1️⃣ Înțelegerea celor trei legi fundamentale ale ciclului cripto

Nu merge pe linie dreaptă, ci pe curbă

Ciclul pieței cripto, după o creștere mare urmează o cădere mare, iar după o cădere mare urmează o creștere mare. Piața cripto este ca un val, întotdeauna cu urcușuri și coborâșuri. Dar investitorii de obicei văd doar fluctuațiile prețului cripto, fără să realizeze că există o relație cauzală între ele; procesul de creștere acumulează energie pentru o cădere, iar procesul de cădere acumulează energie pentru o creștere.


Ciclurile nu vor fi identice, ci doar asemănătoare.

Istoria nu va repeta detaliile trecutului, dar va repeta procese asemănătoare. Piața cripto este întotdeauna cu urcușuri și coborâșuri, foarte asemănătoare, dar înălțimea și adâncimea sunt diferite de fiecare dată. Acest lucru se datorează influenței aleatorii.

Așadar, tendințele mari ale ciclului, adică direcția generală, pot fi prezise, dar mișcarea specifică, adică amplitudinea creșterii și scăderii nu poate fi prezisă.


Mergi mai puțin pe calea de mijloc, mai mult spre extreme

Ciclul pieței cripto oscilează în jurul liniei tendinței fundamentale sau a mediei, după ce piața ajunge la un extrem, întotdeauna se va întoarce spre punctul central sau se va întoarce la medie.


Dar după ce piața revine la punctul central, nu se oprește, ci continuă să se îndrepte spre un alt extrem opus. Așadar, piața cripto nu se află niciodată în echilibru, ci se îndreaptă mereu spre un extrem. Piața cripto va continua să fie supusă valurilor, nu se va ridica la extrem, ci va cădea la extrem.


Analiza ciclului pieței cripto

Ciclurile din natură sunt relativ regulate. Cu toate acestea, ciclurile activităților economice la care oamenii participă, activitățile proiectelor cripto și activitățile de investiții în piața cripto sunt foarte neregulate și pot ajunge ușor la extreme.


Pentru că natura umană determină ca aceste cicluri să se îndrepte fie spre extreme superioare, fie spre extreme inferioare. Pentru a studia ciclurile, trebuie mai întâi să studiezi oamenii; pentru a studia oamenii, trebuie să studiezi natura umană; manifestarea naturii umane este psihologia emoțională.


2️⃣ Ciclu psihologic în piața cripto

Fluctuațiile emoțiilor din piața cripto sunt ca mișcarea unui pendul. Acest pendul oscilează înapoi și înainte, formând o arcadă, iar punctul central al arcei descrie perfect poziția medie a acestui pendul.

Dar, de fapt, pendulul rămâne în acest punct central doar pentru o perioadă foarte scurtă, se mișcă rapid.


Pe de altă parte, pendulul se află aproape tot timpul la extreme; la fiecare capăt al arcei există un punct extrem. Pendulul fie se îndreaptă spre punctul extrem, fie se îndepărtează de acesta. Dar de fiecare dată când pendulul se apropie de punctul extrem, rezultatul inevitabil este că pendulul își va schimba direcția și se va îndrepta spre punctul central al arcei, mai devreme sau mai târziu, cert va avea loc o inversare.


De fapt, exact mișcarea pendulului spre punctul extrem oferă energia necesară pentru ca pendulul să își schimbe direcția și să revină la punctul central.


Piața de investiții cripto a dezvoltat un comportament similar cu cel al pendulului:

De la entuziasm la dezamăgire;

De la a sărbători veștile bune la a te îngrijora din cauza veștilor proaste;

De la prețuri prea mari la prețuri prea mici;

De la lăcomie la frică;

De la optimism la pesimism;

De la toleranța la risc la evitarea riscului;

De la încredere la îndoială;

De la a crede în valoarea viitoare la a menține o valoare reală acum;

De la a dori să cumperi rapid la a vinde în panică.


Această oscilație de la un extrem la altul este cel mai sigur caracteristic al lumii investițiilor cripto; psihologia investitorilor de cripto este ca un pendul, multe momente se află la extreme, fie mergând spre un extrem, fie spre altul; investitorii rareori stau în punctul central, rareori aleg calea de mijloc care aduce fericire și bucurie.


Din perspectiva asumării riscurilor investiției, atitudinea investitorilor din piața cripto față de risc este de asemenea ciclică, cu fluctuații mari, de la o evitarea excesivă a riscurilor la o toleranță excesivă la riscuri.


3️⃣ Ciclul pieței cripto

Ciclul pieței cripto este cel mai important ciclu de piață.

Ciclul pieței cripto are trei caracteristici:

Prima caracteristică, din punctul de vedere al compunerii pe mai multe niveluri, ciclul cripto reunește toate celelalte cicluri relevante, adăugând influența aleatorie, formând astfel ciclul de fluctuație al pieței cripto, iar ciclul cripto este influențat de alte cicluri și, de asemenea, influențează alte cicluri. Pe scurt, fundamentul plus psihologia determină piața, iar piața influențează la rândul său fundamentul și psihologia.


Al doilea caracteristic, din perspectiva amplitudinii fluctuațiilor, prețul va devia semnificativ, deoarece investitorii din piața cripto nu sunt economi raționali, psihologia și emoțiile lor vor fluctua semnificativ, astfel că prețurile de cumpărare și vânzare din piața cripto vor devia semnificativ de la valoarea lor intrinsecă; oportunitățile de investiție derivă din acest lucru, iar riscurile investiției sunt de asemenea aici.


A treia caracteristică, din perspectiva procesului, atât piața bull cât și piața bear au câte trei etape. Cele trei etape ale pieței bull sunt:

Câteva persoane observă îmbunătățiri în fundamentul proiectului, prețul cripto crește ușor;

O parte a oamenilor observă îmbunătățiri în fundament, prețul cripto crește moderat;

Toată lumea este convinsă că fundamentul s-a îmbunătățit, prețul cripto crește semnificativ.


Pe de altă parte, sunt cele trei etape ale pieței bear.

Ideile care rezumă înțelepciunea de investiție a lui Buffett sunt:

Primul care acționează este cel care are viziune,

Ultimii care urmează sunt adesea cei orbi.


În a treia fază, de ce va exista o ultimă explozie de creștere? Este ca și cum cele două părți ar avea un meci de tras la frânghie; în ultima etapă a pieței bull, vânzătorii se predau brusc și se alătură taberei cumpărătorilor, rezultând o creștere frenetică a pieței, dar din moment ce nu mai există nimeni care să vândă, piața nu mai poate crește, iar la prima mișcare a vântului, piața începe să se inverseze și să cadă.


De aceea, adesea cineva spune: de îndată ce cumpăr, piața începe să cadă.


Pentru că ești unul dintre cei din ultima „predare”.


4️⃣ Trei pași pentru a face față ciclului

Înțelegerea celor trei legi fundamentale ale ciclului cripto are un singur scop: a face față ciclului, a profita de cicluri, obținând astfel profituri mai mari.


Pe scurt, a face față ciclului cripto constă în trei pași: conștientizare, curaj, pregătire.

Oamenii din China spun adesea, ai curaj și conștiință. De fapt, este vorba despre a avea întâi conștiință și apoi curaj; a avea curaj și conștiință nu este suficient, trebuie să ai și pregătire, pentru orice eventualitate.


Conștient - În ce punct al ciclului se află acum piața cripto? Trebuie să înțelegi prezentul pentru a putea controla viitorul.


Măsurarea temperaturii pieței cripto înseamnă utilizarea unor indicatori cheie pentru a evalua nivelul de evaluare al pieței și dacă emoțiile pieței sunt supraîncălzite sau prea reci.

Emoțiile din piața cripto se transmit foarte ușor; în timpul unei piețe bull, este foarte greu să rămâi lucid când toată lumea este beată.


Curaj - să fii timid când ceilalți sunt lacomi, și să fii lacom când ceilalți sunt timizi; aceasta este o manifestare a înțelepciunii de investiție a lui Buffett în piața cripto.


Am înțeles deja că fluctuațiile pieței cripto sunt întotdeauna ciclice; cu cât piața crește mai mult, cu atât probabilitatea de cădere crește; ar trebui să vindem devreme. Pe de altă parte, cu cât piața scade mai mult, cu atât probabilitatea de creștere este mai mare; ar trebui să cumpărăm la timp.


Dar a spune este ușor, a face este greu. Într-o piață bear, toată lumea este în panică, câți au curajul să intre și să cumpere? Într-o piață bull, toată lumea este lacomă, câți au curajul să vândă și să plece? Dar pentru a avea succes, nu se poate altfel; nu este de mirare că cei care au succes în investițiile cripto sunt doar câțiva.


🟨 Conștient - În ce punct al ciclului se află acum piața cripto? Trebuie să înțelegi prezentul pentru a putea controla viitorul.

Măsurarea temperaturii pieței cripto înseamnă utilizarea unor indicatori cheie pentru a evalua nivelul de evaluare al pieței și dacă emoțiile pieței sunt supraîncălzite sau prea reci.


Emoțiile din piața cripto se transmit foarte ușor; în timpul unei piețe bull, este foarte greu să rămâi lucid când toată lumea este beată.


🟨 Curaj - să fii timid când ceilalți sunt lacomi, și să fii lacom când ceilalți sunt timizi; aceasta este o manifestare a înțelepciunii de investiție a lui Buffett în piața cripto. Din perspectiva asumării riscurilor: cu cât ceilalți sunt mai imprudenți, cu atât trebuie să fii mai prudent.


Am înțeles deja că fluctuațiile pieței cripto sunt întotdeauna ciclice; cu cât piața crește mai mult, cu atât probabilitatea de cădere crește; ar trebui să vindem devreme. Pe de altă parte, cu cât piața scade mai mult, cu atât probabilitatea de creștere este mai mare; ar trebui să cumpărăm la timp.

Dar a spune este ușor, a face este greu. Într-o piață bear, toată lumea este în panică, câți au curajul să intre și să cumpere?

Într-o piață bull, toată lumea este lacomă, câți au curajul să vândă și să plece?


Dar pentru a avea succes, nu se poate altfel; nu este de mirare că cei care au succes în investițiile cripto sunt de obicei doar câțiva.


🟨 Pregătit - trebuie să fii pregătit în trei aspecte pentru a face greșeli.

Primul este greșelile pe care le faci tu; orice om poate greși.


Al doilea provine din evenimente neașteptate externe pieței, cum ar fi schimbări bruște în politica de reglementare, atacuri cibernetice, crize macroeconomice, breșe tehnologice majore, evenimente de tip „lebădă neagră”.


Al treilea este greșeala pieței în sine; piața menține o greșeală mai mult timp decât poți să eviți lichidarea! Ai analizat corect, ai acționat corect, dar piața pur și simplu nu se schimbă, până când nu ești lichidat, iar piața își corectează rapid greșelile. Nu ai reușit să rezisti până în momentul când lumina apare, ai murit în noaptea lungă de dinaintea zorilor, pentru că nu te-ai gândit că noaptea de dinaintea zorilor va fi atât de lungă și atât de greu de suportat, iar muniția și proviziile tale s-au epuizat.


Așadar, cel mai mare secret al investițiilor în piața cripto este să supraviețuiești; nu este vorba despre a câștiga, ci despre a rămâne.


De-a lungul mileniilor, povestea dinastiilor care se ridică și cad s-a repetat. Atâta timp cât societatea umană există, acest fenomen de schimbare ciclică a puterii va continua, pentru că natura umană nu se schimbă fundamental, și pentru că aceasta este forța motrice centrală a progresului societății umane, iar piața cripto este la fel.


Să ne încurajăm reciproc!