Evenimentele recente de pe piață, inclusiv alegerile prezidențiale din SUA, maximele istorice ale Bitcoin (ATH) și tendințele pozitive generale din industria financiară, au alimentat o creștere a activității, creând un mediu de piață cripto „cald”. Această creștere a cererii nu a determinat doar o implicare crescută a utilizatorilor, ci a evidențiat și rolul în creștere al activelor cripto în sistemele financiare mainstream.
Rolul în creștere al criptomonedelor în piața financiară
O comparație a volumelor de tranzacționare între principalii jucători de criptomonedă și piețele de acțiuni tradiționale dezvăluie o tendință interesantă. În ultimele 30 de zile de tranzacționare (7 octombrie - 15 noiembrie 2024), volumele totale de tranzacționare ale Binance (spot + derivate) au depășit semnificativ piețele de acțiuni globale majore. Aceste constatări subliniază acceptarea în creștere a activelor cripto în rândul publicului general și influența lor tot mai mare asupra peisajului financiar global:
Surse: Volume Binance și Coinbase (inclusiv spot + derivate); CoinMarketCap, Binance, Coinbase; sursa pentru NASDAQ / NYSE: https://www.nasdaqtrader.com/trader.aspx?id=FullVolumeSummary#
Volumele Binance sunt cu 10% mai mari decât cele ale NASDAQ.
Binance tranzacționează de 2 ori volumul Bursei de Valori din New York (NYSE).
Volumele Binance sunt de 16 ori mai mari decât cele ale Coinbase.
Binance reprezintă aproximativ 50% din toate volumele de tranzacționare ale burselor centralizate (CEX) la nivel global.
Aceste cifre impresionante arată cum activele cripto câștigă din ce în ce mai multă favoare din partea investitorilor, intrând în atenția mainstream a piețelor financiare și concurând pe picior de egalitate cu piețele financiare tradiționale. Această tendință se aliniază cu acceptarea mai largă a activelor cripto în cadrul sistemului financiar global.
Tranzacționarea Spot Domnește Suveran
Graficul evidențiază o narațiune convingătoare despre starea actuală a pieței Bitcoin în 2024, cu tranzacționarea spot afirmându-și dominația asupra altor forme de activitate de tranzacționare. În ciuda interesului și atenției în creștere față de ETF-urile Bitcoin, în mare parte generate de jucători instituționali, cota lor în piața generală rămâne relativ mică. Volumele de tranzacționare Bitcoin ale Binance sunt cu 4,5 ori mai mari decât cele ale tuturor ETF-urilor Bitcoin la un loc, evidențiind dominația copleșitoare a tranzacționării spot. Acest lucru sugerează că, deși investitorii instituționali intră pe piață prin ETF-uri, adevăratul motor al activității rămâne ferm înrădăcinat în piețele spot, care oferă lichiditate și accesibilitate fără egal atât pentru comercianții de retail, cât și pentru cei de înaltă frecvență.
Când ne uităm la volumul de tranzacționare Spot BTC de la începutul anului, datele demonstrează că tranzacționarea spot rămâne regele pieței Bitcoin, iar bursele majore precum Binance ating volume fără precedent care consolidează conducerea lor. Pentru participanții de retail și instituționali deopotrivă, acest lucru semnalează că piața Bitcoin este mai activă și vibrantă decât mulți ar putea realiza, cu piața spot continuând să conducă o mare parte din activitate și lichiditate.
Surse: Volume Binance și Coinbase (inclusiv spot + derivate); CoinMarketCap, Binance, Coinbase; sursa pentru NASDAQ / NYSE: https://www.nasdaqtrader.com/trader.aspx?id=FullVolumeSummary#
Binance se remarcă ca lider clar în ecosistemul de tranzacționare Bitcoin, procesând volume care sunt de 7 ori mai mari decât Coinbase și echivalente cu activitatea de tranzacționare combinată a următoarelor 14 cei mai mari concurenți globali, inclusiv alte burse centralizate și agregatoare DEX.
De asemenea, evidențiază centralizarea crescută a volumului de tranzacționare în jurul câtorva jucători cheie, cu Binance conducând grupul cu un avantaj semnificativ. Cele mai mari burse cripto sunt capabile să atragă și să mențină o vastă majoritate a activității de tranzacționare, datorită lichidității sale centralizate, infrastructurii și prețurilor competitive.
În timp ce ETF-urile au atras o atenție semnificativă ca o poartă pentru capitalul instituțional, contribuția lor la piața generală rămâne modestă, semnalând o subestimare potențială a vitalității și adâncimii pieței de tranzacționare spot. Dominanța continuă a tranzacționării spot subliniază importanța sa ca fundament al lichidității și descoperirii prețului Bitcoin. Pe măsură ce instituțiile își cresc treptat implicarea, piața ETF-urilor poate crește, dar pentru moment, reflectoarele rămân ferm îndreptate asupra pieței spot înfloritoare.
Influxurile de USDT către bursele majore reflectă sănătatea pieței
O altă tendință care semnalează un puternic bull market este influxul de USDT în bursele centralizate. În săptămâna alegerilor prezidențiale din SUA, au existat influxuri de peste 20 de miliarde de dolari în USDT în bursele majore: Binance a condus grupul, capturând peste 7,7 miliarde de dolari, urmat de 4,3 miliarde de dolari de la Coinbase și 6,5 miliarde de dolari de la celelalte burse.
Tether (USDT) înregistrează o capitalizare de piață ATH de 128 de miliarde de dolari în această săptămână. Este un semn bun că piața experimentează lichiditate și stabilitate eficiente, reflectând cererea în creștere pentru active cripto din partea atât a investitorilor instituționali, cât și a celor de retail.
Privind influxurile de USDT de la alegerile prezidențiale din SUA, cota Binance a fost în medie de 39%, comparativ cu 23% pentru Coinbase și 38% pentru celelalte burse la un loc.
Surse: CryptoQuant, date din 01/11/2024 - 19/11/2024 https://cryptoquant.com/community/dashboard/67323fb78a32550757517a22
Pe măsură ce tot mai mulți investitori tradiționali și instituții își îndreaptă atenția către criptomonede, activele cripto devin treptat o parte integrantă a sistemului financiar global. Activitatea crescută de pe piață creează un ciclu de feedback pozitiv, stimulând și mai mult lichiditatea și creșterea pieței cripto.
În același timp, tendința de concentrare a pieței spre platformele de conducere devine tot mai pronunțată. Jucătorii de frunte, precum Binance, au jucat un rol cheie în stimularea adoptării pe scară largă a activelor cripto și în îmbunătățirea sănătății pieței.
