Автор: Тайлер
23 липня, згідно з офіційною інформацією SEC, вона офіційно схвалила заявки S-1 кількох емітентів ETF, а спотовий ETF Ethereum був офіційно схвалений для лістингу та торгівлі. Очікується, що попередні торги відбудуться завтра (Вівторок вранці, час США, починаючи з завтрашнього вечора (час Пекіна).
Уявіть собі, якби будь-який звичайний інвестор міг завершити процес інвестування та транзакцій ETF криптоактивів за один крок за допомогою простої форми карбування NFT або обміну токеном у ланцюжку, чи не було б чудово?
Цим займається і Хая.
Як ми всі знаємо, з жовтня 2023 року спотовий біткойн-ETF став одним із основних наративів, які спонукали до поточного відновлення ринку. Особливо 23 липня Комісія з цінних паперів і бірж США (SEC) офіційно дозволила розміщення спотового ETF Ethereum. Ринкові настрої знову розпалилися, і вторинний ринок палав. Але дуже реально крипто ETF збентежили багатьох звичайних інвесторів, які зацікавлені в отриманні доступу до криптоактивів – високі входові бар’єри, високі комісії за обробку, складні процеси транзакцій і навіть наразі лише біткойн та ефіріум. цілі зростання.
Але в цій незручній ситуації непомітно виникають змінні. Haya чітко вловлює цей поступовий ринковий попит і прагне створити більш дружнє, зручне та низькопорогове середовище для крипто-інвестування ETF для звичайних інвесторів, дозволяючи більше звичайним інвесторам брати участь у інвестувати криптоактиви та поділитися дивідендами від розвитку ринку.
Зростаюче захоплення інвестиціями в крипто ETF
Перш за все, ми повинні розуміти, що ETF — це «відкриті фонди, які відстежують ринкові індекси і ними можна вільно торгувати на фондових біржах». Таким чином, розподіл портфеля всієї галузі або ринку може здійснюватися безпосередньо через кошик активів.
Тобто ETF не тільки дозволяє користувачам отримувати дохід від транзакцій з окремими акціями, але також дозволяє їм отримувати прибуток від кошика концептуальних акцій, досягаючи таким чином так званої «нечіткої коректності» — отримання майже бета-версії чистого зростання галузі доходу та спільного використання шифрування Дивіденди зростання ринку.
Однак наразі, чи то в Сполучених Штатах, чи в Гонконзі, Китай, впливові ETF, запущені в криптосвіті, зосереджені навколо біткойнів та Ethereum, а індексних крипто ETF ще немає.
Статистика SoSoValue показує, що станом на 22 липня 2024 року загальна вартість чистих активів 11 біткойн-ETF у США перевищила 60 мільярдів доларів США, з яких співвідношення чистих активів ETF (ринкова вартість до загальної ринкової вартості біткойна) досягло 4,61%, а історичний сукупний чистий приплив перевищив 17 мільярдів доларів США, продовжуючи досягати рекордного рівня.
У той же час загальний масштаб управління активами шести віртуальних активів ETF у Гонконзі перевищує 350 мільйонів доларів США, з яких біткойн-спотовий ETF має загальну суму майже 5000 BTC, а загальні чисті активи – 317 мільйонів доларів США; ETF має загальну суму майже 13 000 ETH, а загальна сума чистих активів становить 44 мільйони доларів США.
Судячи зі швидкості розвитку, спотовий ETF США становить понад 60 мільярдів доларів США, що можна назвати «блискавичним досягненням», досягнутим за останні шість місяців або близько того. Це також повністю ілюструє ринок Абсолютний ентузіазм: як найпривабливіший клас активів, представлений біткойнами, сотні мільйонів традиційних інвестиційних користувачів прагнуть заволодіти капітальними коштами.
Але, як згадувалося вище, незважаючи на те, що традиційні крипто ETF є «своєчасним дощем», вони не є достатніми. Високий поріг входу, високі комісії за обробку транзакцій та інші проблеми все ще викликають у багатьох людей інтерес до звичайних інвесторів на ринку не заохочуються, і в той же час вони не в змозі охопити ширші та більш альфа-цілі зростання, такі як BNB, SOL і TON.
З огляду на те, що типи та кількість криптоактивів у ланцюжку надзвичайно багаті, чи то для відображення традиційної логіки фінансового розвитку, чи для розгляду фактичних потреб у криптоінвестиціях, криптоінвестиції у формі он-чейн ETF націлені на різні класи активів і різні напрямки комбінування починають здаватися все більш важливими і необхідними.
Haya, який позиціонується як «децентралізований криптобанк для цифрових резидентів», також націлений на цю сферу та прагне надавати криптоінвестиційні продукти у формі ETF у ланцюжку, тим самим спрощуючи поріг для інвесторів для входу на крипторинок та допомагаючи користувачам легко Діліться дивідендами довгострокового, стабільного та ефективного зростання ринку шифрування.
H20 від Haya: перший продукт ETF, заснований на індексах
H20, який зараз запускає Haya, також є першим індексним продуктом ETF. Він підтримується кошиком криптоактивів (20 компонентних токенів), і користувачі можуть викупити його в будь-який час через транзакцію підписки продуктів ETF тощо. Операція з відстеження ефективності високоякісних токенів у певних областях блокчейну для досягнення диверсифікованих інвестиційних цілей.
Відбір 20 токенів-компонентів, які складають цей індекс ETF, також проходить суворий процес перевірки:
20 токенів-компонентів вибрано на основі їх оборотної ринкової капіталізації та 90-денного сукупного обсягу торгів, щоб переконатися, що вони представляють найважливіші активи, якими активно торгують на ринку;
У той же час питома вага визначається ринковою капіталізацією та коригується на основі таких факторів, як пропозиція в обігу та обсяг торгів.
Крім того, індекс щоквартально перебалансовується, щоб відобразити зміни ринкових умов і забезпечити, щоб він залишався репрезентативним для поточного ландшафту криптовалюти, причому список компонентів і його ваги також коригуються на основі останніх даних;
Таким чином, на даний момент перша партія з 20 компонентних токенів показана на малюнку нижче, включаючи BTC, ETH, BNB, SOL, DOGE, TON, ADA, SHIB, AVAX, TRX, DOT, LINK, NEAR, MATIC, LTC , UNI, RNDR , APT, FIL, ARB.
Серед них біткойн і Ethereum складають по 25%, досягаючи половини сукупної ваги, що гарантує, що індекс може використовувати свою бета-версію не лише як баластний камінь, але й ділити дивіденди з іншими 18 альфами.
Судячи з історичних даних тестування, загальна чиста вартість H20 також ідеально відповідає загальній циклічній тенденції індустрії шифрування. Це не тільки набагато вище, ніж загальна ефективність фондового ринку США за той самий період, але й також кращі, ніж показники прибутку лише утримання BTC.
Варто зазначити, що базовою датою індексу є 19 травня 2024 року з базисним пунктом 100, а останнє чисте значення станом на 21 липня становить 105,23, приріст більш ніж на 5% лише за два місяці.
Форма участі H20 бонус
Наразі H20 є першим індексним ETF-продуктом, запущеним Haya. У майбутньому Haya також запустить кілька криптоконцепційних ETF на основі ваги високоякісних активів у різних сферах співпраця з сінгапурською організацією з обслуговування ETF, яка відповідає за глобальну емісію крипто ETF. Enlighten Tech співпрацює з фінансовими установами Малайзії, щоб подати заявку на сумісні продукти ETF. Крім того, ринки, які рекламуються, включають інші країни Південно-Східної Азії, Близький Схід, Бразилію, Європу, Північну Америку тощо.
Крім того, H20 також стане ключовою частиною екосистеми пан-Хая (індексний фонд H20, стабільна валюта HAI, платформа DeFi) у майбутньому включає, але не обмежується цим, виступати як актив із заставою випущений HAI і бере участь у видобутку ліквідності LP. Отримайте переваги, комісії за транзакції/кліринг, інші комісії тощо.
Оскільки смарт-контракти H20 розгорнуті на Arbitrum, ви можете використовувати активи в ланцюжку Arbitrum (наприклад, USDT, USDC, ETH і WETH), щоб отримати акції H20.
Користувачі тримають активи ETF у ланцюжку до H20, які в основному поділяються на дві форми (комісії обидві дорівнюють 0).
Перший — це карбування: користувачі безпосередньо конвертують кошик токенів у відповідні акції ETF (форма токенів) за допомогою смарт-контрактів. Наприклад, відповідно до поточної ваги компонентів токенів індексу введіть H20, який ви хочете отримати на сторінці «Монетний двір». офіційного сайту акцій ETF, автоматично розраховуються відповідні обсяги необхідних компонентів токенів.
Акції H20 ETF можна карбувати, якщо кількість 20 відповідних токенів у пов’язаному гаманці перевищує (дорівнює) необхідну суму:
Користувач вводить кількість ETF, які потрібно придбати, і Haya автоматично розраховує відповідну кількість монет, що входять до складу;
Карбування, відрахування відповідної кількості складових монет з гаманця користувача на смарт-контракт;
Смарт-контракт передає монети, що входять до складу користувача, до пулу коштів, який містить контракт;
Запустіть функцію контракту на карбування та передайте відповідну суму ETF користувачеві;
Інший — більш прямий, тобто купівля — користувачі купують акції ETF (у формі токенів), які були викарбувані в інших карбувальників або власників через DEX.
Логіка реалізації протилежна двом методам реалізації. Ця перевага полягає в тому, що користувачі можуть вільно об’єднувати активи та приймати вливання капіталу.
резюме
Ринок завжди любить переоцінювати короткострокові наслідки нових речей і недооцінювати їх довгостроковий вплив.
Відображаючи мережевий світ, заснований на диверсифікації, працездатності та програмованості екосистеми Web3, продукти DeFi вже давно поєднуються один з одним, як кубики Lego, для створення інноваційних і різноманітних фінансових продуктів, і це для зростаючої кількості користувачів інкрементного шифрування, це означає запаморочливі витрати на навчання та пороги інвестицій.
У той же час криптофонди ETF, які котируються на традиційних ринках цінних паперів, таких як Nasdaq, є по суті традиційними транзакціями з цінними паперами. У порівнянні зі світом блокчейну з цілодобовою безперервною торгівлею та надзвичайно швидкими інноваціями та ітераціями, незалежно від того, чи є це відставання. як у створенні портфеля, так і в торгівлі.
Таким чином, як допомогти користувачам криптографії вільно створювати інвестиційні портфелі в ланцюжку, такі як пакет нових публічних ланцюжків, треки DeFi або навіть більш поділені сценарії, і в той же час безпосередньо здійснювати миттєвий і простий розподіл активів для кількох експозицій, є Питання, з яким стикається криптосвіт із поступовими користувачами. Тема, яка вимагає ретельного розгляду.
Таким чином, децентралізовані платформи ETF, такі як H20 компанії Haya, можуть більш професійно задовольнити такі потреби та спробувати надати пакет простих послуг розподілу активів для певного треку або підрозділу. Вони заслуговують на постійну увагу.