Ключевые моменты:
Renegade разрабатывает DEX на основе многосторонних вычислений и доказательства с нулевым разглашением.
В торговле Pool Dark покупатели и продавцы анонимны при совершении крупных транзакций.
Основное отличие Renegade от всех других бирж заключается в том, что состояние хранится в локальности.
Текущая DEX полностью прозрачна, и каждый может видеть баланс пользователя и историю транзакций. Чтобы удовлетворить потребности инвесторов валютного круга в анонимности и конфиденциальности транзакций, Renegade разрабатывает DEX на основе многосторонних вычислений (MPC) и доказательства с нулевым разглашением. Новый тип децентрализованной биржи (DEX) — ончейн-версия темных пулов, тем самым предоставляющая пользователям полную конфиденциальность транзакций, то есть децентрализованные транзакции темного пула, предназначенные для предотвращения опережающих операций, сэндвичей, статистического арбитража и т. д. поведение для улучшения ценового исполнения в DeFi.
Криптовалютным рынкам нужны темные пулы
Торговля темными пулами уже давно существует в традиционных финансах. На традиционных биржах информацию о крупных ордерах будут собирать высокочастотные торговые компании (HFT) — стратегия, выполняющая транзакции с помощью запрограммированных алгоритмов.
Проще говоря, это значит обеспечить чрезвычайно высокую ликвидность на рынке и взимать комиссию за предоставление ликвидности) для обнаружения или обнаружения, а затем высокочастотные торговые компании будут полагаться на специальные типы ордеров или аппаратное/программное обеспечение, превосходящее крупные учреждения/банки. сначала покупать и продавать позиции, а затем продавать их крупным институциональным трейдерам с целью получения прибыли, в то время как крупные институциональные трейдеры несут убытки.
Чтобы защитить крупных институциональных трейдеров от «передачи» со стороны компаний высокочастотной торговли (HFT), темные пулы продолжают развиваться, и на транзакции темных пулов приходится почти треть общего объема торгов акциями США. рынок.
В транзакциях темного пула покупатели и продавцы объединяются анонимно для проведения крупных транзакций. Этот вид транзакционной операции непрозрачен, и идентичность цен спроса и предложения, а также котировок не будет отображаться, поэтому торговые стратегии и позиции не будут обнародованы, а выполненные транзакции не будут раскрыты общедоступным деталям, что очень выгодно. институциональным инвесторам.
Преимущества торговли в темном пуле
Посредством транзакций с темным пулом крупные инвестиционные учреждения могут снизить влияние рыночных настроений и скрыть свои намерения от широкой общественности, которая инвестирует.
Цена сделки более оптимизирована, и покупатели и продавцы могут получить более удовлетворительную цену сделки, чем на открытом рынке (покупатели покупают дешевле, продавцы продают дороже).
Никакого проскальзывания не будет. Большинство транзакций темного пула завершаются по заранее установленной цене, и трейдеры могут завершить всю транзакцию по ожидаемой цене.
Благодаря вышеупомянутым преимуществам темных пулов, а также постоянному развитию рынка шифрования, доля институциональных инвесторов и владельцев крупных чистых шифровальных активов на рынке становится все выше и выше, а требования инвесторов к анонимности транзакций и ликвидности все выше и выше.
Чтобы удовлетворить вышеуказанные потребности, децентрализованная торговля темными пулами, как новый протокол массовой торговли шифровальными активами, несомненно, приведет к бурному развитию в будущем. Фактически, многие централизованные биржи теперь предоставляют клиентам платные инструменты торговли в темном пуле. Торговля темным пулом — это новый путь, отличный от агрегированной торговли и AMM: он обеспечивает подходящее место для торговли крупным институциональным инвесторам и помогает повысить ликвидность биржи.
Архитектура Renegade MPC-ZKP
Основное отличие Renegade от всех других бирж (централизованных и децентрализованных) заключается в том, что состояние сохраняется локально. Вместо центрального сервера (например, Binance) или тысяч распределенных серверов (например, Uniswap), поддерживающих балансы и книги заказов, все состояние Renegade поддерживается отдельными трейдерами.
Когда трейдер хочет выполнить действие со своим кошельком (внести токены, урегулировать совпадение и т. д.), он должен знать свой старый и новый кошелек и отправить в смарт-контракт три части информации:
Приверженность новому кошельку.
Два «инвалидатора» своих старых кошельков, чтобы предотвратить двойные траты на старых кошельках.
Доказательства с нулевым разглашением: обязательства вычисляются правильно, нуллификаторы вычисляются правильно, старое обязательство существует где-то в глобальном дереве Меркла, а изменения со старого кошелька на новый действительны (например, пользователь не увеличивал свой баланс произвольно). .
Смарт-контракт поддерживает глобальное дерево Меркла всех предыдущих обязательств и набор нуллификаторов, показывающих предыдущие кошельки.
Используя механизм фиксации-раскрытия, протокол обеспечивает полную конфиденциальность кошелька (т. е. никакая информация о кошельке не попадает в цепочку), сохраняя при этом полную согласованность состояния и предотвращая атаки двойного расходования.
По сути, Renegade — это просто p2p-сеть связи, состоящая из множества независимых ретрансляторов, которые постоянно общаются и выполняют MPC друг с другом по мере поступления в систему новых заказов. Релееры никогда не хранят активы, им предоставляется доступ только к кошелькам для парного расчета MPC.
Таким образом, реализуя эту структуру MPC-ZKP через совместные SNARK, протокол создает DEX, который является одновременно полностью атомарным (т. е. ни одна из сторон не может выйти после исполнения MPC) и полностью частным, как до, так и после торговли.
Особенности Ренегата
Служба торговли темным пулом Renegade, помимо того, что позволяет избежать контрагентских рисков, существующих на централизованных биржах и внебиржевых торговых площадках, также решает многие проблемы на текущем спотовом рынке DEX, в конечном итоге предоставляя пользователям лучшие цены и лучшее исполнение:
Конфиденциальность перед транзакцией: до того, как транзакция пользователя будет сопоставлена, никто не сможет увидеть какие-либо детали заказа пользователя. Для крупных транзакций, оказывающих большее влияние на рынок, Renegade может скрыть детали заказа пользователя (цену, количество, направление и т. д.), при этом пользователь также остается анонимным.
Конфиденциальность после транзакции: после исполнения заказа только контрагент знает, какие активы были обменены. Это не позволяет третьим лицам отслеживать и копировать торговые стратегии пользователей.
Минимальный MEV: поскольку валидаторы могут видеть только доказательства действительных транзакций с нулевым разглашением, производители блоков не могут предварительно запустить, повторно запустить или разместить вашу транзакцию посередине.
По умолчанию Renegade торгуется по оптимальной средней цене, рассчитанной на основе теории анонимной книги ордеров, и для торговли спредом нет маркет-мейкеров. Однако Renegade также может выборочно выполнять совпадающие ордера для полного определения цены и лучшего обеспечения ликвидности.
Потенциальные пользователи Renegade
Учитывая широко распространенные проблемы утечки информации в текущей системе DeFi, многие трейдеры разных типов могут увидеть улучшение цен на Renegade:
Маркет-мейкеры: если один маркет-мейкер имеет длинную позицию по активу, а другой маркет-мейкер имеет короткую позицию по тому же активу, торговый отдел может анонимно компенсировать две позиции друг против друга, балансируя позицию, не неся при этом открыто торгуемый спред.
Внебиржевой исполнитель: принимающий заказ может напрямую разместить заказ по средней цене в темном пуле без необходимости нести разницу внебиржевых цен.
Покупатель AMM: Трейдеры, которые переводят более 5000 долларов США за один раз через внутрисетевую DEX, обычно оказывают значительное влияние на цену и оказываются в центре привязки MEV, что приводит к потерям из-за арбитража. С Renegade сделки всегда гарантированно выполняются по средней цене.
Крипто-аборигены с пониманием конфиденциальности: Renegade остается полностью анонимным, что означает, что ни одна третья сторона не может видеть какие-либо подробности о транзакциях или истории платежей.
Токены и прогресс проекта
Проект Renegade в настоящее время не имеет информации о токенах. Renegade в настоящее время находится во внутренней тестовой сети, а общедоступную тестовую сеть планируется выпустить во втором квартале 2023 года.
Основная команда
Кристофер Бендер: основатель Renegade.
Джозеф Краут: соучредитель Renegade.
Информация о финансировании
Согласно общедоступной информации, 20 февраля 2023 года Renegade объявила о завершении начального раунда финансирования на сумму 3,4 миллиона долларов, возглавляемого Dragonfly Capital и бывшим генеральным директором AngelList Навалом Равикантом, Баладжи Шринивасаном и Лили Лю, Таруном Читрой из Robot Ventures, Марком из Тагоми Бхаргава. и Лев Ливнев из Symbolic Capital Partners также приняли участие в раунде.
ОТКАЗ ОТ ОТВЕТСТВЕННОСТИ: Информация на этом веб-сайте представлена в качестве общего комментария к рынку и не представляет собой инвестиционный совет. Мы рекомендуем вам провести собственное исследование, прежде чем инвестировать.
Присоединяйтесь к нам, чтобы следить за новостями: https://linktr.ee/coincu
Гарольд
Новости Коинку
