усереднення вартості в доларах полягає в тому, що воно зменшує ризик покупок у несвоєчасний термін. «Можливість вийти на ринок» є великою проблемою в торгівлі чи інвестуванні. Навіть якщо угода йде в правильному напрямку, але час неправильний, уся угода зазвичай не вдається. Для таких проблем метод середньої вартості може ефективно зменшити цей ризик.
Порівняно з інвестуванням великої одноразової суми, інвестування тієї ж суми меншими порціями, ймовірно, дасть кращі результати. Купівля в невідповідний момент часто трапляється і може призвести до поганих інвестиційних результатів. Крім того, застосування усереднення вартості в доларах може усунути деяку упередженість інвестиційного рішення та прийняти рішення безпосередньо за вас.
Звичайно, усереднення вартості в доларах не може повністю уникнути ризиків. Воно може лише допомогти трейдерам плавно вийти на ринок і мінімізувати ризик неправильного часу. Усереднення вартості в доларах аж ніяк не є гарантією успішного інвестування. Зрештою, є й інші фактори, які слід враховувати.
Як згадувалося в попередній дискусії, вибір правильного часу для входу на ринок є великою проблемою. Навіть досвідченим трейдерам важко точно оцінити хороші можливості для входу на ринок. Тому, відкривши позицію за методом усереднення по доларах, не забудьте сформулювати план продажу, тобто торгову стратегію закриття позиції.
Якщо у вас уже є цільова ціна (або діапазон цін), це досить просто. Ви можете розділити свої інвестиції на менші рівні суми та почати продавати, коли досягнете цільової ціни. Це ефективно зменшує ризик невчасного продажу. Звичайно, конкретний метод операції повністю залежить від індивідуальної торгової системи.
Деякі люди приймають стратегію «купуй і тримай» з основною метою ніколи не продавати, вважаючи, що активи, які вони купують, з часом будуть дорожчати. Наведена нижче діаграма показує тенденцію ефективності промислового індексу Доу-Джонса за останнє століття.
Тенденції продуктивності промислового індексу Доу Джонса (DJIA) з 1915 року.
Незважаючи на короткі періоди рецесії, індекс постійно зростає. Мета стратегії «купуй і тримай» полягає в тому, щоб вийти на ринок і утримати позицію достатньо довго, щоб момент входу став неважливим.
Однак варто зазначити, що ця стратегія, як правило, більше підходить для фондового ринку і може не обов’язково застосовуватися до ринку криптовалют. Не забувайте, що тенденції показників Dow Jones Industrial Average тісно пов’язані з реальними економічними умовами, тоді як інші класи активів абсолютно різні.
Приклад середньої вартості
Розглянемо цю стратегію на наступному прикладі. Припустімо, що у нас є основний капітал у розмірі 10 000 доларів США, і ми вважаємо, що інвестиції в біткойн є мудрим кроком. Ми прогнозуємо, що ціна буде коливатися в межах поточного діапазону, тому використання стратегії методу середньої вартості для поступового відкриття позицій дозволить досягти хороших результатів.
Ми ділимо 10 000 доларів на 100 рівних частин по 100 доларів. Ми купуємо біткойн на суму 100 доларів незалежно від щоденного руху ціни. Таким чином, час виходу на ринок можна розподілити приблизно на три місяці.
Тепер давайте використаємо інший підхід і подивимося, як ми можемо гнучко використовувати усереднення вартості в доларах. Припускаючи, що біткойн щойно вийшов на ведмежий ринок, ми прогнозуємо, що протягом наступних двох років не буде довгострокового бичачого ринку, але ми також впевнені, що бичачий ринок рано чи пізно з’явиться, тому ми хочемо підготуватися до дощовий день.
Чи слід нам все одно дотримуватися вищезазначеної стратегії? Можливо, змінити. Бо часовий горизонт цього портфоліо буде довшим. Ми повинні бути психологічно готові розподілити цей капітал у 10 000 доларів відповідно до цієї стратегії на наступні кілька років. Отже, що нам робити?
Ми знову ділимо інвестиції на 100 акцій по 100 доларів, але цього разу вирішуємо купувати біткойни на 100 доларів щотижня. У році приблизно 52 тижні, тому вся стратегія буде реалізована протягом двох років.
Таким чином ми встановлюємо довгострокові позиції в умовах постійного спаду ринку. Ми не втрачаємо шансів на відновлення ринку, одночасно пом’якшуючи деякі ризики купівлі на нижній стороні.
Однак не забувайте, що, зрештою, ринок перебуває в спадному тренді, і ця стратегія все ще несе ризики. Для деяких інвесторів, можливо, буде краще дочекатися, поки спадний тренд явно закінчиться, перш ніж знову вийти на ринок. Якщо ви вирішите почекати, середня вартість (або ціна за порцію) може зрости, але багато ризиків зниження буде пом’якшено.
Калькулятор середньої вартості
Спрощена версія калькулятора усереднення вартості біткойн-доларів доступна на сайті dcabtc.com. Вибравши суму, проміжок часу та часовий інтервал, ви можете зрозуміти ефективність різних стратегій протягом встановленого періоду. У випадку з біткойнами ця стратегія добре працює завдяки довгостроковому висхідному імпульсу.
Якщо припустити, що протягом останніх п’яти років щотижня купували біткойн лише на суму 10 доларів, ось докладні результати інвестицій. Щотижневі інвестиції в розмірі 10 доларів можуть здатися невеликими, але станом на квітень 2020 року ваші сукупні інвестиції становитимуть близько 2600 доларів, а ваші біткойни – приблизно 20 000 доларів.
Щотижнева цінова тенденція купівлі 10 доларів США в біткойнах за останні п’ять років. Джерело: dcabtc.com
Хочете розпочати свою криптовалютну подорож? Купуйте Bitcoin на Binance сьогодні!
Опозиція доларовому усередненню вартості
Хоча усереднення вартості в доларах є прибутковою стратегією, деякі ставляться до цього скептично. Безсумнівно, усереднення долар-долар працює найкраще, коли ринки нестабільні. Це має сенс, оскільки це стратегія, спеціально розроблена для пом’якшення впливу високої волатильності на позиції.
Але деякі люди вважають, що ця стратегія фактично зменшить прибуток інвесторів, коли на ринку все добре. чому Якщо ринок і надалі перебуватиме на «бичачому» ринку, можна зробити висновок, що дохід перших інвесторів буде більш значним. Таким чином, усереднення вартості в доларах пригнічує зростання доходів у висхідному ринковому тренді, і в цьому випадку результативність одноразової інвестиції може бути насправді кращою, ніж усереднення вартості в доларах.
Однак більшість інвесторів не мають великих сум грошей для одноразових інвестицій і можуть робити лише невеликі довгострокові інвестиції. У цьому випадку усереднення вартості в доларах все ще є відповідною стратегією.
Підведіть підсумки
Усереднення вартості в доларах — це стратегія погашення, яка мінімізує вплив волатильності на інвестиції, відкриваючи позиції нормально. Основний метод – «розбити» інвестицію і регулярно її купувати.
Основна перевага цієї стратегії полягає в тому, що вона може позбутися проблеми «термінування ринку» і підходить для інвесторів, які не хочуть спостерігати за ринком.
Однак деякі скептики вважають, що під час ринків биків усереднення вартості в доларах може зменшити прибутки деяких інвесторів. З огляду на це, це не є великою проблемою, якщо прибутки трохи зменшаться. Для багатьох людей усереднення вартості в доларах залишається зручною інвестиційною стратегією.
