Sursa articolului: Odaily Planet Daily

Autor | Wenser, Odaily Planet Daily

Piața cripto a experimentat o corecție generală în ultimele zile, dar ecosistemul Solana a avut în continuare o performanță foarte bună luna trecută, având perspective de a recupera rapid prețul și de a continua piața de taur a ecosistemului.

Conform statisticilor, în noiembrie 2024, DApp-urile native Solana au obținut 365 milioane USD în venituri, stabilind un nou record lunar; proporția veniturilor de aproape 84% provine din ecosistemul DeFi, iar portofelele și infrastructura reprezintă mai puțin de 15%. În plus, 20 de DApp-uri Solana au venituri lunare de peste 1 milion USD, pump.fun devenind „primul protocol Solana din istorie cu venituri lunare de peste 100 milioane USD”. Odaily Planet Daily va analiza performanțele ecosistemului Solana din noiembrie în raport cu diversele rapoarte Syndica, pentru a oferi referințe cititorilor.

Investigația asupra Solana: veniturile ecosistemului și veniturile protocolului au atins ambele un nou maxim

Conform statisticilor, în noiembrie, veniturile ecosistemului Solana și veniturile DApps au atins 92 milioane USD și 365 milioane USD, ambele stabilind un "nou record anual". Dintre acestea, primul era de doar 6 milioane USD la începutul anului, crescând de 15 ori; al doilea era de 26 milioane USD la începutul anului, crescând de 14 ori.

Merită menționat că 50% din veniturile ecosistemului Solana sunt utilizate în principal pentru răscumpărarea și distrugerea tokenurilor SOL; statistica veniturilor DApps provine în principal din datele protocoalelor de top și nu este o statistică completă.

Între timp, conform datelor Coingecko, prețul SOL la începutul anului era de doar 101 USD, anterior, pe 23 noiembrie, a depășit odată un nou maxim de 263 USD, revenind acum la aproximativ 188 USD, iar creșterea anuală rămâne în jur de 88%.

Graficul veniturilor ecosistemului Solana și DApps

Protocolul ecosistemului Solana: pump.fun excelează, având 10 protocoale cu venituri lunare de peste 10 milioane USD

Un alt exemplu al dezvoltării rapide a ecosistemului Solana este numărul protocoalelor cu venituri remarcabile, dintre care 41 au avut venituri lunare de peste 100.000 USD în noiembrie; 20 au avut venituri lunare de peste 1 milion USD; 10 au avut venituri lunare de peste 10 milioane USD; iar veniturile lunare de peste 100 milioane USD au fost obținute doar de pump.fun.

Conform Syndica, pump.fun a avut veniturile de 106 milioane USD în noiembrie, ocupând prima poziție în veniturile protocolului Solana, de aici primind titlul de „protocolul ecosistemului Solana care a depășit 100 milioane USD în prima lună”; alte DApps de top includ Photon, Raydium, BullX, Trojan, BONKbot, Phantom, Jupiter și alte proiecte de infrastructură precum DEX și Telegram Bot.

Statistica veniturilor lunare ale Dapps ecosistemului Solana

Datele privind veniturile primelor 8 protocoale

Principala cauză a creșterii Solana: sectorul DeFi este rege, ecosistemul Meme a explodat de peste 300 de ori

Conform statisticilor, 83,7% din veniturile ecosistemului Solana provin din sectorul DeFi; în contrast, veniturile din protocoale legate de portofele reprezintă 9,6%; veniturile proiectelor de infrastructură reprezintă 3,4%; veniturile din sectorul NFT sunt de doar 2,2%; iar veniturile din sectorul jocurilor sunt și mai reduse, doar 0,9%; cel mai mic procent este reprezentat de sectorul plăților și DePIN, care reprezintă mai puțin de 1%.

Privind dintr-o altă perspectivă, ecosistemul Solana are în continuare mult spațiu pe piață, sectoarele de jocuri, plăți și DePIN au un potențial considerabil.

În sectorul DeFi, care domină ecosistemul Solana, veniturile din monedele Meme și protocoalele care susțin monedele Meme reprezintă cea mai mare proporție, având venituri anuale de 509 milioane USD; urmate de sectorul Telegram Bot, cu venituri anuale de 300 milioane USD; iar DEX-ul spot pe locul trei, cu venituri anuale de 141 milioane USD. Merită menționat că veniturile lunare ale DApp-urilor legate de monedele Meme au crescut de la 600.000 USD în ianuarie la 18,3 milioane USD în noiembrie, cu o creștere de 305 ori, fiind un „spectacol al industriei”.

În plus, datorită impulsului adus de pump.fun, Raydium a devenit „cel mai mare beneficiar” din acest sector, veniturile lunare ale platformei din noiembrie au ajuns la 32 milioane USD, mult mai mult decât Orca și Lifinity, echivalent cu de 8 ori venitul lunar al Orca; și de 32 de ori venitul lunar al Lifinity. În plus, din aprilie, raportul dintre FDV și venitul lunar al tokenurilor DEX a devenit din ce în ce mai stabil, menținându-se în intervalul 85% ± 10%.

Datorită performanței bune a proiectului, Raydium a răscumpărat în noiembrie 5,4 milioane de RAY, în valoare de 28 milioane USD, destinate repartizării către stakeri.

Statistica proporției veniturilor pe sectoare ale ecosistemului Solana

DApps legate de monedele Meme domină

DApps legate de monedele Meme au avut o creștere uimitoare

Raydium conduce sectorul DEX de pe piața spot

Detinatorii tokenului RAY beneficiază de efectul de overflow Raydium

Segmentul cu potențial nelimitat: Telegram Bot devine o mașină de îmbogățire a ecosistemului

De asemenea, beneficiind de ecosistemul înfloritor al monedelor Meme, Solana a oferit un teren fertil pentru o mare varietate de Telegram Bot-uri.

Odată cu creșterea volumului de tranzacții DEX, veniturile totale ale protocoalelor legate de Telegram Bot au ajuns la 82 milioane USD, de două ori mai mult decât venitul total din octombrie; reprezentând 4,5% din cota de piață a volumului de tranzacții DEX, iar această proporție devine din ce în ce mai stabilă. BullX și Trojan devin primele două DApp-uri din acest sector, având fiecare venituri lunare de peste 20 milioane USD, totalizând aproape 60 milioane USD.

Telegram Bot devine expert în atragerea fondurilor în sectorul de nișă

Aplicația „super” a ecosistemului Solana: JLP de la Jupiter devine cel mai bun obiectiv

În noiembrie, sub impulsul contractelor perpetue Jupiter, veniturile protocolului au crescut la 17 milioane USD. 75% din comisioanele perpetue sunt alocate recompenselor JLP LP, iar restul de 25% este returnat protocoalelor Jupiter, astfel, JLP a devenit un obiectiv popular pentru multe fonduri.

În ceea ce privește partenerii care au integrat API-ul JupiterSwap, venitul total al protocolului lor a crescut la 153 milioane USD de la începutul anului, dintre care portofelul Phantom ocupă prima poziție, cu venituri anuale de 91 milioane USD; Solflare se clasează pe locul doi cu venituri de 31 milioane USD; iar platformele agregatoare precum Birdeye urmează imediat după.

Prezentarea veniturilor lunare Jupiter 2024

Prezentarea veniturilor partenerilor API Jupiter Swap

Phantom devine cel mai mare câștigător

Sectorele cu potențial ale ecosistemului Solana: împrumuturi, NFT, plăți, DePIN

În noiembrie, platforma de împrumuturi de top din ecosistemul Solana, Kamino, a avut o performanță extrem de remarcabilă, veniturile protocolului său au depășit un nou maxim, atingând 2,9 milioane USD, dintre care 80% din venituri provin din împrumuturi.

Platforma NFT a ecosistemului Solana, Metaplex, este un jucător „discret până la aproape invizibil”, servind ca protocol de bază pentru aproape toate tokenurile, monedele Meme și NFT-urile de pe rețeaua Solana, având în noiembrie un venit protocolar istoric record de 3,4 milioane USD; iar raportul FDV/venit protocolar a scăzut de la 273 în ianuarie la 113 în noiembrie, stabilitatea operațiunilor proiectului a crescut semnificativ, eliminând o parte din „inflarea” anterioară. Tokenul său MPLX a crescut cu peste 20% după ce fundația Metaplex a anunțat în septembrie lansarea rețelei Aura.

În sectorul plăților, multe dintre proiectele ecosistemului Solana par să fie în „marginea unei explozii”, dintre care compania de plăți cripto Helio a văzut venitul lunar crescând de la 43.000 USD în ianuarie la 316.000 USD, cu o creștere de aproape 7 ori. Proiectul percepe un comision de 2% pentru fiecare transfer, iar deținătorii de NFT-uri HelioX beneficiază de o reducere de 50%, plătind doar 1% comision.

În sectorul DePIN, principalele proiecte din ecosistemul Solana includ Render Network, Nosana, Helium, Hivemapper, veniturile lunare ale celor patru proiecte au crescut constant de la aproximativ 150.000 USD în ianuarie, ajungând la un venit total în noiembrie de 669.000 USD, cu o creștere de aproximativ 446%. Este de remarcat că veniturile aici sunt calculate pe baza valorii de distrugere a tokenurilor RENDER, HONEY, NOS etc., și sunt oferite doar cu titlu informativ.

Kamino devine platforma de top pentru împrumuturi

Proporția FDV/venituri Metaplex a scăzut semnificativ

Infrastructura de plăți se află pe marginea unei explozii

Sectorul DePIN progresează constant

Concluzie: Solana pe termen scurt și mediu rămâne „pe o singură picior”, dar pe termen lung se bazează pe stimulentele economiei cripto aduse de Trump

Pe termen scurt și mediu, veniturile ecosistemului Solana rămân în continuare concentrate în sectoarele DeFi și monede Meme, deși sectorul DePIN, care a fost întotdeauna așteptat cu multă speranță de către fundația Solana și comunitatea Solana, deși a avut un „start de vis” cu telefonul SAGA, în prezent nu a reușit să deschidă complet piața; sectorul plăților se află în stadiul inițial de dezvoltare, iar proiectul Perena, un pool de schimb de stablecoin fondat de Anna Yuan, un fost membru al fundației Solana, are potențialul de a aduce o schimbare nouă în situația actuală, dar va necesita timp pentru a atrage mai multă lichiditate.

Pe termen lung, dezvoltarea continuă a ecosistemului Solana depinde în continuare de o serie de stimulente favorabile legate de economia cripto, care vor fi lansate după ce Trump va prelua oficial președinția Statelor Unite, permițând mai multor fonduri, capital și construcții de infrastructură blockchain să se integreze profund cu economia americană, realizând un câștig multiplu pentru „ecosistem, capitalizarea de piață a tokenurilor, prețul tokenurilor”.