„Un joc cu așteptări matematice negative sau Cel mai rău secret din dulapul schimburilor” (partea 2)
Dacă te uiți îndeaproape la tranzacționarea cripto, poți vedea cu ochiul liber că 90% din volumul total este preluat de futures (derivate), așa-numitul joc cu efect de levier. Dacă adăugăm tranzacții în marjă la acest cuptor, volumul ajunge la 95% => concluzionăm că aceasta este practic întreaga piață
În articolul precedent am aflat că tranzacționarea spot este un „joc cu sumă zero”, acum să vedem cum stau lucrurile cu efect de pârghie. De exemplu, să luăm schimbul B****** (puteți deschide orice schimb și indicatorii vor fi la fel, mai mult sau mai puțin. Din abaterile puternice pot evidenția doar FTX-ul târziu, a existat un situatie groaznica acolo)
Toate instrumentele vor fi luate cu același efect de pârghie x10 (tranzacționarea standard a traderilor de zi) și, în plus, voi observa că cifrele așteptărilor matematice negative se înrăutățesc exponențial odată cu creșterea efectului de levier. Din calculele faptice să găsim tipare și să tragem concluzii adecvate
Nu trebuie să câștigi Olimpiada Națională de Matematică pentru a înțelege că lichidarea la jocul cu sumă zero cu pârghie x10 ar trebui să fie la -10% din prețul fiecărui instrument. Să vedem ce obținem în practică. Pentru calcule am folosit date nu de la calculatoare, ci de la poziții deschise aleatoriu pentru sume mici, pentru a nu avea nicio sarcină și sistemul nu le-a perceput ca o potențială alunecare. Așteptări matematice = (lichidare reală / lichidare calculată)*100%
Datele sunt din tranzacțiile de anul trecut pentru claritate
BTC/USDT x10 lung
Deschidere: 29414.4
-10% = 26472,96
Lichidare: 26620,1 (real 9,5%)
Așteptări = (9,5%/10%)*100% = 95%
ETH/USDT x10 lung
Deschidere: 1852.08
-10% = 1666,87
Lichidare: 1676,14 (actual 9,5%)
Așteptări = (9,5%/10%)*100% = 95%
XRP/USDT x10 lung
Deschidere: 0,6293
-10% = 0,5663
Lichidare: 0,5711 (actual 9,25%)
Așteptări = (9,25%/10%)*100% = 92,5%
DOT/USDT x10 lungime
Deschidere: 5.026
-10% = 4,5234
Lichidare: 4.574 (actual 9,1%)
Așteptări = (9,1%/10%)*100% = 91%
EOS/USDT x10 lung
Deschidere: 0,721
-10% = 0,649
Lichidare: 0,657 (actual 9,1%)
Așteptări = (9,1%/10%)*100% = 91%
La creșterea efectului de levier și la instrumente mai puțin lichide, situația este și mai tragică, iar așteptările matematice coboară sub 80%. Să revenim la postarea anterioară și la jocurile Casino (Ruletă 97,2%, Baccarat = 95%).