«Собирается ли биткойн突破ить 100K или столкнуться с резким снижением? Истечение опционов на биткойн на сумму 11,8 миллиарда долларов 27 декабря 2024 года может стать ключом к разгадке этой загадки.»
Приближающееся истечение одного из крупнейших опционов на биткойн ($BTC ) в этом году вызывает значительное волнение в мире криптовалют.
Оцененный в колоссальные 11,8 миллиардов долларов, это событие - не просто еще один день на рынке, оно может определить траекторию биткойна к 2025 году.
Но что истечение опционов означает для цены биткойна? Должны ли вы беспокоиться, волноваться или и то, и другое? Давайте разберем все шаг за шагом простыми терминами.
🚀 Какова большая проблема с истечением опционов на биткойн?
Если вы когда-либо слышали о «опционах» в торговле, но чувствовали себя запутанным, вы не одиноки. Проще говоря, опцион - это контракт, который дает инвесторам право (но не обязанность) купить или продать актив (например, биткойн) по установленной цене до определенной даты.
27 декабря 2024 года истекают опционы на сумму 11,8 миллиарда долларов. Это означает, что все эти контракты будут либо исполнены (если они «в деньгах»), либо станут бесполезными, если цена биткойна не достигнет указанной «цены исполнения».
Почему это важно? Когда на кону стоят большие суммы денег, поведение рынка часто меняется. Трейдеры спешат защитить свои позиции, что может привести к колебанию цен на биткойн вверх, вниз или даже оба варианта быстро подряд.
📈 Каковы текущие настроения на рынке? Быки против медведей
Каждое истечение опционов - это как боксерский поединок между быками (которые хотят, чтобы цена росла) и медведями (которые ставят на снижение цен). Для этого истечения 70% опционов - это колл-опционы, что означает, что большинство трейдеров ставят на то, что цена биткойна вырастет.
• Бычий сценарий: Если биткойн останется выше 100 500 долларов, многие из этих колл-опционов будут «в деньгах», и трейдеры, вероятно, воспользуются ими. Это может привести к краткосрочному всплеску давления на продажу, когда люди фиксируют прибыль.
• Медвежий сценарий: Если биткойн упадет ниже 95 000 долларов, большинство из этих бычьих колл-опционов истекут бесполезными, потенциально смягчив некоторое давление на продажу. Медведи будут на высоте, и цены могут увидеть снижение.
Одним из ключевых чисел, за которым стоит следить, является 100 500 долларов. Если биткойн останется выше этой отметки, быки сохранят контроль, и вероятность скачка цен увеличится.
🎓 Как трейдеры готовятся? Ключевые стратегии для наблюдения
С миллиардами долларов на кону трейдеры не просто сидят на обочине. Они используют ряд стратегий управления рисками и максимизации прибыли, чтобы справиться с неопределенностью. Вот пять основных стратегий, которые используются по мере приближения срока истечения:
1. Покрытый колл: Трейдеры, которые держат биткойн, продают колл-опционы на свой BTC. Это генерирует дополнительный доход, но если цена биткойна резко вырастет, им может потребоваться продать свой BTC по согласованной цене исполнения.
2. Защитный пут: Рассматривайте это как страховку. Трейдеры покупают пут-опционы, чтобы защитить свои запасы биткойна от потенциальных падений цен. Если рынок обрушится, прибыль от пут-опциона компенсирует убытки от их держаний BTC.
3. Долгий страддл: Эта стратегия предназначена для тех, кто ожидает больших колебаний цен, но не уверен в направлении. Трейдеры покупают как колл, так и пут-опцион по одной и той же цене исполнения. Если биткойн существенно поднимется или упадет, они получают прибыль от движения.
4. Бычий колл-спред: Чтобы сделать ставку на умеренное увеличение цен, трейдеры покупают колл-опцион по более низкой цене исполнения и продают колл-опцион по более высокой цене исполнения. Это ограничивает прибыль, но снижает стоимость входа в сделку.
5. Защитный воротник: Это комбинированная стратегия, которая защищает от риска падения. Трейдеры покупают защитный пут (для страховки), одновременно продавая колл-опцион для получения дохода. Это как более безопасная версия покрытого колла.
Эти стратегии помогают трейдерам управлять рисками и оптимизировать свои позиции по мере приближения срока истечения. Каждая стратегия имеет свои преимущества и недостатки, связанные с потенциальной прибылью, риском и стоимостью. Независимо от того, являетесь ли вы случайным инвестором или опытным трейдером, понимание этих движений может помочь вам справиться с турбулентностью.
💥 Кто ключевые игроки на рынке опционов?
Мир опционов на биткойн управляется несколькими крупными игроками. Вот краткий обзор:
• Deribit: Король холма, удерживающий 74% всех открытых интересов в опционах на биткойн. Большинство действий происходит здесь.
• CME и Binance: Хотя они играют меньшие роли (каждый с около 10% рынка), их активность все равно имеет значение.
Когда рынок так сосредоточен, это означает, что движения нескольких крупных игроков могут оказать значительное влияние на цену биткойна.
⚡️ Как может отреагировать цена биткойна?
Если вы задаетесь вопросом: «Что произойдет с ценой биткойна 27 декабря?» вы не одиноки. Хотя никто не может предсказать будущее, мы можем посмотреть на прошлые истечения для подсказок.
1. Сценарий скачка цен: Если биткойн останется выше 100 500 долларов, ожидайте возможного всплеска волатильности. Держатели колл-опционов могут начать исполнять свои контракты, создавая давление на продажу, но увеличенный интерес может подстегнуть спрос, поддерживая цены.
2. Сценарий снижения цен: Если биткойн упадет ниже 95 000 долларов, многие опционы истекут бесполезными. Это снизит давление от истечения, но также может сигнализировать о слабости рынка, возможно, толкая цены вниз.
3. Сценарий «взлет-падение»: Мы уже видели это раньше - цена биткойна делает большой рывок в обоих направлениях, когда трейдеры корректируют свои позиции. Это наиболее вероятный исход, поскольку быки и медведи борются за контроль.
🧐 Что вам следует делать как держателю биткойна или трейдеру?
Вот простой контрольный список, чтобы оставаться готовым:
✅ Будьте в курсе: Не делайте слепых движений. Следите за обновлениями на рынке и отслеживайте ключевые уровни, такие как 95 000 и 100 500 долларов.
✅ Подготовьтесь к волатильности: Если вы активный трейдер, будьте готовы к внезапным движениям. Если вы HODLer, это просто еще один «момент биткойна», чтобы переждать.
✅ Избегайте FOMO: Не гонитесь за ценами. Искушение прыгнуть, когда цены взлетают, велико, но эти движения могут быть непредсказуемыми.
✅ Следите за возможностями: Если биткойн увидит снижение, это может стать возможностью для покупки перед потенциальным ралли в январе.
🔥 Основные выводы
1. Истечение опционов на сумму 11,8 миллиарда долларов на биткойн 27 декабря 2024 года может значительно повлиять на цену BTC.
2. Быки нацелены на 100 500 долларов, в то время как медведи надеются на снижение ниже 95 000 долларов.
3. Ожидайте увеличенной волатильности, поскольку быки и медведи будут сражаться друг с другом.
4. Трейдеры используют такие стратегии, как покрытые коллы, защитные путы и бычьи колл-спреды, чтобы нейтрализовать событие.
5. Будьте осторожны. Движения цен «взлет-падение» - это обычный результат крупных истечений.
⚠️ Полезный совет: Не пытайтесь предсказать рынок. Вместо этого готовьтесь к возможным исходам. Независимо от того, являетесь ли вы трейдером или HODLer, понимание того, как истечение опционов влияет на рынок, - это необходимое умение.
