Raport de finanțare 2024: 1259 de finanțări, 9,615 miliarde de dolari, tendința generală a pieței este similară cu cea de anul trecut

Sursa articolului: Zen

Autor: Zen, PANews

Pe scurt, informațiile privind finanțările proiectelor sunt semnale importante pentru dezvoltarea pieței, reflectând nu doar competitivitatea proprie a proiectelor, ci și direcția și intensitatea fluxului de capital pe piață. PANews publică în fiecare luni dimineața o rubrica fixă (raport săptămânal de finanțare), continuând să înregistreze informațiile despre piața de finanțare săptămânală. La sfârșitul anului, pe baza informațiilor de finanțare din întregul an, se face o revizuire a performanței generale a pieței primare pentru a oferi referințe investitorilor.

Prezentarea generală a pieței de finanțare din 2024

Conform statisticilor incomplete ale PANews, în 2024, piața primară din domeniul criptomonedelor și blockchain-ului a raportat 1259 de evenimente de finanțare, cu o dimensiune totală de peste 9,3 miliarde de dolari. Din perspectiva numărului și dimensiunii totale a finanțărilor, situația pieței de finanțare din acest an este similară cu cea din 2023, când au fost finalizate 1174 de tranzacții, cu o dimensiune totală de 9,615 miliarde de dolari. Comparativ cu cele 1660 de evenimente de finanțare din 2022, cu o dimensiune totală de peste 34,8 miliarde de dolari, cele două ani au creat o tendință mai stabilă, iar tranzacțiile de investiții tind să devină mai prudente și raționale.

Merită menționat că, pe lângă faptul că s-au înregistrat valori apropiate, evoluțiile din acest an în ceea ce privește „suma totală a finanțării” și „numărul de finanțări” au avut un trend extrem de similar cu cel din 2023.

În primul rând, piața de finanțare cripto a avut un început bun, iar în timpul avansului rapid, a atins un vârf în perioada martie-mai, cu o dimensiune a finanțării care a depășit 1,03 miliarde de dolari în martie, aceasta fiind singura lună în care suma de finanțare a depășit 1 miliard de dolari. Următoarele luni, aprilie, mai și octombrie, au avut dimensiuni ale fondurilor de peste 950 de milioane de dolari;

În al doilea rând, după un început „agresiv”, în mijlocul anului s-a resimțit o scădere, iar perioada iunie-septembrie a fost una de stagnare. În această perioadă, numărul de evenimente de finanțare dezvăluite lunar a depășit 100 doar în august, iar dimensiunea finanțărilor din iulie și septembrie a fost sub 600 de milioane de dolari;

În al treilea rând, după intrarea în al patrulea trimestru, a existat o creștere bruscă, cu 106 evenimente de finanțare dezvăluite în octombrie, cu o dimensiune a finanțărilor de peste 957 de milioane de dolari, cea mai bună performanță din a doua jumătate a anului. Deși în luna noiembrie a existat din nou o slăbire, performanța pieței primare din decembrie nu a fost lipsită de momente strălucitoare, până la 22 decembrie, dimensiunea finanțării din această lună a depășit deja 818 milioane de dolari.

Odată cu evoluția industriei, temele narativului și categoriile de start-up-uri sunt mai diverse ca niciodată. Conform tendințelor de pe piață, PANews a împărțit proiectele în mod general în 8 domenii: DeFi, jocuri Web3, infrastructură și instrumente, AI, DePIN, finanțare centralizată, aplicații de consum și altele, și a realizat statistici privind finanțările din fiecare domeniu.

Fiind domeniul cel mai apreciat de capital pe termen lung, numărul și valoarea tranzacțiilor de finanțare în infrastructură și instrumente sunt cele mai mari din toate domeniile, cu 381 de tranzacții și 3,66 miliarde de dolari; domeniul al doilea ca popularitate este DeFi, cu 296 de tranzacții și 1,69 miliarde de dolari, ambele clasându-se pe locul al doilea; finanțarea centralizată este singurul domeniu din afară de infrastructură și instrumente și DeFi care depășește 1 miliard de dolari, având și cea mai mare sumă medie de finanțare de 14,92 milioane de dolari; proiectele de tip AI, ca o categorie emergentă, au crescut rapid în acest an, având aproape 100 de evenimente de finanțare dezvăluite, cu o dimensiune totală de aproximativ 600 de milioane de dolari.

Detalii specifice despre fiecare domeniu sunt prezentate mai jos.

Infrastructură & instrumente

În acest an, dintre toate proiectele care au finalizat finanțarea, 30% aparțin domeniului infrastructură & instrumente, suma strânsă reprezentând 39,46% din total. Acest domeniu a anunțat, de asemenea, cele mai multe știri privind finanțările mari, evenimentele de finanțare de ordinul zecilor de milioane și mai sus reprezentând 27,82%, dintre care 6 evenimente au avut o dimensiune a finanțării de peste 100 de milioane de dolari, iar cele de ordinul zecilor de milioane au ajuns la 106.

Tendința de finanțare în domeniul infrastructurii & instrumentelor este similară cu cea generală, cu un maxim de 48 de evenimente de finanțare dezvăluite în februarie; vârful de finanțare lunar a avut loc în martie, depășind 543 de milioane de dolari.

În decembrie, Fundația Avalanche a strâns 250 de milioane de dolari prin vânzarea privată de tokenuri, aceasta fiind cea mai mare finanțare unică din acest an. Runda de finanțare a fost condusă de Galaxy Digital, Dragonfly și ParaFi Capital, iar alte peste 40 de companii, inclusiv SkyBridge și Morgan Creek Digital, au participat la investiții.

În plus, în octombrie, compania de plăți Stripe a achiziționat platforma de plăți în stablecoin Bridge pentru 1,1 miliarde de dolari, aceasta fiind cea mai mare achiziție din industria cripto de până acum. Bridge are ca scop construirea unei rețele globale de plăți în stablecoin, oferind companiilor instrumente software și suport tehnic pentru acceptarea plăților în stablecoin. Merită menționat că, în cadrul acestei achiziții, Sequoia Capital, care deține 16% din acțiunile Bridge, ar putea obține un profit de peste 100 de milioane de dolari din tranzacție.

DeFi

Domeniul DeFi a avut o explozie inițială în februarie, cu o dimensiune a finanțării care a depășit 266 de milioane de dolari, fiind cel mai mare din anul. Acest lucru se datorează în principal investiției de 100 de milioane de dolari a a16z în protocolul de re-staking Ethereum EigenLayer, care a fost singurul proiect din acest domeniu cu o dimensiune a finanțării de peste 100 de milioane de dolari; fără acest factor, luna cu cele mai bune performanțe pentru DeFi a fost mai, cu 42 de evenimente de finanțare dezvăluite, cele mai multe din acest an, iar dimensiunea finanțării a ajuns la 213 milioane de dolari.

Așa cum s-a menționat mai sus, numărul de evenimente de finanțare și dimensiunea fondurilor în domeniul DeFi au fost de 296 și respectiv 1,69 miliarde de dolari, reprezentând 23,51% și 18,22%. În ceea ce privește mesajele de finanțare dezvăluite pentru proiectele DeFi, 40 de evenimente au avut o dimensiune a finanțării de ordinul zecilor de milioane, reprezentând 13,51%, majoritatea fiind concentrate în intervalul de câteva milioane de dolari.

Jocuri Web3

Comparativ cu anul 2022, domeniul jocurilor a fost mult mai liniștit în acest an. În 2022, domeniul jocurilor Web3 a raportat 334 de evenimente de finanțare, cu o dimensiune totală de 4,4 miliarde de dolari, dintre care 30% au fost proiecte de peste 10 milioane de dolari; iar în 2024, acest procent a fost de doar 13,41%. În plus, în acest an, evenimentul de finanțare cel mai mare raportat a fost de 42,7 milioane de dolari, realizat de compania de dezvoltare a jocurilor video pe blockchain Azra Games în runda A.

Luna martie a fost cu siguranță cea mai proeminentă lună pentru jocurile Web3 din acest an, cu un total de finanțare care a atins un vârf de 155 de milioane de dolari. În această perioadă, piața a dezvăluit treptat 7 evenimente de finanțare de ordinul zecilor de milioane de dolari, inclusiv jocul de cărți NFT Parallel, care a finalizat o finanțare de 35 de milioane de dolari, iar în total au fost 24 de evenimente de finanțare care au depășit 10 milioane de dolari.

Din datele statistice se pare că, poate din cauza apariției altor narațiuni precum AI și DeSci și a mai multor proiecte de jocuri care au obținut finanțări mari în runda anterioară și continuă să se dezvolte, Web3 jocurile ar putea să nu mai fie privite ca „stelele speranței”; pe de altă parte, cu mini jocurile de pe Telegram, în special cele de tip 'click to earn', care au atras milioane, dacă nu miliarde, de jucători, atracția jocurilor 3A pe blockchain, care necesită investiții mari și au un ciclu de dezvoltare mai lung, este în scădere pentru investitori.

Web3+ AI

Ca o narațiune principală a întregii industrii tehnologice, combinația dintre AI și blockchain, precum și criptomonedele, a devenit o direcție aleasă de multe start-up-uri. Spre deosebire de tendințele generale ale pieței primare, domeniul AI s-a extins și dezvoltat rapid în acest an, fiind în continuare într-o tendință de creștere.

Analizând pe trimestre, în al treilea trimestru, domeniul AI a anunțat 34 de evenimente de finanțare, cu o dimensiune totală de 286 de milioane de dolari, fiind cele mai mari din acest an. În al patrulea trimestru, deși entuziasmul general a scăzut ușor, acesta rămâne totuși mult mai ridicat decât în primele două trimestre.

În ceea ce privește dimensiunea fondurilor, 15,2% din proiectele AI au obținut fonduri de ordinul zecilor de milioane de dolari, dintre care platforma AI open-source Sentient a strâns 85 de milioane de dolari în runda de seed condusă de Founders Fund al lui Peter Thiel, Pantera Capital și Framework Ventures, aceasta fiind cea mai mare finanțare din acest domeniu.

DePIN

Proiectele de tip DePIN reprezintă un alt domeniu care a înregistrat o creștere semnificativă după AI, având în total 47 de evenimente de finanțare pe parcursul anului, cu o valoare de aproape 280 de milioane de dolari. Dintre acestea, 9 evenimente de finanțare au avut sume de ordinul zecilor de milioane de dolari, reprezentând 19,56%.

Finanțarea de 50 de milioane de dolari obținută de platforma blockchain IoTeX pentru Internet of Things este cea mai mare din acest domeniu; protocolul DePIN io.net din ecosistemul Solana și compania de energie solară blockchain Glow, bazată pe Ethereum, au obținut fiecare câte 30 de milioane de dolari, ocupând locul al doilea, tranzacțiile având loc în martie și octombrie. Merită menționat că domeniul DePIN a menținut o stabilitate generală pe parcursul anului, strângând în al treilea trimestru cea mai mare sumă, de 84,05 milioane de dolari.

Finanțare centralizată

În acest an, în domeniul finanțării centralizate a existat o singură finanțare care s-a apropiat de 100 de milioane de dolari, și anume grupul de servicii financiare pentru active digitale HashKey Group a finalizat o rundă A de aproape 100 de milioane de dolari cu o evaluare pre-investiție de peste 1,2 miliarde de dolari. În plus, în acest domeniu au avut loc 30 de evenimente de finanțare de ordinul zecilor de milioane, reprezentând 43,48%. Suma medie de finanțare de 14,92 milioane de dolari este cea mai mare din toate domeniile. Merită menționat că, în cel de-al doilea trimestru, când piața a fost cea mai activă, domeniul finanțării centralizate a avut o performanță mediocră, atât în ceea ce privește numărul de finanțări, cât și dimensiunea fondurilor, fiind cel mai scăzut nivel pe parcursul anului.

Aplicații de consum

În procesul de statistică, aplicațiile de consum acoperă domenii precum divertismentul, incluzând muzică și streaming, SocialFi, NFT, piețe de predicție, media, jocuri de noroc, educație, asigurări, cercetare și informații. Această categorie a avut rezultate deosebite în mai, anunțând 26 de evenimente de finanțare, cu o dimensiune totală de 307 milioane de dolari. Acest lucru se datorează în principal finanțării de 150 de milioane de dolari obținute de platforma de socializare Web3 Farcaster, precum și finanțării de 70 de milioane de dolari obținute de platforma de predicție Polymarket, care a avut un impact semnificativ în campania electorală americană, fiind cele două proiecte din acest domeniu cu cele mai mari sume de finanțare.

Conform statisticilor, domeniul consumului a raportat 157 de evenimente de finanțare, cu o dimensiune totală de 817 milioane de dolari. În ceea ce privește dimensiunea fondurilor, doar 11,16% din proiectele din domeniul consumului au finalizat finanțări de ordinul zecilor de milioane, ocupând ultima poziție între toate domeniile.

Altele

Altele includ aplicații blockchain din industrii tradiționale, cum ar fi mineritul cripto, DAO, DeSci, platforme de recompensare a sarcinilor, sănătate, logistică etc., cu 38 de evenimente de finanțare dezvăluite, fiind cel mai scăzut număr din toate domeniile, cu o dimensiune totală a fondurilor de peste 350 de milioane de dolari. În această categorie mare, companiile de minerit cripto joacă un rol important. Din perspectiva dimensiunii fondurilor, minerul cripto Hut 8 a obținut o investiție de 150 de milioane de dolari, iar producătorul de echipamente de minerit Auradine a finalizat o finanțare de 80 de milioane de dolari în runda B, ambele fiind anunțate în al doilea trimestru.

Instituții de investiții

Conform unei statistici incomplete, în 2024 au fost lansate 47 de fonduri de investiții în criptomonede, cu un total de 4,34 miliarde de dolari. Dintre acestea, 13 au strâns fonduri de peste 100 de milioane de dolari. Paradigm, care a fost odată criticat pentru „abandonarea” industriei cripto, a anunțat la mijlocul lunii iunie că a strâns 850 de milioane de dolari pentru al treilea său fond, care se va concentra pe proiecte cripto în stadiu incipient, acesta fiind și cel mai mare fond din punct de vedere al dimensiunii fondurilor din 2024.

Merită menționat că a16z a anunțat în aprilie că a strâns 7,2 miliarde de dolari, suma finală depășind cu aproximativ 4% obiectivele de strângere de fonduri stabilite anterior. Deși nu a fost inclusă în statisticile de mai sus, ca o instituție de investiții de top în industria criptomonedelor, a16z va avea cu siguranță o sumă semnificativă disponibilă pentru investiții în proiecte relevante din industrie în viitor.

În plus, în acest an, mai multe proiecte au lansat 15 fonduri ecologice cu o dimensiune totală de 594 de milioane de dolari. Dintre acestea, fondul Open Loot de 150 de milioane de dolari, anunțat de Big Time Studios, este cel mai mare, având ca scop promovarea dezvoltării jocurilor pe platforma de jocuri Web3 Open Loot, oferind suport financiar, marketing și îndrumare în dezvoltare pentru studiourile de jocuri.