Dovada succesului plăților Web3
Creșterea rapidă a plăților în stablecoins transformă finanțele globale, cu volume de tranzacționare comparabile cu rețelele de plată majore. Totuși, aceasta este doar începutul unei ere financiare transformatoare.
sursa: visaonchainanalytics
sursa: ycharts
Ineficiențele din sistemele tradiționale, cum ar fi plățile transfrontaliere, au creat oportunități imense pentru stablecoins:
„Plățile transfrontaliere generează adesea comisioane de tranzacționare ridicate, marje de schimb valutar și taxe intermediare (iar decontarea durează mult timp) ... Piața plăților transfrontaliere B2B este enormă ... FXC Intelligence estimează că în 2023, dimensiunea totală a pieței plăților transfrontaliere B2B va fi de 39 de trilioane de dolari, iar până în 2030 va crește cu 43% la 53 de trilioane de dolari.” - (Viitorul plăților) de Andreessen Horowitz
Adoptarea în lumea reală este deja în curs de desfășurare:
„În condițiile în care plățile prin canale tradiționale sunt prea dificile, lente și costisitoare, acum există aproximativ 30 de milioane de utilizatori activi care transferă lunar o valoare de 3,2 trilioane de dolari în stablecoins.” - Sequoia Capital, (Colaborând cu Bridge: O modalitate mai bună de transfer de fonduri)
Avantajele sistemelor de plată bazate pe blockchain sunt evidente:
„Spre deosebire de majoritatea metodelor tradiționale de plată, care necesită zile pentru a fi procesate, rețelele blockchain pot finaliza tranzacțiile aproape instantaneu la nivel global... Datorită eliminării diverselor intermediari și infrastructurii tehnice superioare, plățile activate prin criptomonede pot oferi costuri semnificativ mai mici decât produsele existente.” - (Viitorul plăților) de Andreessen Horowitz
Giganții financiari tradiționali încep să observe:
„Giganții industriei, inclusiv Stripe, au lansat aceste opțiuni noi de plată pentru aceste active, care cresc rapid... Bridge este construit pe blockchain, funcționează 24 de ore pe zi, în aproape fiecare țară - costul fiind de doar 10% din rețelele tradiționale de schimb valutar.” - Sequoia Capital, (Colaborând cu Bridge: O modalitate mai bună de transfer de fonduri)
PayFi: Dolar inteligent
Nu fiecare dolar este egal. Unele pot accesa oportunități de calitate, în timp ce altele așteaptă devalorizarea.
PayFi integrează DeFi în plăți, transformând fiecare dolar într-un capital inteligent și autonom. Transformă fondurile neutilizate în active productive care pot genera randamente, menținând în același timp lichiditatea.
Istoric, doar deținătorii de capital mare au avut acces la oportunități financiare de calitate.
Istoric, accesul la oportunități financiare de calitate a fost limitat de cerințele mari de investiții minime, accesul exclusiv la piețele private și barierele reprezentate de instrumentele financiare specializate, cum ar fi fondurile de hedging sau capitalul privat. PayFi democratizează acest avantaj, permițând chiar și fondurilor mici să obțină randamente competitive, fără a sacrifica accesibilitatea. Stablecoins inteligente pot aborda dilemele timp, risc și lichiditate, cum ar fi permiterea utilizatorilor să obțină reduceri prin plata anticipată a facturilor.
Avantajele plăților Web3
Plățile Web3 sunt ca un tren de mare viteză: eficient, rapid și fiabil în mișcarea valorii la nivel global. PayFi duce lucrurile mai departe, adăugând un strat inteligent asemănător unei rețele logistice automatizate. Nu doar că mișcă rapid valoarea, dar oferă și câteva funcții cheie:
Routare inteligentă: ghidarea automată a activelor pe baza logicii definite de utilizatori (contracte inteligente).
Convergența eficienței: combinarea mai multor tranzacții pentru a obține o lichiditate mai bună.
Optimizare dinamică: redirecționarea în perioade de congestie sau taxe de rețea ridicate.
Finanțe programabile: automatizarea plăților pe baza unor condiții complexe.
Conversia activelor: schimbarea activelor pe parcurs, după cum este necesar.
PayFi nu se limitează doar la transferul de fonduri - face fondurile mai inteligente și mai eficiente. Aproape toate produsele utilizează una sau mai multe dintre aceste funcții.
Rezolvarea „problemei numerarului”
Deși numerarul rămâne regele datorită lichidității, autonomiei, acceptării globale offline și confidențialității, are o defectuoasă cheie: devalorizarea. Inflația continuă îi erodează valoarea, obligând utilizatorii să facă alegeri între lichiditate și randament.
Aplicațiile tradiționale de tehnologie financiară, cum ar fi PayPal și Venmo, oferă produse de randament, dar aceste soluții sunt fragmentate, oferind randamente limitate, iar utilizatorii trebuie să transfere fondurile activ în conturi specifice.
PayFi revoluționează acest domeniu cu soluții fără cusur. Indiferent dacă sunt sub formă de stablecoins, puncte de loialitate sau rambursări în așteptare, fondurile din sistemul PayFi generează fără probleme randamente, fie că sunt stocate în portofele, canale de plată sau platforme de cumpărare. Utilizatorii se bucură de randamente comparabile cu cele ale investițiilor, păstrând în același timp fondurile disponibile imediat.
Aceasta înseamnă:
Fără capital inactiv: fiecare dolar lucrează continuu.
Randament global: chiar și activele non-numerar pot genera randament.
De exemplu, stablecoins care generează randamente demonstrează cum PayFi integrează oportunitățile de câștig în sistemul financiar de zi cu zi.
Oportunitate
Prin utilizarea combinației blockchain, PayFi deblochează oportunități financiare de top pentru toată lumea, pentru orice activ, în orice loc. Dezvoltatorii pot construi pe protocoale existente, fără a începe de la zero, oferind o experiență utilizatorului fără cusur.
Produse financiare la plată
Profilul utilizatorilor/nevoilor: destinat persoanelor sau IMM-urilor cu surse de venit stabile, dar cu flux de numerar restricționat. Obiectivul este de a oferi opțiuni flexibile de plată, reducând presiunea fluxului de numerar și riscul întârzierilor la plată.
Utilizatorii beneficiază de planificare financiară personalizată, reducerea costurilor prin reduceri exclusive și acces neîntrerupt la bunuri și servicii esențiale chiar și în perioade de flux de numerar restricționat.
Randamentele comercianților provin din reducerea întârzierilor de plată, accelerarea reinvestirii fondurilor în operațiuni și îmbunătățirea loialității clienților prin flexibilitatea ofertei.
Aceste produse oferă utilizatorilor și comercianților o flexibilitate și echitate mai mari în tranzacțiile financiare. De exemplu:
Reducerea plăților anticipată: Utilizatorii care plătesc facturile imediat după ce primesc fonduri pot beneficia de o reducere mică, stimulând plățile la timp.
Plăți în rate și "cumpără acum, plătește mai târziu": Aceste opțiuni oferă consumatorilor capacitatea de a gestiona fluxul de numerar, făcând achizițiile mari mai ușor de suportat, fără a necesita o plată integrală upfront.
Accelerarea plăților comercianților: Comercianții pot obține mai repede plățile, deși trebuie să plătească o mică taxă, dar aceasta poate îmbunătăți lichiditatea și să netezească fluxul de numerar.
Unele proiecte Web2, cum ar fi Affirm, Afterpay, Klarna și PayPal, oferă soluții de plată în rate.
Soluții de randament încorporate
Profilul utilizatorilor/nevoilor: destinat persoanelor care dețin monede de bază și au unele fonduri neutilizate, concentrându-se pe gestionarea fondurilor la scară mică. Produsul oferă soluții de randament în dolari cu risc scăzut, lichiditate ridicată, comoditate și flexibilitate. Utilizatorii doresc să crească cu ușurință o mică capitalizare, păstrând în același timp o lichiditate solidă pentru nevoile financiare. Anumiți utilizatori au preferințe pentru anumite active, cum ar fi titlurile de stat ale SUA sau randamentele de împrumut DeFi.
PayFi transformă activele neutilizate în capital generatoare de randamente. Spre deosebire de produsele tradiționale de „randament”, soluțiile de randament încorporate PayFi funcționează fără probleme în diferite tipuri de active și produse, cum ar fi punctele de loialitate din magazinele online, rambursările în așteptare sau cardurile cadou.
Soluțiile de randament comune pe piață includ module de fermă încorporate în portofele, stablecoins cu randament și produse flexibile de randament pe bursele centralizate (CEX). Randamentele provin în principal din împrumuturi DeFi, airdrop-uri de protocol, strategii delta neutre și obligațiuni americane.
Soluțiile de randament încorporate on-chain oferă avantaje față de soluțiile fintech și bancare tradiționale, în principal din cauza restricțiilor de gestionare a lichidității cauzate de natura custodiilor din sistemele tradiționale.
Soluțiile de randament încorporate îmbunătățesc transparența și eficiența capitalului prin realizarea auto-custodiei utilizatorului și gestionarea autonomă a lichidității. De exemplu, Revolut a avut anul trecut 13 miliarde de dolari în depozite, dar a putut oferi doar 3% dobândă din cauza restricțiilor de lichiditate. Mutarea acestor sisteme pe blockchain va permite utilizatorilor să controleze direct fondurile lor, alocându-le în fonduri de lichiditate sau alte oportunități de randament, maximizând randamentele fără restricțiile gestionării centralizate.
Acest lucru îmbunătățește accesul utilizatorilor și instituțiilor la produse de împrumut și credit diferite de cele tradiționale.
Plățile sunt un proces complex, unde putem face multe lucruri la fiecare pas de finanțare, îmbunătățind astfel eficiența capitalului.
Aplicațiile PayFi depind adesea de integrarea terță parte, ceea ce face ca acest domeniu să fie competitiv. Cu toate acestea, PayFi poate ieși în evidență prin concentrare asupra a trei avantaje centrale:
Atractivitatea utilizatorului: construirea unui avantaj competitiv prin volum și frecvență ridicate ale tranzacțiilor.
Complexitatea orchestration-ului: simplificarea procesului de plată descentralizat pentru utilizatori.
Diversitatea funcționalității: oferind funcții lipsă în sistemele tradiționale Web2.
De asemenea, trebuie să se ia în considerare:
Îmbunătățirile de eficiență pe care le aduc
Rolul lor în procesul de plată și dimensiunea potențială a pieței
Aspecte de reglementare și gestionare a riscurilor
Stâlpii PayFi
Infrastructură: Huma
Huma a construit totul de la zero, introducând stiva PayFi.
Nivelul de tranzacționare: gestionarea procesării plăților și a decontării
Nivelul monetar: gestionarea stablecoins și a activelor digitale
Nivelul de custodie: asigurarea stocării sigure a activelor
Nivelul de finanțare: oferirea de împrumuturi și servicii de credit
Nivelul de conformitate: menținerea conformității reglementărilor
Nivelul de aplicație: oferirea de servicii orientate către utilizatori
Ceea ce distinge Huma este concentrarea sa pe finanțarea pe termen scurt în domeniul plăților și lanțului de aprovizionare. Platforma realizează evaluări de credit în timp real și asigurare automată prin contracte inteligente, făcând astfel posibile deciziile de finanțare instantanee pentru tranzacțiile de plată.
Alte câteva platforme de finanțare RWA Web3 includ Centrifuge (primul proiect RWA) și Ondo.
Participanți similari Web2: SWIFT, Visa, Mastercard
Plată: Distracție
Fun.xyz a lansat Checkout, un instrument multifuncțional, destinat să simplifice orice acțiune on-chain permițând utilizatorilor să finalizeze tranzacții folosind orice activ la punctul de achiziție. Checkout agregă opțiuni de plată diverse, îmbunătățind experiența utilizatorului și maximizând rata de conversie a dApp.
Aggregator de lichiditate: integrarea fondurilor din portofele EVM, portofele Solana, burse centralizate și carduri de credit pentru a realiza plăți transfrontaliere.
Motor de rutare: executarea de acțiuni complexe, în loturi, on-chain, asigurând în același timp certitudinea tranzacțiilor și optimizarea prețurilor.
Checkout SDK: o integrare ușoară, care îmbunătățește rata de conversie a aplicațiilor prin adaptarea la metoda de plată preferată de utilizatori.
Avantajul Fun.xyz constă în eliminarea obstacolelor comune în tranzacțiile Web3, permițând utilizatorilor să execute mai ușor acțiuni on-chain, fără griji legate de conversia activelor sau de intrările și ieșirile de fonduri.
Alți participanți includ Aeon, care oferă o experiență de checkout unificată în aplicația Mini Telegram.
Randament încorporat: Morpho
Morpho este un protocol de împrumut modular. Oferă investitorilor potențiali diferite fonduri de randament ridicat izolate. Secretul său constă în abordarea sa modulară. Este integrat în multe protocoale de gestionare a activelor, cum ar fi Brahama și Infinex, pentru a oferi randamente de economisire.
Căutăm mai multe produse de randament încorporate. Portofelele sau orice produse implicând custodia capitalului pot fi integrate în câteva linii de cod. Astfel, indiferent unde sunt fondurile, utilizatorii pot obține dobândă.
Carduri Web3: Offramp
Offramp oferă deținătorilor de stablecoins produse bazate pe dolari, oferind un randament de până la 5% USD, un card cripto susținut de stablecoins, precum și opțiuni de primire a plăților ACH și prin transferuri bancare. Funcționează similar cu o nouă bancă, oferind conturi bancare, funcții de plată și economisire.
Aceasta este o zonă matură, cu numeroși emitenti de carduri, furnizori KYC și produse upstream/downstream. Emitenții de carduri diferă în reglementare, taxe și suport pentru plăți (cum ar fi carduri fizice, Apple Pay). Câțiva participanți includ Rain și Immersive, care este, de asemenea, un membru major al rețelei Mastercard.
Cu toate acestea, acestea sunt de obicei carduri de debit preplătite, care necesită ca utilizatorii să depună fonduri înainte de utilizare, spre deosebire de cardurile de credit. Folosind un card de credit, utilizatorii pot folosi dobânda generată de protocoalele DeFi pentru a-și plăti datoriile de credit, deși creditul poate genera costuri din cauza dobânzii plătite în timp.
Pentru protocoalele DeFi, cardurile de credit criptografice sunt un activ valoros, deoarece permit utilizatorilor accesul fără cusur la fondurile lor pentru cheltuieli zilnice, fără a necesita retragerea fondurilor din protocol.
Intrări și ieșiri de fonduri: Bridge
Bridge simplifică plățile globale prin soluții bazate pe stablecoins, permițând companiilor să miște, să stocheze și să gestioneze fonduri cu viteza internetului. Prin API-urile sale de orchestrare, Bridge elimină complexitatea conformității și a reglementărilor, integrând plățile în stablecoins cu câteva linii de cod. Bridge acceptă dolari, euro și principalele stablecoins precum USDC și USDT, având rezerve investite în titluri de stat ale SUA, oferind oportunități de randament de peste 5%.
Prin API-urile de emitere ale Bridge, companiile pot emite propriile lor stablecoins, extinzând piața globală prin oferirea de conturi în dolari și euro, precum și opțiuni de transfer internațional de fonduri.
Viziune
PayFi, ca soluție transformatoare, abordează eficient „triunghiul imposibil” din finanțele tradiționale: randament, lichiditate și risc. În finanțele tradiționale, investitorii se confruntă adesea cu un compromis: pentru a obține randamente ridicate, de obicei trebuie să sacrifice lichiditatea sau să accepte un risc mai mare, iar menținerea lichidității și a siguranței înseamnă adesea că trebuie să accepte randamente mai mici. Acest triunghi a limitat de mult oportunitățile financiare, în special pentru investitorii cu capital mic.
PayFi utilizează blockchain și DeFi pentru a sparge acest model. Prin integrarea infrastructurii de plată cu capacitățile DeFi, PayFi transformă fiecare dolar într-un capital inteligent și autonom, capabil să caute automat oportunități de randament. Cu decontările rapide ale blockchain-ului, dolarul poate menține lichiditatea oferind în același timp randamente atractive.