conţinut

  • Ce este managementul riscului?

  • Cum funcționează managementul riscului

    • Setează un scop

    • Identificați riscurile

    • evaluare a riscurilor

    • controlul riscurilor

    • monitorizarea riscurilor

  • Gestionați riscul financiar

  • Rezuma


Ce este managementul riscului?

Gestionăm riscul pe tot parcursul vieții, fie în viața de zi cu zi (cum ar fi conducerea unei mașini), fie atunci când stabilim o nouă asigurare sau un plan medical. Managementul riscului este legat de evaluarea și controlul riscurilor.

Majoritatea oamenilor gestionează riscul inconștient în fiecare zi. Dar când vine vorba de piețele financiare și operațiunile de afaceri, evaluarea riscului devine o practică foarte importantă și prudentă.

La nivel financiar, vom folosi un cadru pentru modul în care companiile sau investitorii gestionează riscurile financiare pentru a descrie măsurile existente de gestionare a riscurilor în diverse industrii.

Pentru comercianți și investitori, acest cadru poate include gestionarea mai multor active, cum ar fi criptomonede, tranzacționare valutară, mărfuri, acțiuni, indici și imobiliare.

Multe tipuri diferite de riscuri financiare pot fi clasificate în moduri diferite. Acest articol oferă doar o prezentare generală a procesului de management al riscului. De asemenea, oferă strategii de gestionare a riscurilor pentru a ajuta comercianții și investitorii să atenueze riscurile financiare.


Cum funcționează managementul riscului

În general, procesul de management al riscului constă din cinci etape: stabilirea obiectivelor, identificarea riscurilor, evaluarea riscurilor, controlul riscului și monitorizarea riscurilor. Cu toate acestea, aceste tipuri de pași pot varia foarte mult pentru diferite situații.

Setează un scop

Primul pas este definirea obiectivelor principale. Deseori legate de toleranța la risc a unei companii sau a unei persoane. Cu alte cuvinte, cât de mult risc își pot asuma pentru a-și atinge obiectivele.

Identificați riscurile

Al doilea pas implică detectarea și definirea riscurilor potențiale. Acest pas are ca scop identificarea diferitelor evenimente de risc care ar putea duce la impacturi negative. În activitățile comerciale, acest pas poate identifica și alte informații care nu au legătură directă cu riscul financiar.

evaluare a riscurilor

Odată ce un risc a fost identificat, următorul pas este evaluarea probabilității și severității acestuia de apariție. Riscurile sunt apoi clasificate în ordinea importanței, ceea ce ajută la crearea sau preluarea controalelor adecvate ale riscurilor.

controlul riscurilor

Al patrulea pas este definirea măsurilor de control corespunzătoare pentru fiecare risc pe baza nivelului de importanță al riscului. Acesta identifică acțiunile care trebuie întreprinse în cazul în care apare un eveniment de risc.

Monitorizarea riscului

Pasul final al unei strategii de management al riscului este de a monitoriza eficacitatea controalelor riscurilor. Acest lucru necesită adesea colectarea și analiza continuă a datelor relevante.


managementul riscului financiar

Într-un scenariu de tranzacționare financiară, există multe motive pentru care o strategie sau o configurație de tranzacționare poate deveni riscantă. De exemplu, comercianții pot suferi pierderi atunci când piața renunță la pozițiile pe contractele futures sau devine emoțională, provocând în cele din urmă panică și vânzarea de active.

Defecțiunile emoționale îi determină adesea pe comercianți să ignore sau să abandoneze strategiile pe care le-au stabilit inițial. Acest lucru este valabil mai ales în timpul piețelor ursoaice și al scăderilor pieței.

Pe piețele financiare, majoritatea oamenilor sunt de acord că a avea o strategie adecvată de gestionare a riscurilor poate contribui în mare măsură la succesul tranzacționării. De fapt, managementul riscului poate fi la fel de simplu ca plasarea unui ordin stop-loss sau take-profit.

O strategie de tranzacționare robustă ar trebui să ofere măsuri clare și controlabile de gestionare a riscurilor, ceea ce înseamnă că comercianții pot fi mai pregătiți să facă față diferitelor situații neașteptate. După cum am menționat anterior, deși există multe modalități de a gestiona riscul. În mod ideal, strategiile de management al riscului ar trebui să fie continuu modificate și ajustate în funcție de circumstanțele reale.

Mai jos sunt câteva exemple de management al riscului financiar și o scurtă prezentare generală a modului de atenuare a riscului.

  • Riscul de piață: poate fi minimizat prin plasarea unui ordin stop-loss pentru fiecare tranzacție, care închide automat poziția înainte de a se produce pierderi semnificative.

  • Riscul de lichiditate: Acest risc poate fi atenuat prin tranzacționarea pe piețele principale. În general, activele cu capitalizări bursiere mari tind să fie mai lichide.

  • Riscul de credit: Riscul de credit poate fi redus prin efectuarea de tranzacții prin burse de încredere, astfel încât debitorii și creditorii (sau cumpărătorii și vânzătorii) nu trebuie să aibă încredere unul în celălalt.

  • Riscul operațional: Investitorii pot atenua riscul operațional prin diversificarea portofoliului lor și fără a-și pune ouăle într-o cușcă, prevenind investițiile într-un singur proiect sau companie. Pentru a evita riscurile operaționale, investitorii efectuează de obicei unele cercetări și caută companii cu riscuri operaționale mai mici.

  • Riscul sistemic: poate fi redus și prin diversificarea portofoliului. Dar, de cele mai multe ori, investițiile diversificate ar trebui să fie cel puțin companii din industrii diferite sau proiecte clar diferențiate. Cel mai bine este ca proiectele să fie investite în care prezintă corelații foarte scăzute.


Rezuma

Înainte de a deschide o poziție de tranzacționare sau de a aloca fonduri unui portofoliu, comercianții și investitorii ar trebui să ia în considerare dezvoltarea unei strategii de gestionare a riscurilor. Cu toate acestea, este important să ne amintim că riscurile financiare nu pot fi evitate complet.

În general, managementul riscurilor definește modul în care riscurile sunt gestionate, nu doar modul în care acestea sunt atenuate. De asemenea, ar trebui să existe o gândire strategică pentru a atenua riscurile inevitabile în cel mai eficient mod.

Cu alte cuvinte, managementul riscului ar trebui să includă identificarea riscurilor, evaluarea riscurilor și monitorizarea riscurilor. Procesul de management al riscului este conceput pentru a evalua raporturile risc/recompensă, astfel încât investitorii să poată identifica cele mai profitabile tranzacții cu poziții.