Криптовалюта

Временные ряды доходности цен для 80 наиболее ликвидных криптовалют, котирующихся на Binance, исследуются на наличие кросс-корреляции без учета тренда. Спектральный анализ корреляционной матрицы без тренда и топологический анализ минимальных остовных деревьев, рассчитанных на основе этой матрицы, применяются для различных положений скользящего окна. Криптовалюты становятся более тесно взаимосвязанными между собой, чем раньше. Средние взаимные корреляции увеличиваются со временем в определенном временном масштабе, что напоминает усиление эффекта Эппса при переходе от прошлого к настоящему. Минимальные остовные деревья также меняют свою топологию и в коротких временных масштабах они становятся более централизованными с увеличением максимальной степени узла, тогда как в длинных временных масштабах они становятся более распределенными, но в то же время и более коррелированными. Помимо межрыночных зависимостей, также анализируются устраненные кросс-корреляции между рынком криптовалют и некоторыми традиционными рынками, такими как фондовые рынки, товарные рынки и Форекс. Рынок криптовалют демонстрирует более высокий уровень взаимной корреляции с другими рынками в те же неспокойные периоды, в которые он сам сильно взаимосвязан.

Ключевые моменты: 

финансовые рынки; криптовалюты; многомасштабный анализ; взаимные корреляции без тренда; минимальное связующее дерево; COVID-19

#BinanceTournament #Megadrop #MicroStrategy #Write2Earn! #altcoins