Комиссии за криптопротоколы служат показателем для определения активности протокола и оценки последствий бычьего рынка. Протоколы и платформы DeFi измеряют количество пользователей и дни необычайной активности с помощью комиссий.
Нет сомнений в том, что Биткойн и Эфириум ежедневно вносят наибольшую комиссию в зависимости от размера их сети. В зависимости от майнинга или вознаграждения производителей блоков в эти цепочки также включены расходы. Ethereum является лидером со средней ежедневной комиссией более 5,6 миллиона долларов, в то время как Биткойн приносит большую ценность за счет вознаграждений за блоки.
Читайте: Три способа избежать комиссий, съедающих вашу прибыль от криптовалютной торговли
Для небольших проектов комиссии отражают более сложную картину, отображая такие виды поведения, как торговля, ставки, монетные дворы, функции идентификации и другие варианты использования Web3. В этом контексте сборы отражают применение проекта, выходящее за рамки простых платежей и транзакций.
Высокие комиссии выделяют наиболее часто используемые блокчейны на рынке 2024 года. К ним относятся Binance Smart Chain, Arbitrum One, Optimism и Polygon.
Самые активные протоколы DEX и ставок ликвидности имеют самые высокие комиссии. К ним относятся Uniswap, Sushi Swap, Aave, Maker, Kyberswap, Curve и Trader Joe.
Dogecoin заслуживает почетного упоминания. Он по-прежнему активен в своей основной сети и используется для переводов между кошельками, биржами или другими протоколами. Низкие комиссии делают Dogecoin по-прежнему привлекательным для использования в качестве основного чистого актива, несмотря на отсутствие масштабирования. Dogecoin также растет без поддержки собственных приложений DeFi или DEX.
Какие протоколы являются самыми дорогими для пользователей?
Большинство протоколов стремятся предлагать незначительные комиссии и зарабатывать на объемах, но некоторые требуют более высоких затрат для каждого пользователя.
Перекрестное сопоставление ежедневных активных пользователей с ежедневными платежами дает разнообразную картину комиссий на одного пользователя. В Ethereum комиссия в среднем составляет более 14 долларов США на одного среднего пользователя среди широко используемых сетей. Торговля деривативами в сети также является дорогостоящей: средний пользователь платит комиссию выше 300 долларов США.
Существует также значительная разница между активными сетями с множеством мелких пользователей и другими, в которых горстка китов платит гораздо более высокие комиссии.
Base, Telegram и Solana — самые дешевые протоколы на одного пользователя, которые выполняют свои обещания по масштабированию и массовому внедрению.
Вот альтернативный взгляд на те же данные:1. Ежедневные сборы2. Ежедневно активные пользователи (уникальные платные адреса)3. Ежедневная плата за пользователя. Как и ожидалось, между приложениями L1/L2 и DeFi существуют большие различия. https://t.co/RqjjfPdkTt pic.twitter.com/MR0j6PwepY
— Токен-терминал (@tokenterminal), 5 июня 2024 г.
Комиссии также отражают статус лидера тенденции. Lido Finance берет на себя около 50% всех комиссий за ликвидный стейкинг, достигая 3,6 миллиона долларов в день. Для некоторых проектов, таких как Maker DAO и Ethena, комиссии непредсказуемы, а в некоторые торговые дни во время монетных дворов или специальных мероприятий приносят огромную прибыль.
Читайте также: Лучшие криптобиржи для жителей США: как выбрать лучшую
Aave является крупнейшим производителем комиссий среди протоколов кредитования: комиссионные составляют 1,36 миллиона долларов. Uniswap приносит $2,75 млн ежедневных комиссий, что является лидером среди протоколов DEX. Convex Finance берет на себя большую часть комиссий за управление активами, составляя до 177 тысяч долларов в день.
Рынки Bridges и NFT относительно дешевы, поскольку ДеБридж берет около 45 тысяч долларов ежедневной комиссии. OpenSea, ведущий рынок NFT, генерирует ежедневные комиссии в размере 54,7 тыс. долларов США, даже во время медленной фазы торговли NFT.
Какие услуги растут или терпят неудачу в зависимости от комиссий?
Сборы также могут сигнализировать о том, какие криптографические повествования скоро исчезнут. Friend.tech, когда-то процветающая социальная сеть с элементами Web3, превзошла свои лучшие показатели, опустившись до $4,6 тыс. общих ежедневных сборов.
Ethereum с его довольно непредсказуемыми комиссиями лидирует по росту доходов L1 для майнеров. Сети L1 ускорили сборы с конца мая. Вкратце, сеть TRON превзошла общую комиссию Ethereum, оставаясь при этом дешевой для отдельных пользователей.
Комиссии Ethereum также превысили средний показатель в июне, достигнув более 9,4 миллиона долларов за 24 часа. Несмотря на свою активность и популярность, сеть Telegram получает гораздо меньшие комиссии, составившие за последние 24 часа 156 тысяч долларов.
Источник: Токен-терминал.
Рынок ончейн-деривативов является одним из самых активных с точки зрения комиссий. Во главе с GMX рынок работает на устойчивой базовой линии со средней дневной комиссией от 500 тысяч до 1 миллиона долларов. В необычные дни общая сумма комиссий за деривативы в цепочке приближается к 5 миллионам долларов.
Протоколы криптовалют и блокчейнов различаются по структуре, и некоторые комиссии могут существенно сократить прибыль. Для сравнения: средняя комиссия по карте Visa составляет до $3,96 за покупку, обычно взимаемую у продавцов. Комиссии за криптовалюту низкие, но они могут затруднить участие мелких пользователей в услугах DeFi, отдавая предпочтение более крупным инвесторам.
Криптополитический репортаж Кристины Васильевой
