Усреднение — это метод управления ценой покупки актива путем увеличения или уменьшения его средней стоимости. Применяется он часто, когда актив покупался по разным ценам и нужно определить, по какой стоимости выгоднее его продать, чтобы выйти на прибыль или минимизировать убытки. Давайте рассмотрим, как это работает на практике и какие математические формулы помогут в принятии решения о продаже.

Что такое усреднение?

В мире криптотрейдинга усреднение — это процесс покупки или продажи актива на разных уровнях цен, чтобы «сгладить» начальную стоимость. Например, если актив изначально покупался по цене, которая впоследствии снизилась, трейдер может купить больше токенов по низкой цене, что приведет к снижению средней стоимости актива. В результате для выхода на прибыль не нужно ждать восстановления цены до изначального уровня.

Пример усреднения и расчет средней стоимости

Предположим, вы купили 1 BTC по 65,000 долларов, а затем, после падения цены, решили приобрести еще 1 BTC по цене 58,000 долларов. Чтобы рассчитать среднюю цену, воспользуемся формулой:

Средняя цена=Стоимость первой покупки+Стоимость второй покупки\общий объем

  1. Первая покупка: 1 BTC по 65,000 долларов.

  2. Вторая покупка: 1 BTC по 58,000 долларов.

  3. Общий объем: 1 BTC + 1 BTC= 2 BTC

Тогда средняя цена:

65,000+58,0002=123,000 /2 =61500

Таким образом, ваш средний уровень покупки — 61500 долларов за 1 BTC. Теперь, чтобы выйти на прибыль, цена должна вырасти выше этой средней стоимости.

Важно при вычислении усреднения учитывать все объемы!

Когда продавать: расчет уровня безубыточности и прибыли

  1. Для безубыточности: если цель — выйти на нулевой баланс, то достаточно дождаться, пока цена актива достигнет или слегка превысит среднюю цену покупки. В нашем примере это 61,500 долларов за BTC.

  2. Для прибыли: здесь нужно определить желаемый процент прибыли. Допустим, вы хотите получить 10% дохода. Формула для расчета цены продажи будет:

Для примера 10%-ного роста:

61,500×1.10=67,650 

Итак, продажа по 67,500 долларов за BTC обеспечит 10% прибыли на вложенные средства.

Применение усреднения на волатильном рынке

Усреднение имеет смысл применять в случаях, когда актив демонстрирует значительные колебания, и вы уверены в его восстановлении. Это может быть оправдано на волатильном рынке криптовалют, где активы, часто проседая в цене, могут быстро восстанавливаться. Однако, если актив показывает долгосрочную отрицательную тенденцию, стратегия усреднения может привести к накоплению активов с понижающейся стоимостью, что увеличит риски.

Риски и ограничения стратегии усреднения

Хотя усреднение может быть полезным инструментом, важно учитывать следующие моменты:

  1. Долгосрочная отрицательная тенденция: если актив продолжает снижаться, усреднение приведет к наращиванию убытков.

  2. Отсутствие ликвидности: важно иметь резервные средства для усреднения, чтобы не столкнуться с нехваткой средств при падении цен.

  3. Психологический барьер: иногда усреднение может быть психологически сложным решением, поскольку требует дальнейших вложений в убыточный актив.

Усреднение — это полезная стратегия, если применять ее осознанно и с четким расчетом. Критически важно следить за общей суммой вложений и иметь план на случай, если цена актива не вернется на нужный уровень.