С предстоящим запуском своего FIAT ETF на NYSE Arca компания YieldMax готовится расширить линейку своих продуктов в отрасли биржевых фондов (ETF).
Цель этого инновационного фонда — обеспечить обратное воздействие на акции Coinbase Global Inc., ведущей биткойн-биржи в США.
Рыночный контекст и более широкие разработки ETF
FIAT ETF собирается покупать опционы пут и записывать опционы колл на акции Coinbase (COIN), используя метод синтетического покрытого пут. Чтобы заработать деньги, он также будет включать короткие опционы пут с ценами исполнения, установленными на от 0 до 15% ниже текущей рыночной стоимости.
Стратегия этого фонда использует вероятное падение цены акций Coinbase, что дает инвесторам возможность потенциально получить прибыль от тенденции к снижению акций COIN.
Однако в проспекте указывается на значительный риск: хотя фонд может получить выгоду от снижения цен на акции, убытки могут возникнуть в результате слишком крутого падения и падения ниже цены исполнения, что ограничит прибыльность синтетической короткой позиции.
Стратегия дохода от коротких опционов YieldMax ETF $FIAT запускается завтра, 10 июля. $FIAT предоставляет краткосрочные позиции по#Coinbaseи стремится получать ежемесячный доход от стратегии#coveredputsellingна $COIN. Подробности см. ниже и @ https://t. co/GkowckHOU8 https://t.co/ehE5cWLplU pic.twitter.com/HYvSSFeRA3
— ETF YieldMax (@YieldMaxETFs) 9 июля 2024 г.
Несмотря на эти опасности, целенаправленный запуск YieldMax FIAT ETF является важным шагом в более широком плане компании по лидерству в развивающейся области финансовых продуктов, связанных с криптовалютой.
Глядя на более широкий рынок ETF, интересно отметить, что акции Coinbase выросли на 173% за последний год и на 45% только в этом году, несмотря на снижение цены биткойнов и общий спад в секторе криптовалют.
Выпуск FIAT ETF представляет собой значительный шаг вперед в развитии финансовых инструментов, которые более тесно связаны со взлетами и падениями рынков биткойнов.
С появлением в начале января спотовых ETF на биткойны эта трансформация началась. Другие передовые продукты, такие как колл-стратегия Roundhill, покрытая биткойнами, ETF, которая также нацелена на получение прибыли с использованием опционов, последовали этому примеру.
Параллельно YieldMax активно наращивает свою долю на рынке биржевых фондов (ETF), подав недавнюю заявку на введение ETF для стратегии получения дохода от опционов Ether.
Стремясь максимизировать прибыль для инвесторов, этот новый фонд будет использовать стратегию синтетического покрытого колл-колла, чтобы воспользоваться волатильностью спотового ETF Ethereum. Это действие было предпринято после успешного запуска YieldMax своего ETF стратегии доходности опционов на биткойны (YBIT) в прошлом году.
Tidal Investments будет отвечать за управление новым ETF ETF, а ZEGA Financial будет выполнять обязанности субконсультанта.
Изменения в сфере регулирования и рыночные последствия
На фоне этих событий директор по соответствию Bitwise Кэтрин Даулинг выразила оптимизм по поводу предстоящего разрешения регулирующих органов на спотовые ETF Ethereum в Соединенных Штатах.
Она опровергла идею о том, что Ethereum труднее продать, чем Биткойн, в недавнем интервью Bloomberg, где она рассказала о продвинутых этапах процесса запуска ETF и постоянных усилиях Bitwise по улучшению понимания инвесторами этих сложных активов.
Кроме того, Даулинг обсудил более широкие последствия одновременного одобрения ETF, заявив, что они принесут пользу инвесторам и будут способствовать расширению рынка. Многие в криптовалютном сообществе разделяют эту точку зрения, считая диверсификацию продуктов ETF хорошей вещью для инвестиционной среды.
Ее комментарии подчеркивают стратегическую важность инноваций, поскольку они способны увеличить приток средств на рынок и открыть новые инвестиционные возможности.
Существует большой интерес к действиям SEC, поскольку финансовый и криптовалютный миры ожидают этих рыночных и нормативных изменений, особенно в свете недавних изменений, представленных эмитентами ETF.
Среди этих изменений следует отметить отказ Bitwise от требования иметь активы на сумму 500 миллионов долларов, что указывает на то, что компания готова выйти на большой рынок.
Эти достижения знаменуют новую эру инвестиционных возможностей, основанную на совершенствовании регулирования и постоянных инновациях со стороны таких дальновидных организаций, как YieldMax. Они представляют собой важные вехи в интеграции динамики криптовалют в основные финансовые продукты.
Сообщение YieldMax запускает FIAT ETF для шортинга Coinbase впервые появилось на Coinfomania.
