2024 рік невдовзі наближається до завершення, розвиток DeFi (децентралізованих фінансів) входить у критичну точку повороту. Перед обличчям високих комісій за транзакції, заторів у мережі та потреби в міжгалузевих інноваціях, екосистема DeFi зазнає глибоких змін у кількох сферах. Нижче наведено ключові інсайти експертів про тенденції 2024 року та прогнози на 2025 рік:
Головні тенденції DeFi у 2024 році
1. Глибока інтеграція TradFi та DeFi
Головний операційний директор Bitget Wallet Алвін Кан зазначив, що поєднання традиційних фінансів (TradFi) та DeFi стало основною тенденцією цього року. Токенізація реальних активів (таких як облігації, нерухомість) надає DeFi платформам ліквідність, водночас відкриваючи більше каналів для інвесторів.
Юлія підкреслює, що прозорість, висока дохідність і ефективність DeFi стали ключовими факторами, які приваблюють TradFi, а втручання установ також допомогло всій сфері перейти з краю в основний потік.
2. Прискорене розгортання рішень L2
Високі комісії за транзакції в Ethereum та затори в мережі створюють сприятливі умови для рішень з розширення другого рівня (L2). Співзасновник Taiko Labs Брехт Девос зазначив, що розгортання L2 у 2024 році демонструє важливість швидких, низьковартісних транзакцій і децентралізованих характеристик. Хоча конкуренти, такі як Solana, приваблюють користувачів низькими комісіями, експерти вважають, що їм важко конкурувати з Ethereum в аспекті децентралізації та безпеки.
3. Глибока інтеграція AI та блокчейну
Злиття штучного інтелекту з блокчейном відкриває нові можливості для DeFi. Такі проекти, як FraX Finance, оголосили про розробку автономних смарт-контрактів і токенізованих інструментів на основі AI, а AI-проекти, такі як ai16z і Truth Terminal, викликали широкий інтерес у соціальних мережах. Ця міжсекторальна інновація не тільки розширила сфери застосування DeFi, але й спричинила зростання цін на відповідні токени.
4. Нова структура DEX та моделей доходу
Дані показують, що обсяги торгів на DEX (децентралізованих біржах) в Solana неодноразово перевищували Ethereum. Проте Ethereum все ще утримує свою позицію завдяки перевагам децентралізації та безпеки. Крім того, моделі доходу протоколів, такі як Uniswap та Aave, поступово формуються, і в майбутньому навіть можуть виплачувати доходи тримачам токенів у формі дивідендів.
Потенційний вплив приходу Трампа до влади на DeFi
Експерти загалом вважають, що позиція уряду Трампа щодо послаблення регуляцій може створити більш дружнє середовище для розвитку DeFi:
Чіткість регулювання: генеральний директор Vanar Джавід Ашраф зазначив, що в майбутньому уряд США може чітко визначити, чи належать криптотокени до категорії цінних паперів, що прокладе шлях для доходів протоколів і виплат дивідендів.
Захист децентралізованих інновацій: засновник ETHDenver Джон Паллер підкреслив, що послаблення регуляторних бар'єрів надасть більше можливостей для експериментів DeFi проектів, при цьому необхідно уникати тиску політики на інновації.
Крім того, потенційний зв'язок сім'ї Трампа з проектами DeFi також розглядається як фактор, що сприяє розвитку галузі.
Прогнози щодо DeFi у 2025 році
1. Новий парадигм Web3, керований «наміром»
Співзасновник NEAR Ілля Полосухін зазначив, що до 2025 року сфера Web3 увійде в нову стадію, зосереджену на «намірі». Це дозволить користувачам здійснювати кросчейн-транзакції та взаємодії через агенти штучного інтелекту, кардинально змінюючи взаємодію людей з Інтернетом та блокчейном.
2. Продовження припливу інституційних коштів
Випуск спотових ETF на біткойни та Ethereum знаменує собою офіційний вхід установ у глибокі води крипторинку. У міру того, як інвестори TradFi поступово приймають інструменти та концепції DeFi, тенденція до припливу капіталу буде ще більше прискорюватися, стимулюючи вибуховий ріст екосистеми.
3. Подальше зрілість моделей доходу DeFi
Ашраф прогнозує, що легалізація моделей плати протоколів створить більше постійних доходів для тримачів токенів. Різноманітність моделей розподілу доходів привабить більше учасників TradFi до спроб інвестицій у DeFi.
Майбутнє DeFi належить перехресним інноваціям та регуляторним імпульсам
Майбутній розвиток сфери DeFi неможливий без технологічних інновацій та підтримки політики. Незалежно від того, чи йдеться про розширення L2, інтеграцію AI або співпрацю з TradFi, DeFi демонструє потужну здатність до адаптації до вимог ринку.
2025 рік стане наступним ключовим циклом для DeFi, він має шанс стати доповненням до традиційної фінансової структури, а також може відзначитися новою хвилею децентралізованих інновацій.
Який, на вашу думку, найважливіший напрямок розвитку DeFi? Ласкаво просимо залишити коментарі!
