Potrivit știrilor TechFlow, pe 24 decembrie, conform Bitcoin.com, autoritățile judiciare din Argentina au ordonat Tether să înghețe 3,5 milioane de dolari USDT legați de Rainbowex, suspectat de a fi un sistem piramidal. Autoritățile au desfășurat simultan o acțiune de amploare, executând 22 de mandate de percheziție și arestând 10 suspecți, în timp ce au emis un mandat de arestare internațional pentru doi suspecți din Malaysia. Aceasta este prima dată când sistemul judiciar argentinian colaborează direct cu Tether pentru a executa un ordin de înghețare a activelor.

Un studiu arată că Rainbowex folosește tranzacțiile cu criptomonede pentru a obține câștiguri mari ca momeală, operând de fapt un sistem închis, deconectat de blockchain. Autoritățile de aplicare a legii au dezvăluit că organizația a angajat chiar și actori pentru a se da drept executivi în activități, printre care actorul polonez Maurycy Lyczko a recunoscut că a primit 1500 de dolari pentru a participa la evenimentul de premiere. Instituții precum Lemon Exchange și Chainalysis au oferit suport tehnic pentru această acțiune.