Как инвестор, задумывались ли вы когда-нибудь о том, как здорово было бы наслаждаться гибкостью акций при относительной стабильности облигаций? Что ж, именно здесь в игру вступают ETF с фиксированным доходом. По сути, это взаимные фонды, которые торгуются как акции на биржевых платформах, уделяя особое внимание облигациям и другим ценным бумагам с фиксированным доходом.
Таким образом, вы получаете часть дохода, который предлагают эти облигации, без необходимости напрямую владеть множеством различных облигаций. Итак, какой в этом смысл? Почему вас должны заинтересовать ETF с фиксированным доходом? Вот что мы здесь, чтобы объяснить.
Основные моменты:
ETF с фиксированным доходом — это инвестиционный инструмент, который включает в себя разнообразную коллекцию облигаций и ценных бумаг с фиксированным доходом.
Этот тип ETF обеспечивает регулярный доход в виде процентных выплат и потенциального прироста капитала.
ETF с фиксированным доходом позволяют инвесторам диверсифицировать свои риски по различным типам облигаций, секторам и кредитному качеству.
Они обеспечивают высокую ликвидность, поскольку торгуются как акции, и обеспечивают прозрачность, раскрывая информацию о портфельных активах.
Эти ETF играют огромную роль в инвестиционных стратегиях, балансируя риск, генерируя доход, сохраняя капитал и долгосрочное накопление богатства.
Понимание ETF с фиксированным доходом
Чтобы понять ETF с фиксированным доходом, вам необходимо осознать их роль как фондов, которые часто инвестируют в диверсифицированный набор облигаций и других ценных бумаг с фиксированным доходом.
По сути, это биржевые фонды, охватывающие широкую сеть облигаций и долговых инструментов. Они предлагают комплексный подход к рынку с фиксированным доходом. Вместо маневрирования отдельными облигациями вы получаете доступ к их разбросу всего за один раз. Вот некоторые большие преимущества диверсификации.
Помимо диверсификации, ETF с фиксированным доходом приносят дополнительные преимущества. Они могут предложить регулярный поток дохода через процентные выплаты, которые генерируют облигации, и есть неплохой шанс на прирост капитала. Во многом в этом отношении они похожи на ETF с ежемесячными дивидендами. Более того, вы можете окунуться в различные сектора, сроки погашения и кредитные качества на рынке облигаций. По сути, у вас есть меню, от которого вы можете выбрать соотношение риска и прибыли, которое вас устраивает.
Кроме того, инвестирование в ETF с фиксированным доходом дает вам доступ к различным регионам и валютам, что расширяет ваше географическое распространение. ETF с фиксированным доходом также обеспечивают регулярные выплаты дивидендов, что делает их надежным источником периодического дохода. Если вы цените стабильность и последовательность, эти ETF могут прийтись вам по душе.
Вишенкой на торте является то, что эти ETF обеспечивают тройное сочетание ликвидности, прозрачности и экономической эффективности, что не всегда справедливо для отдельных облигаций.
В четвертом квартале 2023 года ETF с фиксированным доходом составляли наибольшую долю международных ETF. Ведущими эмитентами являются Vanguard и BlackRock. Источник изображения: iShares
Виды ETF с фиксированным доходом
Давайте взглянем на некоторые виды ETF с фиксированным доходом:
ETF государственных облигаций. Эти ETF инвестируют в облигации, выпущенные национальными правительствами, такие как казначейские облигации США. Они считаются довольно низким риском.
ETF корпоративных облигаций: они инвестируют в облигации, выпущенные корпорациями. Они могут предложить более высокую доходность по сравнению с государственными облигациями, но они также сопряжены с более высокими рисками.
ETF муниципальных облигаций: Эти ETF инвестируют в облигации, выпущенные муниципалитетами. Преимущество состоит в том, что проценты по этим облигациям часто освобождаются от федеральных налогов, а в некоторых случаях и от налогов штата. Вы можете использовать наш калькулятор доходности в налоговом эквиваленте, чтобы сравнить освобожденные от налога и облагаемые налогом инструменты.
ETF международных облигаций: они инвестируют в облигации, выпущенные иностранными правительствами или корпорациями, обеспечивая доступ к международным рынкам с фиксированным доходом.
Высокодоходные ETF облигаций. Также известные как ETF мусорных облигаций, они инвестируют в высокодоходные корпоративные облигации с более низким рейтингом. Это, пожалуй, самые «высокорисковые и высокодоходные» типы ETF с фиксированным доходом.
ETF против ETF с фиксированным доходом: основные различия
ETF и ETF с фиксированным доходом разделяют основную концепцию объединения денег инвесторов для покупки диверсифицированного портфеля активов.
Однако они различаются по своей направленности и характеру активов, которые они охватывают. Вот разбивка этих различий:
1. Тип актива
ETF: могут включать в себя различные типы активов, такие как акции, сырьевые товары или сочетание классов активов. Вы можете просмотреть наш список ETF с наибольшим ростом, чтобы увидеть различные примеры.
ETF с фиксированным доходом. Инвестируйте в ценные бумаги с фиксированным доходом, такие как облигации, включая государственные, корпоративные и муниципальные облигации.
2. Инвестиционная цель
ETF: основная цель может широко варьироваться от роста или дохода до спекуляций или хеджирования, в зависимости от конкретного ETF.
ETF с фиксированным доходом: в основном ориентированы на получение дохода за счет процентных выплат, с возможностью повышения стоимости капитала в качестве второстепенной цели.
3. Профиль риска
ETF: уровни риска могут значительно различаться в зависимости от базовых активов. Фондовые ETF или спотовые ETF на биткойны, как правило, более волатильны, в то время как товарные ETF могут подвергаться влиянию рыночных и геополитических факторов.
ETF с фиксированным доходом: обычно считаются более низкими рисками по сравнению с фондовыми ETF, поскольку они менее волатильны и обеспечивают регулярный доход в виде процентных выплат.
4. Волатильность рынка
ETF: могут быть очень волатильными, особенно ETF, которые отслеживают акции или сектора, склонные к быстрым изменениям цен.
ETF с фиксированным доходом: обычно предлагают большую стабильность и меньше подвержены влиянию рыночных колебаний, что делает их привлекательными для инвесторов, не склонных к риску.
5. Ликвидность
ETF: Как правило, ETF известны своей высокой ликвидностью, что позволяет инвесторам легко покупать и продавать акции на фондовой бирже.
ETF с фиксированным доходом: Хотя они также ликвидны, базовые облигации могут быть не такими ликвидными, как акции.
6. Получение дохода
ETF: в зависимости от типа получение дохода может не быть основной задачей. Например, ориентированные на рост ETF могут реинвестировать дивиденды.
ETF с фиксированным доходом: созданы для обеспечения стабильного потока дохода посредством выплаты процентов по облигациям, которые обычно распределяются среди инвесторов.
Диверсификация через ETF
ETF с фиксированным доходом предлагают множество преимуществ, но, пожалуй, самое важное из них заключается в диверсификации, которую обеспечивают эти фонды.
В отличие от инвестиций в одну облигацию, ETF с фиксированным доходом инвестирует в широкий спектр ценных бумаг с фиксированным доходом. Это снижает вашу подверженность кредитному риску любого отдельного эмитента. Таким образом, даже если произойдет дефолт по облигациям, весь ваш портфель не пострадает сильно.
Представьте себе корзину, наполненную различными облигациями с разными сроками погашения и кредитным качеством. Используя ETF с фиксированным доходом, вы инвестируете в эту корзину. Вы получаете доступ к различным секторам рынка. Такая диверсификация определенно помогает в управлении рисками, но она также потенциально может повысить доходность.
Еще одним преимуществом является ликвидность. ETF с фиксированным доходом торгуются на биржах так же, как акции, и существует значительное совпадение между платформами, предлагающими торговлю облигациями, и ETF с фиксированным доходом. Таким образом, вы можете покупать и продавать их внутри дня, что обеспечивает уровень ликвидности, которого часто не хватает отдельным облигациям.
Давайте также поговорим о прозрачности. Вы можете посмотреть, какие конкретно облигации есть в портфеле фонда. И вы не просто застряли в приросте капитала — ETF с фиксированным доходом обычно выплачивают регулярные проценты.
Воспользуйтесь нашим калькулятором распределения активов, чтобы создать сбалансированный портфель из акций, криптовалют, облигаций, товаров и других активов, соответствующий вашим инвестиционным и финансовым целям.
Калькулятор распределения активов
Получение дохода через ETF с фиксированным доходом
ETF с фиксированным доходом отлично подходят для получения дохода и представляют собой мощный выбор, который инвестирует в диверсифицированный портфель долговых инструментов и обеспечивает регулярный процентный доход инвесторам.
Благодаря своей относительной стабильности эти ETF открывают ваш портфель ценных бумаг с фиксированным доходом и предлагают защиту от разрушительного воздействия инфляции, сохраняя при этом ваш капитал за счет стабильных доходов от процентных выплат.
ETF с фиксированным доходом не только удовлетворяют ваши потребности в доходах, но и смягчают проблемы, с которыми вы можете столкнуться на рынке облигаций, распределяя ваши инвестиции по различным категориям облигаций. Независимо от того, владеете ли вы акциями или другими более рискованными активами, эти ETF добавляют уровень диверсификации вашему портфелю, снижая общий риск.
Рассматривайте ETF с фиксированным доходом как двойную стратегию: они генерируют доход за счет периодических процентных выплат и потенциального прироста капитала, одновременно предлагая высокий уровень ликвидности (хотя обычно не такой высокий), который вы ожидаете от традиционных ETF.
Что касается инвестиционных инструментов для получения дохода, вам будет сложно найти лучший выбор, чем ETF с фиксированным доходом.
Риски и соображения
ETF с фиксированным доходом, несомненно, предлагают множество преимуществ. Но не менее важно учитывать риски, связанные с этими инвестиционными инструментами.
Вероятно, основным риском, о котором следует знать, является риск процентной ставки. Стоимость фондов может колебаться в зависимости от изменений процентных ставок, а стоимость ваших инвестиций может снизиться при повышении ставок.
Существует также риск кредитного качества. ETF с фиксированным доходом держат облигации с различным кредитным качеством, и дефолт по облигациям может повлиять на вашу прибыль.
В-третьих, помните, что риск ликвидности может повлиять на вашу способность покупать или продавать акции ETF. Рыночные условия влияют на ликвидность, и хотя ликвидность ETF с фиксированным доходом в целом хорошая, иногда вы не сможете торговать так легко, как хотелось бы.
Наконец, рассмотрите риск продолжительности. ETF с большей продолжительностью более чувствительны к изменениям процентных ставок, т. е. значительное изменение ставки может привести к более высоким рискам для ваших инвестиций.
Объяснение налоговых последствий
Углубляясь в налоговые последствия ETF с фиксированным доходом, вы должны знать, что любой полученный процентный доход, как правило, облагается налогом как обычный доход, в зависимости от вашей налоговой категории.
Это означает, что проценты, которые вы получаете от своих облигаций в ETF, могут увеличить ваш налогооблагаемый доход и потенциально подтолкнуть вас к более высокой налоговой категории.
Однако это еще не все (как это часто бывает с налогами). Когда вы продаете акции ETF с фиксированным доходом с прибылью, с вас взимается налог на прирост капитала. Размер этих налогов зависит от того, как долго вы держите ETF.
Краткосрочные владения, обычно сроком менее года, облагаются более высокими налоговыми ставками по сравнению с долгосрочными владениями.
Также помните, что налоговый режим может меняться в зависимости от того, какими облигациями владеет ETF. К разным типам облигаций применяются разные налоговые законы. Например, доход от муниципальных облигаций обычно не облагается налогом на федеральном уровне, но может облагаться налогом на уровне штата.
Все эти факторы в совокупности создают сложную налоговую ситуацию. Лично мы рекомендуем проконсультироваться со специалистом по налогам, чтобы полностью понять, как эти налоговые последствия повлияют на вашу общую инвестиционную стратегию.
Заключение
Итак, вы изучили мир ETF с фиксированной доходностью. Эти пакеты облигаций обеспечивают значительную диверсификацию и снижают риск отдельного эмитента.
В идеале, приняв правильные решения, вы можете создать портфель, рассчитанный на стабильное получение дохода. Этот мир умного инвестирования в облигации отличается высокой степенью прозрачности и ликвидности.
Следует помнить одну вещь: это не способ «быстро разбогатеть». ETF с фиксированным доходом — не лучший выбор для людей, которые спешат увеличить свое богатство. С другой стороны, они могут быть отличным вариантом для стабильного получения дохода и управления рисками.
Если вы хотите изучить стратегии пассивного дохода, ориентированные на криптовалюту, а не на акции и облигации, мы предлагаем вам взглянуть на наш список лучших платформ для ставок на криптовалюту. Если у вас уже есть некоторое количество криптовалюты и вы не планируете продавать ее в краткосрочной перспективе, ее стейкинг может стать хорошим бонусом.
