Блокчейн у сучасному ландшафті платежів: синергія і трансформація
Ключові моменти
Ця публікація в блозі є підсумком нещодавнього звіту Binance Research, у якому обговорюється стан сучасних платежів, їхні основні больові точки й те, як блокчейн-платежі можуть їх вирішити, приносячи цінність екосистемі.
Незважаючи на те, що індустрія платежів є одним із найбільших і найшвидше зростальних світових секторів, вона працює на застарілій інфраструктурі, яка була створена понад 50 років тому. Транзакції усе ще залежать від декількох посередників, таких як карткові мережі, емітенти й платіжні процесори, що призводить до значної неефективності, витрат і затримок.
Блокчейн-технологія представляє інноваційне рішення, пропонуючи децентралізовану глобальну платіжну інфраструктуру, побудовану з нуля. Блокчейн-застосунки, такі як Binance Pay, вже демонструють силу цієї нової технології, пропонуючи швидші, дешевші й прозоріші транскордонні транзакції.
Завдяки Binance Research ви можете скористатися перевагами галузевого аналізу процесів, що формують Web3. Ми ділимось цією інформацією, щоб надати нашій спільноті найновіші знання з області криптодосліджень.
Сучасні платіжні системи продовжують страждати від неефективності. У той час як готівкові платежі дозволяють здійснювати прямі P2P-транзакції без посередників, у цифрових платіжних системах часто беруть участь декілька сторонніх учасників, зокрема банки, карткові мережі й платіжні процесори, що ускладнює процес, збільшує витрати та підвищує конфіденційність.
Блокчейн-технологія пропонує трансформаційну можливість усунути ці неефективності. Забезпечуючи цифрові P2P-транзакції без необхідності посередників, блокчейн може повторити простоту готівкових платежів у цифровому світі. Коли Bitcoin був представлений у 2009 році псевдонімним Сатоші Накамото, він мав на меті забезпечити фінансову свободу й прозорість через децентралізовану цифрову валюту. Це ознаменувало народження технології блокчейну, яка відтоді розвивалася завдяки появі стейблкоїнів і рішень масштабування рівня 1 і 2, які ще більше підвищують швидкість транзакцій і знижують витрати.
Сучасний ландшафт платежів
Поточна глобальна платіжна інфраструктура, така як мережа Товариства всесвітніх міжбанківських фінансових телекомунікацій (SWIFT), розроблена в 1970-х роках, є застарілою і фрагментованою. Системи сильно залежать від посередників, таких як банки й карткові мережі для обробки транзакцій, що призводить до неефективності. Ця неефективність найбільш очевидна під час транскордонних транзакцій, у яких кошти часто проходять через декілька банків-кореспондентів, що призводить до затримок і збільшення витрат.
Наприклад, за даними Світового банку, здійснення транскордонних банківських переказів може зайняти до п'яти робочих днів і може стягувати комісію у розмірі до 6,35% від суми транзакції. Незважаючи на цю неефективність, попит на транскордонні платежі продовжує зростати. Ринок транскордонних B2B-платежів у 2023 році оцінювався в 39 трильйонів доларів США, а до 2030 року, за прогнозами, зросте до 53 трильйонів доларів США.
Навіть у межах внутрішніх транзакцій індустрія платежів продовжує зростати, а глобальні платіжні потоки досягли приблизно 150 трильйонів доларів США у 2022 році, що на 13% більше, ніж у попередньому році. Зростання орієнтованих на платежі фінансових технологій, таких як Stripe і PayPal, зробило платежі доступнішими й зручнішими для споживачів, але ці платформи залишаються прив'язаними до застарілої інфраструктури, що призводить до високих комісій за транзакції та повільного часу розрахунку.
Кількість транзакцій з кредитними картками у всьому світі зростає із сукупним середньорічний темпом зростання на 15,1% з 2014 року
Платежі з відкритим і закритим циклом
У традиційному платіжному середовищі існує два основних типи платіжних систем: з відкритим і закритим циклом.
Системи з відкритим циклом:
Системи з відкритим циклом, такі як Visa та Mastercard, дозволяють платежам проходити від одного банку до іншого через мережі карток.
Ці системи дозволяють споживачам використовувати одну картку для оплати товарів і послуг по всьому світу. Однак у транзакції з відкритим циклом між мерчантом і споживачем перебувають до шести посередників, зокрема системи торгових точок (POS), платіжні агрегатори, еквайри, емітенти, карткові мережі й електронні гаманці. Кожен з цих посередників бере комісію з кожної транзакції, що збільшує витрати для мерчантів і споживачів. А блокчейни можуть функціонувати як глобальні децентралізовані платіжні мережі, усуваючи потребу в посередниках і пропонуючи нову форму системи відкритого циклу, не прив'язаної до повільної і дорогої традиційної банківської інфраструктури.
Сучасний глобальний стек платежів
Системи із закритим циклом
Платіжні системи із замкнутим циклом, такі як ті, що пропонуються PayPal або Starbucks, працюють у контрольованому середовищі. Споживачі можуть здійснювати транзакції з мерчантами лише в закритій мережі. Хоча закриті системи можуть знизити комісії для мерчантів і підвищити лояльність клієнтів, вони залишаються фрагментованими і часто вимагають інтеграції з традиційними банківськими системами для переказу коштів у закритий цикл і з нього.
Блокчейн-технологія пропонує альтернативу, дозволяючи фінтех-компаніям повністю обходити традиційні банківські системи, знижуючи комісії для мерчантів і забезпечуючи глобальні перекази в рамках децентралізованих закритих циклів. Binance Pay є прикладом цієї моделі, забезпечуючи безперебійний, налаштовуваний досвід як для споживачів, так і для мерчантів.
Проблеми транскордонних транзакцій
Транскордонні транзакції, зокрема грошові перекази, є одним із найдорожчих і неефективних аспектів традиційної платіжної системи. Грошові перекази, коли мігранти надсилають додому частину своїх заробітків, часто залучають декілька банків-кореспондентів і посередників. Цей процес не тільки вимагає високих комісій, але й може зайняти кілька днів.
У 2023 році глобальні потоки грошових переказів досягли 857 мільярдів доларів США, причому значна частина цієї вартості надходила до країн, що розвиваються, таких як Індія, Мексика й Філіппіни. За словами Світового банку станом на 1 квартал 2024 року середня вартість надсилання грошей у всьому світі становить 6,35%, що призводить до загальної суми 54 мільярдів доларів США щорічних комісій.
Багато шарів додаткових комісій на кожному кроці транзакції, коли задіяні банки-посередники, несприятливі курси обміну валют, коли залучено більше однієї валюти, тривалі перевірки щодо відмивання грошей (AML) і перевірки "Знай свого клієнта" (KYC) – усе це додає вартість і тривалість традиційних грошових переказів. Масла у вогонь підливає, до 1,4 мільярда дорослих в усьому світі, які залишаються без доступу до банківських послуг. Традиційна платіжна система зараз не може охопити значну частину населення світу.
Близько 30% цифрових грошових переказів досягають місця призначення більше одного дня
Середня світова вартість переказу грошей за кордон зараз становить 6,35%
Платежі на блокчейні як рішення
Блокчейн-технологія пропонує нову парадигму для платежів, усуваючи посередників і полегшуючи P2P-транзакції безпосередньо в децентралізованому реєстрі. Вона усуває потребу в банках, карткових мережах та інших посередниках, що призводить до швидших транзакцій і зниження витрат.
Платіжні системи на основі блокчейну працюють як розподілені глобальні мережі, у яких транзакції незмінно записуються в блокчейн. Замість того, щоб покладатися на мережу банків для обробки платежів, блокчейни дозволяють користувачам зберігати цифрові активи у зовнішніх акаунтах (EOA) або акаунтах смартконтрактів, що дозволяє переказувати їх напряму між сторонами. Цей прямий переказ усуває потребу в посередниках і дозволяє здійснити розрахунок майже миттєво.
Binance Pay є прикладом платіжного рішення на основі блокчейну, яке використовує ці принципи. Забезпечуючи миттєві недорогі P2P-перекази та прямі платежі мерчантам, Binance Pay надає користувачам знайомий досвід фінансових технологій, залишаючись прив’язаним до традиційних банківських систем. Його гібридний підхід дозволяє споживачам і продавцям використовувати як інфраструктуру блокчейну для криптопереказів з відкритим циклом, так і традиційні банківські канали для прямих фіатних депозитів і зняття.
З 2022 року як кількість активних користувачів щомісяця, так і кількість щомісячних транзакцій зросли майже в 5 разів до ~13,5 мільйона користувачів у всьому світі та ~1,96 мільйона транзакцій відповідно.
За останні 3 роки кількість користувачів і активність Binance Pay зросла в 5 разів
Поточний стан блокчейн-платежів
Стейблкоїни стали важливим компонентом блокчейн-платежів, надаючи стабільну цифрову валюту, еквівалентну готівці, для транзакцій. У 2023 році ринок стейблкоїнів обробив понад 10,8 трильйона доларів США транзакцій, що свідчить про зростальне прийняття платежів на основі блокчейну.
Квартальні обсяги платіжної активності у стейблкоїнах зростають порівняно з традиційними платіжними системами
Платіжний стек блокчейну складається з декількох рівнів, кожен з яких відіграє важливу роль у функціонуванні децентралізованих платіжних систем.
Рівень розрахунків: це базові блокчейн-інфраструктури, такі як Bitcoin, Ethereum і Solana, які відповідають за розрахунок транзакцій. Ці платформи конкурують за швидкістю, вартістю, масштабованістю і безпекою. Згодом варіант використання платежів може стати значним споживачем блокового простору в цих мережах.
Рівень емітентів активів: цей рівень включає створення і управління стейблкоїнами, які часто випускаються організаціями, які керують бізнес-моделями, керованими балансом, подібно до банків.
Рівень фіатних шлюзів: постачальники послуг фіатних шлюзів підключають традиційні фіатні системи до блокчейн-мереж, що дозволяє користувачам конвертувати між фіатними валютами й стейблкоїнами. Однак фіатні шлюзи зараз є одним із найдорожчих аспектів стека блокчейн-платежів, тому що постачальники стягують до 1,5% за переказ коштів з блокчейн-активів на банківські рахунки.
Рівень інтерфейсу/програм: цей рівень включає програми для користувачів, які дозволяють здійснювати транзакції з підтримкою блокчейну, такі як Binance Pay. Ці платформи зазвичай отримують дохід завдяки комісіям за транзакції і комісіям платформи.
Стек блокчейн-платежів
Джерело: Galaxy Digital, Binance Research, станом на серпень 2024 року
Переваги блокчейн-платежів
Майже миттєвий розрахунок: блокчейн-мережі дозволяють здійснювати майже миттєвий розрахунок транзакцій, надаючи значні переваги перед традиційними платіжними системами, у яких час розрахунку може тривати до декількох днів, особливо у випадку транскордонних платежів.
Зниження витрат: блокчейн усуває потребу в посередниках, значно знижуючи транзакційні витрати. Наприклад, надсилання стейблкоїнів через блокчейн L1, такий як Solana, коштує долі цента порівняно з комісією 6,35% за традиційні грошові перекази. Binance Pay ще більше мінімізує витрати, дозволяючи здійснювати перекази з низькою комісією на суму до 140 000 $, а для великих транзакцій стягується комісія лише в 1 $.
Прозорість і глобальні стандарти без потреби у довірі: децентралізований характер блокчейну забезпечує більшу прозорість і безпеку. Кожна транзакція записується у розподіленому незмінному реєстрі, що знижує ризик шахрайства й маніпуляцій. Крім того, блокчейн-платежі не підпадають під геополітичні обмеження, що накладаються традиційними системами, такими як SWIFT, що робить їх більш стійким варіантом для глобальної торгівлі.
Виклики блокчейн-платежів
Масштабованість і швидкість: блокчейн-мережі все ще стикаються з проблемами масштабування, щоб відповідати обсягам транзакцій традиційних платіжних систем. Наприклад, Visa може обробляти до 65 000 транзакцій на секунду, тоді як найшвидші блокчейни, такі як Solana, обробляють лише близько 1000 транзакцій на секунду. Крім того, блокчейни, такі як Solana, зазнають збоїв, що впливає на їхню надійність як платіжних систем.
Складності роботи ончейн: складність управління блокчейн-транзакціями, наприклад робота з seed фразами та комісіями gas, може стримувати прийняття серед звичайних споживачів і продавців. Однак такі платформи, як Binance Pay, спрощують досвід користування, пропонуючи знайомі фінтех-інтерфейси, які абстрагують ці складності.
Регуляторна невизначеність: регуляторний ландшафт для блокчейн-платежів усе ще розвивається, і країни застосовують різні підходи до регулювання. Такі країни, як Швейцарія і Сінгапур, розробили чітку нормативно-правову базу для сприяння інноваціям, тоді як інші відстають.
Найбільша зареєстрована реальна кількість транзакцій за секунду в блокчейн-мережах
Джерело: Coingecko, Binance Research, станом на серпень 2024 року
Майбутнє блокчейн-платежів
Блокчейни пропонують уніфіковану децентралізовану інфраструктуру, яка спрощує платіжний ландшафт, долаючи неефективність традиційного банківського обслуговування, яке залежить від синхронізації декількох централізовано керованих реєстрів. Будучи глобальними розподіленими реєстрами, блокчейни спрощують транзакції, знижуючи витрати та збільшуючи швидкість платежів. Visa, наприклад, використовує блокчейн для швидших і дешевших глобальних розрахунків, дозволяючи транскордонні перекази USDC через блокчейн Ethereum на рахунки, керовані компанією Circle, замінюючи складні багатоденні банківські перекази. Цей перехід у бік блокчейну, особливо стейблкоїнів, ймовірно, поширюватиметься, оскільки компанії визнають його переваги перед традиційними системами. Для грошових P2P-переказів, особливо для тих, хто не має доступу до банківських послуг, блокчейн-технологія відкриває кардинальні можливості, забезпечуючи швидкі прямі платежі лише за допомогою смартфона й підключення до інтернету. Зрештою, оскільки блокчейн стає все більш інтегрованим у глобальні фінанси, він має потенціал для забезпечення дешевших, швидших і більш інклюзивних фінансових транзакцій для всіх.
Прочитати повну версію цього звіту Binance Research можна тут.
Пов’язані статті
Відкрийте нову еру платежів з Binance Pay: почніть свою подорож у ролі мерчанта
Майбутнє фінансів у вашому гаманці: грандіозний рік для Binance Pay!
Відмова від відповідальності: цей матеріал підготовлений командою Binance Research і не призначений для використання як прогнозу або інвестиційної поради, а також не є рекомендацією, пропозицією або закликом купити чи продати цінні папери або криптовалюти, або прийняти інвестиційну стратегію. Використання термінології і висловлені погляди спрямовані на сприяння розумінню і відповідальному розвитку сектору й не повинні тлумачитися як остаточні юридичні погляди або погляди Binance. Висловлені думки станом на дату, вказану вище, є думкою автора; вони можуть змінюватися у міру зміни подальших умов. Інформація і думки, що містяться в цьому матеріалі, походять із закритих та відкритих джерел, які Binance Research вважає надійними, але вони не обов'язково є вичерпними і їхня точність не гарантується. Таким чином, Binance не дає жодних гарантій щодо точності або надійності, і Binance не несе відповідальності, що виникає іншим чином, за помилки й упущення (зокрема відповідальність перед будь-якою особою через недбалість). Цей матеріал може містити "прогнозну" інформацію, яка не є суто історичною. Така інформація може містити, серед іншого, прогнози та проєкції. Немає гарантії, що зроблені прогнози справдяться. Покладання на інформацію в цьому матеріалі здійснюється на власний розсуд читача. Цей матеріал призначений лише для інформаційних цілей і не є інвестиційною порадою або пропозицією чи закликом до купівлі або продажу цінних паперів, криптовалют або інвестиційної стратегії, а також цінні папери або криптовалюта не можуть пропонуватися або продаватися жодній особі в юрисдикціях в яких пропозиція, запрошення, купівля або продаж були б незаконними відповідно до законодавства такої юрисдикції. Інвестиції пов'язані з ризиками. Відповідно до вимог MiCA на неавторизовані стейблкоїни поширюються особливі обмеження для користувачів у Європейській економічній зоні. Для отримання додаткової інформації, будь ласка, клацніть тут.
Стежте за нами в соцмережах Binance Ukraine:
Telegram канал | Telegram група | TikTok | Twitter | Facebook | Instagram | YouTube