На фоне растущей популярности технологии блокчейн экосистема криптовалютных торгов также быстро расширяет свои функции. Децентрализованные биржи (DEX) с их преимуществами децентрализации и прозрачности стали важной платформой для торговли цифровыми активами. С развитием рынка появляются различные инструменты автоматизированной торговли. MEV (максимально извлекаемая ценность) роботы - это автоматизированные программы, используемые для выполнения стратегий и других торговых стратегий в сети блокчейн. Они извлекают максимальную ценность, перепорядочивая, вставляя или задерживая транзакции блокчейна. В этой статье мы подробно проанализируем определение, принципы, способы реализации, определяющие факторы и направления оптимизации арбитражных роботов.
С развитием технологий и потребностей рынка, арбитражные роботы также эволюционировали в множество типов, чтобы адаптироваться к различным торговым средам и потребностям стратегий. Вот несколько общих типов арбитражных роботов:
01. Робот типа сэндвича
Этот робот слушает крупные ордера в пуле сделок и заранее подает заявки с более высокой стоимостью Gas до того, как эти ордера будут записаны в блокчейн, таким образом, завершая сделки до пользователей. Эта стратегия включает вставку сделок до и после целевой сделки (передний и задний бег), чтобы манипулировать ценами и получать прибыль.
02. Робот типа арбитража с использованием搬砖
Этот тип арбитражного робота сосредоточен на получении прибыли за счет ценовых различий между DEX. Он покупает активы по низкой цене на одной бирже и затем продает их по высокой цене на другой бирже, получая прибыль. Эта стратегия обычно требует, чтобы робот мог быстро распознавать изменения цен между различными биржами и быстро выполнять сделки.
03. Робот типа новой эмиссии токенов
Этот робот сосредоточен на ценовых колебаниях при запуске новых токенов. На начальном этапе выхода нового токена на DEX цена, как правило, нестабильна и сильно колеблется. Арбитражный робот быстро покупает токены сразу после их выхода, а затем продает, когда цена поднимается, чтобы получить разницу. Этот тип робота требует высокой степени внимания к динамике выпуска новых проектов и способности к быстрой подаче заявок.
04. Робот типа арбитража ликвидности
Робот арбитража ликвидности перемещает активы между различными пулами ликвидности для достижения арбитража. Он ищет ценовые различия между различными пулами, проводит операции по предоставлению и изъятию ликвидности для получения прибыли. Это требует от робота эффективного управления ликвидностью и быстрой реакции на изменения цен внутри пула.
05. Робот типа арбитража с использованием Flash Loan
Робот арбитража с использованием Flash Loan использует особенности Flash Loan для торговли. Flash Loan позволяет пользователям заимствовать большие суммы денег в одной сделке без залога. Робот может использовать эти средства для манипуляции рыночной ценой за короткий период времени для достижения арбитража. Например, используя Flash Loan, чтобы поднять цену в одном пуле, а затем получить прибыль в другом пуле.
06. Робот типа треугольного арбитража
Треугольный арбитраж включает сделки между тремя различными парами токенов, чтобы использовать разницу в курсах для достижения арбитража. Например, путем торговли A/B, B/C, затем снова C/A для получения прибыли. Этот тип робота требует сложных вычислений и способности к быстрой реализации сделок.
В этой статье мы в основном проанализируем робота типа сэндвича.
Один. Робот типа сэндвича
Робот типа сэндвича - это инструмент автоматизированной торговли, специально предназначенный для получения прибыли через опережающую торговлю на децентрализованных биржах. Он быстро захватывает возможности транзакций в цепочке, осуществляя сделки до или после целевой транзакции, чтобы заработать разницу в цене. Ключ к роботу типа сэндвича заключается в высокой эффективности и скорости при захвате торговых возможностей.
Два. Принципы работы робота типа сэндвича
Профит операции робота типа сэндвича основан на следующих основных принципах:
Передний бег: робот покупает целевой токен по более низкой цене до того, как другие пользователи подадут ордера на покупку, но еще не будут упакованы майнерами в блок. Когда ордер пользователя выполнен и цена начинает расти, робот быстро продает, чтобы получить разницу в ценах.
Задний бег: робот сначала продает по более высокой цене перед тем, как другие пользователи продадут токены. Когда ордер пользователя снижает цену, робот снова покупает по более низкой цене, тем самым получая прибыль.
Так называемый арбитраж - это использование трейдеров для получения разницы в ценах. Успех арбитражного робота зависит от точного определения времени сделок и высокоприоритетного выполнения сделок.
Три. Идея реализации
1. Мгновенное прослушивание сделок:
Использование соединения WebSocket для подключения к узлу блокчейна и мгновенного прослушивания ожидающих сделок.
Фильтрация целевых сделок, путем сопоставления
transaction.to
или
transaction.from
Поля для идентификации сделок, связанных с целевым DEX.
2. Фильтрация и отбор
Фильтрация сделок, не относящихся к стратегии, а также сделок с собственным адресом, чтобы предотвратить самоторговлю, вызывающую мертвые циклы.
3. Динамическая настройка цены Gas
Ручная настройка более высокой цены Gas, чтобы майнеры приоритизировали выполнение сделок робота перед обычными пользователями.
4. Декодирование данных транзакции
Использование интерфейса смарт-контракта (например, Interface в ethers.js) для декодирования данных сделок, определения токенов и сумм, вовлеченных в сделку.
В зависимости от декодированной информации выберите подходящий метод вызова контракта, например,
swapExactETHForTokens или swapTokensForExactTokens.
Четыре. Идеи кода
Выбранный узловой сервис ZAN предоставил wss, если его не удастся создать, вы можете найти полный учебник в этом документе (https://docs.zan.top/docs/quick-start-guide), скрипт реализован с использованием ethers.js.
1. Создание сервиса ws для прослушивания
const ZAN_WSS_URL = `wss://api.zan.top/node/ws/v1/eth/mainnet/${YOUR_KEY}` const ZANWssProvider = new ethers.providers.WebSocketProvider(ZAN_WSS_URL); ZANWssProvider.on('pending', (tx) => { // TODO })
2. Фильтрация этих сделок
ZANWssProvider.on('pending', (tx) => { if (transaction && transaction.to && transaction.to.toLowerCase() === ROUTER.toLowerCase() && transaction.from !== blackAddress) { // TODO } })
3. Также требуется метод для определения направления сделки, ручная настройка цены Gas
function calculate_gas_price(action, amount) { if (action === 'buy') { return amount.add(100000000) // 0.1 Gwei } else { return amount.sub(100000000) // 0.1 Gwei } }
4. Декодирование методов транзакций, вызов функций
const iface = new ethers.utils.Interface(abi) const result = iface.decodeFunctionData('swapExactETHForTokens', transaction.data)
Пять. Определяющие факторы
Эффективность и успех арбитражных роботов тесно связаны с множеством факторов:
1. Скорость сделки:
Сетевые задержки и скорость отклика узлов напрямую влияют на время реакции робота. Использование высокопроизводительных узловых сервисов (таких как ZAN, Infura, Alchemy) может уменьшить задержку, ZAN также предоставляет поддержку независимых узлов.
2. Стоимость Gas:
При захвате приоритета сделки стоимость Gas является важным фактором. Слишком высокая стоимость Gas может поглотить прибыль, поэтому необходимо найти баланс между скоростью и стоимостью.
3. Рыночная ликвидность:
Высокая ликвидность помогает быстро выполнять крупные сделки, не влияя значительно на рыночную цену. Недостаток ликвидности может привести к увеличению проскальзывания или неудаче сделки.
4. Безопасность контракта:
Безопасность целевого контракта непосредственно связана с риском операций стратегии. Роботы должны иметь базовую возможность проверки кода контракта, чтобы избежать использования сделок злонамеренными контрактами. Можно использовать возможности аудита контрактов ZAN для проверки рисков целевого контракта (https://zan.top/home/ai-scan).
5. Конкурентная среда:
На рынке могут быть несколько арбитражных роботов одновременно, конкурирующих за возможности получения прибыли. При высокой конкуренции вероятность успешной сделки и прибыль могут быть затронуты.
Заключение
Роботы MEV предоставляют эффективное решение для арбитража на децентрализованных биржах. За счет моментального анализа и быстрой реализации они могут получить преимущество на рынке. Однако арбитражные роботы также сталкиваются с высокой конкуренцией и высокими рисками. Инвесторы должны всесторонне обдумывать техническую реализацию, контроль рисков и рыночные стратегии, чтобы оставаться конкурентоспособными на постоянно меняющемся рынке криптовалют. В будущем, с развитием технологий и расширением функциональности экосистемы DeFi, арбитражные роботы могут проявить свой потенциал в большем количестве отраслей, создавая больше ценности для пользователей.
Эта статья написана KenLee из команды ZAN (аккаунт X @zan_team), содержание статьи предназначено только для технического обмена, не является инвестиционной рекомендацией.
Эта статья перепечатана с разрешения: (PaNews)
Автор оригинала: ZAN Team
‘Автоматизируйте криптотрейдинг! Пять минут, чтобы понять MEV-робота, и вы тоже сможете написать одного’ Эта статья впервые была опубликована в ‘Криптограде’