Наслідки банкрутства FTX все ще впливають на ринок криптовалют. З поглибленням відповідних судових справ та зростанням обсягу розкритої інформації, деякі невідомі подробиці поступово виходять на поверхню.
Автор: Джордан, PANews
Наслідки банкрутства FTX все ще впливають на ринок криптовалют. З поглибленням відповідних судових справ та зростанням обсягу розкритої інформації, деякі невідомі подробиці поступово виходять на поверхню.
Згідно з повідомленням кредитора FTX Луїса Оріньї на платформі X, позов FTX проти «розумного, жадібного, організованого» злочинця Навааза Мохаммада Міруна викликав інтерес у спільноти. Його методи були неймовірно божевільними, навіть шокуючими, але різні «шалені маневри» FTX також залишалися незрозумілими.
Ця стаття детально аналізує цю подію, можливо, вона зможе дати ринку криптовалют певні попередження.
Масивне накопичення токенів з низькою ліквідністю, після чого підвищення цін і заставлення їх у FTX для отримання величезних коштів.
Згідно з документами позову в суді з банкрутства штату Делавер, Мірун є громадянином Маврикію і є «ветераном» маніпуляцій на ринку. Він переважно зосереджений на деяких токенах з низькою ліквідністю для маніпуляцій на ринку, а також за останні десять років підозрюється у різних діях з відмивання грошей і схемах Понці, пов'язаних з організованими злочинними мережами Польщі, Румунії та України, а також мережами ісламського екстремізму.
З січня 2021 року Мірун накопичив велику кількість позицій BTMX (BTMX - це токен, прив'язаний до біржі BitMax), він купив приблизно половину постачання токенів BTMX, що призвело до того, що ціна токена за три місяці зросла на 10,000%.
Після цього Мірун використав функцію кредитного плеча FTX та вразливість правил маржинальної торгівлі, щоб позичити десятки мільйонів доларів, використовуючи BTMX як забезпечення. У цей момент BitMax виявила проблему і зв'язалася з FTX, щоб попередити про ситуацію, але FTX нічого не зробила! Відомо, що тодішній співзасновник FTX Digital Markets Райан Саламе отримав сповіщення про підозрілі дії, але проігнорував його, а коли згодом виявили, що розмір прогалини становить щонайменше 400 мільйонів доларів, Райан Саламе лише прокоментував: «О, я не усвідомлював, що рахунок став таким божевільним».
Згідно з повідомленнями, в період з серпня по грудень 2021 року Мірун також використав нові рахунки та псевдоніми, повторно використовуючи токени з низькою ліквідністю BAO, TOMO та SXP, здійснюючи вищезазначені операції. Поки FTX усвідомила проблему, він вже обдурив близько 200 мільйонів доларів через спільні маніпуляції на ринку, і лише тоді, коли Мірун спробував знову маніпулювати іншим токеном під назвою KNC, його виявили.
Згідно з документами позову, Мірун дуже добре усвідомлював, що як тільки маніпуляції на ринку зупиняться, ціна BTMX впаде, що означає, що йому буде запропоновано повернути всі «позичені» активи. Але Мірун явно не мав наміру дотримуватися правил FTX, і з часом він також вивів велику кількість стейблкоїнів та інших токенів. Лише тоді FTX виявила, що прогалина стала надзвичайно великою, тому заблокувала рахунок Міруна. Але, що дивно, FTX «забула» вимкнути функцію виведення коштів Міруна, внаслідок чого він легко вивів понад 450 мільйонів доларів, отриманих від маніпуляцій на ринку!
Згідно з інформацією, розкритою в позові, FTX на той час не бажала, щоб зовнішній світ дізнався про таку величезну прогалину на своїй платформі, тому використовувала старий трюк «перекриття одних втрат іншими» для приховування цього факту, перемістивши втрати на сестринську компанію Alameda Research.
Використання стратегії коротких продажів, що «змусила» Alameda Research вкласти величезні кошти для закриття позицій.
Документи позову також зазначають, що оскільки дії Міруна в FTX не були швидко вирішені, це надало йому багато часу, щоб «отримати дозвіл» на проведення більших операцій з токенами на платформі FTX. Відомо, що він коротко продав безвартісний токен Mobile Coin (MOB), але FTX також не вжила жодних заходів щодо Міруна, а лише вимагала від нього надати більше забезпечення.
Окрім того, що Meerun має велику коротку позицію на MOB, Alameda Research також має чимало коротких позицій. Щоб компенсувати ці короткі позиції, Alameda Research почала купувати велику кількість токенів MOB на ринку. Під час кількох тижнів покупки в Alameda ціна MOB зросла на 750%, змусивши Alameda понести витрати через значне зростання цін, а незабаром після того, як Alameda сповільнила свою покупку, токен MOB зрештою впав. Коли в серпні 2021 року події BTMX/MOB вщухли, співробітники Alameda оцінили, що дії Meerun призвели до збитків Alameda у розмірі до 1 мільярда доларів.
Проте Мірун не визнає звинувачення FTX у його маніпуляціях на ринку, стверджуючи, що твердження FTX не мають підстав і не підтверджені доказами. Він заявляє: «Я завжди діяв у рамках правил біржі FTX, не отримував жодних переваг щодо рахунків FTX, і факти свідчать про те, що сума, внесена на рахунки FTX, значно перевищує суму, яку я вивів. Це означає, що торгівля на FTX насправді є збитковою. Я не маю жодних зв'язків з організованими злочинними мережами, а також не маю жодних зв'язків з екстремістськими чи терористичними мережами, і ніколи не фінансував їх».
Звісно, свідчення Міруна не можна повністю приймати на віру, але й не можна ігнорувати, адже, згідно з документами позову, він підозрюється в участі у «губернаторській атаці» на платформу Compound Finance під ім'ям «Humpy the Whale» з використанням токенів COMP, шляхом накопичення великої кількості токенів COMP та спроби перевести активи на суму понад 20 мільйонів доларів від інших користувачів протоколу, в кінцевому підсумку досягнувши з Compound «мирної угоди» в обмін на додаткову винагороду за те, що більше не намагався атакувати цей протокол.
Які уроки можна винести з цієї події?
Методи маніпуляцій Міруна можна умовно розділити на три групи:
Початкове накопичення великої кількості токенів з низькою ліквідністю, що призвело до збільшення цін на відповідні токени, а потім використання цих токенів як забезпечення для отримання коштів від криптовалютних бірж і їх реалізації;
Створення великих коротких позицій, що змушує Alameda Research взяти на себе і вкласти великі кошти для закриття позицій;
Спільна купівля кількох токенів з низькою ліквідністю, повторюючи маніпуляції на ринку «підвищення цін і заставлення їх у FTX для отримання величезних коштів».
З розкриттям деталей справи Міруна це, безсумнівно, стало глибоким попередженням для криптоіндустрії, але також надало цінний досвід і уроки:
Для бірж важливо постійно вдосконалювати процедури KYC, строго дотримуватися правил «Знай свого клієнта» та «Протидія відмиванню грошей», повністю перевіряти особу користувачів, щоб запобігти використанню платформи злочинцями для незаконної діяльності. Крім того, слід посилити контроль за внутрішніми працівниками, створити належну систему внутрішнього контролю та регулярно навчати співробітників, щоб запобігти «бездіяльності» з їхнього боку. Також біржі повинні створити належну систему оцінки ризиків, регулярно оцінювати бізнес на предмет ризиків, виявляти потенційні ризики та вживати відповідних заходів, особливо посилювати моніторинг міжрахункових та маржинальних угод, зосереджуючи увагу на активів з низькою ліквідністю.
Для інвесторів важливо бути обережними з аномальними коливаннями цін на токени з низькою ліквідністю, стежити за великими переказами на рахунках китів чутливих токенів і віддавати перевагу платформам, які працюють у рамках регульованих юрисдикцій та отримують відповідні сертифікати від регуляторних органів.
