Тейк-профит или стоп-лосс, что важнее?
Столкнувшись с этими двумя проблемами, инвесторы часто запутываются. Стоп-профит — сладкое бремя; стоп-лосс — болезненное решение. Так называемая «теория баланса» часто утверждает, что оба одинаково важны, но на самом деле разговор носит общий характер и ему не хватает глубины.
Что касается краткосрочных операций, я твердо уверен, что стоп-профит гораздо важнее стоп-лосса. Это не поощрение жадности и не предложение придерживаться прибыли, но подчеркивается необходимость действовать быстро и своевременно выходить после получения прибыли. Пока мы будем действовать быстро, у нас не будет возможности компенсировать наши потери, и, естественно, не будет необходимости колебаться между тем, чтобы держаться или сдаться.
Суть моей стратегии заключается в следующем: терпеливо ждать, пока тренд прояснится, и уверенно входить в рынок. После входа в рынок я допускаю небольшой убыток, поскольку для механизированной торговли шоки приемлемы до тех пор, пока не будет нарушена чистая прибыль. Как только произойдет прорыв, немедленно и без колебаний остановите убыток. Однако, когда рыночная тенденция устанавливается и прибыль начинает накапливаться, я слежу за прибылью. Как только заданная цель будет достигнута или появятся признаки восстановления прибыли, я немедленно зафиксирую прибыль. Возможно, этот подход заставил меня пропустить вершину горы, но он позволил мне избежать бесчисленных резких коррекций прибыли, и у меня даже не было случая, чтобы прибыль превратилась в убыток. Другими словами, я жертвую долгосрочными и потенциальными выгодами в обмен на стабильный фиксированный доход.
Уверенность в себе постепенно вырабатывается на практике. Нам следует забыть о колебаниях краткосрочных прибылей и убытков, отказаться от фантазии о внезапном обогащении и сосредоточиться на повышении коэффициента выигрыша в транзакциях вместо того, чтобы уделять слишком много внимания краткосрочным колебаниям активов. Высокий процент выигрышей может принести высокую уверенность в себе, а высокая уверенность в себе, в свою очередь, может поддерживать наш высокий процент выигрышей, образуя благотворный цикл. Постоянные убытки могут привести к психологическому срыву, потере уверенности в себе и, в конечном итоге, к недействительным торговым решениям.