Оригинал | Odaily Planet Daily (@OdailyChina)

Автор | Нань Чжи (@Assassin_Malvo)

Meme-трейдинг на Solana часто считается «PvP полем битвы», темп торговли быстрый, а колебания рынка весьма резкие. С другой стороны, в новостях часто упоминается, что какой-то умный адрес после нескольких дней или даже десятков дней удержания токена добился тысячекратного роста.

Итак, какой стиль торговли является более «правильным»? Ключевым фактором является «алмазная рука», высокая ставка или другие характеристики сделок? Odaily проведет обратное тестирование данных в этой статье, пытаясь найти «священный грааль» Meme-трейдинга.

Основная информация

Источник данных

В этой статье выбраны последние 2000 сделок MOODENG и LUCE, после удаления дубликатов адресов отфильтровываются все сделки, где прибыль превышает 5000 долларов, а убытки превышают 2000 долларов (примечание: этот критерий фильтрации основан на глубоком анализе из (Руководство по Meme-трейдингу: Возрождение, чтобы стать алмазной рукой (III))). В итоге было найдено 1084 адреса и 8858 сделок.

(Дополнительно: автор первоначально выбрал первые 2000 сделок MOODENG и обнаружил, что они были завершены всего 89 адресами, что придает отчетливый оттенок «заговора», но это не является темой обсуждения в этой статье, читатели могут самостоятельно исследовать. Для обеспечения случайности адресов были выбраны последние 2000 сделок.)

Характеристики сделок

В соответствии с конечной общей прибылью токена, в этой статье все сделки делятся на прибыльные и убыточные, после чего статистика по прибыльным сделкам каждого кошелька подсчитывается отдельно.

  • Время удержания токена: интервал времени между первой покупкой и первой продажей

  • Уровень прибыли: общая прибыль токена ÷ общие затраты на токен

  • Количество покупок: сколько раз было совершено покупок до первой продажи

Статистика убыточных сделок включает в себя:

  • Время удержания токена, количество покупок аналогично

  • Уровень стоп-лосса: общие убытки токена ÷ общие затраты на токен

При этом время удержания токена представляет собой коэффициент «алмазной руки», уровень прибыли и уровень стоп-лосса представляют собой предпочтение соотношения прибыли и убытков адреса, количество покупок указывает на то, была ли сделана одна покупка после анализа или несколько сделок для усреднения стоимости.

Алмазные руки, высокая ставка? Что является фактором успеха

Для читателей, которых не интересует процесс, можно сразу перейти к выводам ниже. Адреса с высокой прибылью явно отличаются по времени удержания прибыльной части и уровню стоп-лосса убыточной части, демонстрируя терпение в удержании, значительно превосходя обычные адреса, а также более широкие условия стоп-лосса.

Ограничьте убытки, дайте прибыли расти

Ливермор сказал: «После многих лет на Уолл-стрит, после того, как я заработал и потерял миллионы долларов, я хочу сказать вам следующее: мои мысли никогда не помогали мне заработать большие деньги. Всегда придерживайтесь стратегии, которая приносит мне деньги.»

Наиболее очевидной особенностью, отличающей топовые адреса от других, является то, что их время удержания значительно превышает обычные адреса, показывая явную положительную корреляцию, примерно 6-8 дней, что близко к времени созревания топовых токенов на Solana.

Однако мы также видим, что «адреса с общими убытками» по времени удержания очень близки к «адресам с прибылью более 500 тысяч долларов». По проверке, эти убыточные адреса касаются 817 прибыльных токенов, невозможно проанализировать каждое движение токена, но с точки зрения данных видно, что разница в прибыли происходит от «уровня прибыли», то есть «неправильный выбор».

Еще одним очевидным фактором с положительной корреляцией является уровень стоп-лосса: с увеличением прибыли стоп-лосс также становится более свободным, но различия между диапазонами незначительны.

Интерпретация несущественных факторов

Удивительно, но уровень прибыли не имеет прямой зависимости от прибыльности адреса, его коэффициент корреляции Пирсона составляет всего 0.04, что означает, что между ними почти нет линейной зависимости. При нестабильном уровне прибыли это говорит о том, что общая прибыльность адреса связана с «коэффициентом побед», то есть правильный выбор и длительное удержание являются источником различий в прибыльности адресов.

Другим фактором, который значительно не связан с прибыльностью адреса, является «количество покупок», независимо от того, была ли одна покупка после анализа или несколько сделок для усреднения стоимости. Причина, по которой внимание уделяется количеству сделок, заключается в том, что автор ранее в (Руководство по Meme-трейдингу: Возрождение, чтобы стать алмазной рукой (III)) предложил избегать ситуаций, когда за одним и тем же адресом следует множество покупок, и в ходе недельного тестирования эта точка зрения была дополнительно подтверждена.

Таким образом, количество покупок можно не учитывать при оценке прибыльности адреса, но для того, чтобы определить, подходит ли он в качестве объекта для копирования, это следует рассматривать как ключевой фактор.

Краткое резюме

В этой статье с макроэкономической точки зрения анализируются факторы, являющиеся ключевыми для успешной торговли Solana Meme, что является дальнейшим глубоким анализом предыдущего (Просмотр 1000 «умных кошельков» Solana: кто зарабатывает? Что можно из этого извлечь?), выводы также более четкие — «алмазные руки» являются ядром и ключом для достижения топовой прибыли. Но для читателей с ограниченными финансовыми ресурсами имитация таких стратегий может быть сложной, поэтому рекомендуется пользователям дополнительно оценить свою ситуацию.