Derivatele cripto sunt acorduri speciale bazate pe valoarea unei criptomonede. În loc să cumpere criptomoneda reală, oamenii folosesc aceste acorduri pentru a specula prețurile viitoare.
Contracte perpetue
Contractele perpetue sunt un fel de derivat cripto care permite comercianților să speculeze cu privire la prețurile viitoare ale unui activ fără o dată de expirare.
Exemplu
A. Scenariu de cumpărare
Comerciantul A crede că prețul Bitcoin va crește
Ei incheie un contract perpetuu pentru a cumpăra (după lung) un Bitcoin la prețul actual de 50.000 USD
Dacă prețul crește la 60.000 USD, comerciantul A poate închide contractul, obținând un profit de 10.000 USD (excluzând taxele și costurile de finanțare)
B. Scenariu de vânzare
Comerciantul B anticipează o scădere a prețului Bitcoin.
Ei deschid un contract perpetuu pentru a vinde (scurt) un Bitcoin la prețul actual de 50.000 USD
Dacă prețul scade la 40.000 USD, comerciantul B poate închide contractul, obținând un profit de 10.000 USD (din nou, excluzând taxele și costurile de finanțare)
În ambele cazuri, comercianții speculează cu privire la mișcarea prețului fără expirarea contractului fix.
Alte tipuri de derivate cripto
Contracte futures
Contractele futures sunt acorduri între două părți pentru a cumpăra sau vinde un activ la o dată viitoare predeterminată la un preț convenit astăzi.
Spre deosebire de contractele perpetue, contractele futures au o dată de expirare specificată, după care contractul trebuie decontat.
Opțiuni Contacte
Opțiunile cripto oferă cumpărătorului dreptul (dar nu și obligația) de a cumpăra sau de a vinde activul suport la un preț prestabilit într-un interval de timp specificat. Există opțiuni call (de cumpărare) și opțiuni de vânzare (de vânzare).
Schimbări
Swap-urile cripto implică schimbul de fluxuri de numerar între două părți pe baza mișcării prețurilor criptomonedei. Tipurile comune includ swap-urile pe rata dobânzii și swap-urile cu randament total
Avantaje și dezavantaje ale utilizării Leverage
Contractele perpetue și futures permit comercianților să controleze o poziție mare cu o cantitate relativ mică de capital, ceea ce este cunoscut sub numele de levier. Acest lucru mărește atât câștigurile potențiale, cât și pierderile.
Pro
Profituri mărite
Managementul riscurilor
Oportunități de tranzacționare îmbunătățite
Contra
Risc crescut de pierdere
Tarife și taxe crescute
Apeluri în marjă
Gânduri de închidere
Tranzacționarea cu derivate cripto are riscuri mai mari în comparație cu tranzacționarea spot. Aveți o strategie clară de gestionare a riscurilor și fiți conștienți de potențialul de câștiguri și pierderi.