rezumat

Rentabilitatea investiției (ROI) poate fi utilizată pentru a măsura performanța investiției și este, de asemenea, o modalitate bună de a compara rentabilitatea diferitelor investiții. Investițiile cu un randament ridicat al investiției (ROI) sunt în mod clar mai bune decât investițiile cu un randament al investiției (ROI) scăzut (sau negativ). Te întrebi cum să-l folosești pentru a-ți măsura portofoliul personal? Vă rugăm să citiți acest articol pentru a afla.


Introducere

Indiferent dacă sunteți un trader de zi, un swing trader sau un investitor pe termen lung, ar trebui să vă măsurați performanța investiției. Altfel, de unde știi dacă investiția ta este de succes? Unul dintre lucrurile grozave despre tranzacționare este că performanța poate fi măsurată riguros folosind metrici obiective. Acest lucru merge, de asemenea, în mare măsură spre eliminarea prejudecăților emoționale și cognitive.

Deci, ce folos? Când creierul uman încearcă să înțeleagă lumea, interpretează întotdeauna totul în jurul lui logic și consecvent. Totuși, în fața cifrelor, totul este pierdut. Dacă randamentele sunt negative, ar trebui să găsiți o modalitate de a vă schimba strategia. De asemenea, dacă un investitor consideră că investiția lui merge bine, dar cifrele sugerează contrariul, părtinirea poate fi de vină.

Am discutat despre managementul riscului, dimensionarea pozițiilor și plasarea ordinelor stop loss. Dar cum măsurați performanța investiției? Și cum comparați performanța mai multor investiții? Aici intervin calculele rentabilității investiției (ROI). În acest articol, vom discuta despre cum să calculăm rentabilitatea investiției (ROI).


Ce este rentabilitatea investiției (ROI)?

Rentabilitatea investiției (ROI) este o modalitate de măsurare a rentabilității investițiilor și poate fi folosită și pentru a compara diferite investiții.

Există diferite moduri de a calcula randamentele, dintre care unele le vom acoperi în capitolul următor. Pentru moment, tot ce trebuie să știți este cum să utilizați rentabilitatea investiției (ROI) pentru a măsura profiturile și pierderile în comparație cu principalul investit. Cu alte cuvinte, ROI este o estimare aproximativă a profitabilității unei investiții. Folosind principalul investiției ca referință, o valoare pozitivă a rentabilității investiției (ROI) reprezintă profit, în timp ce o valoare negativă a rentabilității investiției (ROI) reprezintă o pierdere.

Calculele rentabilității investiției (ROI) nu se limitează la tranzacții sau investiții, ci se aplică tuturor tipurilor de afaceri sau achiziții. Dacă intenționați să deschideți sau să cumpărați un restaurant, ar trebui să faceți mai întâi calculele. Privind din perspectivă financiară, deschiderea unui restaurant are sens? Calcularea unei rentabilități aproximative a investiției (ROI) bazată pe toate cheltuielile și randamentele proiectate poate ajuta investitorii să ia decizii de afaceri mai informate. Dacă afacerea are o rentabilitate pozitivă a investiției (ROI) și pare promițătoare, merită să faci pasul.

În plus, rentabilitatea investiției (ROI) evaluează beneficiile tranzacțiilor finalizate. De exemplu, să presupunem că cumpărați o mașină clasică cu 200.000 USD, o folosiți timp de doi ani și investiți 50.000 USD în mașină. Imaginați-vă că prețul de piață al acestei mașini crește acum și poate fi vândut cu 300.000 USD. Proprietarul nu numai că se bucură de vehicul timp de doi ani, dar primește și profituri substanțiale ale investiției. Care sunt beneficiile specifice? Să aflăm.


Cum se calculează rentabilitatea investiției (ROI)

Formula de calcul a rentabilității investiției (ROI) este foarte simplă. Scădeți principalul investiției din valoarea curentă a investiției și împărțiți valoarea rezultată la principalul investiției.

Rentabilitatea investiției = (Valoarea curentă - Principal) / Principal

Deci, cât de mult profit puteți obține vânzând această mașină clasică?

ROI = (300.000 - 200.000) / 200.000 = 0,5

Adică, rentabilitatea investiției (ROI) este de 0,5. Înmulțiți acest număr cu 100 pentru a obține rata rentabilității (ROR).

0,5 x 100 = 50

Cu alte cuvinte, randamentul este de 50% din principal. Cu toate acestea, pentru a obține o imagine completă, trebuie luate în considerare și cheltuielile cu vehiculul. Apoi scadeți acest lucru din valoarea curentă a vehiculului:

300.000 - 50.000 = 250.000

Acum, după scăderea costului vehiculului, calculați rentabilitatea investiției (ROI):

ROI = (250.000 - 200.000) / 200.000 = 0,25

Adică, rentabilitatea investiției (ROI) este de 0,25 (sau 25%). Cu alte cuvinte, înmulțiți costul investiției (200.000 USD) cu rentabilitatea investiției (ROI) (0,25) pentru a calcula beneficiul net, care este de 50.000 USD.

200.000 x 0,25 = 50.000


➟ Vrei să începi călătoria ta în moneda digitală? Bine ați venit să cumpărați Bitcoin pe Binance!


Limitări ale rentabilității investiției (ROI)

Rentabilitatea investiției (ROI) este o măsură universală, ușor de înțeles, folosită pentru a măsura rentabilitatea. Există limitări? Bineînțeles că există.

Una dintre cele mai mari limitări ale rentabilității investiției (ROI) este eșecul de a lua în considerare orizontul de timp. De ce este acest lucru important? Pentru că timpul este factorul cheie în investiție. Desigur, există și alte considerații, cum ar fi lichiditatea și securitatea. Cu toate acestea, o investiție cu o rentabilitate a investiției (ROI) de 0,5 într-un an va fi mai bună decât o investiție cu o rentabilitate a investiției (ROI) de 0,5 în cinci ani. Deci, veți vedea că oamenii folosesc conceptul de rentabilitate anuală a investiției (ROI), care este rentabilitatea așteptată a investiției (câștigurile) într-un an.

Cu toate acestea, rentabilitatea investiției (ROI) nu ține cont de alte aspecte ale investiției. Un randament ridicat al investiției (ROI) nu înseamnă neapărat o investiție bună. Ce se întâmplă dacă nimeni nu vrea să cumpere investiția și aceasta va rămâne blocată pentru mult timp? Ce se întâmplă dacă investiția de bază este nelichidă?

Un alt aspect este riscul. Rentabilitatea potențială a investiției (ROI) poate fi foarte mare, dar cu ce cost? Dacă o investiție are o probabilitate mare de a fi pierdută sau fondurile nu pot fi accesate, atunci rentabilitatea potențială a investiției (ROI) nu contează deloc. De ce? Pentru că riscul de a deține active pentru o perioadă lungă de timp este foarte mare. Desigur, și recompensele potențiale sunt mari. Cu toate acestea, investitorii cu siguranță nu doresc să-și piardă tot capitalul investițional.

Numai studierea rentabilității investiției (ROI) nu oferă o perspectivă asupra siguranței, așa că trebuie luate în considerare alte valori. În primul rând, raportul risc/recompensă poate fi calculat pentru fiecare tranzacție și investiție. Acest lucru oferă o mai bună înțelegere a calității fiecărei investiții. În plus, unii analiști bursieri iau în considerare și alți factori atunci când evaluează potențialele investiții. Acestea includ fluxul de numerar, ratele dobânzilor, impozitul pe câștigurile de capital, randamentul capitalului propriu (ROE) etc.


Rezuma

Am analizat conceptul de rentabilitate a investiției (ROI) și modul în care comercianții îl pot folosi pentru a lua decizii de investiții mai informate. Formula de rentabilitate a investiției este o parte esențială a monitorizării performanței oricărui portofoliu, investiție sau afacere etc.

După cum am menționat anterior, rentabilitatea investiției (ROI) nu este un indicator final, dar are valoarea sa de referință. De asemenea, trebuie să luați în considerare costul de oportunitate, raportul risc/recompensă și alți factori care vă vor afecta și alegerile individuale de investiții. Cu toate acestea, rentabilitatea investiției (ROI), ca măsură inițială, poate fi un barometru de încredere pentru evaluarea investițiilor potențiale.