Автор: DWF Ventures; Переклад: Jinse chajing xiaozou
2024 рік стане ключовим для світу криптовалют — як з точки зору участі інституцій, так і зростання активності на блокчейні.
Давайте підсумуємо цей рік за наступними даними.
1. Позитивне зростання
З загальною ринковою капіталізацією, що перевищила історичний максимум 2021 року, ринок значно відновився, досягнувши 3.7 трильйона доларів. Не лише ліквідність зростає, кількість користувачів та обсяг торгів також зростають, вказуючи на позитивне зростання та використання.
2. ETF & Притоки інституційних коштів
Цього року великими каталізаторами стали BTC ETF, запущений у січні, та ETH ETF, запущений у липні. Окрім знижених бар'єрів для входу, ці притоки також свідчать про величезний інтерес традиційних інвесторів до криптоактивів, і цей інтерес продовжує зростати. Загальний обсяг біткоїн ETF на блокчейні також зріс до 1.1 мільйона BTC, подвоївшись з початку року.
Багато великих компаній (включаючи не криптовалютні) також нарощують свої позиції в біткоїні та інших криптоактивах. Біткоїн-холдинги MicroStrategy під керівництвом Saylor постійно подвоюються, а нинішні холдинги зросли до 439 тисяч BTC.
3. Можливості стейблкоінів
Стейблкоіни є критично важливими для криптовалют, оскільки вони забезпечують безперешкодний вхід та вихід активів, а також торгівлю, і часто розглядаються як показник нового притоку капіталу. Загальна пропозиція стейблкоінів досягла 187.5 мільярдів, що є новим історичним максимумом. Кількість угод та обсяги торгів також зросли на понад 30-40%. Варто зазначити, що в умовах волатильного ринкового середовища обсяги торгів залишаються стабільними, що свідчить про сильні випадки використання, які підтримують це, окрім торгівлі.
TRON DAO, Ethereum Foundation, BNB Chain та Solana обробляють найбільший обсяг торгів стейблкоінів на блокчейні. L2, такі як Arbitrum та Base, також зазнають величезного зростання обсягу торгів/кількості користувачів USDC. Активність CEX (централізованих бірж) перевищила активність DEX (децентралізованих бірж), але ця тенденція може змінюватись.
Недавно запущені BlackRock та Ethena Labs USDtb дозволили традиційним фондам легко отримувати доступ до DeFi, зберігаючи при цьому безпеку коштів. З посиленням регулювання ми можемо бачити більше коштів, що надходять на блокчейн.
Протягом минулого року ринок стейблкоінів у Латинській Америці та Африці виріс на понад 40-50%. У цих регіонах стейблкоіни процвітають через сильний попит на бездоганний валютний хедж. Більше інвестицій надходить до цих регіонів, наприклад, Tether запустив освітню програму, а Circle розширив свої платіжні послуги до Латинської Америки. Тому ми очікуємо, що в новому році цей сектор також продемонструє значне зростання.
4. Активність на блокчейні
L2, такі як Base, Arbitrum та Optimism, а також не EVM-ланцюги, такі як Solana, мають найвищі чисті притоки, оскільки користувачі переходять на дешевші та швидші ланцюги. Найшвидше зростаючими секторами є безстрокові контракти та децентралізовані біржі, обсяги торгів яких зросли на понад 150%, а TVL зросла в 2-3 рази.
pump.fun запалив MemeCoin бум, що призвело до різкого зростання обсягу торгів, Raydium виграв від цього та створив каскадний ефект для інших екосистем. Це також призвело до зростання кількості торгових роботів, таких як Photon та BONKbot, які постійно зростають у використанні, займаючи одні з найвищих позицій у криптоіндустрії за доходами від зборів.
Враховуючи, що лише 5-10% власників криптовалют активно беруть участь в торгівлі на блокчейні, зростання активності на блокчейні все ще має величезний потенціал.
Мобільно-дружні інтерфейси, такі як TON mini app, довели свою ефективність, залучивши понад 50 мільйонів користувачів до TON. Тому досвід користувача та механізми утримання користувачів стануть ключовими для подальшого розвитку протоколу.
5. Підсумок
2024 рік стане неймовірним, і ми віримо, що 2025 року крипто ринок отримає сильний попутний вітер.
