Деякі ціни активів все ще мають потенціал зростання в 2-5 разів або навіть більше, перш ніж досягти піку.
Автор: Chris Burnisks, партнер Placeholder
Переклад: 1912212.eth, Foresight News
Якщо твій друг зв'яжеться з тобою і запитає про біткоїн, ефіріум та інші криптовалюти, з огляду на поточну ситуацію (BTC близько 100 тисяч доларів), направити їх не легко. Коли вони є неопитними новачками, це ще складніше. Ось кілька уроків, які я спостерігав та навчився за більше ніж десять років.
Переконайтеся, що їхні дії є їхньою відповідальністю. Можливо, у вас більше досвіду, але це не означає, що ви абсолютно праві. Ніхто не розуміє все, що відбувається на цьому ринку. Якщо хтось стверджує, що він добре розуміє, то він, напевно, бреше.
Ти можеш спробувати пояснити їм, на якому етапі ринкового циклу ми зараз знаходимося. Щодо мене, ми вже два роки в цьому бичачому циклі. (На малюнку дно - листопад 2022 року)
Якщо почати з дна 2 роки тому, BTC зріс більше ніж в 6 разів, ETH - більше ніж в 4 рази, а SOL - більше ніж в 30 разів.
Справжня правда полягає в тому, що з ростом цін на токени людська увага зростає, і ця увага згодом перетворюється на купівельну спроможність. Отже, чим більше зростає ціна, тим більше люди звертають увагу на потенційні повернення, але, загалом, чим пізніше ми входимо в «цикл уваги», тим менш вигідною стає наша позиція.
Отже, найкращий момент для входження часто є тоді, коли про це практично ніхто не говорить, але це було 2 роки тому. Коли вони не можуть дочекатися покупки токенів, навіть якщо зараз час для входження не найкращий, що робити?
Тримайте все просто: особисто я, якщо вони новачки, схильний рекомендувати утримувати певну частку BTC, ETH і SOL (50/25/25%), інший ризик нехай вони беруть на себе. Принаймні, якщо вони помиляться в «вході/виході на пік», вони все ще зможуть підтримувати певну чисельність коштів. Якщо вони виберуть маловідомі монети, то слід заохочувати їх навчатися, щоб це було менше 10% від загального розподілу коштів для зменшення ризиків.
З поточної ціни входження, якщо вони подвоять свої кошти, це спонукатиме їх вивести свій капітал, що також гарантує прибуток. Потім, якщо їхні кошти вже зросли в 3 рази, вони можуть вивести всі кошти, або, якщо вони хочуть бути трохи ризикованими, можуть вивести вже зароблені 2 рази, зберігаючи залишок у 1 раз (вартість), але намагатися пояснити їм можливі божевільні падіння на ведмежому ринку. (Якщо вони є запеклими прихильниками біткоїна і, можливо, ніколи не хочуть продавати, це нормально, але вони повинні бути готові зіткнутися з труднощами в якийсь момент)
Розпродажі на ведмежому ринку викликані панікою, але в бичачому ринку вихід стає відносно складним, іноді, якщо вони вважають, що продали занадто рано, вони можуть ненавидіти тебе, хоча пізніше все ще подякують.
Їм також потрібно бути обережними, якщо вони вирішать зафіксувати прибуток і знову не зможуть втриматися від входження, інвестуючи ці прибутки знову, якщо ринок продовжить зростати, це перетвориться на FOMO - зазвичай ця думка призводить до негативних наслідків.
Бо якщо ринок раптово обвалиться, вони можуть виявити, що податки на реалізовані прибутки, які їм потрібно буде сплатити, перевищують залишкову вартість активів, які в них залишилися (це часто трапляється).
Кожен продаж криптоактивів є оподатковуваною подією, навіть обмін криптоактивів на криптоактиви не є винятком. Як тільки я почну справді виводити кошти, я планую зберігати їх на рахунках з фіксованим доходом у традиційних фінансах (TradFi) на термін від 12 до 18 місяців - високоприбуткові крипто-стейблкоїни не підпадають під категорію готівкових рахунків, оскільки на цих рахунках все ще існує ризик криптографічного ринку; накопичений важіль бичачого ринку може призвести до втрати всіх коштів. Спочатку я погашу свої податкові зобов’язання, а потім знову почну шукати нові інвестиційні можливості, що зазвичай відбувається, коли люди втрачають розум від паніки, або в ідеальному випадку, коли ринкова активність знижується, і люди втрачають інтерес (це часто трапляється більше ніж через 12 місяців після досягнення піку ринку).
Незважаючи на те, що біржові фонди (ETF) та потенційні покупки суверенних країн можуть означати, що біткоїн (BTC) у майбутньому не зазнає надмірно жорстоких ведмежих ринків, щоразу, коли приходить бичачий ринок, люди знаходять різні причини, щоб довести, що він зросте до неймовірно високих рівнів, або стверджують, що ведмежих ринків не буде.
«Суперцикл» без винятків є колективною ілюзією.
Я можу бачити причини циклічності (досягнення піку в четвертому кварталі 2025 року) та причини продовження циклу та порушення чотирирічної моделі. Хоча після інавгурації нового президента США ми можемо пережити консолідацію, я не вірю в такі твердження про скорочення циклів. Це просто посттравматичний стресовий розлад (ПТСР) після ведмежого ринку.
Сказавши це, з структурної точки зору, все, що зростає в 100 разів, в якийсь момент підлягає принаймні 80-90% корекції - головним чином через надмірну прибутковість.
Якщо SOL у цей період зросте до 800 доларів, то в майбутньому (наприклад, у 2027 році) він може впасти до 80-160 доларів. Тож, якщо хтось купує за 240 доларів і тримає, то в наступному ведмежому ринку вони зазнають збитків. Людям важко усвідомити це під час божевілля бичачого ринку, але оскільки ти вже це пройшов, ти розумієш, тепер ти можеш навчити їх :)
З поточної ціни (SOL вже зріс більше ніж в 30 разів з дна), ніхто не може розбагатіти або отримати божевільні прибутки, але вони побачать, що хтось заробив великі гроші, тому важко встояти перед спокусою - якщо ти скажеш їм не купувати, а чекати, оскільки «остання крах» знизить ціну нижче поточного рівня, їм буде боляче, бо в залежності від активу ціна все ще має потенціал зростання в 2-5 разів або навіть більше, перш ніж досягти піку, тому все дуже нестабільно.
Останнє, що я хочу підкреслити, це те, що багато неопытних інвесторів більше думають в доларах ($), ніж у X (кратність) або відсотках (%). Наприклад, якщо ти кажеш, що SOL може зрости до 1000 доларів, вони подумають, вау! Тоді вартість кожного SOL збільшиться на 760 доларів! Однак з 8 доларів до 240 доларів це лише збільшення вартості кожного SOL на 232 долари.
Але вони не усвідомлюють, що зростання з 8 доларів до 240 доларів є зростанням на 30 разів, а зростання з цього рівня до 1000 доларів є лише зростанням на 4 рази. Для інвестора важливо дійсно усвідомити це.
