În ultimii ani, pe măsură ce Ethereum trece la mecanismul PoS (Proof of Stake), domeniul stakingului a devenit treptat o arie populară în domeniul blockchain-ului. Utilizatorii participă la consensul rețelei și câștigă recompense prin staking ETH, cu toate acestea, problema lichidității în stakingul tradițional persistă: ETH-ul staked este blocat și nu poate fi utilizat pentru alte activități DeFi, ceea ce duce la pierderi de eficiență a capitalului.
Pentru a rezolva această problemă, protocolul de staking lichid a apărut, cum ar fi Lido, Rocket Pool etc., oferind produse derivate de lichiditate, astfel încât utilizatorii să poată obține venituri din staking și să participe în ecosistemul DeFi. Cu toate acestea, pe măsură ce competiția din acest domeniu s-a intensificat, produsele derivate de lichiditate simple nu mai pot satisface complet cerințele utilizatorilor pentru descentralizare, flexibilitate și optimizarea veniturilor, iar re-stakingul a apărut ca o soluție.
Swell Network se remarcă prin mecanismul său inovator de staking lichid descentralizat. Ca un protocol emergent de staking lichid, Swell Network oferă produse unice swETH și swNFT, sporind autonomie și transparența utilizatorilor.
Unu, ce este Swell Network?
Swell Network este un protocol descentralizat și neîncredințat de staking lichid Ethereum, dedicat furnizării de servicii convenabile de staking și re-staking pentru utilizatori, asigurând în același timp securitatea și descentralizarea rețelei Ethereum. Spre deosebire de metodele tradiționale de staking, Swell permite utilizatorilor să stakeze ETH fără a-și bloca fondurile, obținând tokenuri de lichiditate swETH și rswETH, participând ulterior în alte protocoale DeFi pentru a obține randamente mai mari. Platforma utilizează mecanisme inovatoare pentru a permite utilizatorilor nu doar să beneficieze de veniturile din staking, ci și să re-stakeze pe platforme precum EigenLayer pentru a obține recompense suplimentare, îmbunătățind semnificativ utilizarea capitalului.
Ca primul protocol care permite utilizatorilor să-și aleagă liber operatorii de noduri, Swell a spart bariera de intrare ridicată din piața de staking, reducând barierele tehnologice, promovând astfel descentralizarea serviciilor de staking. Platforma a integrat, de asemenea, funcția de dovadă a rezervelor (PoR) a Chainlink, sprijinind auditurile automate pe lanț, oferind utilizatorilor un nivel foarte ridicat de securitate și transparență. Misiunea Swell este de a oferi cea mai bună experiență globală de staking lichid și re-staking, simplificând calea utilizatorilor de a intra în ecosistemul DeFi, în timp ce promovează dezvoltarea durabilă a ecosistemului Ethereum, oferind suport valoros pentru stakeri, operatorii de noduri și întreaga rețea Ethereum.
Două, logica de operare a Swell Network
Ca un protocol inovator de staking lichid descentralizat și neîncredințat de Ethereum, obiectivul principal al Swell Network este de a oferi utilizatorilor o experiență de staking și re-staking flexibilă, transparentă și cu randamente ridicate. Spre deosebire de protocoalele de staking tradiționale, Swell V2 oferă o gamă largă de funcții pentru stakeri și operatorii de noduri printr-un mecanism unic și un mod de operare al nodurilor cu mare libertate.
Modul în care funcționează Swell este complet diferit de alte protocoale de staking lichid Ethereum. În starea sa finală, Swell V2 va implica:
Mecanismul operatorilor de noduri
Operatorii de noduri Swell sunt împărțiți în două categorii:
Operatori de noduri pe lista albă (noduri de validare): se alătură după un audit riguros, fiind necesară o garanție de 1 ETH. Prima serie de noduri pe lista albă include operatori de renume precum InfStones, RockX, HashQuark etc.
Operatori de noduri independenți: se pot alătura fără permisiune, dar trebuie să ofere o garanție de 16 ETH pentru fiecare validator.
Operatorii de noduri pot stabili propria comision (0-10%), iar 5% din recompensele de staking vor fi utilizate ca taxe de protocol, intrând în trezoreria Swell DAO. În viitor, nodurile independente vor avea o libertate mai mare de participare, promovând astfel descentralizarea platformei.
Depozite atomice și staking flexibil
Swell acceptă depozite atomice minime de 1 ETH, utilizatorii având libertatea de a-și alege operatorul de noduri, stacând ETH direct pe Beacon Chain.
Utilizatorii vor primi două tipuri de active după depunere:
swETH: un token derivat lichid de tip ERC-20, care reprezintă capitalul staked al utilizatorului.
swNFT: un token unic care conține detalii despre staking, înregistrând operatorul nodului, adresa validatorului și timestamp-ul de staking.
Funcțiile unice ale swETH și swNFT
Funcția swETH: swETH, ca un token de lichiditate non-referință, poate fi utilizat în protocoalele DeFi pentru a obține venituri suplimentare, dar nu va acumula automat recompense de staking.
Funcția swNFT: swNFT este containerul pentru swETH, stocând recompensele de staking, informațiile despre drepturi etc. Chiar dacă utilizatorii nu dețin swETH, swNFT poate continua să acumuleze venituri.
Recompensele din staking și mecanismul de răscumpărare
Când utilizatorii doresc să retragă veniturile din staking sau capitalul, trebuie să ardă swNFT pentru a răscumpăra ETH. După fuziune, se așteaptă ca funcția de retragere să fie deschisă în termen de 6-12 luni, lichiditatea swETH bazându-se în principal pe tranzacțiile de pe piața secundară.
Competitie și transparență
Swell oferă un mecanism de competiție pe piața deschisă, operatorii de noduri concurând în ceea ce privește transparența, rata de returnare și taxe pentru a atrage mai mulți stakeri. În viitor, va fi introdus un pool de tip Rocket Pool pentru a optimiza distribuția veniturilor și recompensele MEV.
Securitatea protocolului și lansarea în mai multe etape
Planul de lansare securizată a Swell se desfășoară în cinci etape, în prezent aflându-se în prima etapă, cu 242 ETH depuși și 8 noduri pe lista albă. Progresul fiecărei etape depinde de atingerea unei valori prag ETH. Protocolul utilizează tehnologia PoR a Chainlink pentru a efectua audituri pe lanț, asigurând astfel securitatea și transparența platformei.
Trei, informații despre echipa și finanțarea Swell Network
Echipa centrală a Swell Network include fondatorul Daniel Dizon, CTO-ul Aaron Alderman, CPO-ul Kevin Chee și șeful de cercetare Abishek Kannan. Daniel Dizon este responsabil pentru strategia și direcția generală a proiectului, Aaron Alderman se ocupă de dezvoltarea tehnică și arhitectura platformei, Kevin Chee se ocupă de dezvoltarea produselor și experiența utilizatorului, în timp ce Abishek Kannan conduce cercetarea și inovația.
În prezent, Swell Network a primit „sprijin” din partea unor fonduri de investiții precum Framework Ventures, IOSG Ventures, Apollo Capital, Maven 11 Capital și Bixin Ventures. În plus, comercianții individuali au investit și în proiecte standard precum Mark Cuban, David Hoffman, Loong Wang etc.
Patru, economia tokenurilor Swell Network
Tokenul nativ al Swell Network, $SWELL, are o ofertă totală de 10 miliarde de unități, fiind proiectat pentru a facilita guvernarea protocolului, dezvoltarea ecologică și stimulentele pentru utilizatori, având multiple utilizări:
Participarea la guvernare: Deținătorii de tokenuri SWELL pot vota cu privire la deciziile importante care afectează dezvoltarea și direcția protocolului. Swell Network și tokenul său de guvernare SWELL reprezintă o evoluție incitantă în stakingul Ethereum și participarea în DeFi. Concentrându-se pe accesibilitate, lichiditate și participarea comunității, Swell Network nu doar că îmbunătățește interacțiunea utilizatorilor cu Ethereum, dar contribuie semnificativ la adoptarea mai largă a tehnologiei blockchain în domeniul financiar.
Recompensele pentru re-staking: Utilizatorii pot re-stake tokenurile lor SWELL pentru a obține tokenuri rSWELL, care ajută la protejarea infrastructurii de nivel 2 a Swell, câștigând în același timp recompense suplimentare.
Oportunități de tranzacționare: Tokenurile SWELL pot fi tranzacționate pe diverse burse precum KuCoin și Bitget, permițând utilizatorilor să cumpere și să vândă în funcție de condițiile de piață.
Modul în care este distribuit este următorul
Ecosistem și comunitate: 37% (3,700,000,000 SWELL)
Echipa și consilierii: 23,5% (2,350,000,000 SWELL)
Investitori: 23,5% (2,350,000,000 SWELL)
Rezervele de fonduri: 16% (1,600,000,000 SWELL)
Cinci, analiza valorii viitoare a SWELL
Swell Network, ca un protocol de staking lichid ETH neîncredințat, demonstrează un potențial de piață uriaș și un spațiu de dezvoltare. Conform datelor de pe site-ul oficial, în prezent, numărul total de ETH staked în Swell Network este de 281,553, iar randamentul anual de bază (APR) pentru swETH este de 2,33%, iar prin mecanismele de stimulare SWELL, randamentul anual total ajunge la 28,85%. Numărul total de stakeri a depășit 128,538, arătând recunoașterea pieței față de inovațiile și randamentele ridicate.
Pe măsură ce Swell Network continuă să inoveze în domeniul DeFi, perspectivele sale de dezvoltare sunt largi. Soluția de nivel 2 care va fi lansată în curând își propune să îmbunătățească experiența utilizatorului prin oferirea unor viteze de tranzacționare mai rapide și a unor taxe mai mici. În plus, colaborarea cu companiile de management al riscurilor DeFi de frunte va îmbunătăți măsurile de securitate din cadrul protocolului.
