𝘽𝙞𝙩𝙘𝙤𝙞𝙣 𝙑𝙤𝙡𝙖𝙩𝙞𝙡𝙞𝙩𝙮 𝘼𝙣𝙖𝙡𝙮𝙨𝙞𝙨 𝘼𝙣𝙖𝙡𝙮𝙨𝙞𝙨 🚨
С момента своего создания биткоин был известен своей чрезвычайной волатильностью. Однако исследование с использованием оптимальной модели GARCH на ежедневных данных показывает значительное снижение волатильности цены биткоина с декабря 2010 года по июнь 2015 года и с января 2015 года по июнь 2015 года.
Основные выводы:
- Первый интервал (декабрь 2010 года - июнь 2015 года): высокая устойчивость волатильности, указывающая на длительный процесс памяти.
- Второй интервал (январь 2015 г. - июнь 2015 г.): меньшая устойчивость волатильности, демонстрирующая снижение колебаний.
Несмотря на это заметное снижение, рынок биткоинов еще не полностью созрел, поскольку негативные потрясения все еще сильно влияют на его движения.
