С 2020 года более 90% людей, вошедших в криптоиндустрию, сделали это из-за того, что производные сделки в криптосфере имеют высокий кредитный плечо, что позволяет многим осуществить "мечту о богатстве". Возможно, "Лян Си" из Хэнани — это реальное отражение тех людей, которые вошли в криптоиндустрию. Архимед говорил: "Дайте мне точку опоры, и я подниму Землю!" Именно в этом заключается величие и привлекательность кредитного плеча.
Я тоже после глубокого обучения о контрактах и кредитном плече постоянно размышлял, чтобы выжить на этом рынке так долго. Сегодня я поделюсь с вами принципами и операционными рисками деривативной торговли.
Что такое контракты, кредитное плечо и кредитование?
Контракт: торговля контрактами — это вид деривативной торговли, разработанный на основе традиционных фьючерсов в криптоиндустрии, это стандартизированный продукт, охватывающий цену и предмет торговли. В отличие от традиционных фьючерсов, они делятся на контракты со сроком исполнения и бессрочные контракты. Временные контракты подлежат обязательному исполнению в момент истечения срока, в то время как бессрочные контракты не имеют срока и даты расчетов, аналогично рынке спотовой торговли с возможностью использовать кредитное плечо.
Кредитное плечо: торговля с кредитным плечом означает использование меньшего начального капитала для получения больших позиций, включая использование заемных средств для торговли криптовалютами, индексами, товарами и валютами (Forex).
Торговля с кредитным плечом может увеличить вашу покупательскую или продажную способность, позволяя вашим торгуемым средствам превышать имеющиеся у вас средства в кошельке. Вы можете занять средства, в размере до 100 раз больше вашего баланса, в зависимости от используемой вами торговой платформы.
Кредитование под залог: принцип работы криптовалютного кредитования заключается в том, что один пользователь предоставляет свою криптовалюту другому пользователю и получает определенную плату. Точные способы управления займами различаются в зависимости от платформы. Пользователи могут найти услуги по кредитованию криптовалют на централизованных и децентрализованных платформах, но их основной принцип остается неизменным.
Пользователь не обязательно должен быть заемщиком; он также может заблокировать свои криптовалюты в фонде, и фонд будет управлять средствами для получения пассивного дохода и процентов. Выбирайте надежные смарт-контракты, обычно риск потери личных средств минимален.
Кто из трех видов торговли — контракты, спотовая торговля с кредитным плечом и кредитование под залог — имеет наивысшее соотношение цена-качество?
Основной капитал: 1000 долларов США, коэффициент кредитного плеча 2, базовый актив: ETH,
Цена открытия: 1000 USDT, цена закрытия: 2000 USDT.
Торговля контрактами: — бессрочные контракты [контракты на базе USDT]
Спотовая торговля с кредитным плечом эквивалентна контрактам на базе токенов.
Здесь я объясню вам, почему кредитное плечо 2. Цена ликвидации составляет 670. Двухкратное кредитное плечо при спотовой торговле и двухкратные контракты по сути эквивалентны трехкратному, потому что ваше обеспечение привязано к токену, а не к USDT. USDT — это стабильная валюта, тогда как цена вашего токена может колебаться!
Операции по кредитованию:
Эту математическую задачу я прямо здесь напишу: основной капитал 1000 USDT, цена ETH составляет 1000 долларов США. В этот момент я могу купить 1 ETH, а затем в бирже провести его в залог, заимствуя 500 USDT. [Не означает ли этот риск, что если цена ETH упадет ниже 500, я столкнусь с ликвидацией?]
Таким образом, 500 USDT, которые я занял, я могу снова использовать для покупки 0.5 ETH, а затем снова провести в залог, чтобы снизить риск ликвидации.
Какой из этих трех видов торговли имеет наивысшее соотношение цена-качество?
Таким образом, если сравнить, с точки зрения доходности и риска, они примерно одинаковы, можно сказать, что в целом они одинаковы, и нет больших различий. Но действительно, многие разы, что решает ваш успех или неудачу, заключаются в деталях торговли и изучении правил торговой площадки.
Во-первых, контракты на базе USDT — лучшее понимание и наилучшее исполнение, также они имеют наибольшее соотношение цена-качество. В крайних случаях контракты на базе USDT могут не ликвидироваться, при условии, что достаточное обеспечение увеличено.
Во-вторых, контракты на базе токенов и спотовая торговля с кредитным плечом, до событий с Luna, были наиболее выгодными, но в этом бычьем рынке эта торговля относительно менее выгодна, так как основной риск этой торговли заключается в том, что когда вы зарабатываете, прибыль рассчитывается в соответствии с золотым стандартом, а когда вы теряете — по токенному стандарту.
Это означает, что ваша прибыль может быть рассчитана, но если вы торгуете токеном с кредитным плечом, цена падает, как в случае с Luna, и продолжает падать без конца. Ваши контракты и спотовая торговля с кредитным плечом могут не иметь дна, даже если вы добавите больше обеспечения, вас все равно могут ликвидировать, потому что цена вашей привязанной монеты постоянно падает. Чтобы сбалансировать, вам придется увеличивать вашу привязанную монету, поэтому в крайних случаях, если цена монеты продолжает падать, вы должны будете бесконечно увеличивать вашу привязанную монету, чтобы избежать ликвидации. Посмотрите на изображение ниже, и вы поймете, почему это так.
Третье, кредитование под залог — это операция, которую часто используют учреждения и много капитала в кругу. На самом деле, по сути, она такая же, как контракты, риски примерно одинаковые. Главное преимущество этой операции в том, что я использую токен A, чтобы заложить и занять USDT, а затем покупаю токен B, который имеет большую прибыль, и зарабатываю больше.
Некоторые люди могут не понимать эти вычисления. Если вы не понимаете, вы можете отсканировать код в конце статьи и добавить меня в WeChat, чтобы я мог вас обучить.
Как нам лучше торговать?
Первое, стратегия и дисциплина.
Чтобы зарабатывать деньги, сначала нужно иметь свою методологию, затем следовать дисциплине. Имея свою стабильную модель прибыли, вы должны следовать своему торговому плану, исполняя его. Стратегия и техника на самом деле не в количестве, а в том, чтобы быть мастером в одной области!
Второе, психология и исполнение.
Существует правда о криптоиндустрии: многие люди считают, что в этот раз им сложно заработать большие деньги, потому что у них мало капитала. Если бы у них было 8-значное состояние, они бы тоже купили BTC и держали бы его, но на самом деле такое мышление ошибочно. Это всего лишь ваше оправдание; вам нужна стабильная модель прибыли, которую нужно постоянно копировать и реинвестировать.
Но почему большинство людей не могут этого достичь? Они считают, что у них мало капитала, поэтому часто совершают короткие сделки, пытаясь получить сложный процент за короткое время, но в итоге часто терпят убытки или попадают в ловушку, зарабатывая немного и теряя много, что приводит к уменьшению капитала. Или же они слишком торопятся, открывая контракты с высоким кредитным плечом, мечтая разбогатеть за одну ночь, что приводит к большим убыткам.
Третье, чаще учитесь за деньги.
Многие по-настоящему ценные вещи, немногие готовы учить вас бесплатно. Труд других людей и их навыки передаются вам, а бесплатное часто не дает вам настоящих знаний. Ключевое: обучение может помочь вам сохранить ваше богатство и сделать ваши навыки более разнообразными, чтобы вы могли продвигаться дальше в криптоиндустрии!
Наконец, многие мнения в статье представляют собой мое личное понимание рынка и не являются рекомендацией для ваших инвестиций. Если у вас есть другое мнение, вы можете обсудить его.
