Автор | Хуо Хуо
Випущено｜Проста мова блокчейн
Перемога Трампа на виборах президента США сприяла тому, що біткоїн подолав позначку в сто тисяч доларів, прискоривши цю чергову бичачу ринок. Не лише біткоїн, а й проекти, пов'язані з командою Трампа, також мають тенденцію зростання.
Нещодавно World Liberty Financial (далі WLFI), який має тісні стосунки з родиною Трампа, часто купував ETH, LINK, AAVE, ENA тощо, що викликало хвилю слідування на ринку, ставши невід'ємним барометром ринку криптоінвестицій.
Отже, що таке WLFI і які дії, що можуть вплинути на ринок, можуть бути в майбутньому?
01, що таке WLFI?
WLFI є проектом DeFi, підтриманим Трампом та його родиною (включно з старшим сином Дональдом Трампом, третім сином Ерік Трампом та молодшим сином Бароном Трампом), офіційно запущеним у вересні 2023 року на платформі Aave V3 в основній мережі Ethereum.
WLFI, по суті, є платформою DeFi, що дозволяє користувачам позичати, позичати та інвестувати в криптовалюту. Візія засновників полягає в тому, щоб створити інструмент для досягнення фінансової незалежності, що дозволяє користувачам здійснювати приватні однорангові транзакції без необхідності звертатися до традиційних фінансових посередників, тим самим сприяючи розвитку глобального децентралізованого фінансування, особливо для тих, хто недостатньо обслуговується традиційними банківськими послугами, що родина Трампа називала "майбутнім крипто-DeFi".
WLFI є токеном управління World Liberty Financial, кожен токен надає його власнику право голосу в громадських пропозиціях на платформі управління, однак початковий план розподілу зазнав змін, з переважної частини, що раніше використовувалася для продажів, перетвореної на винагороди для спільноти та творців, що відображає зміни у частці стимулювання спільноти та початкових підтримувачів.
На відміну від інших токенів управління, таких як UNI та MKR, WLFI не надає економічних прав, тобто після обміну вони не можуть бути передані, що означає, що користувачі, володіючи токенами, не можуть торгувати/обмінювати/продавати WLFI. Хоча в майбутньому це може бути змінено через управлінські пропозиції, наразі токени не можуть бути торговані протягом тривалого часу.
Можливо, через його непередаване право, WLFI не може запропонувати можливості для короткострокового прибутку для інвесторів у криптовалюту, з моменту запуску 15 жовтня ліквідність залишалася низькою.
Крім того, варто зазначити, що WLFI доступно лише для користувачів за межами США, і не зареєстровано в жодному фінансовому регуляторному органі. Це означає, що жителі США не можуть брати участь у торгівлі цими токенами, що, можливо, пов'язано з уникненням контролю з боку правоохоронних органів США.
Поєднуючи способи просування, простіше кажучи, WLFI — це проект, який під впливом Трампа намагається просувати використання стейблкоїнів у доларах та застосування DeFi, з метою зміцнення позицій долара в сфері DeFi.
Отже, питання, як підтримує родина Трампа цей проект.
1）Склад команди
Згідно з офіційними даними WLFI, є один вислів, який описує їх: під впливом Трампа, щоб просувати масове використання стейблкоїнів та DeFi, особливо стейблкоїнів у доларах, що забезпечує домінуючу позицію долара.
Особисто Дональд Трамп виконує роль "головного адвоката криптовалют" цього проекту, а його сини Ерік Трамп, Дональд Трамп-молодший та Барон Трамп виконують обов'язки веб-амбасадорів, допомагаючи просувати платформу та залучати основних користувачів.
У цьому контексті, відповідно до змісту білого паперу, компанія DT Marks DEFI LLC (компанія під керівництвом Трампа) погодилася просувати WLFI та надати їй право використовувати імена та зображення членів родини Трампа для реклами. У відповідь WLFI сплачує токени DT Marks DEFI LLC та ділиться частиною чистого доходу від угоди (близько 75%).
Але родина Трампа в юридичному сенсі уникнула будь-яких зв'язків з WLFI. Хоча WLFI називає себе "єдиною платформою DeFi, натхненною Трампом", але позиції адвокатів та амбасадорів родини Трампа не є справжніми посадовими особами в управлінні, а внизу веб-сайту є маленький напис:
Дональд Дж. Трамп, жоден член його родини, чи будь-який директор, керівник або співробітник Трамп Групи, DT Marks DEFI LLC або їхніх відповідних дочірніх компаній не є управлінцями, директорами, засновниками або співробітниками WLFI або його афілійованих компаній. ... World Liberty Financial та його токени WLFI не мають політичного забарвлення і не є частиною будь-якої політичної кампанії.
Тому деякі критики вважають, що WLFI тісно пов'язаний з родиною Трампа, є продуктом з маркою родини Трампа, невідомий гравець використовує ім'я родини Трампа для запуску продукту, а родина Трампа отримує прибуток від бренду. Така комерційна діяльність є звичною для родини Трампа. Наприклад, готелі або будівлі, що носять ім'я Трампа, в усьому світі часто пов'язані з ліцензуванням і брендингом.
Загалом, хоча різні рекламні матеріали стверджують, що WLFI і родина Трампа мають тісні зв'язки, на практиці юридично немає жодних зв'язків. Це може бути однією з причин, чому люди не дуже довіряють WLFI.
Окрім потужної підтримки родини Трампа, команда WLFI складається з досвідчених криптофахівців.
На веб-сайті зазначено, що у WLFI є п'ятеро засновників, серед яких Чейз Херро та Зак Фолкман, чиї професійні профілі не вражають. Згідно з повідомленнями CoinDesk, вони раніше запустили не надто успішний продукт DeFi Dough Finance, який улітку 2024 року зазнав хакерської атаки, в результаті чого втратили 2 мільйони доларів. Крім того, блокчейн-менеджер WLFI Октавіан Лойніта та анонімний розробник також походять з Dough Finance. Звіти Coindesk також показують, що на ранніх стадіях кодова база, розміщена на WLFI, була безпосередньо скопійована з Dough Finance, але пізніше ця кодова база була видалена.
Проте WLFI зазначає, що їхній код перевіряли кілька аудиторських компаній (такі як BlockSec, Fuzzland, PeckShield, Zokyo тощо) для підтвердження безпеки.
Окрім Чейза Херро та Зака Фолкмана, ще трьома співзасновниками WLFI є родина Стівена Віткоффа (засновник Стівен Віткофф, Зак Віткофф, Алекс Віткофф), Стівен Віткофф — відомий американський девелопер нерухомості та друг Трампа.
Крім того, WLFI має команду консультантів, до якої входять венчурні капіталісти, юристи та інженери блокчейн. Серед них — співзасновник другого рівня блокчейну Ethereum Scroll Санді Пень та генеральний партнер Polychain Capital Люк Пірсон.
Можна помітити, що ці консультанти мають специфічну технічну експертизу та досвід на ринку, що допомагає WLFI досягати своїх довгострокових цілей, особливо у просуванні стейблкоїнів у доларах та розширенні застосування DeFi.
2）Стан розвитку
Хоча весь ринок альткоїнів почав відновлюватися під впливом біткоїна, продажі WLFI все ще виглядають не дуже оптимістично — з моменту випуску продано лише близько чверті.
Проте є дві речі, які варто зазначити: по-перше, в кінці листопада засновник TRON Сун Юйчень витратив 30 мільйонів доларів на конфігурацію токенів WLFI, щоб продемонструвати підтримку проекту, ставши на сьогодні найбільшим публічним інвестором цього проекту, а 26 листопада Сун Юйченя призначили консультантом WLFI.
Після оголошення про призначення Суна Юйченя послом-консультантом, 18 грудня WLFI оголосив про співпрацю з Ethena Labs, обидві сторони шукають можливості для довгострокового співробітництва, початкова програма полягає в тому, щоб розпочати з доходу токена sUSDe від Ethena.
Крім того, найбільшу увагу привертають різні альткоїни, які обмінює WLFI, кожен раз, коли вони беруть участь, це викликає сплеск торгівлі.
02, ланцюгові активності проекту WLFI
Згідно з моніторингом Spot On Chain, WLFI з листопада 2024 року через один головний гаманець резервував різні основні та нові криптоактиви, особливо в грудні, загальні витрати досягли майже 45 мільйонів доларів, серед яких ETH, cbBTC, LINK, AAVE, ENA та останній ONDO, загальна вартість активів перевищила 84.8 мільйона доларів.
Джерело: https://intel.arkm.com/explorer/entity/worldlibertyfi
За неповними даними, його резерви криптоактивів включають:
1）ETH
Ethereum, як друга за величиною платформа криптовалюти у світі, безумовно, займає важливу позицію та вплив у галузі.
WLFI неодноразово купував ETH, витрати на ETH також були найбільшими, раніше повідомлялося про витрату 30 мільйонів доларів для резервування 8105 ETH за ціною близько 3700 доларів, а остання операція відбулася 20 грудня, коли через Cow Protocol WLFI витратив 2.5 мільйона доларів на 722.213 ETH, після цієї угоди загальна кількість ETH, що належить WLFI, досягла 16.4 тисячі ETH.
2）cbBTC
cbBTC (Coinbase Wrapped Bitcoin) — це ERC-20 токен, випущений Coinbase, що має на меті перевести вартість біткоїна (BTC) в такі блокчейн-мережі, як Ethereum. WLFI витратив 10 мільйонів доларів на обмін приблизно на 103 cbBTC, середня ціна операції становила 97181 долар за одиницю; потім WLFI обміняв всі cbBTC на WBTC.
Цей крок відбувся в той же день, коли Coinbase оголосив про видалення WBTC через нездатність відповідати стандартам CEX. Видалення WBTC Coinbase розглядається як підтримка з боку WLFI.
WLFI вирішив обміняти cbBTC на WBTC, можливо, через зрілість WBTC на ринку та переваги інфраструктури, або можливо, через вплив Суна Юйченя як консультанта на це рішення.
Оскільки компанія з управління під керівництвом Суна Юйченя BiT Global і компанія BitGo, що стоїть за WBTC, оголосили про співпрацю в серпні цього року, в рамках цього співробітництва бізнес WBTC був перенесений від попередньої компанії до BiT Global та Суна Юйченя.
3）AAVE
AAVE — це децентралізований протокол кредитування на основі Ethereum, що дозволяє користувачам вносити депозити для отримання відсотків або позичати криптоактиви, саме так WLFI використовує запроваджений протокол.
WLFI також активно інвестує в токен AAVE, неодноразово здійснюючи конфігурації. WLFI раніше обміняв AAVE за ціною 246 тисяч доларів за одиницю, а також за 1.25 мільйона доларів за 308.4 долара за одиницю; окрім того, за 1 мільйон доларів за 297.8 долара за одиницю AAVE. Наразі WLFI має в цілому 6.137 мільйонів AAVE.
4）LINK
Проект за LINK — це Chainlink, децентралізована мережа оракулів, що має на меті забезпечити надійні дані поза блокчейном для смарт-контрактів. Простими словами, Chainlink допомагає блокчейнам отримувати та використовувати зовнішні дані.
WLFI також активно інвестує в LINK, купуючи LINK за цінами 34.2 долара, 25.5 долара, 27 доларів тощо, витративши загалом близько 8 мільйонів доларів. Наразі WLFI має в цілому 78.3 тисяч LINK.
Є повідомлення, що WLFI інтегрується з Chainlink оракулами для прискорення впровадження DeFi. Chainlink є провідним рішенням для оракулів даних на ринку, і WLFI як платформа DeFi, ймовірно, повинна використовувати послуги оракулів Chainlink для забезпечення точності та безпеки своїх фінансових продуктів. Таким чином, купівля LINK може бути спрямована на отримання та використання послуг Chainlink, щоб підвищити функціональність та надійність платформи.
5）ENA
Ethena (ENA) — це децентралізована фінансова платформа, яка забезпечує стабільність активів через механізм алгоритмічного стейблкоїна. ENA може використовуватися для застави, торгівлі та управління. Платформа пропонує ефективну торгівлю, ліквідність та інтеграцію DeFi, з метою надання стабільних та прозорих фінансових послуг для криптоактивів.
WLFI витратив 750 тисяч доларів на резервування 741,687 ENA, середня ціна операції становила 1.011 долара за одиницю; окрім того, за 500 тисяч доларів, в середньому по 0.98 USDT, було резервовано 509,954 ENA, наразі загальний обсяг становить 741 тисяча ENA.
Проте представник WLFI заявив, що купівля токенів ENA не має прямого відношення до співпраці з Ethena Labs, це лише свідчить про впевненість WLFI у довгостроковій життєздатності та успіху мережі Ethena.
6）ONDO
Проект за Ondo — це Ondo Finance, це DeFi протокол на базі Ethereum, що має на меті перетворити традиційні послуги ліквідності на токенізацію реальних активів, з'єднуючи криптоактиви з реальною економікою. Його основний продукт — облігації RWA, наразі Ondo запустив на контракті Binance чотири продукти, включаючи американський грошовий фонд OMMF, ETF короткострокових американських державних облігацій Blackrock OUSG, токенізовані векселі USDY та забезпечення токенізованих цінних паперів у Flux Finance.
Щодо Ondo, WLFI здійснив лише одну операцію з конфігурації, витративши загалом 250 тисяч доларів на 134 тисячі ONDO, середня ціна операції становила 1.86 долара за одиницю.
03, які ще інформації було розкрито?
Можна помітити, що проект WLFI нещодавно здійснив багато операцій на ланцюгу, його токени, включаючи стейблкоїни (USDT), заставні позики, RWA, оракули та упаковані біткоїни, в основному охоплюють всі категорії DeFi на ланцюгу. Окрім наших очевидних резервів DeFi-активів, також можна побачити наступні моменти з активностей проекту на ланцюгу:
1）Використання багатопідписного гаманця Safe
Багатопідписний гаманець Safe — це інструмент управління активами на основі смарт-контрактів, що підвищує безпеку цифрових активів через механізм багатопідпису (необхідно підписати кількома рахунками). Він підтримує гнучке налаштування правил підпису, у багатопідписному гаманці Safe можна встановити одиничний підпис (наприклад, 1/1), коли одна особа може авторизувати операцію, або налаштувати на багатопідпис (наприклад, 2/3 або 3/5), коли необхідно дотримуватися попередньо визначеної кількості підписантів для завершення операції. Він також сумісний з різними блокчейнами та токенами, широко використовується для управління командними фондами, фінансовими операціями DAO, захисту особистих активів та послуг зберігання, через що користується високим попитом серед користувачів Web3 завдяки своїй високій безпеці та прозорості.
WLFI має сім підписантів у багатопідписному гаманці Safe, серед яких є один активний користувач DeFi.
2）Обмін токенів через вбудований CowSwap у гаманець Safe
Дані на ланцюзі показують, що WLFI за менше ніж два місяці здійснив понад 150 угод через децентралізовану біржу CowSwap. CoW Swap є фронтендом CoW Protocol, що є DEX-агрегатором з інтеграцією функцій пакетної торгівлі (Batch Auctions), торгових намірів (Trade Intents) та захисту MEV, розгорнутим на Ethereum та Gnosis, наразі є одним з популярних DEX.
Внаслідок численних обмінів, здійснених WLFI через свій гаманець, ринкова ціна токена COW, нативного токена CoW Protocol, за 24 години зросла більш ніж на 30%, а за 7 днів зросла на понад 80%.
3）Оцінка вибору токенів
Диверсифікований портфель: конфігуруючи токени з різних сфер, WLFI може не лише знизити ризик волатильності одного активу, але й захопити більше можливостей для зростання на ринку, одночасно використовуючи ринковий ажіотаж для посилення ефекту капітальних операцій.
Зміцнення впливу екосистеми DeFi: більшість цих токенів є основними активами DeFi, конфігурація цих токенів допомагає WLFI розширити свою присутність та вплив у екосистемі DeFi.
Стратегічні можливості співпраці: певні специфічні активи (як ENA та ONDO) можуть підвищити свою брендову цінність і ринкову вагу на основі співпраці з цими проектами.
Загалом, це відповідає цілям розвитку проекту WLFI, тобто постійно підвищувати вплив та створювати всебічну платформу для позик та торгівлі на ланцюзі.
04, підсумок
Якщо раніше ціна BTC через "ефект Трампа" піднялася з 70 тисяч доларів до понад 100 тисяч доларів, то токени, які тримає WLFI, також отримали підтримку цього ефекту. Наприклад, 14 грудня, після того як WLFI конфігурував LINK та AAVE, прибуток від LINK склав 299 тисяч доларів, а прибуток від AAVE - 338 тисяч доларів. 16 грудня, з поширенням новин про операції WLFI, ціна ONDO перевищила 2.1 USDT, досягнувши історичного максимуму з 24-годинним зростанням на 16.33%.
Тому на ринку ходять чутки, що активи WLFI можуть стати барометром для старих DeFi, і багато хто почав гадати, які криптоактиви WLFI збирається резервувати наступними.
Дехто вважає, що команди, підтримувані інвестиційними радниками, заслуговують на увагу, інші вважають, що лідери в різних напрямках, такі як проекти з високою вартістю активів та брендовою цінністю, можуть стати новими цілями, а інші вважають, що якісні DeFi активи з ринковою капіталізацією в топ-100 не можна ігнорувати.
Однак, які дії WLFI вжила далі, ми будемо спостерігати.
