В связи с предстоящими президентскими выборами в США трейдеры биткойн-опционов готовятся к резким колебаниям рынка. Данные платформы деривативов Derive показывают большое количество опционных контрактов со ставками на 80 000 долларов на цену биткойна и диапазоном волатильности до 20% в преддверии выборов 5 ноября.
Основатель Derive Ник Форстер сказал: «Новейшая торговая аналитика предоставляет потрясающую информацию о рынке, позволяющую прогнозировать ключевые торговые события». Этот предвыборный шум повлиял как на краткосрочную, так и на долгосрочную волатильность, на которой трейдеры основывают свои стратегии, делая геологические ставки на движение цен на биткойны.
Предвыборная истерия отвечает спросу на инструменты торговли биткойнами
Цена биткойнов выросла выше $70 000 в конце прошлой недели и достигла максимума в $71 200 в понедельник, сообщил CoinGecko, уровня, не наблюдавшегося с конца мая. Это, в свою очередь, способствовало росту настроений среди инвесторов, особенно потому, что новые биткойн-ETF привлекли почти $1. миллиардов новых активов на прошлой неделе, по данным европейского управляющего активами CoinShares.
Подобный оптимизм, похоже, связан с очень напряженными выборами между ныне находящимся у власти президентом Дональдом Трампом и нынешним вице-президентом Камалой Харрис. Некоторые из основных причин, по которым рыночная стоимость ведущих криптовалют выросла, связаны с Трампом и его политикой, а также с его обещанием улучшить текущую политику и законы, связанные с криптовалютами.
Подводя итог, Форстер отмечает: «Тот факт, что продается так много ордеров на покупку, предполагает, что трейдеры, возможно, используют стратегию сбора цен», и около цены исполнения в 80 000 долларов США может наступить поворотный момент для Биткойна.
Экономическое развитие и эти новые ETF вселили оптимизм среди биткойн-инвесторов, поскольку они предоставляют дополнительные возможности для выхода на рынок криптовалют. Повышенный спрос может быть тем, что гарантирует продолжение роста Биткойна, поскольку люди готовятся к результатам выборов.
Высокие ставки в краткосрочной торговой деятельности
На рынке опционов наблюдается очень сильное, почти горизонтальное движение. Процент опционов, торгуемых в течение последних 24 часов, составляет более 47% коллов. По словам Форстера, трейдеры надеются получить прибыль от «фиксированной премии», которая, как ожидается, будет вызвана выборами. Однако на рынки влияют не только позитивные настроения – общая краткосрочная волатильность стала выше долгосрочной волатильности из-за неопределенности выборов.
Форстер сказал, что зеркалирование этих краткосрочных торговых стратегий означает «более высокий уровень ожиданий относительно будущих политических и экономических событий» и что многие люди, которые инвестируют в опционные контракты, готовы платить за них премию. Эта защитная стратегия, широко известная как хеджирование, предполагает, что даже энтузиасты-трейдеры застраховали себя от возможных колебаний цены биткойнов в зависимости от предстоящих выборов.
Форстер отмечает, что ставка, изменение которой достигает более 10 процентов, имеет один шанс из трех произойти в день выборов, в то время как вероятность изменения цены биткойна на 20 процентов составляет только 5 процентов. Эти типы прогнозов показывают только то, насколько изменчив рынок в прогнозировании внезапных и резких изменений цены, но не ее направления.
Волатильность в день выборов: инвесторы хеджируют риски
Цена биткойнов продемонстрировала значительную чувствительность к крупным событиям в прошлом, и ситуация не изменилась в нынешнем году выборов. Готовясь к неопределенным выборам, некоторые трейдеры установили защиту от больших колебаний цен. Форстер отмечает, что цена опционов выросла из-за премий за риск волатильности, поскольку люди стараются избежать дополнительного риска в своих портфелях.
Более высокие затраты на защитные варианты показывают, что трейдеры понимают потенциальные факторы риска и готовы платить премию за свои инвестиции. Анализируя ставки и движения цен, Derive и другие платформы предполагают, что выборы могут стать поворотным моментом для Биткойна.
Переход к краткосрочным контрактам, особенно в районе цены исполнения в $80 000, доказывает высокий риск, поскольку инвесторы пытаются сбалансировать бычьи и медвежьи настроения. Аналитики из Великобритании также ожидают, что биткойн будет более волатильным при торговле накануне дня выборов и после него, поскольку криптовалютные и традиционные финансовые рынки могут по-разному реагировать на результаты.
Вывод: высокие ожидания и высокие риски
С приближением выборов в США биткойн-трейдеры по-прежнему разделились, но, как обычно, настроены позитивно: 80 000 долларов — это потенциал и угроза. Новая статистика иллюстрирует интересное сочетание ордеров на покупку и хеджирование, показывая волатильность криптовалюты.
Таким образом, в долгосрочной перспективе, независимо от того, кто победит на выборах и влияние этого результата на цену в краткосрочной перспективе, будущее Биткойна остается неопределенным. Как видно из предыдущих циклов, политические события, связанные с экономической деятельностью, будут продолжать определять цену криптовалют в течение еще многих месяцев. Поскольку рынок чувствителен к любым результатам выборов, Биткойн может достичь новых максимумов или резко упасть в зависимости от событий в последующие дни.
