Înțelegerea modului în care forțele pieței și factorii externi afectează prețurile criptomonedei este esențială pentru a face predicțiile prețurilor criptomonedelor cât mai precise posibil. Acești factori pot fi de natură cripto-nativă sau macroeconomică.

1. Tokenomics

Tokenomics este derivat din cuvintele „token” și „economie”. Este studiul cererii și ofertei unei criptomonede și al efectelor acestora asupra evaluărilor criptomonedelor.

Fiecare proiect de criptomonedă își proiectează tokenomia pentru a se potrivi cel mai bine propunerii sale de valoare. De exemplu, Bitcoin (BTC) are o ofertă limitată și o rată a inflației în scădere, atrăgând cererea celor care caută o acoperire împotriva inflației și un activ de stocare a valorii.

Între timp, utilitatea Etherium (ETH) pentru plata taxelor de gaz, miza, garanții pentru împrumuturi și alte cazuri de utilizare a finanțelor descentralizate (DeFi) susțin cererea pentru token.

Criptomonedele cu tokenomice superioare, cum ar fi BTC și ETH, atrag capital, ceea ce duce la creșterea prețului lor. Tokenomica este cheia în analiza fundamentală cripto.

2. Propunere de valoare

Prin definiție, propunerea de valoare se referă la beneficiile pe care o companie, un produs sau un serviciu le oferă clienților săi.

În cazul Bitcoin, propunerea sa de valoare constă în proprietatea de acoperire a inflației, în nivelul ridicat de descentralizare și securitate pe care îl oferă utilizatorilor săi și în rețeaua de plăți peer-to-peer.

Între timp, propunerea de valoare a lui Ethereum constă în faptul că este cel mai popular contract inteligent din lume și găzduiește cele mai bune aplicații descentralizate (dApps).

Între timp, blockchain-urile L1 precum propunerea de valoare a lui Solana (SOL) constă în rezolvarea problemelor care afectează mai marele rival Ethereum, cum ar fi taxele mari de gaz și debitul scăzut.

În altă parte, platformele de nișă precum piața de calcul GPU descentralizată Render (RNDR), schimbul descentralizat Uniswap (UNI) și nivelul de disponibilitate a datelor Celestia (TIA) se concentrează pe oferirea de produse și servicii specializate.

3. Obținerea jetoanelor și cronologie de deblocare

Investitorii în criptomonede trebuie să fie conștienți de acordarea de simboluri și să deblocheze termenele. Când se formează un proiect cripto, echipa de dezvoltare, investitorii timpurii și fondatorii primesc de obicei o parte semnificativă din jetoanele nou bătute ca plată pentru contribuțiile lor.

Token-urile alocate persoanelor din interiorul proiectului sunt plasate într-un contract inteligent de atribuire care este automatizat pentru a elibera treptat jetoanele investite la anumite intervale de timp. Tokenurile sunt investite pentru a-și limita oferta circulantă, pentru a reduce presiunea de vânzare și pentru a-i oferi sprijin pentru creșterea valorii.

Când jetoanele învestite sunt deblocate, acesta eliberează o cantitate semnificativă de jetoane în rezerva sa circulant. Dacă membrii echipei de dezvoltare a proiectului, investitorii timpurii și fondatorii își vând token-urile pe piața liberă, poate duce la scăderea prețului criptomonului.

4. Sentimentul pieței

Sentimentul pieței se referă la starea de spirit a investitorilor în ansamblu. Piețele financiare sunt conduse de emoțiile umane de frică și lăcomie. Adesea, aceste emoții umane îi determină pe investitori să ia decizii iraționale, ducând la creșteri explozive ale prețurilor și prăbușiri bruște ale pieței.

Pe o piață optimistă, veți vedea prețurile criptomonedelor crescând fără un catalizator al pieței. Pe de altă parte, piețele de urs deseori duc la un interes scăzut al investitorilor și la stagnarea prețurilor cripto.

Investitorii cu experiență tind să capete o intuiție pentru a citi aceste emoții ale pieței, dându-le încrederea de a merge împotriva turmei și permițându-le să profite de pe urma comportamentului irațional al investitorilor.

5. Listări de piață

Jetoanele criptografice au arătat o tendință de creștere a prețului înainte de a fi listate pe schimburile centralizate populare, cum ar fi Binance și Coinbase.

Bursele centralizate au puterea de a aduce un aflux de noi investitori și capital către criptomonedele nelistate. Aceste platforme vin cu caracteristici ușor de utilizat care permit utilizatorilor non-cripto-nativi să cumpere criptografii folosind cardurile lor de debit/credit și alte metode tradiționale de finanțare.

Retragerile de jetoane tind să aibă efecte negative asupra prețurilor token-urilor. Un token cripto poate fi eliminat din listă din cauza problemelor de reglementare și a defectelor de securitate.

6. Avize

Susținerile celebrităților și asocierile cu personalități și mărci celebre tind să evidențieze jetoanele cripto, ceea ce duce la creșterea interesului investitorilor și la creșterea prețurilor.

Dogecoin (DOGE) și Elon Musk sunt cele mai bune exemple ale cât de puternică poate fi susținerea celebrităților în lumea cripto. Pe piața cripto taur din 2021, Musk a jucat un rol esențial în evidențierea DOGE.

La momentul redactării acestui articol, DOGE era una dintre cele mai valoroase criptomonede din lume, cu o capitalizare de piață de mai multe miliarde de dolari.

În mod similar, asociațiile de mărci ajută proiectele cripto să câștige credibilitate. În 2022, am văzut că Polygon (MATIC) a apărut ca o cripto-performanță de top după ce rețeaua blockchain a colaborat cu mărci globale, inclusiv Meta, Disney și Adobe, printre altele.

7. Forțele macroeconomice

Piețele de criptomonede nu mai sunt izolate de forțele macroeconomice. În ultimul deceniu, criptomonedele au crescut pentru a deveni o industrie de mai multe trilioane de dolari. Piața cripto nu mai este exclusivă pentru pasionații de tehnologie, cyberpunk, utilizatorii de dark web și comercianții individuali.

Pe măsură ce tot mai multe instituții financiare, corporații globale, fonduri speculative și alți investitori instituționali își investesc banii în jetoane digitale, piața cripto devine mai sensibilă la forțele macroeconomice, cum ar fi inflația și modificările ratei dobânzii.

În 2022, Bitcoin și altcoin-urile și-au văzut evaluările scăzând la minimele multianuale, pe măsură ce piețele activelor de risc s-au prăbușit după ce băncile centrale din SUA și Europa au început să majoreze ratele dobânzilor de la rate aproape de zero, în încercarea de a potoli inflația furioasă.

Înființarea ETF-ului bitcoin spot în ianuarie 2024 și afluxul ulterior de capital instituțional vor face piețele cripto mai sensibile la forțele macroeconomice ca niciodată.

8. Perspective viitoare

Piețele financiare sunt orientate spre viitor. Investitorii își pun capitalul în active cu așteptarea unor profituri frumoase în viitorul apropiat. Prin urmare, proiectele promițătoare care au potențialul de a perturba industriile sau de a schimba mai multe vieți atrag capital suplimentar și tranzacționează la o primă mai mare decât restul.

De exemplu, Ethereum, o platformă blockchain care are potențialul de a perturba industria financiară tradițională, cere o primă de preț în comparație cu blockchain Flow concentrat pe NFT.

Narațiunea populară a pieței în orice moment joacă, de asemenea, un rol influent în percepția pieței asupra perspectivei unui proiect cripto.

De exemplu, hype-ul din jurul inteligenței artificiale (AI) în 2023 a ajutat proiectele cripto legate de AI să înregistreze câștiguri uriașe pentru perspectiva lor pozitivă percepută.

#CryptocurrencyAlert #write2earn🌐💹 #bitcoinhalving $BTC $ETH