【Rezumat】
LSD: Rata de creștere a mizei Ethereum pe Beacon Chain a crescut săptămâna trecută, cu o creștere de 2,05% față de săptămâna anterioară. Rata de staking a ajuns la 17,92%. Proiectele LSDFi au prezentat performanțe mixte, cu LBR, ZERO și TENET performând bine, în timp ce AGI și USH au depășit așteptările.
Ethereum L2: Valoarea totală blocată (TVL) în soluțiile Ethereum Layer 2 a crescut cu 5% în ultima săptămână, ajungând la un total de 9,05 miliarde USD. Dintre acestea, zksync a avut o creștere puternică a TVL în ultimele două săptămâni și a avut cea mai mare cantitate de ETH cu punte, cu aproape 10.000 de ETH. Activitatea sa în lanț a depășit, de asemenea, Arbitrum de mai multe ori.
Derivate DEX: Volumul total de tranzacționare al burselor descentralizate de instrumente derivate (DEX) a revenit ușor față de săptămâna precedentă, cu un volum total de tranzacționare de aproximativ 6,5 miliarde USD în șase protocoale majore, reprezentând o creștere de 6,5%. Kwenta a înregistrat o creștere semnificativă a volumului de tranzacționare în ultima săptămână, depășind GMX, în principal datorită stimulentelor sale puternice de tranzacționare (33.000 de jetoane OP pe săptămână) și a taxelor de tranzacție mai mici.
BRC20: Volumul de tranzacționare al proiectelor legate de BRC-20 a arătat o tendință descendentă săptămâna trecută, dar a înregistrat o oarecare recuperare în weekend, concentrată în principal pe OXBT și ORDI. OXBT a fost listat pe piața OKex Ordinals și pe Alex BRC20 DEX. Numărul de tranzacții în lanț și numărul de adrese de deținere au depășit ORDI.
GameFi: Entuziasmul general pentru sector nu este mare, dar diverse proiecte progresează continuu și anunță actualizări, ceea ce aduce oportunități de piață. Merită să acordați atenție proiectelor legate de Metaverse înainte de Conferința dezvoltatorilor Apple din 5 iunie.
【LSD și LSDFi】
Săptămâna trecută, ETH-ul mizat pe Beacon Chain a crescut cu 2,05% față de perioada anterioară, intrând într-o fază de creștere mai rapidă. În prezent, rata de miză pentru ETH a ajuns la 17,92%. ETH-ul mizat a ajuns săptămâna trecută la 18,8947 milioane de monede, cu o creștere de 2,05% față de perioada anterioară. Coada pentru intrarea în Beacon Chain a crescut la 76.900 de monede. Începând cu 28 mai, numărul de validatori de pe Beacon Chain a ajuns la 590.500, cu limita zilnică de creștere crescută de la 1.800 de validatori la 2.025 de validatori, intrând într-o fază de creștere mai rapidă.
Imagine: Creșterea accelerată a validatorilor pe Beacon Chain
Imagine: Randamentul mizarii ETH rămâne constant în comparație cu săptămâna trecută
Printre cele trei protocoale majore LSD, Lido și-a accelerat creșterea, în timp ce creșterea Rocket Pool a încetinit. Săptămâna trecută, ETH-ul lui Lido a crescut cu 5,82%, Rocket Pool a crescut cu 4,64%, iar Frax a crescut cu 8,87%. În prezent, Lido are o miză ETH de 6,8098 milioane de monede, reprezentând o creștere de 14,64% de la upgrade-ul de la Shanghai. Rocket Pool are în prezent o sumă mizată de 711.900 de monede, o creștere de 53,57% de la upgrade-ul de la Shanghai, iar Frax are o sumă mizată de 229.600 de monede, o creștere de 73,53% de la upgrade-ul de la Shanghai. Comparând datele de creștere de la upgrade-ul de la Shanghai cu datele de creștere de săptămâna trecută, se poate observa că rata de creștere a Lido încă se accelerează, în ciuda bazei mari de mize, în timp ce creșterea Rocket Pool a încetinit semnificativ. În prezent, fondul de depozit dinamic al Rocket Pool rămâne la zero, cu o coadă Minipool de 1.091, ceea ce indică o potențială eliberare a cererii de miză din upgrade-ul Atlas. În prezent, CR (raportul de colateralizare) al Frax rămâne la 94,75%.
Echipa Frax a inițiat o propunere de a acorda limite Fraxlend AMO (Asset Management Organization) sfrxETH/FRAX pe lanțurile BSC, Optimism și Arbitrum. Discuția privind miza de dividende pentru Lido a fost respinsă de consilierul strategic al echipei, Hasu. Multe protocoale stablecoin care bate CDP-uri distribuie beneficiile baterii utilizatorilor, în timp ce Frax folosește mecanismul AMO pentru a returna profiturile obținute din batere la protocol. Echipa de bază Frax a inițiat propunerile FIP231–233, care urmăresc să acorde limite Fraxlend AMO sfrxETH/ETH pe lanțurile BSC, Optimism și Arbitrum, cu un plafon de 5 milioane FRAX. Această mișcare nu numai că extinde veniturile din protocol, dar ajută și la scăderea ratei de împrumut pentru sfrxETH, promovând creșterea afacerilor de miza Frax ETH. Discuția privind mizarea dividendelor pentru Lido a fost respinsă de consilierul strategic al echipei, Hasu, în principal din cauza rezervelor insuficiente de trezorerie pentru a susține în siguranță cheltuielile echipei dacă dividendele ar fi activate. În stadiul actual, Lido ar trebui să se concentreze mai degrabă pe dezvoltarea de produse decât pe miza de dividende.
Proiectele LSDFi au prezentat performanțe mixte, cu LBR, ZERO și TENET performanțe bune săptămâna trecută, în timp ce AGI și USH au depășit așteptările. Este important să se monitorizeze dezvoltarea continuă a noilor proiecte, livrarea la timp a produselor și amploarea presiunii de vânzare de la minerit inițial pe piața secundară. Așteptăm cu nerăbdare performanța protocoalelor precum Gravita Protocol, Prisma Finance, Tapio Finance, Swell Network, Ion Protocol, Equilibria și altele (pe baza informațiilor disponibile publicului, nu a sfaturilor de investiții).
【Ethereum L2】
Valoarea totală TVL (Valoare totală blocată) în soluțiile Layer 2 a crescut cu 5% în ultima săptămână, atingând o sumă totală blocată de 9,05 miliarde USD.
Printre acestea, zksync a înregistrat o creștere puternică a TVL în ultimele două săptămâni.
TVL Starknet continuă să mențină o tendință ascendentă stabilă.
În săptămâna trecută, valoarea totală legată de Arbitrum și Optimism a fost apropiată, zksync atingând cea mai mare sumă, aproape 10.000 de ETH. Cu toate acestea, Starknet a cunoscut o ușoară scădere față de săptămâna precedentă.
În ultima vreme, activitatea generală pe lanț a fost după cum urmează: Arbitrum > zksync era > Optimism > Starknet. Este de remarcat faptul că era zksync a depășit Arbitrum de mai multe ori în ceea ce privește activitatea în lanț.
【Derivată DEX】
Săptămâna trecută, volumul total de tranzacționare al instrumentelor derivate DEX a înregistrat o ușoară revenire în comparație cu săptămâna precedentă. Volumul cumulat de tranzacționare al celor șase protocoale majore DEX derivate pentru săptămâna precedentă (în perioada 15-21 mai) a fost de 6,1 miliarde USD, în timp ce volumul cumulat de tranzacționare pentru săptămâna trecută a fost de aproximativ 6,5 miliarde USD, reprezentând o creștere de 6,5%.
Dintre cele șase protocoale majore DEX derivate, cinci au prezentat o tendință descendentă continuă, în timp ce doar Kwenta a arătat o creștere contra-tendintă. Kwenta, care este construit pe Synthetix, a contribuit la peste 95% din volumul de tranzacționare și creșterea veniturilor pentru Synthetix.
Imagine: Volumul de tranzacționare săptămânal al protocoalelor principale DEX derivate
În modelul registrului de comenzi, DYDX continuă să domine aproape jumătate din volumul de tranzacționare al pieței. Printre DEX-urile derivate ale modelului de fonduri, cota de piață a lui Kwenta în ceea ce privește volumul de tranzacționare a depășit GMX pentru câteva zile consecutive săptămâna trecută. GMX a atins un vârf recent al volumului de tranzacționare săptămânal la mijlocul lunii aprilie, în timp ce volumul de tranzacționare săptămânal al Kwenta a arătat o creștere generală în mai față de aprilie.
Imagine: Distribuția cotei de piață a DEX-urilor derivate ale modelului de fonduri
Imagine: Modificări săptămânale ale volumului de tranzacționare pentru GMX
Imagine: Modificări săptămânale ale volumului de tranzacționare pentru Kwenta
Creșterea contra-tendintă a volumului de tranzacționare a Kwenta poate fi atribuită doi factori principali. În primul rând, Kwenta a implementat stimulente comerciale semnificative. Începând cu 26 aprilie, a început să răsplătească 130.000 de jetoane OP săptămânal, iar din 10 mai până pe 30 august, a mărit recompensa săptămânală la 330.000 de jetoane OP, evaluate la aproximativ 500.000 USD.
În al doilea rând, Kwenta oferă comisioane de tranzacție mai mici în comparație cu GMX. Taxele de tranzacționare actuale variază de la 0,02% la 0,06%, variind pentru acei și producători. Pe de altă parte, GMX percepe un comision de tranzacționare de 0,1% și comisioane suplimentare de împrumut în funcție de pozițiile deținute. Într-un mediu în care volumul de tranzacționare pe piață este în scădere, există mai puțini utilizatori noi, iar utilizatorii existenți caută în primul rând soluții de tranzacționare mai bune. Drept urmare, au apelat la Kwenta pentru nevoile lor comerciale.
Imagine: regulile de stimulare a tranzacționării Kwenta
Cu toate acestea, în ceea ce privește interesul deschis, GMX își menține în continuare o poziție semnificativă, cu o valoare de aproximativ 150 de milioane de dolari. Pe de altă parte, interesul deschis anterior al Kwenta a fost de aproximativ 40 de milioane de dolari, dar datele recente privind interesul deschis nu au fost dezvăluite pe site-ul său oficial, ceea ce face dificilă observarea schimbărilor în acest sens.
În ceea ce privește utilizatorii activi zilnic, GMX rămâne protocolul cu cel mai mare număr de utilizatori, cu aproximativ 1.200 de persoane. Kwenta, pe de altă parte, are un număr zilnic de utilizatori activi de aproximativ 400.
În timp ce volumul de tranzacționare poate fi ușor influențat prin stimulente de tranzacționare, interesul deschis și numărul zilnic de utilizatori activi oferă o reflectare mai precisă a datelor de tranzacționare reale. Prin urmare, în ciuda faptului că Kwenta a depășit GMX în volumul de tranzacționare în această săptămână, GMX păstrează încă un avantaj semnificativ în ceea ce privește volumul real de tranzacționare.
【BRC-20】
Săptămâna trecută, volumul total de tranzacționare al proiectelor legate de BRC-20 a arătat o tendință descendentă, cu o ușoară revenire în weekend, concentrată în principal în OXBT și ORDI.
Imagine: Modificări de volum
Volumul de tranzacționare al jetoanelor Ordinals BRC20 a arătat o tendință descendentă continuă săptămâna trecută, dar a cunoscut o ușoară recuperare sâmbătă și duminică. Volumul primar de tranzacționare și atenția pieței au fost concentrate în OXBT și ORDI.
OXBT, condus de @BitGod21, a apărut dintr-o propunere a @Frankdegods de a migra DeGods la BTC și de a crea un token BRC20 aferent. @Frankdegods este fondatorul proiectelor Solana NFT Degods și y00ts. Degods s-a conectat cu succes la rețeaua Ethereum, în timp ce y00ts s-a conectat cu succes la Polygon. Ambele proiecte NFT au baze comunitare solide, rezultând în mod natural o atenție ridicată pentru OXBT.
În prezent, OXBT este listat pe piața OKex Ordinals și pe Alex BRC20 DEX. Volumul tranzacțiilor în lanț și numărul de adrese de deținere au depășit ORDI.
【GameFi】
GameFi, după ce a atins apogeul în 2022 și a intrat într-o perioadă de calm în decembrie a acelui an, a cunoscut o renaștere în februarie 2023, pe măsură ce condițiile de piață s-au îmbunătățit. Sectorul a înregistrat o creștere semnificativă a noilor lansări de jocuri, dar numărul real de participanți activi nu a prezentat o îmbunătățire semnificativă.
Cel mai popular proiect GameFi din săptămâna precedentă a fost MoDragon, un nou joc de incubație și hrănire lansat de Mobox. NFT-urile Genesis ale jocului au fost trimise prin intermediul unui sistem de loterie la adresele care au participat la airdrops-urile anterioare pe lanțul ARB și utilizatorii Mobox Deep. Pe 25 mai, Airdrop-ul NFT a fost distribuit, iar jocul a fost lansat oficial.
În prezent, numărul total de tranzacții a ajuns la 6.175, cu un volum de tranzacționare de aproximativ 2.125 ETH, evaluat la aproximativ 4 milioane USD.
În plus, jetonul COCOS va fi redenumit COMBO, iar cronologia oficială a schimbului de token a fost confirmată. Binance va închide perechile de tranzacționare spot COCOS pe 29 mai și va redeschide tranzacționarea pe 2 iunie.
În prezent, jocurile de top în ceea ce privește volumul de tranzacționare de pe piață sunt încă proiectele GameFi de generație mai veche, cum ar fi Axie Infinity, Mobox și Kingdoms. Sectorul GameFi nu a văzut încă proiecte de dezvoltare. Se recomandă să acordați atenție proiectelor legate de metaverse care au dus la Conferința pentru dezvoltatori Apple din 5 iunie.
site: ldcap.com
mediu: ld-capital.medium.com
