Политика держит финансовые рынки в узде, заставляя их реагировать как марионетки на нитках. Каждая новая заголовок — это триггер, каждое политическое решение — потенциальная граната.
Инвесторы пытаются разобраться, стоит ли им смотреть на балансы или избирательные урны, чтобы предсказать следующий крах рынка. Эта неделя не стала исключением, так как мировые рынки погружались в коктейль экономических данных, международных напряжений и политической драмы.
Фьючерсы на акции США упали на фоне потока данных. Инвесторы ждут любимой меры инфляции Федеральной резервной системы, заявлений о безработице и обновлений по экономическому росту. Но Уолл-стрит настроена на то, как Вашингтон, Париж и даже Иерусалим управляют финансовым кораблем.
Тарифы, хаос и падающие акции
Возвращение Дональда Трампа сопровождается обещаниями тарифов и экономических потрясений. Президент Мексики не воспринимает это легкомысленно, предупреждая о серьезных экономических последствиях, если будут введены новые тарифы. Министр финансов Канады напомнил всем, как Канада ответила на тарифы Трампа на сталь и алюминий доллар за доллар.
Автомобильная промышленность готовится к ударам. Акции General Motors упали на 9% — самое большое падение с 2020 года — после того, как аналитики Wolfe Research оценили, что предложенные Трампом тарифы могут добавить 3 000 долларов к цене нового автомобиля.
Европейские автопроизводители, такие как Stellantis, Volkswagen, BMW и Mercedes, могут потерять в общей сложности 6,7 миллиарда долларов в доходах, если тарифы на мексиканские и канадские импортные товары будут введены. Bloomberg Intelligence сообщает, что Stellantis и Volkswagen наиболее уязвимы.
Несмотря на все это, тарифы не гарантированы на 100%. В первый срок Трампа он много говорил о тарифах на европейские автомобили, но не сделал этого. На этот раз аналитики говорят, что они могут быть использованы для более широких сделок по таким вопросам, как иммиграция и контрабанда наркотиков. В любом случае, сама угроза тарифов вызывает шоковые волны на рынках.
Аналитики Citigroup предупреждают, что французский облигационный рынок тоже выглядит не очень хорошо. Разница между французскими и немецкими 10-летними облигациями достигла максимума с кризиса государственного долга еврозоны в 2012 году. Она может увеличиться еще больше, до полного процентного пункта, по мере обострения политических напряжений.
Премьер-министр Мишель Барнье находится в тупике из-за своего бюджета. Марин Ле Пен и ее ультраправое Национальное объединение угрожают свалить его правительство с помощью вотума недоверия, если требования не будут выполнены. Последствия оставили французские облигации уязвимыми, и инвесторы отступили к более безопасным немецким облигациям.
Хаос на рынках встречается с геополитическими потрясениями
Хрупкое перемирие между Израилем и Хезболлой вступило в силу в среду после недель переговоров, посредничеством США. Это предоставляет временный перерыв в напряженности, но инвесторы насторожены относительно того, что будет дальше в регионе. Любое эскалация может взбудоражить энергетические рынки и вызвать больше нестабильности.
Тем временем технологический сектор страдает. Акции Dell и HP упали на 12% и 9% соответственно, после слабых отчетов о прибыли, сигнализирующих о том, что восстановление рынка персональных компьютеров приостановилось. Кибербезопасный гигант CrowdStrike тоже не остался в стороне, с падением на 5% после неутешительного прогноза на четвертый квартал.
По всему миру в Японии материнская компания Hello Kitty, Sanrio, увидела падение своих акций на 14% — самое большое падение с 2014 года — после объявления о том, что крупные акционеры, включая президента, продадут свои доли.
Но не все так плохо. Среди различных рынков криптовалютная индустрия сделала камбэк, и стейблкоины ведут в этом направлении. Общая рыночная стоимость стейблкоинов достигла рекорда в 190 миллиардов долларов, восстанавливаясь после известных крахов в 2022 году.
Биткойн по-прежнему стоит значительно выше 90 000 долларов. Эфир пересек 3 500 долларов. Акции криптовалют не остались в стороне. MicroStrategy подорожали на 6%, в то время как Coinbase вырос на 2%.
Несмотря на все это, политический аспект остается настоящей историей. «Выборы действительно имеют последствия», как однажды сказал Барак Обама, и действия на рынке на этой неделе это подтверждают.
Пошаговая система для начала вашей карьеры в Web3 и получения высокооплачиваемых крипторабот за 90 дней.
