Scris de: Chris Burnisks, partener, substituent
Compilat: 1912212.eth, Foresight News
Dacă prietenii tăi vă contactează și vă pun întrebări despre Bitcoin, Ethereum și alte criptomonede, nu este ușor să-i ghidați având în vedere condițiile actuale de piață (BTC este de aproape 100.000 USD). Acest lucru este valabil mai ales atunci când sunt investitori începători fără experiență. Iată câteva lecții pe care le-am învățat prin observație de-a lungul unui deceniu.
Asigurați-vă că acțiunile pe care le întreprind sunt responsabilitatea lor. S-ar putea să ai mai multă experiență și cunoștințe, dar asta nu înseamnă că ai perfectă dreptate. Nimeni nu înțelege tot ce se întâmplă pe această piață. Dacă cineva pretinde că știe ceva, el sau ea minte.
Puteți încerca să le explicați în ce fază a ciclului pieței ne aflăm în prezent. Pentru mine, suntem la 2 ani în acest ciclu al pieței bull. ( Partea de jos a imaginii de mai jos este noiembrie 2022)
Calculat din partea de jos acum 2 ani, BTC a crescut de peste 6 ori, ETH a crescut de peste 4 ori, iar SOL a crescut de peste 30 de ori.
Adevărul trist este că, pe măsură ce prețul jetoanelor crește, oamenii vor acorda din ce în ce mai multă atenție, iar această atenție se va transforma ulterior în putere de cumpărare. Prin urmare, cu cât prețul crește mai mult, cu atât se va acorda mai multă atenție potențialului de rentabilitate ulterioară, dar, în general, cu cât intrăm mai târziu în „ciclul atenției”, cu atât poziția va fi mai proastă.
Deci cel mai bun moment pentru a intra este adesea când aproape nimeni nu este interesat, dar asta a fost acum 2 ani. Ce ar trebui să facă când abia așteaptă să cumpere jetoane, chiar dacă nu este cel mai bun moment pentru a intra?
Rămâneți simplu: personal, dacă ar fi novice, aș avea tendința de a recomanda să dețineți un anumit procent de BTC, ETH și SOL (50/25/25%), restul pe propriul risc. Cel puțin dacă dau peste cap intrarea/ieșirea, pot menține în continuare un anumit bankroll. Dacă aleg o monedă mică, atunci încurajează-i să studieze și să o mențină sub 10% din alocarea totală pentru a reduce riscul.
Judecând după prețul curent de intrare, dacă se dublează, ei sunt încurajați să-și scoată principalul în acel moment, ceea ce asigură și profituri în același timp. Mai târziu, dacă capitalul lor s-a triplat, ei își pot încasa tot capitalul sau, dacă sunt dispuși să fie mai aventuroși, pot încasa de două ori capitalul pe care l-au câștigat și pot menține capitalul rămas de 1x (costul), dar încearcă să fă-i să înțeleagă căderea nebună care poate avea loc într-o piață de urs. (Dacă sunt un susținător convins al Bitcoin, s-ar putea să nu vrea niciodată să vândă, este în regulă, dar trebuie să fie pregătiți să înfrunte dificultăți la un moment dat)
Vânzarea pe o piață ursară este cauzată de panică și frica de a vinde, dar devine relativ dificil să ieși de pe o piață taură uneori te vor urî dacă cred că au vândut prea devreme, dar tot îți vor mulțumi mai târziu.
De asemenea, trebuie să fie atenți dacă aleg să ia profituri și apoi să fie tentați să intre din nou în comerț, reinvestind acele profituri și devenind FOMO dacă piața continuă să crească - adesea această idee poate duce la consecințe negative.
Pentru că dacă piața se prăbușește brusc, ei pot ajunge să descopere că trebuie să plătească mai multe impozite pe câștigurile lor realizate decât ajung în activele pe care le dețin pe măsură ce activele scad (ceea ce se întâmplă des).
Fiecare vânzare a unui cripto-activ este un eveniment impozabil, chiar și un schimb de cripto-active pentru cripto-active. Odată ce încep să-mi încasez banii, plănuiesc să-i păstrez într-un cont garantat de principal la Traditional Finance (TradFi) timp de 12 până la 18 luni - conturile de criptomonede stabile cu randament ridicat nu sunt considerate drept custodie de numerar, deoarece există încă criptomonede. riscul de piață în aceste conturi, iar efectul de pârghie acumulat în timpul unei piețe de creștere ar putea să vă coste toți banii. În primul rând, mi-aș plăti obligațiile fiscale înainte de a începe din nou să caut noi oportunități de investiții, ceea ce se întâmplă de obicei atunci când oamenii își pierd mințile în panică sau, mai bine, atunci când căldura pieței scade și oamenii cad în apatie ( Acest lucru tinde să apară la mai mult de 12 luni de la vârfurile pieței).
În timp ce fondurile tranzacționate la bursă (ETF) și potențialele achiziții suverane pot însemna că Bitcoin (BTC) nu va vedea o piață urs prea brutală în viitor, de fiecare dată când apare o piață bullă, oamenii vor găsi diverse motive pentru a justifica creșterea maxime ridicole sau susținând că nu va exista o piață ursoasă.
„Superciclurile” sunt, fără excepție, iluzii colective.
Pot vedea motivele pentru care ciclul se repetă (atingând un vârf în T4 2025) și pot vedea motivele pentru care ciclul se prelungește și rupe modelul de patru ani. Deși s-ar putea să vedem o consolidare după preluarea mandatului unui nou președinte al SUA, nu accept această discuție despre scurtarea ciclului. Este doar o tulburare de stres post-traumatic (PTSD) la locul de muncă.
Acestea fiind spuse, din punct de vedere structural, orice crește la 100x este predispus la o retragere de cel puțin 80-90% la un moment dat - în mare parte din luarea de prea multe profituri.
Dacă SOL merge la 800 USD în acest ciclu, atunci în viitor (să zicem 2027) ar putea scădea la 80-160 USD. Deci, dacă cineva cumpără la 240 de dolari și ține, va pierde bani de pe piața ursă care urmează. Este greu pentru oameni să realizeze asta din mania unei piețe de tauri, dar acum că ai fost acolo, înțelegi și acum îi poți învăța :)
La prețurile actuale (SOL a crescut de peste 30 de ori de la minimele sale), nimeni nu se va îmbogăți sau obține multipli nebuni, dar va vedea pe cineva câștigând mulți bani, așa că va fi greu să rezistați - Dacă le spuneți că nu să cumpere, dar să aștepți pentru că un „eventual prăbușire” va duce prețul sub locul în care este acum, vor simți durere pentru că mai este loc pentru ca prețul să crească de 2-5 ori mai mult, în funcție de activ de sus, deci totul este foarte instabil.
Ca o notă finală, aș dori să remarc în continuare că mulți investitori fără experiență gândesc mai mult în termeni de dolari ($) decât în termeni de X (multipli) sau procente (%). De exemplu, dacă spui că SOL ar putea ajunge la 1.000 USD, se vor gândi, wow! Asta adaugă 760 USD la valoarea fiecărui SOL! Cu toate acestea, trecerea de la 8 USD la 240 USD adaugă doar 232 USD în valoare per SOL.
Dar ceea ce nu își dau seama este că trecerea de la 8 USD la 240 USD este o creștere de 30 ori, în timp ce trecerea de aici la 1.000 USD este doar o creștere de 4 ori. Este important ca investitorii să înțeleagă cu adevărat acest lucru.
