Original | Odaily星球日报（@OdailyChina）
Autor｜Golem（@web3_golem）
Pe 6 noiembrie, mult așteptatele alegeri din SUA s-au încheiat, iar candidatul republican pentru președinție, Trump, a anunțat că a câștigat alegerile din 2024. Trump este numit 'președintele cripto' deoarece a promis de mai multe ori în public că va susține dezvoltarea industriei criptomonedelor odată ce va prelua funcția. Pe fondul victoriei lui Trump, Bitcoin a atins un nou maxim în ziua votului, depășind temporar 75.000 de dolari, iar în dimineața de azi, Bitcoin a crescut până la 76.848 de dolari, stabilind un nou maxim.
Până la scrierea acestui articol, conform datelor de la CoinGecko și TradingView, capitalizarea totală a criptomonedelor este de 2,672 trilioane de dolari, iar cota de piață a Bitcoin este de 59,86%. Deși cota de piață a Bitcoin rămâne ridicată, piețele monedelor alternative încep să se revitalizeze. Conform datelor de la Quantify Crypto, în ultima săptămână, din cele 200 de monede cripto cu cea mai mare capitalizare, cu excepția BTC, 173 de token-uri au înregistrat creșteri, inclusiv SOL cu peste 17%, DOGE cu peste 20%, UNI cu peste 14%, LDO cu peste 22% etc.
Așadar, va putea piața monedelor alternative să continue creșterea după noiembrie? Ce monede alternative merită să fie urmărite? Odaily星球日报 va încerca să analizeze factorii care sprijină piața monedelor alternative, în timp ce reunește opiniile diferitelor instituții asupra tendințelor viitoare ale pieței monedelor alternative, iar la final va analiza din punct de vedere al tranzacționării ce monede alternative merită o atenție deosebită.
Guvernul Trump preluând puterea, piața monedelor alternative ar putea întâmpina o primăvară de reglementare
Trump a fost ales președinte al SUA, iar atât piețele financiare tradiționale, cât și cele cripto au început să digere victoria sa electorală.
În piața financiară tradițională, dolarul și obligațiunile de stat au crescut semnificativ ca urmare a rezultatelor alegerilor, dar planurile lui Trump de a reduce imigrația, de a impune taxe extinse și de a reduce impozitele ar putea să conducă la o inflație mai mare, iar prețurile aurului și petrolului au scăzut după anunțarea rezultatelor alegerilor.
În piața cripto, prețul Bitcoin a reacționat imediat la victoria lui Trump, continuând să atingă noi maxime. Trump a făcut numeroase promisiuni în campania sa, inclusiv că nu va susține CBDC și va stabili rezerve naționale în Bitcoin (detalii în imaginea de mai jos). Pentru piața monedelor alternative, care se confruntă cu reglementări mai stricte, dacă aceste politici favorabile criptomonedelor pot fi implementate în mod constant, atunci va stimula cu adevărat revitalizarea pieței monedelor alternative.
În 2024, 'inamicii numărul unu' din industria cripto, SEC din SUA, au impus amenzi de până la 4,68 miliarde de dolari, iar mai multe companii cripto au fost acuzate de SEC, inclusiv Binance, Coinbase, ConsenSys și Uniswap. După preluarea puterii de către Trump, există șanse mari ca SEC din SUA să-și relaxeze vigilența față de industria cripto.
Pe 6 noiembrie, republicanul prieten al criptomonedelor, Bernie Moreno, a învins senatorul democrat din Ohio, Sherrod Brown, reușind să obțină un loc în senatul din Ohio. Republicanii au preluat controlul senatului. Pentru ca Bernie Moreno să obțină acest loc, super PAC-ul prieten al criptomonedelor 'Defend American Jobs' a cheltuit 40,1 milioane de dolari pentru susținere.
Motivul pentru care acest loc a atras atât de multă atenție în cripto este că poziția actuală a lui Brown este președintele comitetului bancar al senatului, iar comitetul bancar al senatului este unul dintre cele mai influente comitete din senat, având jurisdicție asupra SEC (Comisia pentru valori mobiliare din SUA) și CFTC (Comisia pentru comercianții de produse). Prin urmare, numirea lui Bernie Moreno, un susținător al criptomonedelor, ar putea facilita adoptarea unor numeroase legi legate de criptomonede.
În același timp, președintele actual al SEC din SUA, Gary Gensler, va fi înlocuit, iar Trump ar putea numi un 'președinte prietenos cu cripto'...... (Citiți și: Cine va fi noul președinte al SEC după Gary Gensler?)
Tendințele de reglementare menționate indică faptul că, după preluarea puterii de către guvernul Trump, presiunea de reglementare asupra pieței monedelor alternative se va îmbunătăți, aducând un 'primăvară' de reglementare.
Bitcoin a atins noi maxime, probabilitatea rotirii monedelor alternative este mare
Odată cu depășirea maximelor istorice de către Bitcoin și menținerea cotei de piață în jur de 60%, conform experiențelor anterioare din piețele în creștere, atunci când cota de piață a Bitcoin se menține la un nivel ridicat de 60%, sezonul monedelor alternative va urma în curând. Spre deosebire de ciclurile anterioare, în acest ciclu, opiniile generale sugerează că ETF-urile pe Bitcoin spot au adus un influx mare de fonduri și achiziții instituționale, acesta fiind unul dintre principalii factori care influențează creșterea prețului Bitcoin.
Conform raportului cripto din octombrie al GrayScale, în octombrie, fluxul net total de produse de tranzacționare pe Bitcoin spot (ETP) din SUA a fost de 5,3 miliarde de dolari, cel mai mare nivel din februarie până acum, iar fluxul net total a depășit 24,2 miliarde de dolari, iar ETP-urile din SUA dețin în prezent aproximativ 5% din oferta totală de Bitcoin.
Cu toate acestea, este de asemenea menționat că, din cauza existenței 'tranzacțiilor de bază' cu Bitcoin, adică cumpărarea Bitcoin (prin ETP), în timp ce se vând Bitcoin (prin futures), influxul de Bitcoin ETP spot nu are un impact atât de mare asupra creșterii prețului Bitcoin cum s-ar putea crede. Gradul de estimare al GrayScale sugerează că, din fluxul net de 24,2 miliarde de dolari în ETP-uri din SUA, aproximativ 5 miliarde de dolari (aproximativ 20%) ar putea fi utilizate pentru a acoperi pozițiile spot/futures.
Așadar, pe lângă ETF-urile pe Bitcoin spot și achizițiile instituționale din piețele financiare tradiționale, există de asemenea multe fonduri cripto active sau fonduri de retail care sprijină creșterea prețului Bitcoin. Întrucât Bitcoin a atins noi maxime, iar sub regimul lui Trump, reglementările asupra criptomonedelor ar putea să se schimbe, aceste fonduri ar putea fi mai predisuse să se îndrepte către piața monedelor alternative, aducând sezonul monedelor alternative mai aproape.
Cum văd diferitele instituții tendințele viitoare ale monedelor alternative?
Anterioară, mai multe instituții nu erau optimiste cu privire la tendințele viitoare ale pieței monedelor alternative, considerând că Bitcoin va absorbi o mare parte din fondurile cripto.
Traderul de top Eugene a declarat la sfârșitul lunii octombrie pe platforma X că tendințele de preț din octombrie au demonstrat cu adevărat nivelul de PvP din actualul mediu cripto, ceea ce sugerează că, deși fondurile din sectorul financiar tradițional curg pentru a cumpăra Bitcoin, nimeni nu cumpără monede alternative. Utilizatorii pot câștiga în anumite moduri (cum ar fi GOAT și AI Meme timpurie), dar la fel de ușor pot pierde toate profiturile înapoi pe piață din cauza panicii de a cumpăra pe valul de creștere ulterioară.
Matrixport a declarat pe 5 noiembrie că, sub influența mai multor factori favorabili, cota de piață a Bitcoin a crescut de la 50% la 60%, dar monedele alternative sunt limitate de scăderea activității utilizatorilor și de presiunea de deblocare a token-urilor, în contrast izbitor cu creșterea explozivă din perioada de prosperitate DeFi din 2020-2021, acum investitorii își mută treptat activele cripto către Bitcoin.
Analistul Bitfinex a declarat, de asemenea, că există o situație de apatie în piața monedelor alternative, interesul speculativ care a susținut odată monedele alternative pare să fi dispărut, ceea ce se reflectă în ratele de fonduri stabile și în sentimentele generale de pe piață scăzute. Pe măsură ce Bitcoin a absorbit cea mai mare parte a influxului de fonduri în domeniul activelor cripto, perspectivele de recuperare pe termen scurt ale monedelor alternative par să fie minime fără noi catalizatori.
Cu toate acestea, există și opinii care sugerează că fondurile se vor îndrepta către piața monedelor alternative.
Analistul principal al HashKey Group, Jeffrey Ding, a analizat că victoria lui Trump a fost văzută ca un 'semnal de start' pentru piața criptomonedelor, iar se așteaptă ca până la intrarea lui Trump în Casa Albă, piața monedelor digitale va continua să digere această veste favorabilă. O serie de politici promițătoare pentru criptomonede, promise de Trump în timpul campaniei sale, inclusiv integrarea Bitcoin în rezervele naționale, înlocuirea președintelui actual al SEC, Gary Gensler, etc., sunt considerate beneficii semnificative pentru piață. Dându-se că Trump este cunoscut pentru 'punerea în practică a promisiunilor de campanie', avem motive să așteptăm ca aceste politici să fie implementate treptat după preluarea sa a funcției. Așteptările privind implementarea acestor politici, împreună cu probabilitatea ridicată de victorie a lui Trump, oferă un suport puternic pentru creșterea prețurilor Bitcoin și ale altor criptomonede.
Arthur Hayes, co-fondator al BitMEX și CIO al Maelstrom, a declarat pe 1 noiembrie în podcast-ul Unchained că, deși lichiditatea va curge către Bitcoin după alegeri, dacă Bitcoin crește, atunci creșterea procentuală a altor monede ar fi mai mare. Deoarece oamenii au tendința de a avea 'iluzia prețului nominal', cum ar fi Bitcoin la 72.000 de dolari, considerând că cumpărarea unei monede de 1 dolar este mai ieftină și crezând că are mai mult spațiu de creștere. Această psihologie poate determina investitorii să cumpere acele monede care par ieftine, generând așa-numitul 'efect de rotire'.
Analistul GSR a afirmat că alegerile nu vor influența prea mult Bitcoin, dar din perspectiva monedelor alternative, multe proiecte așteaptă momentul oportun, observând emisiunile altor token-uri și rezultatele alegerilor. Când proiectele nu știu dacă token-urile pe care urmează să le emită vor fi acuzate de SEC în termen de două luni, nu există multe proiecte care să fie dispuse să emită acum. Dacă rezultatul alegerilor este favorabil pentru îmbunătățirea reglementărilor asupra criptomonedelor, această situație se va îmbunătăți.
Directorul de investiții al Bitwise, Matt Hougan, a subliniat înainte de încheierea alegerilor că, indiferent dacă Trump sau Harris câștigă, mediul de reglementare pentru Bitcoin se îmbunătățește, iar dacă Trump câștigă, va avea un impact mai mare asupra Ethereum și altor monede alternative. Fondatorul Into The Cryptoverse, Benjamin Cowen, a declarat pe 4 noiembrie că lichidarea monedelor alternative ar trebui să se încheie până în decembrie 2024 (cel mai târziu în a doua săptămână din ianuarie 2025).
Recapitulare a monedelor alternative supracumpărate
Privind performanțele monedelor alternative din ultimele două zile, piața pare să se îndrepte spre o direcție pozitivă. Cu toate acestea, deși unele monede alternative au experimentat o recuperare, având în vedere tendințele pe termen lung ale pieței monedelor alternative și tendințele actuale ale pieței Bitcoin, multe monede alternative se află încă în etapa de 'tăiere a gleznelor'. Dintre proiectele nou lansate pe Binance în 2024, multe monede alternative au experimentat scăderi de peste 80% față de maxim, așa că din perspectiva tranzacționării, dacă sezonul monedelor alternative va veni, aceste monede alternative supracumpărate vor avea mai multe șanse de recuperare.
Mai jos este o scurtă recapitulare a unor monede alternative nou lansate pe Binance în 2024, dar cu corecții mari de maxim: (datele sunt valabile până pe 7 noiembrie)
Starknet (STRK)
Sectiune: L2
Data lansării: 2024-2-20
Corecție maximă: -85%
Sleepless AI (AI)
Sectiune: GAMEFI, AI
Data lansării: 2024-1-8
Corecție maximă: -84%
AltLayer (ALT)
Sectiune: Blockchain modular
Data lansării: 2024-1-25
Corecție maximă: -85%
Pyth Network (PYTH)
Sectiune: Oracole, SOL ecosistem
Data lansării: 2024-2-2
Corecție maximă: -67%
IO.NET (IO)
Sectiune: AI
Data lansării: 2024-6-11
Corecție maximă: -72%
Dogwifhat (WIF)
Sectiune: SOL MEME
Data lansării: 2024-3-5
Corecție maximă: -52%
AEVO (AEVO)
Sectiune: DEX
Data lansării: 2024-3-13
Corecție maximă: -91%
Ethena (ENA)
Sectiune: Stablecoin sintetic
Data lansării: 2024-4-2
Corecție maximă: -65%
Dogs(DOGS)
Sectiune: TON, MEME
Data lansării: 2024-8-30
Corecție maximă: -65%
Hamster Kombat (HMSTR)
Sectiune: TON, GameFi
Data lansării: 2024-9-26
Corecție maximă: -63%
Acestea sunt doar câteva exemple de monede alternative supracumpărate, piața monedelor alternative a experimentat o scădere pe termen lung, în timp ce Bitcoin a crescut constant; pe termen scurt, există multe oportunități în piața monedelor alternative. Totuși, nu toți jucătorii au timp să analizeze cu atenție piața monedelor alternative și să identifice oportunitățile de câștig atunci când sezonul monedelor alternative vine. Din acest motiv, Odaily星球日报 a dezvoltat recent un robot de selecție a monedelor pe termen scurt - Golden Ape, pentru a ajuta utilizatorii să rezolve această problemă.
Acest robot utilizează monitorizarea în timp real și testarea constantă a datelor de tranzacționare pe termen lung ale monedelor alternative, combinând analiza tendințelor pieței Bitcoin, algoritmul fiind perfecționat timp de câteva luni, pentru a ajuta utilizatorii să identifice potențialele obiective de creștere pe termen scurt, sporind astfel rata de succes a tranzacțiilor. În prezent, versiunea de test Golden Ape va intra în etapa de testare publică, iar utilizatorii se pot alătura gratuit comunității TG pentru a experimenta acest instrument inteligent de selecție a monedelor, primele 500 de locuri disponibile fiind limitate.
Cei interesați sunt invitați să se alăture comunității Golden Ape TG de la Odaily pentru a explora piața și a descoperi și a identifica oportunitățile de valoare.
Captură de ecran a comunității Golden Ape TG
