Автор: TaxDAO

1. Вступ

В останні роки, з швидким розвитком ринку криптоактивів та постійним поглибленням розуміння криптоактивів у міжнародній спільноті, ставлення урядів та фінансових установ до криптоактивів поступово змінюється. Спочатку Данський банк займав негативну позицію щодо криптоактивів, відмовляючи клієнтам від інвестицій у криптовалюти, щоб уникнути сприяння відмиванню грошей та іншим фінансовим правопорушенням. Однак з часом Данія поступово стала більш прийнятною до криптоактивів.

Нещодавно податковий комітет Данії запропонував, щоб з 2026 року нерозподілені прибутки та збитки від криптовалют потрапили під оподаткування, з метою узгодження податкової системи криптовалют з існуючими правилами для інших інвестиційних продуктів, таких як акції та облігації. У цій статті буде представлено податки на криптовалюти та регуляторну систему Данії, щоб допомогти читачам краще зрозуміти чинну політику Данії щодо криптоактивів та її трансформаційний контекст.

2. Огляд основної податкової системи Данії

2.1 Податкова система Данії

Данія є типовою країною з високими податками та високими соціальними благами. За статистичними даними Організації економічного співробітництва та розвитку (ОЕСР), Данія займає перше місце серед країн-членів за часткою податків у валовому внутрішньому продукті (ВВП), що становить близько 46,3%. У законодавчій ролі в податковій системі Данії виступає парламент, всі податкові закони набирають чинності після підписання королевою та принаймні одного міністра кабінету. Податковий облік здійснюється Данським податковим управлінням, яке підпорядковується кільком функціональним органам, Національному податковому трибуналу та Національному центру податкового управління (SKAT). Варто зазначити, що автономні території Данії – Фарерські острови та Гренландія – мають незалежну податкову систему і не підлягають юрисдикції данської податкової системи.

Податкова система Данії подібна до тієї, що ми раніше описували для Італії. Обидві податкові системи поділяються на два основних типи: прямі податки та непрямі податки. У Данії прямі податки - це податки, які відраховуються безпосередньо з доходів платника податків, включаючи корпоративний податок, податок на доходи фізичних осіб, податок на ринок праці, церковний податок, податок на майно та земельний податок. Непрямі податки - це податки, які платник податків сплачує при покупці товарів або послуг, до яких належать податок на додану вартість, митні збори, податок на викиди вуглецю та акцизний податок.

2.2 Основні види податків у Данії

2.2.1 Податок на доходи фізичних осіб

У Данії будь-яка особа, яка проживає більше 6 місяців, повинна виконати податкові зобов'язання перед урядом Данії. Для осіб, які проживають у Данії, вони несуть повну податкову відповідальність. Загалом, податки, які повинні сплачувати фізичні особи, включають державні податки, муніципальні податки, податки на ринок праці та церковний податок. Данія застосовує прогресивну ставку податку на заробітну плату та капітальні прибутки, і ця ставка також може відрізнятися залежно від міста проживання, з максимальною ставкою, що досягає 52,07%.

(1) Державний податок: прогресивний податок, поділений на два рівні: мінімальний та максимальний, що стягується на основі доходу особи. Мінімальна база оподаткування розраховується на основі доходу особи плюс позитивний чистий капітальний дохід. У 2024 році мінімальна ставка, що відповідає цій базі, становить 12,01%. Для осіб, які не перебувають у шлюбі, максимальна база також складається з доходу особи плюс позитивний чистий капітальний дохід. Але при розрахунку максимального податку спочатку відраховується 8% податку на ринок праці, а потім на частину, що перевищує 588900 данських крон (стандарт 2024 року), стягується податок за ставкою 15%.

(2) Муніципальний податок: місцевий податок на доходи, також відомий як муніципальний податок, розраховується на основі оподатковуваного доходу і має єдину ставку, яка може варіюватися залежно від місця проживання. За даними 2024 року, середня ставка муніципального податку по країні становить 25,067%.

(3) Податок на ринок праці: його ставка становить 8% від доходу фізичних осіб.

(4) Церковний податок: церковний податок стягується за єдиною ставкою, яка може змінюватися в залежності від місця проживання. Середня ставка церковного податку по Данії у 2024 році становила приблизно 0,65%. Цей податок стягується муніципальними органами, але він стосується лише членів Данської національної церкви (тобто лютеранської церкви). При реєстрації в Данії кожна особа повинна чітко зазначити, чи повинна вона підпадати під дію збору церковного податку.

(5) Податок на акції: згідно з данським законодавством 2024 року, якщо сума доходу від акцій не перевищує 122000 данських крон (цей стандарт застосовується до подружніх пар), то податок стягується за ставкою 27%. Якщо ж доходи від акцій перевищують цю суму, ставка для суми, що перевищує, підвищується до 42%.

(6) Інші податки: це стосується в основному іноземців, наприклад, вчених, які працюють у Данії або відправлені до Данії, можуть подати заявку на застосування єдиної ставки податку 27% на їх загальну заробітну плату, термін дії цієї пільги може тривати до 84 місяців, але є багато умов для визнання. Крім того, ставка 27% не охоплює всі доходи, а розраховується на основі грошової заробітної плати, послуг телефону/інтернету, що надаються роботодавцем, оподатковуваної вартості автомобіля компанії та оподатковуваного медичного страхування, сплаченого роботодавцем. Для всіх інших доходів, що не підпадають під єдину ставку, застосовуються звичайні правила оподаткування. Варто зазначити, що з доходів, що підпадають під єдину ставку, не допускаються жодні відрахування. Після 84 місяців доходи більше не підлягають єдиній ставці, а оподатковуються за звичайною ставкою.

2.2.2 Податок на прибуток компаній

Згідно з данським податковим законодавством, всі компанії, зареєстровані в Данії, вважаються податковими резидентами Данії, що означає, що їх усі доходи підлягають оподаткуванню. Ставка корпоративного податку, що стягується з звичайних підприємств, становить 22%, але дозволяється відрахування амортизації та витрат, які безпосередньо пов'язані з діяльністю компанії. При визначенні оподатковуваного доходу спочатку з загального доходу компанії виключаються податкові пільги та частина амортизації. Варто зазначити, що оскільки витрати на ведення бізнесу та амортизація можуть бути відраховані з податкової бази, фактичне податкове навантаження на компанії може бути нижчим за законодавчі 22%.

Крім того, відповідно до данського податкового законодавства, для постійних представництв (PE) та нерухомості за кордоном, їх податкове оброблення слідує принципу територіальності. Це означає, що данські компанії не підлягають оподаткуванню їх глобальних доходів. З іншого боку, доходи постійних представництв, які походять з-за меж Данії, або доходи з іноземної нерухомості не враховуються в оподаткованих доходах Данії. Для нерезидентних компаній податки сплачуються лише на прибуток, отриманий в Данії. Ставка корпоративного податку становить 22%.

2.2.3 Податок на додану вартість

Данія стягує податок на додану вартість з товарів та послуг, що продаються та імпортуються в країну, стандартна ставка становить 25% від ціни товару або послуги без податку. Однак експортні товари та послуги звільнені від оподаткування. Крім того, Данія також має політику звільнення від податку на додану вартість для деяких специфічних послуг, які охоплюють фінансові послуги, страхування, медичні послуги, освіту та пасажирські перевезення.

Для компаній, що займаються бізнесом, звільненим від сплати податку на додану вартість, їм не потрібно реєструватися для сплати ПДВ, але відповідно вони також не можуть подати заявку на повернення ПДВ за закуплені для ведення такого бізнесу сировини або послуг. А для компаній, які займаються бізнесом з нульовою ставкою, їм потрібно реєструватися для сплати ПДВ, але не потрібно фактично сплачувати ПДВ, і їм не потрібно включати ПДВ у ціни товарів або послуг. Крім того, такі компанії мають право подати заявку на повернення ПДВ за товарів або послуг, наданих їх постачальниками.

2.2.4 Податок на споживання

У Данії податок на споживання сплачується лише тоді, коли товари продаються або ввозяться на територію країни. Будь-яка компанія, що імпортує товари до Данії або виробляє товари на території Данії, повинна спочатку зареєструватися в данських податкових органах, щоб виконати зобов'язання щодо сплати податку на споживання. Податок на споживання стягується з певних товарів, включаючи, але не обмежуючись нафтовими продуктами, певними видами упаковки, алкогольними напоями, тютюном, шоколадом та цукерками, кавою тощо.

Ставка податку на споживання в Данії варіюється залежно від категорії товарів. Для алкогольних напоїв ставка ділиться на дві категорії: для міцних напоїв з вмістом алкоголю понад 22% ставка становить 100%; а для алкогольних напоїв з вмістом алкоголю менше 22% ставка становить 50%. Що стосується тютюнових виробів, ставка також варіюється в залежності від типу. Варто зазначити, що податок на споживання на тютюнові вироби стягується на етапі виробництва.

3. Політика оподаткування криптовалют у Данії

3.1 Кваліфікація криптовалют у Данії

У Данії фінансовий регулятор у грудні 2013 року опублікував заяву, підтвердивши, що біткоїн (та інші криптовалюти) не є валютою, а в березні 2014 року центральний банк Данії опублікував свою заяву, оголосивши приблизно таку ж інформацію. Данська податкова служба врешті-решт у січні 2018 року ухвалила рішення, що прибуток від криптоугод є об'єктом оподаткування, що означає, що криптовалюти вважаються спекулятивними активами, тобто криптовалюти в Данії вважаються високоризиковими інвестиційними інструментами, і в цей час не існує чіткої регуляторної рамки, жоден офіційний регулятор не здійснює їх управління та регулювання, тому інвестори повинні нести ризики інвестицій самостійно.

3.2 Стан криптооподаткування в Данії

3.2.1 Огляд поточного стану

Уряд Данії розглядає прибуток від криптовалют як капітальний дохід і вимагає від інвесторів щорічно оцінювати свої інвестиційні портфелі в криптоактиви. Водночас Данія дозволяє інвесторам використовувати інвестиційні втрати для компенсації прибутків.

Крім того, уряд Данії також планує включити криптоактиви до тієї ж системи податкових правил, що й традиційні інвестиційні продукти, з метою узгодження податкової системи криптовалют з існуючими правилами для акцій, облігацій та інших видів інвестицій. Наприклад, існуюче правило про антиослаблення капітальних інвестицій (thin capitalization rule) у данській податковій системі передбачає обмеження компаній у зменшенні податкової бази через запозичення, а не фінансування за рахунок власного капіталу, щоб запобігти ухиленню від податків через ослаблення капіталу. Конкретно, якщо борг компанії занадто високий у порівнянні з власним капіталом, податковий орган може відкоригувати її податкове оброблення, щоб забезпечити справедливість оподаткування. Або ж це може бути правило контролю над іноземними компаніями (controlled foreign company rule), яке застосовується до контрольованих іноземних компаній, які компанії з контролем у Данії створили в інших країнах. Якщо ці компанії в деяких випадках не повертають прибуток до Данії, данський податковий орган може розглядати цей неповернутий прибуток як дохід з данських джерел і обкладати його податком. Угоди про узгодження правил спрямовані на посилення контролю урядом Данії над криптоіндустрією та зменшення складності оподаткування криптоактивів.

В останні роки, на тлі швидкого розвитку ринку криптовалют, уряд Данії високо оцінює податкові питання у цій новій сфері. Для цього вони активно та глибоко вивчають податкову систему криптоіндустрії. Ця серія зусиль зрештою призвела до успішного впровадження нової пропозиції щодо оподаткування нерозподілених капітальних прибутків від криптоактивів.

3.2.2 Податок на нерозподілені прибутки

Уряд Данії проводить інноваційний експеримент, податковий комітет оприлюднив пропозицію податкового законодавства щодо криптовалютних активів, офіційний законодавчий процес очікується на початку 2025 року, коли міністр фінансів представить відповідний законопроект парламенту. У пропозиції передбачається, що вона набере чинності з 1 січня 2026 року, впроваджуючи податкову систему на основі ринкової вартості для криптоактивів, з максимальним податком на нерозподілений прибуток у розмірі до 42%. Варто зазначити, що ця пропозиція була висунута на фоні зростаючого використання криптовалют у Данії і передбачає повернення до 2009 року з моменту створення біткоїна, дозволяючи інвесторам використовувати інвестиційні втрати для компенсації прибутків.

Цю пропозицію було детально викладено у 93-сторінковій комплексній доповіді, основною метою якої є приведення податкової системи криптоактивів у відповідність з традиційними фінансовими інструментами та вирішення багатьох викликів, що існують у криптоіндустрії. Міністр податків Данії Расмус Стоклунд (Rasmus Stoklund) підкреслив необхідність цих реформ і вказав на проблему несправедливого податкового навантаження, з якою стикаються інвестори в криптовалюти в рамках чинного законодавства. Міністр Стоклунд зазначив: «В останні роки інвестори в криптовалюти в Данії часто страждали від великих податків. Пропозиція комітету може забезпечити більш справедливе та раціональне оподаткування прибутків і збитків інвесторів у криптовалюти».

4. Регуляторна структура криптовалют у Данії

4.1 (Закон про фінансову діяльність)

Згідно з (Законом про фінансову діяльність) (данською: lov om finansiel virksomhed), Данія встановила суворі вимоги для компаній, що займаються ринком криптоактивів, вимагати від компаній отримати ліцензію перед наданням послуг з криптоактивів і надіслати повідомлення до данського фінансового регулятора принаймні за 40 робочих днів до початку надання послуг. Крім того, згідно з главою 9 та статтею 181 цього закону, якщо компанія діє як фінансова холдингова компанія або змішана холдингова компанія, вона також повинна дотримуватись певних процесів реєстрації. У випадку внесення змін до статуту компанії, такі фінансові підприємства повинні подати до данського управління торгівлі копію статуту з датою, яка міститиме всі нові зміни. Після цього данське управління торгівлі передасть цю копію до данського фінансового регулятора. Ця серія суворих заходів реєстрації та ліцензування має на меті запобігти потенційним ризикам з самого початку та закласти міцний фундамент для розвитку індустрії криптоактивів у майбутньому.

Крім того, цей закон ще більше підкреслює, що якщо компанія обирає свою штаб-квартиру або адресу лише для того, щоб уникнути законодавчого регулювання в країні/регіоні, де знаходяться її основні клієнти, данський фінансовий регулятор відмовить їй у ліцензії. Це суворе положення ефективно підтримує нормативний розвиток криптоіндустрії Данії, зменшуючи юридичні ризики, які можуть виникнути через іноземні компанії, і забезпечуючи більш надійний і всебічний захист законних прав і інтересів відповідних компаній та їх працівників.

Щоб більш ефективно та швидко реагувати на потреби в управлінні ризиками, цей закон наділяє данський фінансовий регулятор (або інші уповноважені данські установи) особливими повноваженнями, що дозволяє їм без судового наказу завжди входити до приміщень постачальників криптоактивів, за винятком токенів, що забезпечені активами, та електронних грошових токенів, і вимагати від осіб, що беруть участь у криптоугодах (також за винятком токенів, забезпечених активами, та електронних грошових токенів), постачальників токенів, що забезпечені активами, електронних грошових токенів та постачальників криптоактивів надати інформацію та провести необхідні перевірки. Цей захід має на меті більш ефективно регулювати індустрію криптоактивів, жорстко боротися з правопорушеннями та забезпечити безпеку активів інвесторів у криптовалюти.

4.2 (Закон про менеджерів альтернативних інвестиційних фондів у Данії)

Якщо (Закон про фінансову діяльність) зосереджений на запобіганні і моніторингу, то (Закон про менеджерів альтернативних інвестиційних фондів у Данії) (данською: lov om forvaltere af alternative investeringsfonde) більше зосереджується на регулюванні вже відбулися подій, які можуть зашкодити правам інвесторів у криптовалюти. Згідно з цим законом, данський фінансовий регулятор має право повністю або частково анулити ліцензію менеджера альтернативних інвестиційних фондів або навіть заборонити маркетингову діяльність його фондів. Ці жорсткі заходи застосовуються в багатьох випадках, включаючи, але не обмежуючись: отримання ліцензії на основі помилкової інформації або будь-яких інших шахрайських засобів; порушення положень (Закону про запобігання відмиванню грошей); а також фактичне не використання цієї ліцензії протягом 12 місяців після отримання.

Водночас, щоб уникнути конфлікту інтересів, цей закон передбачає, що менеджери альтернативних інвестиційних фондів повинні створити функцію управління ризиками, яка в структурі та функції повинна бути відокремлена від операційної одиниці (включаючи функцію управління портфелем) і здатна послідовно та ефективно ідентифікувати, вимірювати, управляти та контролювати всі ризики, пов'язані з інвестиційною стратегією, цілями та ризиковим станом кожного альтернативного інвестиційного фонду.

Якщо члени керівництва менеджера альтернативних інвестиційних фондів не вжили необхідних заходів у разі значних втрат або ризику значних втрат, їм може бути накладено штраф або максимальне покарання у вигляді 4 місяців тюремного ув'язнення, за умови, що вони не підлягають більш суворому покаранню за іншими законами. Особи, пов'язані з менеджерами альтернативних інвестиційних фондів, які надають неправдиву або оманливу інформацію публічним органам, населення, будь-яким юридичним особам або інвесторам, пов'язаним із менеджерами або альтернативними інвестиційними фондами, можуть також зазнати штрафів або до 4 місяців тюремного ув'язнення.

Як видно, цей закон прийняв більш сувору позицію в питаннях реагування. Суворі покарання можуть ефективно стримувати дії, що завдають шкоди інтересам інвесторів у криптовалюти, що допомагає підтримувати порядок у криптоіндустрії, підсилюючи превентивну функцію закону та подальше посилення контролю урядом над криптоіндустрією.

4.3 (Закон про запобігання відмиванню грошей і фінансуванню тероризму)

(Закон про запобігання відмиванню грошей та фінансуванню тероризму) (данською: lov om forebyggende foranstaltninger mod hvidvask og finansiering af terrorisme) передбачає, що якщо компанія або особа знає, підозрює або має обґрунтовані підстави підозрювати, що якась угода, кошти або діяльність пов'язані з відмиванням грошей або фінансуванням тероризму, вони зобов'язані негайно повідомити секретаріат з боротьби з відмиванням грошей. Це також стосується підозр, що виникають у зв'язку з запитами потенційних клієнтів, які намагаються здійснити угоду або бажають здійснити угоду або діяльність. Угоди, пов'язані з криптоактивами, інвестиційні дії також підлягають регулюванню відповідно до (Закон про запобігання відмиванню грошей і фінансуванню тероризму).

Секретаріат з боротьби з відмиванням грошей є незалежним і автономним, як національний центральний орган, його завдання полягає в отриманні та аналізі повідомлень про підозрілі угоди, а також іншої інформації, пов'язаної з відмиванням грошей або фінансуванням тероризму; у разі підозри на відмивання грошей, пов'язаних злочинів або фінансування тероризму, поширювати свої аналітичні результати та будь-яку іншу відповідну інформацію на компетентні органи, установи та групи; секретаріат відповідає за співпрацю з іншими установами для підготовки та оновлення національної оцінки ризиків у сфері боротьби з відмиванням грошей, щоб ідентифікувати, оцінити, зрозуміти та обмежити поточні ризики відмивання грошей тощо.

Ця практика відображає рішучість Данії в боротьбі з відмиванням грошей та фінансуванням тероризму та її ефективність у виконанні. Вимагаючи від компаній та осіб своєчасно повідомляти про підозрілі ситуації, це може значно підвищити можливості моніторингу та попередження про такі злочини. Крім того, незалежність і професіоналізм секретаріату з боротьби з відмиванням грошей також забезпечують справедливість і точність у обробці відповідної інформації. Крім того, тісна співпраця з іншими установами може створити більш комплексну та ефективну мережу боротьби з відмиванням грошей, що додатково підвищить рівень фінансової безпеки країни. Загалом, ця практика має важливе значення для підтримки національного фінансового порядку та соціальної стабільності.

4.4 Інші регуляторні заходи

Уряд Данії офіційно оголосив, що з 2027 року розпочне міжнародну обмін даними щодо інвесторів у криптовалюти з Данії. Крім того, вони планують запровадити новий законопроект на початку 2025 року, який зобов'яже постачальників криптовалютних послуг повідомляти владі про деталі угод клієнтів. Цей крок має на меті посилити контроль за приблизно 300 тисячами інвесторів у криптовалюти в Данії та ефективно стримати можливі ухилення від сплати податків.

Це рішення свідчить про те, що уряд Данії вживає активних та перспективних заходів для підтримки порядку в оподаткуванні криптовалют і забезпечення фінансової безпеки. Уряд Данії сподівається, що за допомогою обміну даними на міжнародному рівні зможе більш повноцінно контролювати угоди інвесторів у криптовалюти, надаючи більш точну інформацію для податкового контролю. Крім того, вимога до постачальників послуг звітувати про угоди ще більше підсилює контроль за угодами з криптовалютами, що допомагає своєчасно виявляти та вирішувати потенційні проблеми ухилення від сплати податків, що має важливе значення для підтримки справедливості криптовалютних податків і фінансової стабільності в Данії.

5. Підсумки та прогнози

У податковій системі Данії в рамках чинної податкової системи було запропоновано інноваційний план оподаткування нерозподілених доходів від криптоактивів, який чітко встановлює, що криптоінвестори можуть використовувати інвестиційні втрати для зменшення прибутків. Ця міра має на меті можливе пом'якшення проблеми податкової несправедливості, з якою стикаються сучасні інвестори в криптовалюти, але може призвести до фінансових труднощів для інвесторів, спотворення їхніх довгострокових інвестиційних рішень тощо. Тому уряд Данії повинен обережно зважити всі фактори при впровадженні цієї пропозиції, щоб забезпечити, що вона може ефективно вирішити проблему податкової несправедливості, одночасно уникнувши непотрібних негативних наслідків для інвесторів та ринку, і її реальна ефективність викликає очікування з боку суспільства.

У сфері регулювання Данія вжила низку детальних та комплексних заходів, щоб створити здорове і впорядковане середовище для розвитку криптоіндустрії. По-перше, через сувору регламентацію процесу реєстрації та ліцензування компаній, Данія прагне забезпечити, щоб усі компанії, що займаються криптовалютами, відповідали законодавчим вимогам, контролюючи якість індустрії з самого початку. На цій основі уряд Данії також делегував регуляторні повноваження, що дозволяє відповідним відомствам гнучко проводити перевірки, щоб забезпечити відповідність під час роботи компаній. Для порушень регуляторних норм Данія реалізувала багаторівневу систему покарань. Легкі порушення можуть призвести до призупинення послуг або штрафів, як попередження; а серйозні порушення можуть призвести до анулювання ліцензії або навіть тюремного ув'язнення, такі міри ефективно стримують потенційні правопорушення. Завдяки цьому ряду заходів Данія не лише обмежила всі можливі ризики, що можуть виникнути в криптоіндустрії, а й зберегла стабільність та безпеку національної фінансової системи.

Ми впевнені, що Данія в майбутньому продовжить зміцнювати та вдосконалювати податкову та правову базу для криптоактивів, цей крок є ключовим для розвитку криптоіндустрії Данії. Водночас Данія буде продовжувати вдосконалювати свою регуляторну структуру, підвищуючи ефективність контролю у сфері криптовалют, щоб захистити стабільність фінансового ринку та ринковий порядок. Данія стрімко рухається до створення середовища, що сприяє здоровому розвитку криптовалют, і через цю низку кроків Данія має шанси зайняти більш активну роль на світовій арені криптовалют, сприяючи нормалізації та процвітанню цієї індустрії.